Persbericht Buiten beurstijd - Gereglementeerde informatie*

Transcriptie

1 Persbericht Buiten beurstijd - Gereglementeerde infrmatie* Brussel, 14 nvember (07.00 a.m. CET) 3Kw: Sterke cmmerciële resultaten en eenmalige impact van desinvesteringen KBC slt het derde kwartaal van af met een nettwinst van 272 miljen eur, vergeleken met een nettwinst van 517 miljen eur in het vrige kwartaal en 531 miljen eur in het vereenkmstige kwartaal van. Vr de eerste negen maanden van dit jaar bedreg de nettwinst miljen eur, tegenver 372 miljen eur in de eerste negen maanden van vrig jaar. Als we de invled van de legacy-activiteiten (CDO s, desinvesteringen) en de waardering van het eigen kredietrisic niet in aanmerking nemen, bedreg de aangepaste nettwinst 457 miljen eur, tegenver 485 miljen eur in het vrige kwartaal en 373 miljen eur in het vereenkmstige kwartaal van. Vr de eerste negen maanden van het jaar bedreg de aangepaste nettwinst miljen eur, tegenver miljen eur vr de eerste negen maanden van. Jhan Thijs, Greps-CEO: De jngste vertruwensindicatren bevestigen dat het herstel zich wereldwijd vrtzet en de ecnmische situatie geleidelijk verbetert. Tegen die achtergrnd realiseert KBC een nettwinst van 272 miljen eur in het derde kwartaal en een hg aangepast nettresultaat van 457 miljen eur. Op grepsniveau, znder de gedecnslideerde entiteiten, wisten we de nettrente-inkmsten en de nettrentemarge te verhgen, bekten we een grei in depsit's en hyptheekleningen, behielden we een gede gecmbineerde rati en een uitstekende ksten-inkmstenrati, en bekten we lagere waardeverminderingen. De prvisie-inkmsten daalden, vrnamelijk mwille van het seizenseffect, en het nettresultaat uit financiële instrumenten tegen reële waarde was eveneens lager. In het derde kwartaal van genereerde de divisie België een nettresultaat van 391 miljen eur, hger dan het gemiddelde van 358 miljen eur van de vier vrgaande kwartalen. Vergeleken met het vrige kwartaal wrdt dit kwartaal gekenmerkt dr hgere nettrente-inkmsten, lagere nettprvisie-inkmsten, zwakkere tak 23-verkpen maar een uitstekende gecmbineerde rati schadeverzekeringen, een zeer gede ksten-inkmstenrati en lagere waardeverminderingen p kredieten. De bankactiviteiten waren in het derde kwartaal van ged vr 79% van het nettresultaat, de verzekeringsactiviteiten vr 21%. De divisie Tsjechië genereerde een nettresultaat van 157 miljen eur, hger dan het gemiddelde van 135 miljen eur van de vier vrgaande kwartalen. In vergelijking met het vrige kwartaal tnde dit kwartaal een kleine daling van de nettrente-inkmsten, een verbeterde gecmbineerde rati schadeverzekeringen, betere tak 23-verkpen, hgere nettprvisie-inkmsten, een uitstekende ksten-inkmstenrati en lagere waardeverminderingen p kredieten. De bankactiviteiten waren in het derde kwartaal van ged vr 96% van het nettresultaat, de verzekeringsactiviteiten vr 4%. De divisie Internatinale Markten bekte een nettresultaat van -12 miljen eur. Dat is een verbetering ten pzichte van het gemiddelde van -42 miljen eur van de vier vrgaande kwartalen. In vergelijking met het vrige kwartaal werd het derde kwartaal gekenmerkt dr licht hgere nettrente-inkmsten en nettprvisie-inkmsten, lagere ksten (die waren hger in het vrige kwartaal vral dr de eenmalige heffing p financiële transacties in Hngarije), en licht hgere waardeverminderingen p kredieten, waarbij Ierland ng steeds vr het grtste deel daarvan tekent. In ttaal genereerden de bankactiviteiten een negatief nettresultaat van -17 miljen eur (de psitieve resultaten van Slwakije, Hngarije en Bulgarije werden tenietgedaan dr het negatieve resultaat in Ierland), terwijl de verzekeringsactiviteiten een psitief nettresultaat van 6 miljen eur genereerden. Gezien het dcument van de Eurpean Banking Assciatin ver geherstructureerde en nn-perfrming kredieten en de verwachte kwaliteitsberdeling van bank-activa in 2014 herbekijken we nze kredietprtefeuille met bijzndere aandacht vr de Ierse kredietprtefeuille. We verwachte bijkmende vrzieningen aan te meten leggen ten gevlge van de herclassificatie van 2 miljard eur aan geherstructureerde hyptheekleningen. Gezien het trager dan verwachte herstel van de km-sectr in Ierland en meer vrzichtige vruitzichten, zwel vr tekmstige cashflws als vr de waarde van zekerheden, gaan we ervan uit dat we vr nze prtefeuille van kredieten aan bedrijven meer vrzieningen meten aanleggen. Dat zal in het vierde kwartaal van naar verwachting leiden tt in ttaal 775 miljen eur aan waardeverminderingen in Ierland. We schatten de kredietvrzieningen vr Ierland p 150 à 200 miljen eur vr 2014 en p 50 à 100 miljen eur vr respectievelijk 2015 en Dat stelt p de huidige ecnmische vruitzichten. Wat de andere landen betreft, wrdt de mmenteel geschatte impact als nbelangrijk beschuwd. Pagina 1 van 13

