Uw rendement verdubbelt na 5 jaar *, met uitzicht op nóg meer na 10 jaar!

Transcriptie

1 DELTA LL O Y D SA F E BES T OF 5/10 Uw rendement verdubbelt na 5 jaar *, met uitzicht op nóg meer na 10 jaar! Mijn persoonlijke bankier Aanbod geldig tot 24 oktober 2007, behoudens vervroegde afsluiting. Delta Lloyd Safe Best of 5/10 wordt uitgegeven door Société Générale Acceptance N.V. en in België verdeeld door Delta Lloyd Bank nv. * Indien de prestatie van de Median korf, samengesteld uit de 10 middelste aandelen van de onderliggende korf, een positieve prestatie neerzet in jaar 5 (verdubbeling met een limiet van +100%). In jaar 10 wordt Delta Lloyd Safe Best of 5/10 terugbetaald.

2 Profiteer volop van de eventuele stijging van de aandelenmarkten en combineer 3 zekerheden! Delta Lloyd Safe Best of 5/10 is een belegging op 10 jaar gekoppeld aan een korf van 20 internationale aandelen, zowel geografisch als sectoraal gediversifieerd. Dit kapitalisatieproduct laat u profiteren van de aandelenmarkten terwijl u extreme risico's vermijdt. U geniet bovendien ook aantrekkelijke terugbetalingen bij licht stijgende of stabiele markten. Aanbod geldig tot 24 oktober 2007, behoudens vervroegde afsluiting. Uitgifteprijs : 103%. Bescherming tegen extreme risico s van de onderliggende aandelenkorf Om extreme risico s van de onderliggende aandelenkorf te vermijden, worden de prestaties van Delta Lloyd Safe Best of 5/10 berekend op de 'Median'-korf, samengesteld uit de 10 middelste aandelen van de korf van 20 aandelen. 5 best presterende aandelen Extreem goede prestaties Korf van 20 aandelen 'Median'-korf 10 middelste aandelen 5 slechtst presterende aandelen Extreem slechte prestaties De 'Median'-korf bevat dus NIET de 5 best presterende en de 5 slechtst presterende aandelen sinds de uitgiftedatum van Delta Lloyd Safe Best of 5/10. Op elke vaststellingsdatum (5 jaar en 10 jaar) kunnen de aandelen van de 'Median'-korf veranderen. De prestatie * van elk van de aandelen van de korf van 20 aandelen wordt vastgesteld en de prestatie * van de 'Median'-korf wordt geregistreerd. * Prestatie sinds de uitgiftedatum van Delta Lloyd Safe Best of 5/10. 3

3 3 zekerheden (securities) of 100% van de eventuele stijging van de 'Median'-korf Security 1 - Het oorspronkelijke kapitaal is 100% gegarandeerd op de vervaldag Ongeacht de evolutie van de aandelenmarkten wordt Security 1 geactiveerd en wordt het oorspronkelijke kapitaal 100% gegarandeerd op de vervaldag. Security 2 - De prestatie van de 'Median'-korf verdubbelt * na 5 jaar en wordt gegarandeerd op de vervaldag. Als de prestatie van de 'Median'-korf positief is in jaar 5 wordt Security 2 geactiveerd. Ongeacht de evolutie van de 'Median'-korf tijdens de 5 laatste jaar betaalt Delta Lloyd Safe Best of 5/10 op de vervaldag MINIMAAL : 100% van het oorspronkelijke kapitaal + 2 X de prestatie van de 'Median'-korf in jaar 5 * (met een limiet van +100% * ) Als de prestatie van de 'Median'-korf nul of negatief is in jaar 5 wordt Security 2 NIET geactiveerd. Security 3 - Het oorspronkelijke kapitaal wordt terugbetaald aan 150% * op de vervaldag Als de prestatie van de 'Median'-korf positief is in jaar 10 wordt Security 3 geactiveerd. Delta Lloyd Safe Best of 5/10 betaalt op de vervaldag MINIMAAL : 100% van het oorspronkelijke kapitaal + een meerwaarde van 50% * Als de prestatie van de 'Median'-korf nul of negatief is in jaar 10 wordt Security 3 NIET geactiveerd. 4 * Onderworpen aan de roerende voorheffing van 15%.

4 100% van de eventuele stijging van de 'Median'-korf Op de vervaldag biedt Delta Lloyd Safe Best of 5/10 bovenop de 3 zekerheden de mogelijkheid op onderstaande terugbetaling : 100% van het oorspronkelijke kapitaal + 100% van de prestatie van de 'Median'-korf in jaar 10 * Delta Lloyd Safe Best of 5/10 in een oogwenk START JAAR 5 JAAR 10 Is de prestatie van de 'Median'-korf positief? Is prestatie van de 'Median'-korf positief? JA NEEN JA NEEN Best of 100% van de het oorspronkelijke kapitaal + SECURITY 1 SECURITY 2 SECURITY 2 Prestatie van de SECURITY 3 SECURITY 3 'Median'-korf in jaar 10 * Jaar 10 Jaar % van het oorspronkelijke kapitaal + 2 x de prestatie van de 'Median'-korf in 100% van het oorspronkelijke kapitaal jaar 5 (beperkt tot 100% * ) Jaar % van het oorspronkelijke kapitaal + prestatie van de 'Median'-korf in jaar 10 * Jaar % van het oorspronkelijke kapitaal + meerwaarde van 50% * Op de vervaldag ontvangt de belegger de 'Best of' van de 4 terugbetalingen. * Onderworpen aan de roerende voorheffing van 15%. 5

5 Fictieve illustraties van het mechanisme Delta Lloyd Safe Best of 5/10 Sterk stijgende markt Prestatie 'Median'-korf 450% 400% 424,12% 350% 336,23% 300% 250% 232,08% 234,37% 200% 150% 100% 50% 0% 179,86% 101,64% 63,27% 37,19% 8,21% 14,67% Jaar 1 Jaar 2 Jaar 3 Jaar 4 Jaar 5 Jaar 6 Jaar 7 Jaar 8 Jaar 9 Jaar 10 Activering Security 2 Activering Security 3 In jaar 5 is de prestatie van de 'Median'-korf positief (101,64%). Security 2 wordt dus geactiveerd. Op de vervaldag betaalt DL Safe Best of 5/10 minimaal 100% van het oorspronkelijke kapitaal + 100% * (2x101,64%=203,28% *, beperkt tot 100% * ) In jaar 10 is de prestatie van de 'Median'-korf positief (424,12%). Security 3 wordt dus geactiveerd. Op de vervaldag betaalt Delta Lloyd Safe Best of 5/10 minimaal 150% * terug. Op de vervaldag betaalt DL Safe Best of 5/10 de 'Best of' van de mogelijke terugbetalingen : 100% van het oorspronkelijke kapitaal (Security 1) 100% van het oorspronkelijke kapitaal + 100% * (Security 2) 100% van het oorspronkelijke kapitaal + 50% * (Security 3) 100% van het oorspronkelijke kapitaal + 424,12% * Terugbetaling op de vervaldag 100% van het oorspronkelijke kapitaal + 424,12% * (bruto AR van 17,67% * ) 100% van de stijging van 'Median'-korf * Onderworpen aan de roerende voorheffing van 15%, rekening houdend met een uitgifteprijs van 103%. De cijfergegevens die in deze illustratie worden gebruikt, hebben slechts een indicatieve en informatieve waarde, aangezien het doel is het mechanisme van Delta Lloyd Safe Best of 5/10 te beschrijven. Zij lopen dus in geen enkel opzicht vooruit op toekomstige resultaten en vormen in geen geval een commercieel aanbod van Société Générale. 7