2 We verden k ns desinvesteringsplan vrt uit. In september maakten we de verkp van KBC Bank Deutschland bekend. Die verkp zal nze slvabiliteit versterken met ngeveer 15 basispunten. Op de verblijvende desinvesteringsdssiers hebben we bijkmende waardeverminderingen gebekt van 30 miljen eur vr NLB, 55 miljen eur vr KBC Banka en 73 miljen eur vr de Antwerpse Diamantbank. Samen met de krting vr de vergedragen aandeelhudersleningen en enkele kleinere elementen resulteerde dat in een nettresultaat dat aanzienlijk lager is dan het aangepaste nettresultaat. De liquiditeitspsitie van nze grep bleef zeer sterk. De LCR en NSFR bleven beide ruim bven 100%. Onze kapitaalpsitie bleef sterk, met een Tier 1-rati van 15,8% ndanks de terugbetaling van 1,17 miljard eur aan de Vlaamse verheid (plus een premie van 0,58 miljard eur) begin juli. Onze cmmn equity rati vlgens Basel III bedreg aan het einde van het kwartaal 12,5% (fully laded d.w.z. in de vernderstelling dat Basel III vandaag al 100% van kracht is). Dat is ruim bven nze delstelling m vanaf 1 januari een kapitaalrati vlgens Basel III aan te huden van 10% (fully laded). Die resultaten bevestigen ns gelf in nze kernactiviteiten, namelijk bank-verzekering in België, Tsjechië en een aantal landen in Centraal- en Ost-Eurpa. Onze medewerkers werken ten dienste en ten vrdele van nze cliënten, aandeelhuders en andere stakehlders. We waarderen ten zeerste het cntinue vertruwen in ns. Invled van de legacy-activiteiten en de waardering van het eigen kredietrisic: Om een duidelijk inzicht te verschaffen in de bedrijfsresultaten geeft KBC k aangepaste cijfers die geen rekening huden met a) de invled van de legacy-activiteiten, nl. de waardering van de resterende CDO s in prtefeuille (inclusief de vergeding vr de garantieregeling met de Belgische verheid) en de invled van de desinvesteringen en b) de invled van de waardering van het eigen kredietrisic. Vr het derde kwartaal van hadden die psten de vlgende invled: CDO s: Tijdens het derde kwartaal vernauwden de credit spreads p bedrijfsbligaties en ABS verder, net zals in de vrgaande kwartalen. Als we de invled van de vergeding vr de CDO-garantieregeling met de Belgische verheid alsk de ksten van de afbuw in rekening brengen, was er een psitieve invled van ngeveer 34 miljen eur na belastingen. De resterende desinvesteringen: de negatieve invled bedreg in dit kwartaal in ttaal 231 miljen eur na belastingen. Dat was vral te te schrijven aan de vier vlgende elementen: Een waardevermindering van 30 miljen eur (na belastingen) vr de achtergestelde vrdering van 75 miljen eur p NLB werd nder die pst pgenmen. Rekening hudend met de p die vrdering gebekte waardevermindering in het tweede kwartaal, zijn daarvr nu vr 100% vrzieningen aangelegd. De impact p de resultatenrekening van de verdracht aan een andere financiële instelling van leningen aan KBC Ancra ter waarde van 0,3 miljard eur bedreg 43 miljen eur (na belastingen) als gevlg van discnt- en transactieksten. De ndertekende maar ng niet afgernde desinvestering van KBC Banka leidde tt een bijkmend verlies van 55 miljen eur (na belastingen), bvenp het rsprnkelijk geschatte verlies van 47 miljen eur (waarvan 17 miljen eur pgenmen in het eerste kwartaal van dit jaar). De stand van zaken van het desinvesteringsprces van de Antwerpse Diamantbank resulteerde in een eenmalige waardevermindering van 73 miljen eur in dit kwartaal. Invled van de waardering van het eigen kredietrisic: de lichte verbreding van de credit spread van KBC tussen eind juni en het einde van het derde kwartaal van leidde tt een psitieve marked-tmarketaanpassing van 12 miljen eur (na belastingen), maar had geen invled p het reglementair eigen vermgen. Pagina 2 van 13

3 Financiële hfdlijnen van het derde kwartaal van, in vergelijking met het tweede kwartaal van : Hge aangepaste grepswinst dankzij.a. aangehuden nettrente-inkmsten, lagere waardeverminderingen en gede kstenbeheersing. Waardeverminderingen in verband met desinvesteringen impacteren het nettresultaat. Sterk rendement p eigen vermgen van 16% year-t-date, gebaseerd p het aangepast resultaat. Licht hgere nettrente-inkmsten, nettrentemarge gestegen tt 1,77%. Grei van depsit's en prtefeuille hypthecaire kredieten. Gede gecmbineerde rati van 91% year-t-date, met een lage schaderati in het derde kwartaal. Dealingrminkmsten p bevredigend niveau maar lagere impact van marked-t-marketwaarderingen van ALM-derivaten. Zwakkere nettprvisie-inkmsten, gedeeltelijk seizensgebnden. Uitstekende ksten-inkmstenrati van 51% year-t-date en gebaseerd p aangepast resultaat; 56% exclusief specifieke elementen. Kredietkstenrati year-t-date verder gedaald tt 0,71%. Rati vr Ierland bedraagt 2,4%. Blijvend stevige liquiditeitspsitie met een LCR van 132% en een NSFR van 108%. Slvabiliteit: stevige kapitaalbasis met een Tier 1-rati van 15,8% (cre Tier 1-rati van 13,4%). De cmmn equity rati vlgens Basel III (fully laded) zit met 12,5% ruim bven de delstelling van 10%. Overzicht 3KW 2KW 3KW 9M 9M KBC Grep (gecnslideerd) Nettresultaat, vlgens IFRS (in miljenen eur) Gewne winst per aandeel, IFRS (in eur) 1 1,16 1,24-0,75-0,13 1,74 Aangepast nettresultaat (in miljenen eur) Gewne winst per aandeel, p basis van het aangepaste nettresultaat (in eur) 1 0,69 1,16-0,30 2,36 1,72 Uitsplitsing per divisie (in miljenen eur) 2 België Tsjechië Internatinale Markten Grepscenter Eigen vermgen van de aandeelhuders per aandeel (in eur, per einde peride) 31,3 29,1 28,5 31,3 28,5 1 Opmerking: Als er een cupn wrdt betaald p de kernkapitaaleffecten verkcht aan de Belgische en de Vlaamse verheid, dan wrdt die (pr rata) van de teller afgetrkken. Als er een penaltypremie met wrden betaald, wrdt die eveneens afgetrkken. 2 Vanaf is er een nieuwe uitsplitsing per divisie van kracht (meer infrmatie ver die uitsplitsing vindt u in het deel Gecnslideerde financiële staten van het kwartaalverslag, nder Telichtingen bij de segmentinfrmatie). De referentiecijfers vr werden herberekend, rekening hudend met die nieuwe indeling. Pagina 3 van 13