6 Fictieve illustraties van het mechanisme Delta Lloyd Safe Best of 5/10 Licht stijgende markt Prestatie 'Median'-korf Jaar 1 Jaar 2 Jaar 3 Jaar 4 Jaar 5 Jaar 6 Jaar 7 Jaar 8 Jaar 9 Jaar 10 Activering Activering Security 2 Security 3 In jaar 5 is de prestatie van de 'Median'-korf positief (44,39%). Security 2 wordt dus geactiveerd. Op de vervaldag betaalt Delta Lloyd Safe Best of 5/10 minimaal 100% van het oorspronkelijke kapitaal + 88,78% * (2x44,39%=88,78% *, beperkt tot 100% * ) In jaar 10 is de prestatie van de 'Median'-korf positief (48,55%). Security 3 wordt dus geactiveerd. Op de vervaldag betaalt Delta Lloyd Safe Best of 5/10 minimaal 150% * terug. Op de vervaldag betaalt DL Safe Best of 5/10 de 'Best of' van de mogelijke terugbetalingen : 100% van het oorspronkelijke kapitaal (Security 1) 100% van het oorspronkelijke kapitaal + 88,78% * (Security 2) 100% van het oorspronkelijke kapitaal + 50% * (Security 3) 100% van het oorspronkelijke kapitaal + 48,55% * Terugbetaling op de vervaldag 100% van het oorspronkelijke kapitaal + 88,78% * (bruto AR van 6,25% * ) Security 2 8 * Onderworpen aan de roerende voorheffing van 15%, rekening houdend met een uitgifteprijs van 103%. De cijfergegevens die in deze illustratie worden gebruikt, hebben slechts een indicatieve en informatieve waarde, aangezien het doel is het mechanisme van Delta Lloyd Safe Best of 5/10 te beschrijven. Zij lopen dus in geen enkel opzicht vooruit op toekomstige resultaten en vormen in geen geval een commercieel aanbod van Société Générale.

7 Fictieve illustratie van het mechanisme Delta Lloyd Safe Best of 5/10 Stabiele markt Prestatie 'Median'-korf Jaar 1 Jaar 2 Jaar 3 Jaar 4 Jaar 5 Jaar 6 Jaar 7 Jaar 8 Jaar 9 Jaar 10 Activering Security 2 Activering Security 3 In jaar 5 is de prestatie van de 'Median'-korf positief (16,35%). Security 2 wordt dus geactiveerd. Op de vervaldag betaalt Delta Lloyd Safe Best of 5/10 minimaal 100% van het oorspronkelijke kapitaal + 32,70% * (2x16,35%=32,70% *, beperkt tot +100% * ) In jaar 10 is de prestatie van de 'Median'-korf positief (17,33%). Security 3 wordt dus geactiveerd. Op de vervaldag betaalt Delta Lloyd Safe Best of 5/10 minimaal 150% * terug. Op de vervaldag betaalt DL Safe Best of 5/10 de 'Best of' van de mogelijke terugbetalingen : 100% van het oorspronkelijke kapitaal (Security 1) 100% van het oorspronkelijke kapitaal + 32,70% * (Security 2) 100% van het oorspronkelijke kapitaal + 50% * (Security 3) 100% van het oorspronkelijke kapitaal + 17,33% * Terugbetaling op de vervaldag 100% van het oorspronkelijke kapitaal + 50% * (bruto AR van 3,83% * ) Security 3 * Onderworpen aan de roerende voorheffing van 15%, rekening houdend met een uitgifteprijs van 103%. De cijfergegevens die in deze illustratie worden gebruikt, hebben slechts een indicatieve en informatieve waarde, aangezien het doel is het mechanisme van Delta Lloyd Safe Best of 5/10 te beschrijven. Zij lopen dus in geen enkel opzicht vooruit op toekomstige resultaten en vormen in geen geval een commercieel aanbod van Société Générale. 9

8 Fictieve illustratie van het mechanisme Delta Lloyd Safe Best of 5/10 Dalende markt Prestatie 'Median'-korf Jaar 1 Jaar 2 Jaar 3 Jaar 4 Jaar 5 Jaar 6 Jaar 7 Jaar 8 Jaar 9 Jaar 10 Security 2 niet geactiveerd Security 3 niet geactiveerd In jaar 5 is de prestatie van de 'Median'-korf negatief (-10,05%). Security 2 wordt dus NIET geactiveerd. In jaar 10 is de prestatie van de 'Median'-korf negatief (-25,34%). Security 3 wordt dus NIET geactiveerd. Op de vervaldag betaalt Delta Lloyd Safe Best of 5/10 de 'Best of' van de mogelijke terugbetalingen : 100% van het oorspronkelijke kapitaal (Security 1) Terugbetaling op de vervaldag 100% van het oorspronkelijke kapitaal (bruto AR van -0,30%) Security 1 10 De cijfergegevens die in deze illustratie worden gebruikt, hebben slechts een indicatieve en informatieve waarde, aangezien het doel is het mechanisme van Delta Lloyd Safe Best of 5/10 te beschrijven. Zij lopen dus in geen enkel opzicht vooruit op toekomstige resultaten en vormen in geen geval een commercieel aanbod van Société Générale.

9 Avertissements Avertissement Delta Lloyd sur le risque Safe de Best crédit of 5/10, een belegging in een gediversifieerde korf van 20 internationale aandelen Dans le cadre des couvertures à mettre en place entre le garant, la Société Générale (SG), et l Emetteur SGA Société Générale Acceptance NV au titre de l EMTN, la SG pourra placer auprès de DELTA LLOYD BANK S.A. en dépôt une partie des liquidités générées par la vente des EMTN (le Dépôt ). Bedrijf Land Sector En cas de survenance d un événement de crédit affectant la capacité de DELTA LLOYD BANK S.A. de satisfaire ses obligations envers Alleanza la SG Assicurazioni au titre du SpA Dépôt (une information complète Italië sur les événements de crédit Verzekeringen ne peut être obtenue qu en lisant conjointement Altria Group Inc les Annexes I et II des Final Terms), le montant Verenigde de Staten remboursement des Landbouw EMTN pourra être impacté. Enel SpA Italië Elektriciteit En cas de Fortis survenance d un événement de crédit, la SG demandera België le remboursement anticipé Banken du Dépôt. Les montants qui font l objet France d un Telecom défaut SA de paiement de DELTA LLOYD BANK Frankrijk S.A. sont ceux qui n auront Telecommunicatie pas été remboursés par DELTA LLOYD BANK HSBC Holdings S.A. à la PLC SG au titre du Dépôt suite à la demande Groot-Brittannië de remboursement anticipé Banken et dans un délai de deux ans à compter de la date de notification de l événement de crédit. La valeur de remboursement de l EMTN sera égale à la Intesa Sanpaolo SpA Italië Banken valeur de l EMTN telle que déterminée par la SG à la date de notification de l événement de crédit moins la somme des Nestle SA Zwitserland Voeding montants qui font l objet d un défaut de paiement de la part de DELTA LLOYD BANK S.A. Nissan Motor Co Ltd Japan Automobiel La détermination Nomura Holdings définitive Inc par la SG de la valeur de remboursement Japan des EMTN aura lieu à Banken la date du second anniversaire de la notification Novartis AG de l événement de crédit. Les EMTN seront Zwitserland rachetées aux investisseurs à Farmacie cette valeur. Ainsi la durée et l échéance Royal finale Bank suite of Scotland à survenance Group PLC d un événement de Groot-Brittannië crédit peuvent être sensiblement Banken différentes de celles indiquées dans Royal la Dutch fiche Shell technique PLC ci-dessus. Sociéte Générale Nederland Frankrijk Olie of Gas Banken En cas d événement Takeda Pharmaceutical de crédit, Co la Ltd garantie du capital à 100% Japan n est plus effective. Farmacie En investissant Tokyo Gas dans Co les Ltd EMTN, les investisseurs prennent également Japan un risque de crédit sur Olie le garant of Gas (Société Générale). Total SA Frankrijk Olie of Gas TUI AG Duitsland Vrijetijd UBS AG Zwitserland Banken Vivendi Frankrijk Media Sectorale spreiding Olie of Gas 15% Media 5% Vrijetijd 5% Landbouw 5% Verzekeringen 5% Voeding 5% Elektriciteit 5% Geografische spreiding Farmacie 10% Automobiel 5% Banken 35% Japan 20% Nederland 5% Duitsland 5% Telecommunicatie 5% Italië 15% Groot-Brittannië 10% Verenigde Staten 5% België 5% Zwitserland 15% Frankrijk 20% 11