4 Overzicht van de resultaten vlgens IFRS In het deel Gecnslideerde financiële staten van het kwartaalverslag vindt u een vlledig verzicht van de gecnslideerde winst-en-verliesrekening en balans vlgens IFRS. In datzelfde deel vindt u k een vereenvudigd verzicht van de gerealiseerde en niet-gerealiseerde resultaten, van de eigenvermgensmutaties en de kasstrmentabel, evenals verschillende telichtingen bij de rekeningen. Om een duidelijk inzicht te verschaffen in de bedrijfsresultaten geeft KBC k een verzicht van de aangepaste resultaten, waarbij de invled van de legacy-activiteiten (desinvesteringen, CDO s) en van de waardering van het eigen kredietrisic niet is pgenmen in de winst-en-verliesrekening maar wrdt samengevat in drie lijnen nderaan het verzicht (zie het vlgende deel). Gecnslideerde winst-en-verliesrekening van de KBC-grep, vlgens IFRS (in miljenen eur) 1KW 2KW 3KW Nettrente-inkmsten Rente-inkmsten Rentelasten Verzekeringen Niet-leven (vóór herverzekering) Verdiende premies Technische lasten Verzekeringen Leven (vóór herverzekering) Verdiende premies Technische lasten Nettresultaat uit afgestane herverzekering Dividendinkmsten Nettresultaat uit financiële instrumenten tegen reële waarde met verwerking van waardeveranderingen in de winst-enverliesrekening Nett gerealiseerd resultaat uit vr verkp beschikbare financiële activa Nettprvisie-inkmsten Ontvangen prvisies Betaalde prvisies Overige nett-inkmsten Ttale pbrengsten Explitatieksten Bijzndere waardeverminderingen p leningen en vrderingen p vr verkp beschikbare activa p gdwill p verige KW 1KW 2KW 3KW 4KW 9M 9M Aandeel in het resultaat van geasscieerde ndernemingen Resultaat vóór belastingen Belastingen Nettresultaat na belastingen uit beëindigde bedrijfsactiviteiten Resultaat na belastingen terekenbaar aan belangen van derden terekenbaar aan de aandeelhuders van de medermaatschappij Gewne winst per aandeel (in eur) 0,71-1,99 1,16-0,97 1,25 1,24-0, ,13 1,74 Verwaterde winst per aandeel (in eur) 0,71-1,99 1,16-0,97 1,25 1,24-0, ,13 1,74 Pagina 4 van 13

5 Overzicht van de aangepaste resultaten Naast de cijfers vlgens IFRS (vrige deel) geeft KBC k cijfers die meer inzicht verschaffen in de bedrijfsresultaten. Daarm is in het nderstaande verzicht de invled van de legacy-activiteiten (verblijvende desinvesteringen, CDO s) en van de waardering van het eigen kredietrisic niet pgenmen in de winst-en-verliesrekening maar samengevat in drie lijnen nderaan het verzicht (in de gesegmenteerde infrmatie zijn die elementen allemaal pgenmen nder Grepscenter). Bvendien is vr de divisie België een andere bekhudkundige verwerking van kapitaalmarktinkmsten tegepast (alle tradingresultaten zijn verplaatst naar de pst Nettresultaat uit financiële instrumenten tegen reële waarde). In het deel Gecnslideerde financiële staten van het kwartaalverslag, nder Telichtingen bij de segmentinfrmatie, vindt u een vlledige verklaring van de verschillen tussen de resultaten vlgens IFRS en de aangepaste cijfers. Gecnslideerde winst-en-verliesrekening van de KBC-grep, (in miljenen eur) Aangepast nettresultaat (d.w.z. exclusief legacy-activiteiten en eigen kredietrisic) 1KW 2KW 3KW Nettrente-inkmsten Verzekeringen Niet-leven (vóór herverzekering) Verdiende premies Technische lasten Verzekeringen Leven (vóór herverzekering) Verdiende premies Technische lasten 4KW 1KW 2KW 3KW 4KW 9M Nettresultaat uit afgestane herverzekering Dividendinkmsten Nettresultaat uit financiële instrumenten tegen reële waarde met verwerking van waardeveranderingen in de winst-enverliesrekening Nett gerealiseerd resultaat uit vr verkp beschikbare financiële activa Nettprvisie-inkmsten Overige nett-inkmsten Ttale pbrengsten Explitatieksten Bijzndere waardeverminderingen p leningen en vrderingen p vr verkp beschikbare activa p gdwill p verige Aandeel in het resultaat van geasscieerde ndernemingen Resultaat vóór belastingen Belastingen Resultaat na belastingen terekenbaar aan belangen van derden terekenbaar aan de aandeelhuders van de medermaatschappij België Tsjechië Internatinale Markten Grepscenter Gewne winst per aandeel (in eur) 1,19 0,49 0,69-0,92 0,86 1,16-0,30-2,36 1,72 Verwaterde winst per aandeel (in eur) 1,19 0,49 0,69-0,92 0,86 1,16-0,30-2,36 1,72 Invled van legacy-activiteiten en eigen kredietrisic (na belastingen) Legacy winsten f verliezen gerelateerd aan CDO s Legacy desinvesteringen Reële waarde van het eigen kredietrisic M Nettresultaat vlgens IFRS Resultaat na belastingen, terekenbaar aan de aandeelhuders van de medermaatschappij: IFRS Pagina 5 van 13

6 Analyse van het kwartaal (3KW ) KW 2KW 3KW 4KW 1KW 2KW 3KW België Tsjechië Internatinale Markten Grepscenter Aangepast nettresultaat (in miljenen eur) Aangepast nettresultaat per divisie, 3KW (in miljenen eur) Het nettresultaat vr het derde kwartaal van bedreg 272 miljen eur. Znder de legacy-activiteiten en de invled van het eigen kredietrisic bedreg het aangepaste nettresultaat 457 miljen eur, tegenver 485 miljen eur in het tweede kwartaal van en 373 miljen eur in het derde kwartaal van. Ttale pbrengsten (aangepast nettresultaat) In vergelijking met vrige jaar werd het resultaat vr een deel beïnvled dr de decnslidatie van Kredyt Bank en Abslut Bank, de verkp van NLB en bepaalde andere verkpen. Om een zinvlle vergelijking te kunnen maken, wrden die psten in deze analyse buiten beschuwing gelaten (zie 'p een vergelijkbare basis'). De nettrente-inkmsten bedregen miljen eur, een stijging van 2% tegenver het vrige kwartaal maar een daling van 6% ten pzichte van vrig jaar. Op een vergelijkbare basis stegen de nettrente-inkmsten met 1% jaar-p-jaar. Die stijging was vrnamelijk te te schrijven aan de divisie België, maar werd gedeeltelijk tenietgedaan dr een daling bij Grepscenter. De nettrentemarge vr het betrkken kwartaal bedreg 1,77%. Dat is 5 basispunten hger dan het niveau van het vrige kwartaal en 11 basispunten hger dan het niveau van een jaar geleden. In de divisie België zijn de depsitvlumes nauwelijks veranderd ten pzichte van het vrige kwartaal en p jaarbasis zijn ze met 8% gestegen. De kredietvlumes krmpen met 1% ten pzichte van het vrige kwartaal. Op jaarbasis is de kredietprtefeuille k met 1% gekrmpen (te te schrijven aan de bewuste vermindering bij de buitenlandse kantren). De kredietprtefeuille in de divisie Tsjechië steeg met 5% jaar-p-jaar maar krmp met 1% kwartaal-p-kwartaal. De depsit s stegen er met 3% jaar-p-jaar en met 1% kwartaal-p-kwartaal. De kredietprtefeuille in de divisie Internatinale Markten daalde met 5% jaar-p-jaar (dr Ierland en Hngarije) en veranderde nauwelijks kwartaal-p-kwartaal, terwijl de depsitbasis greide met 17% jaar-p-jaar (dankzij Ierland, Hngarije en Slwakije) en met 4% kwartaal-p-kwartaal. Leven en Niet-Leven behaalden tijdens het betrkken kwartaal de vlgende resultaten. Na aftrek van de brut technische lasten en het nettresultaat uit afgestane herverzekering bedregen de brut verdiende premies in ttaal 83 miljen eur, een stijging van 26% ten pzichte van het vrige kwartaal en ten pzichte van vrig jaar. De verdiende premies vr Niet-leven zijn kwartaal-p-kwartaal met 2% gestegen en jaar-p-jaar met 5%. De claims waren gedurende dit kwartaal veel lager, wat leidde tt duidelijk lagere technische lasten in vergelijking met het tweede kwartaal van. De gecmbineerde rati bedreg een gede 91% year-t-date (92% alleen vr het derde kwartaal). In het Levenbedrijf daalde de verkp van levensverzekeringsprducten (inclusief tak 23-prducten die niet wrden meegerekend in de premie-inkmsten) met 27% ten pzichte van het tweede kwartaal van. Op jaarbasis is de verkp p vergelijkbare basis met 65% gedaald. Dat is nder andere een gevlg van de gewijzigde fiscale behandeling van tak 23-levensverzekeringscntracten in België sinds begin en een verschuiving naar andere vermgensbeheerprducten. We wijzen erp dat het een ged derde kwartaal was vr de beleggingsinkmsten uit verzekeringsactiviteiten. Ten pzichte van het vrige kwartaal werden de resultaten enigszins gedrukt dr lagere dividendinkmsten uit de beleggingsprtefeuille na vr het tweede kwartaal typische dividendntvangsten en dr het lagere nettresultaat uit financiële instrumenten tegen reële waarde met verwerking van waardeveranderingen in de winst-en-verliesrekening. Ten sltte ging k het technisch-financiële resultaat erp vruit dankzij de strikte cntrle van de algemene beheersksten. Het nettresultaat uit financiële instrumenten tegen reële waarde bedreg in het betrkken kwartaal 146 miljen eur. Dat is lager dan het gemiddelde van 213 miljen eur van de vier vrgaande kwartalen. Dat cijfer wrdt gewnlijk bepaald dr de dealingrminkmsten - die stabiel waren - maar het eerste en tweede kwartaal van Pagina 6 van 13

7 werden vrnamelijk beïnvled dr psitieve resultaten uit de marked-t-marketwaardering van derivaten die wrden gebruikt vr balansbeheer. Vr het derde kwartaal van bedreg de nett gerealiseerde winst uit vr verkp beschikbare financiële activa 42 miljen eur, minder dan het gemiddelde van 71 miljen eur vr de vrige vier kwartalen. Dat werd gerealiseerd dr de verkp van zwel bligaties als aandelen, en was vergelijkbaar met het vrige kwartaal. De nettprvisie-inkmsten bedregen 345 miljen eur. Dat is een daling van 11% kwartaal-p-kwartaal en neutraal jaar-p-jaar. Op een vergelijkbare basis zijn de inkmsten jaar-p-jaar met 8% gestegen. De kwartaaldaling is vrnamelijk te te schrijven aan de lagere transactievergedingen in de zmermaanden. Het beheerd vermgen bedreg 160 miljard eur, een stijging van 2% ten pzichte van het vrgaande kwartaal (1% dr de nieuwe nett-instrm en 1% dr het beleggingsresultaat) en een stijging van 3% jaar-p-jaar, dankzij een psitief beleggingsresultaat. De verige nett-inkmsten bedregen 151 miljen eur, hger dan het gemiddelde van 79 miljen eur van de laatste vier kwartalen. In het derde kwartaal prfiteerde die pst van enkele belangrijke eenmalige meevallers. Explitatieksten (aangepast nettresultaat) Vr het derde kwartaal van bedregen de explitatieksten 913 miljen eur, een daling met 1% ten pzichte van het vrige kwartaal en een daling met 8% ten pzichte van een jaar eerder. De daling ten pzichte van het vrige kwartaal is te te schrijven aan een belangrijke daling in Hngarije (dr de additinele eenmalige heffing p financiële transacties in het tweede kwartaal), gecmpenseerd dr een stijging in België (het tweede kwartaal prfiteerde van een terugbetaling in verband met het vrmalige depsitgarantiestelsel). Op een vergelijkbare basis stegen de ksten met 2% jaar-p-jaar. Dat was vral het gevlg van de nieuwe heffing p financiële transacties in Hngarije, een hgere bankenheffing en tegenmen ksten van vergangsregelingen vr het persneel in België. De year-t-date ksten-inkmstenrati bedreg 51%. Dat geeft duidelijk aan dat de ksten ged nder cntrle blijven. De rati werd wel psitief beïnvled dr de hge marked-t-marketwaarderingen van derivaten die wrden gebruikt vr balansbeheer en aanzienlijk hgere verige inkmsten. Waardeverminderingen (aangepast nettresultaat) In het derde kwartaal van bedregen de waardeverminderingen p kredieten 186 miljen eur. Dat is minder dan de 217 miljen eur van het vrige kwartaal, en minder dan de 283 miljen eur van een jaar geleden. Het cijfer vr het derde kwartaal van mvat een waardevermindering van 98 miljen eur bij KBC Bank