10 Historische resultaten De simulaties die in dit document worden voorgesteld, zijn het resultaat van ramingen van Société Générale op een gegeven moment, op basis van de door Société Générale geselecteerde parameters, de marktvoorwaarden op dat bepaald moment en de historische gegevens die geenszins de toekomstige resultaten voorspellen. Bijgevolg hebben de in dit document vermelde prijzen slechts een indicatieve waarde en zijn ze geenszins een vast en definitief aanbod van Société Générale. Voor het ontbrekende deel van de historiek tussen 1 januari 1980 en hun beursnotering werden de aandelen Enel SpA, France Télécom, HSBC Holdings Plc en Société Générale respectievelijk vervangen door RWE AG, Alltel Corp, Barclays PLC en Deutsche Bank AG. De selectie van deze aandelen werd gedaan op basis van een overeenstemmende sectorindeling. De koershistorieken werden dagelijks onderzocht tussen 1 januari 1980 en 15 juni Alle dagen uit de onderzochte periode van 1 januari 1980 tot 13 juni 1997 werden achtereenvolgens als startdatum beschouwd. Voor het gedeelte tussen 1 november 1999 en 15 juni 2007 zijn de koershistorieken die van de 20 onderliggende aandelen. Voor elk van deze periodes bepalen we de terugbetalingwaarde van een structuur die gelijkaardig is aan die van Delta Lloyd Safe Best of 5/10 op de vervaldag en berekenen we het overeenkomstig bruto Actuarieel Rendement (AR). Voor het ontbrekende deel van de historiek tussen 1 januari 1980 en hun beursnotering werden de aandelen Enel SpA, France Télécom, HSBC Holdings Plc en Société Générale respectievelijk vervangen door RWE AG, Alltel Corp, Barclays PLC en Deutsche Bank AG. Aantal testen uitgevoerd : Evolutie van het bruto AR * 2 0 % 1 5 % 1 0 % 5 % 0 % ja n ja n ja n ja n ja n ja n ja n ja n ja n Verdeling van het bruto AR * Spreiding van het bruto AR * Actuarieel Rendement Minimum 5,99% Gemiddelde 12,10% Maximum 18,83% 12 * Bruto actuarieel rendement onderworpen aan de roerende voorheffing van 15%.

11 Hoofdkenmerken Type Emittent Garantie EMTN SGA Société Générale Acceptance N.V. Société Générale (Moody s Aa1, S&P AA) Naam Delta Lloyd Safe Best of 5/10 Valuta Coupure EUR 1000 EUR en 5000 EUR Commercialiseringsperiode 03/09/ /10/2007 (behoudens vervroegde terugbetaling) Datum van uitgifte 29/10/2007 Vervaldag 30/10/2017 Eerste vaststellingsdatum 29/10/2007 Kapitaalgarantie op de vervaldag 100% Fiscaliteit Onderliggende waarden Financiële dienstverlening Belgische fiscaliteit : 15% roerende voorheffing op de uitgekeerde coupons en op meerwaarde (tenzij wettelijke wijzigingen) Korf van 20 internationale aandelen Delta Lloyd Bank nv Uitgifteprijs 103% Notering Secundaire Markt Luxemburg Onder normale marktomstandigheden geeft Société Générale een dagelijkse indicatieve prijs tijdens de hele looptijd van het product met een maximale aankoop-verkoopmarge van 1% per coupure. Voor een aankoop-verkoopmarge op in de secundaire markt is een minimumbedrag van EUR vereist. 13