Ireland (tegenver 88 miljen eur in het vrige kwartaal en 129 miljen eur in hetzelfde kwartaal van vrig jaar) en 43 miljen eur in de divisie België (tegenver 82 miljen eur in het tweede kwartaal van en 66 miljen eur in hetzelfde kwartaal van vrig jaar). De kredietkstenrati p jaarbasis bedreg 0,71% year-t-date. Dat cijfer is samengesteld uit 0,39% vr de divisie België (gestegen ten pzichte van 0,28% vr bekjaar, vrnamelijk ten gevlge van de tegenmen waardeverminderingen p km- en bedrijfskredieten), 0,24% in de divisie Tsjechië (een verbetering in vergelijking met de 0,31% vr bekjaar, te te schrijven aan een veranderde methdlgie) en 1,78% vr de divisie Internatinale Markten (gedaald ten pzichte van 2,26% vr bekjaar ). De bijzndere waardeverminderingen p vr verkp beschikbare financiële activa bedregen 2 miljen eur en de verige waardeverminderingen bedregen 22 miljen eur in het betrkken kwartaal (vral in verband met vastged). Invled van de legacy-activiteiten en de waardering van het eigen kredietrisic p het resultaat: CDO s: Tijdens het derde kwartaal vernauwden de credit spreads p bedrijfsbligaties en ABS verder, net zals in de vrgaande kwartalen. Als we de invled van de vergeding vr de CDO-garantieregeling met de Belgische verheid alsk de ksten van de afbuw in rekening brengen, was er een psitieve invled van ngeveer 34 miljen eur na belastingen. De resterende desinvesteringen: de invled bedreg in dit kwartaal in ttaal 231 miljen eur na belastingen. Dat was vral te te schrijven aan de vier vlgende elementen: Een waardevermindering van 30 miljen eur (na belastingen) vr de achtergestelde vrdering van 75 miljen eur p NLB werd nder die pst pgenmen. Rekening hudend met de p die vrdering gebekte waardevermindering in het tweede kwartaal, zijn daarvr nu vr 100% vrzieningen aangelegd. De impact p de resultatenrekening van de verdracht aan een andere financiële instelling van leningen aan KBC Ancra ter waarde van 0,3 miljard eur bedreg 43 miljen eur (na belastingen) als gevlg van discnt- en transactieksten. De ndertekende maar ng niet afgernde desinvestering van KBC Banka leidde tt een bijkmend verlies van 55 miljen eur (na belastingen), bvenp het rsprnkelijk geschatte verlies van 47 miljen eur (waarvan 17 miljen eur pgenmen in het eerste kwartaal van dit jaar). De stand van zaken van de desinvestering van de Antwerpse Diamantbank resulteerde ineen eenmalige waardevermindering van 73 miljen eur in dit kwartaal. Invled van de waardering van het eigen kredietrisic: De lichte verbreding van de credit spread van KBC tussen eind juni en het einde van het derde kwartaal van leidde tt een psitieve marked-tmarketaanpassing van 12 miljen eur (na belastingen), maar had geen invled p het reglementair eigen vermgen. Pagina 7 van 13

8 Indeling naar divisie In het derde kwartaal van heeft de divisie België een nettresultaat van 391 miljen eur behaald, hger dan het gemiddelde van 358 miljen eur van de vier vrgaande kwartalen. Ten pzichte van het vrige kwartaal werd het derde kwartaal van gekenmerkt dr hgere nettrente-inkmsten, lagere nettprvisieinkmsten, een zwakke verkp van tak 23-levensverzekeringen maar een uitstekende gecmbineerde rati in Niet-leven, seizensgebnden lagere dividendinkmsten, een lagere marked-t-marketwaardering van ALMderivaten, hgere gerealiseerde meerwaarden p vr verkp beschikbare effecten en enkele eenmalige meevallers bij de verige inkmsten, een erg gede ksten-inkmstenrati en lagere waardeverminderingen p kredieten. De bankactiviteiten waren in het derde kwartaal van ged vr 79% van het nettresultaat, de verzekeringsactiviteiten vr 21%. In het derde kwartaal van genereerde de divisie Tsjechië een nettresultaat van 157 miljen eur, hger dan het gemiddelde van 135 miljen eur van de vier vrgaande kwartalen. Ten pzichte van het vrige kwartaal mvatte het derde kwartaal van een lichte daling van de nettrente-inkmsten, een verbeterde gecmbineerde rati in Niet-leven, een sterkere verkp van tak 23-levensverzekeringen, hgere nettprvisieinkmsten, hgere verige nett-inkmsten dankzij een eenmalig element, een lagere marked-tmarketwaardering van ALM-derivaten en nett gerealiseerde winst uit de verkp van vr verkp beschikbare financiële activa, een uitstekende ksten-inkmstenrati en lagere waardeverminderingen p kredieten. De bankactiviteiten waren in het derde kwartaal van ged vr 96% van het nettresultaat, de verzekeringsactiviteiten vr 4%. In het derde kwartaal van bekte de divisie Internatinale Markten een nettresultaat van -12 miljen eur. Dat is een verbetering ten pzichte van het gemiddelde van -42 miljen eur van de vier vrgaande kwartalen. Ten pzichte van het vrige kwartaal werd het derde kwartaal van gekenmerkt dr iets hgere nettrente-, trading- en nettprvisie-inkmsten, lagere gerealiseerde meerwaarden p vr verkp beschikbare effecten en verige nett-inkmsten, lagere ksten (hewel deze pst in het tweede kwartaal hger was dr de eenmalige heffing p financiële transacties in Hngarije) en iets hgere waardeverminderingen p kredieten, waarvan Ierland ng altijd het grtste deel vr zijn rekening neemt. In ttaal waren de bankactiviteiten ged vr een negatief nettresultaat van -17 miljen eur (de psitieve resultaten van Slwakije, Hngarije en Bulgarije werden tenietgedaan dr het negatieve resultaat in Ierland), terwijl de verzekeringsactiviteiten een psitief nettresultaat van 6 miljen eur genereerden. Het nettresultaat van Grepscenter bedreg -264 miljen eur in het derde kwartaal van. Zals gezegd, mvat dat niet alleen een aantal grepsitems en resultaten van te desinvesteren ndernemingen, maar k de vlledige invled van de legacy-activiteiten (CDO s, desinvesteringen) en de waardering van het eigen kredietrisic (zie hger). Pagina 8 van 13

9 Analyse van de year-t-date peride (9M) Het nettresultaat vr de eerste negen maanden van bedreg miljen eur, tegenver 372 miljen eur vr dezelfde peride vrig jaar. Znder de legacy-activiteiten en de invled van het eigen kredietrisic bedreg het aangepaste nettresultaat miljen eur, tegenver miljen eur vr de eerste negen maanden van. Ttale pbrengsten (aangepast nettresultaat) In vergelijking met het vrige jaar werden de resultaten vr een deel beïnvled dr de decnslidatie van Kredyt Bank, Warta, Żagiel, NLB, Abslut Bank en bepaalde andere verkpen. Om een zinvlle vergelijking te kunnen maken, wrden die items buiten beschuwing gelaten. De nettrente-inkmsten bedregen miljen eur, een daling met 12% jaar-p-jaar. Op vergelijkbare basis daalden de nettrente-inkmsten met 5% jaar-p-jaar. Dat is vrnamelijk te te schrijven aan de lagere inkmsten uit balansbeheer (lagere herbeleggingspbrengsten), terwijl de cmmerciële marges geznd bleven. De nettrentemarge kwam uit p 1,74% year-t-date, 3 basispunten lager dan het cijfer van een jaar geleden. In divisie België zijn de depsitvlumes met 8% gestegen en de kredietvlumes met 1% gedaald tegenver een jaar geleden als gevlg van de bewuste afbuw van de kredietprtefeuille in de buitenlandse kantren. De kredietprtefeuille in Tsjechië steeg met 5% jaar-p-jaar, terwijl de depsit s stegen met 3%. De kredietprtefeuille in de divisie Internatinale Markten daalde met 5% jaar-p-jaar (dr Ierland en Hngarije), terwijl de depsitbasis greide met 17% jaar-p-jaar (dankzij Ierland, Hngarije en Slwakije). Levensverzekeringen en Niet-Leven behaalden tijdens de eerste negen maanden van vlgende resultaten. Na aftrek van de brut technische lasten en het nettresultaat uit afgestane herverzekering bedregen de brut verdiende premies 226 miljen eur, een daling van 28% jaar-p-jaar. Maar p vergelijkbare basis (znder rekening te huden met de decnslidatie van Warta) ligt dat resultaat 28% hger dan een jaar geleden. In Niet-leven zijn de verdiende premies jaar-p-jaar met 4% gestegen (p een vergelijkbare basis). De claims ten gevlge van de verstrmingen in nder andere Tsjechië leidden tt duidelijk hgere technische lasten in vergelijking met de eerste negen maanden van. De gecmbineerde rati bedraagt niettemin een gede 91% year-t-date. In het levenbedrijf daalde de verkp van levensverzekeringsprducten (inclusief tak 23-prducten die niet wrden meegerekend in de premie-inkmsten) met 62% ten pzichte van de eerste negen maanden van. Dat is nder andere een gevlg van de gewijzigde fiscale behandeling van tak 23-levensverzekeringscntracten in België sinds begin en een verschuiving naar beleggingsfndsen. We wijzen erp dat de verzekeringsresultaten k te lijden hadden nder de lagere beleggingspbrengsten, in het bijznder de nettrente-inkmsten, maar psitief beïnvled werden dr een strikte cntrle van de algemene beheersksten. Vr de eerste drie kwartalen van bedreg het nettresultaat uit financiële instrumenten tegen reële waarde 620 miljen eur, tegenver 633 miljen eur vr dezelfde peride in f 576 miljen eur p vergelijkbare basis. Dat cijfer wrdt gewnlijk bepaald dr de dealingrminkmsten, maar deze eerste negen maanden werd het vrnamelijk beïnvled dr een psitief resultaat van 250 miljen eur uit de marked-tmarketwaardering van bepaalde derivaten die wrden gebruikt vr balansbeheer. Het nett gerealiseerd resultaat uit vr verkp beschikbare financiële activa bedreg vr de betrkken peride 183 miljen eur, tegenver 95 miljen eur vr dezelfde peride vrig jaar f 80 miljen eur p vergelijkbare basis. Dat werd gerealiseerd dr de verkp van zwel bligaties als aandelen, waarbij het eerste kwartaal prfiteerde van aanzienlijke meerwaarden p de verkp van Belgische verheidsbligaties. De nettprvisie-inkmsten bedregen miljen eur, 16% meer dan vrig jaar. Ok p vergelijkbare basis lagen de prvisie-inkmsten 16% hger dan vrig jaar. De belangrijkste factren vr die year-t-date stijging vergeleken met waren de instap- en beheersvergedingen vr beleggingsfndsen. Het beheerd vermgen bedreg 160 miljard eur, een stijging met 3% sinds het einde van (1% dankzij de nettverkp, 2% dr prijseffecten). Als gevlg van enkele uitznderlijke elementen bedregen de verige nett-inkmsten 296 miljen eur, tegenver 163 miljen eur in de eerste negen maanden van. Explitatieksten (aangepast nettresultaat) Vr de eerste negen maanden van bedregen de explitatieksten miljen eur, een daling met 8% ten pzichte van een jaar geleden. Op vergelijkbare basis stegen de ksten met 3%. Dat was gedeeltelijk te te schrijven aan de invering van de heffing p financiële transacties in Hngarije, hgere pensienksten en hgere ICT-ksten. De year-t-date ksten-inkmstenrati bedreg 51%. Dat geeft duidelijk aan dat de ksten ged nder cntrle blijven. De rati werd wel psitief beïnvled dr de hge marked-tmarketwaarderingen van derivaten die wrden gebruikt vr balansbeheer, de nett gerealiseerde meerwaarden uit vr verkp beschikbare activa en hge verige pbrengsten. Pagina 9 van 13