12 Waarschuwing U dient, zonder u uitsluitend te baseren op de verstrekte informatie, over te gaan tot uw eigen analyse van het product, van de voordelen en de risico s ervan. Indien u dat nodig acht, gelieve vooraf uw eigen juridische, fiscale, financiële, boekhoudkundige of elke andere bevoegde professionele adviseur te raadplegen om u ervan te vergewissen dat dit product beantwoordt aan uw financiële, juridische, fiscale of boekhoudkundige situatie. Uw aandacht wordt gevestigd op het feit dat de inschrijving op dit product het voorwerp kan zijn van beperkingen voor bepaalde personen of landen krachtens de nationale reglementering die voor de bedoelde personen gelden. U dient zich dus ervan te vergewissen dat u op dit product mag inschrijven. De meerwaarde op de Notes zullen onderworpen zijn aan de Belgische roerende voorheffing van 15%. Deze roerende voorheffing zal worden ingehouden door de Belgische financiële tussenpersoon die tot de uitkering van de interesten overgaat. Er is geen bijkomende inkomstenbelasting op dit soort inkomsten. De houders van Notes die in het buitenland interesten op de Notes zouden ontvangen zonder enige inhouding van Belgische roerende voorheffing, dienen die inkomsten aan te geven in hun jaarlijkse belastingaangifte, en dergelijke inkomsten zullen dan belast worden, in principe tegen 15%, verhoogd met de gemeentelijke opcentiemen (additionele opcentiemen). De Notes zijn een belegging met 100% kapitaalgarantie op de vervaldag. De waarden van de Notes kunnen variëren tijdens hun levensduur. Voor deze Notes geldt het Debt Issuance Programme Prospectus dat op 2 mei 2007 door de CSSF werd goedgekeurd (en tevens al diens amendementen en aanvullingen) en is opgesteld conform de Richtlijn 2003/71/EG, inclusief de prospectusbijlage Final Terms (Definitieve Voorwaarden van 31 augustus 2007). Om volledig geïnformeerd te zijn over Delta Lloyd Safe Best of 5/10 «Notes» en de emittent van deze Notes en zijn borg dient u zowel de Final Terms als het Prospectus te lezen. Het is aanbevolen aan de beleggers zich te wenden tot de rubriek «Risk Factors» van het Debt Issuance Programme Prospectus van 2 mei 2007 (het «Prospectus») en tot Part B punt 8 van de Final Terms (de «Definitieve Voorwaarden» van 31 augustus 2007). Het Prospectus en de Final Terms worden kosteloos ter beschikking van het publiek gesteld in elektronische vorm op Een papieren exemplaar ervan is verkrijgbaar in de kantoren van Delta Lloyd Bank. De financiële dienstverlening wordt verzorgd door Delta Lloyd Bank nv. 15

13 Profiteer met Delta Lloyd Safe Best of 5/10 volop van de eventuele stijging van de 'Median'-korf en combineer 3 zekerheden! 1 Delta Lloyd Safe Best of 5/10 is een belegging op 10 jaar, gebaseerd op een korf van 20 internationale aandelen, die zowel geografisch als sectoraal gediversifieerd is. 2 Dankzij Delta Lloyd Safe Best 5/10 profiteert u van 3 zekerheden (securities) aangepast aan de evolutie van de aandelenmarkten. Security 1 - het oorspronkelijke kapitaal is 100% gegarandeerd op de vervaldag Security 2 - de prestatie van de 'Median'-korf verdubbelt na 5 jaar en wordt gegarandeerd op de vervaldag, met een limiet van 100% * Security 3 - het oorspronkelijke kapitaal wordt terugbetaald aan 150% * op de vervaldag indien de prestatie van de 'Median'-korf positief is na 10 jaar 3 Op de vervaldag kunt u eveneens volop profiteren van de eventuele stijging van de 'Median'-korf *. Delta Lloyd Bank wil maar één ding: u vandaag, maar ook en vooral in de toekomst, de beste financiële adviezen verstrekken. Uw Delta Lloyd Bank-adviseur zorgt samen met u voor de samenstelling en het beheer van uw vermogen en laat u profiteren van eenvoudige en concrete oplossingen voor beleggingen, kredieten en verzekeringen, en stelt u zo in staat om volkomen sereen uw financiële doelstellingen te bereiken Delta Lloyd Bank Sterrenkundelaan Brussel Tel Fax info@dlbank.be NSL STUDIO - Verantwoordelijke uitgever: Vic Moeyersoons Delta Lloyd Bank nv Sterrenkundelaan Brussel Mijn persoonlijke bankier * Onderworpen aan de roerende voorheffing van 15%.