10 Waardeverminderingen (aangepast nettresultaat) Vr de eerste negen maanden van bedregen de waardeverminderingen p kredieten 698 miljen eur, een daling ten pzichte van de 742 miljen eur van een jaar geleden. Het cijfer vr de eerste negen maanden van mvat een waardevermindering van 286 miljen eur bij KBC Bank Ireland (tegenver 460 miljen eur vr de eerste negen maanden van ) en een relatief hge waardevermindering van 263 miljen eur in de divisie België (tegenver 108 miljen eur in 9M). De year-t-date kredietkstenrati p jaarbasis bedreg 0,71%. Dat cijfer is samengesteld uit 0,39% vr de divisie België (gestegen ten pzichte van 0,28% vr bekjaar ), 0,24% vr de divisie Tsjechië (tegenver 0,31% vr bekjaar ) en 1,78% vr de divisie Internatinale Markten (gedaald ten pzichte van 2,26% vr bekjaar ). De bijzndere waardeverminderingen p vr verkp beschikbare financiële activa bedregen 18 miljen eur, de waardeverminderingen p gdwill 7 miljen eur en de verige waardeverminderingen 57 miljen eur in de eerste negen maanden van. Belastingen p het resultaat De belastingen bedregen 560 miljen eur vr de eerste negen maanden van, tegenver 455 miljen eur in de referentieperide. Invled van de legacy-activiteiten en de waardering van het eigen kredietrisic p het resultaat: CDO s: Tijdens de eerste negen maanden van vernauwden de credit spreads p bedrijfsbligaties en ABS verder. Als we de invled van de vergeding vr de CDO-garantieregeling met de Belgische verheid en de ksten en het gunstige effect van de afbuw van het CDO-risic meerekenen, was er een psitieve invled van ngeveer 380 miljen eur na belastingen. Resterende desinvesteringen: De ttale invled van diverse items die betrekking hebben p desinvesteringen p het nettresultaat vr de eerste negen maanden van was -337 miljen eur. In het eerste kwartaal resulteerde de succesvlle plaatsing via een secundair aanbd van het belang van 16,2% dat KBC had in Bank Zachdni WBK in een bijkmende meerwaarde. De verkp van KBC Banka en de afrnding van de verkp van NLB resulteerden daarentegen in een minderwaarde. Hun gezamenlijke invled kwam p een psitieve 22 miljen eur (na belastingen) in het eerste kwartaal. In het tweede kwartaal had de afrnding van de verkp van Abslut Bank een negatieve invled van ngeveer -0,1 miljard eur p de resultaten, maar geen invled p het reglementair eigen vermgen. Een waardevermindering van 20 miljen eur (na belastingen) vr de achtergestelde vrdering van 75 miljen eur p NLB werd in het tweede kwartaal van k nder die pst pgenmen. De ttale invled van dat kwartaal, inclusief enkele minder belangrijke elementen, was -128 miljen eur In het derde kwartaal werd een bijkmende waardevermindering van 30 miljen eur (na belastingen) gebekt vr de achtergestelde vrdering p NLB. Daarnaast had de verdracht aan een andere financiële instellingen van leningen aan KBC Ancra vr 0,3 miljard eur een invled p de winst-enverliesrekening van 43 miljen eur (na belastingen) als gevlg van discnt- en transactieksten. Bvendien leidde de al ndertekende maar ng niet afgernde desinvestering van KBC Banka tt een bijkmend verlies van 55 miljen eur (na belastingen). Ten sltte resulteerde de huidige stand van zaken in de desinvestering van de Antwerpse Diamantbank in een eenmalige waardevermindering van 73 miljen eur. Vr het kwartaal werd een ttale invled na belastingen gebekt van -231 miljen eur, inclusief enkele minder belangrijke andere elementen. Invled van de waardering van het eigen kredietrisic: De verbetering van de credit spread van KBC tussen eind en het einde van het derde kwartaal van leidde tt een negatieve marked-t-marketaanpassing van 34 miljen eur (na belastingen), maar had geen invled p het reglementair eigen vermgen. Eigen vermgen en slvabiliteit Eind september bedreg het ttale eigen vermgen 14,6 miljard eur, een daling van 1,3 miljard eur ten pzichte van het begin van het jaar. Dat kmt vrnamelijk dr de uitbetaling van het dividend (-0,4 miljard eur), de betaling van de cupn p de niet-stemgerechtigde kernkapitaaleffecten uitgegeven aan de Belgische federale verheid en de Vlaamse verheid (samen -0,5 miljard eur) en de terugbetaling van 1,17 miljard eur staatssteun (plus 50% premie) aan de Vlaamse verheid (-1,8 miljard eur). Die elementen werden deels gecmpenseerd dr het resultaat ver de eerste negen maanden van (1,3 miljard eur). De Tier 1-rati van de grep (vlgens Basel II) bedreg een stevige 15,8% p 30 september (cre Tier 1: 13,4%). De slvabiliteitsrati van KBC Verzekeringen bedreg p 30 september een uitstekende 312%. Dat is een lichte daling ten pzichte van de erg hge 322% aan het einde van. Liquiditeit De cmmn equity rati vlgens de huidige Basel III-reglementering bedreg aan het einde van het derde kwartaal van 12,5% (fully laded maar inclusief de resterende steun van de Vlaamse verheid). Dat is ruim bven nze delstelling m een rati vlgens Basel III aan te huden van 10% (fully laded). De liquiditeit van de grep blijft uitstekend, zals weerspiegeld in de LCR-rati van 132% en de NSFR-rati van 108% aan het einde van het derde kwartaal van. Pagina 10 van 13

11 Geselecteerde balansgegevens Hfdlijnen van de gecnslideerde balans van KBC-grep (in miljenen eur) Ttaal activa Leningen en vrschtten aan cliënten* Effecten (eigenvermgens- en schuldinstrumenten)* Depsit s van cliënten en schuldpapier* Technische vrzieningen, vóór herverzekering* Schulden m.b.t. beleggingscntracten, verzekeringen* Eigen vermgen van de aandeelhuders Niet-stemrechtverlenende kernkapitaaleffecten * In vereenstemming met IFRS 5 werden de activa en passiva van een aantal desinvesteringen verplaatst naar Vaste activa aangehuden vr verkp en grepen activa die wrden afgestten en Verplichtingen i.v.m. grepen activa die wrden afgestten, waardr de vergelijking tussen perides een licht vertekend beeld geeft. Aangepast p basis van de herziening van IAS 19 p 1 januari Geselecteerde rati's Geselecteerde rati s KBC-grep (gecnslideerd) FY 9M Winstgevendheid en efficiëntie (p basis van de aangepaste resultaten) Rendement p eigen vermgen 1 9% 16% Ksten-inkmstenrati bankactiviteiten 57% 51% Gecmbineerde rati schadeverzekeringsactiviteiten 95% 91% Slvabiliteit Tier 1-rati (Basel II) 13,8% 15,8% Cre Tier 1-rati (Basel II) 11,7% 13,4% Cmmn equity rati (Basel III, fully laded, inclusief resterende verheidssteun) 10,8% 12,5% Kredietrisic Kredietkstenrati 0,71% 0,71% Nn-perfrming rati 5,3% 5,8% 1 Als er een cupn wrdt betaald p de kernkapitaaleffecten verkcht aan de Belgische en de Vlaamse verheid, dan wrdt die (pr rata) van de teller afgetrkken. Pagina 11 van 13

12 Strategische hfdlijnen en belangrijkste gebeurtenissen Strategie en hfdlijnen De strategische fcus van KBC blijft liggen p bank- en verzekeringsprducten en -diensten vr retail-, km- en midcapcliënten in België, Tsjechië, Slwakije, Hngarije en Bulgarije. In vereenstemming met zijn strategisch plan is de grep bijna klaar met de verkp f afbuw van een aantal (niet-kern-) activiteiten (zie verder). Laatste stappen in het desinvesteringsprgramma (derde kwartaal tt nu): Op 24 september kndigde KBC aan dat het een akkrd had bereikt ver de verkp van KBC Bank Deutschland AG aan verschillende investeerders, waarnder verbnden venntschappen van Teacher Retirement System f Texas, Apll Glbal Management, Apll Cmmercial Real Estate Finance en Grvepint Capital. Die transactie maakt ngeveer 0,1 miljard eur kapitaal vrij vr KBC, vrnamelijk dr de vermindering van de risicgewgen activa, en zal geen wezenlijke invled hebben p de financiële resultaten van KBC. Daardr zal de slvabiliteitspsitie van KBC met ngeveer 15 basispunten verbeteren. Vr zijn laatste desinvesteringsdssier, Antwerpse Diamantbank (België), vert KBC ng gesprekken met een aantal geïnteresseerde partijen. Het vert ver dat dssier k met de Eurpese Cmmissie een pen en cnstructieve dialg. Ontwikkelingen p het vlak van Maatschappelijk Verantwrd Ondernemen: Op 2 augustus hielpen medewerkers van CIBANK in Bulgarije kinderen in kindertehuizen verspreid ver het land zich vr te bereiden p hun vakantie aan zee met het prgramma Blue Summer with CIBANK. Op 12 augustus publiceerde K&H in Hngarije zijn Duurzaamheidsverslag, de zevende uitgave al van dat verslag. Op 1 september startte de ČSOB Fundatin met het ČSOB Slvakia Emplyee Grant Prgramme, een prgramma dat medewerkers de kans geeft de stad f buurt waar ze wnen f werken te steunen. In de week van 16 september nam KBC deel aan de 'Week van de Mbiliteit'. De KBCmedewerkers werden aangemedigd m hun wn-werkverkeer te beperken en z hun eclgische vetafdruk te verkleinen. Meer dan werknemers namen deel en bespaarden z 10 tn CO2. Dat kmt vereen met een bs van een hectare. Op 25 ktber wn KBC de prijs vr de Beste Financiële Infrmatie van de Belgische Vereniging van Financiële Analisten. Verklaring met betrekking tt risic De KBC-grep is hfdzakelijk actief als bank-verzekeraar en vermgensbeheerder en lpt daardr een aantal typische risic s, zals maar zeker niet uitsluitend kredietrisic, interestrisic, marktrisic, muntrisic, liquiditeitsrisic, risic van aangegane verzekeringsverplichtingen, peratineel risic, risic ten aanzien van pkmende markten, wijzigingen in regelgeving, betwistingen van cliënten en de ecnmie in het algemeen. Dat zwel de macr-ecnmische mstandigheden als de lpende desinvesteringsplannen een negatieve invled kunnen hebben p de waarde van activa f bijkmende ksten kunnen genereren bven de verwachte niveaus maakt deel uit van het bedrijfsrisic. U vindt infrmatie met betrekking tt het risicbeheer in het jaarverslag, de extended quarterly reprts en de risk reprts van KBC, die beschikbaar zijn p In het tweede kwartaal van werd de wereldecnmie ng altijd bepaald dr vijf trends: 1) Het herstel in de VS hield aan, ndanks de zgenaamde fiscal drag. 2) De ecnmie van de EMU lijkt zich geleidelijk te verbeteren. Dat blijkt uit de vertruwensindicatren en de bbp-cijfers. 3) De cmbinatie van fiscale hervrmingen en een sterke mnetaire expansie in Japan ( Abenmics ) steekt zwel de prducenten als de cnsumenten een hart nder de riem en ndersteunt z de ecnmische grei. 4) De inspanningen van China m een nieuw evenwicht te vinden vr zijn ecnmische grei dr een verschuiving van exprt naar binnenlandse vraag en de behefte m het Chinese financiële systeem geznd te huden, leiden tt een aanzienlijk lager greitemp dan in het verleden. 5) De zwakke grei van de financieringsbeheften in de ntwikkelde ecnmieën impliceert dat de deflatietendens vrlpig aanhudt, mede dr de stabiele f zelfs dalende grndstffenprijzen. Pagina 12 van 13

13 De belangrijkste risic s vr de wereldecnmie zijn: een sterker dan verwachte wereldwijde stijging van de bligatierente na de beëindiging van het inkpprgramma van de Fed; ecnmische en/f financiële instabiliteit in China, met een frse ecnmische vertraging tt gevlg; interne structurele hervrmingen in de EMU die trager dan verwacht resultaten pleveren. Het risic van een nieuwe acute crisis in de EMU is evenwel sterk afgenmen. De ECB heeft aangekndigd dat ze van start gaat met een vlledige berdeling van de banken in de eurzne, inclusief een cntrle van de activakwaliteit (asset quality review), van de balans en een stresstest. De resultaten wrden eind 2014 bekendgemaakt. De financiële kalender, inclusief analisten- en beleggersvergaderingen, is beschikbaar p Vr meer infrmatie kunt u cntact pnemen met: Wim Allegaert, directeur Investr Relatins, KBC-grep Tel wim.allegaert@kbc.be Viviane Huybrecht, directeur Crprate cmmunicatie/wrdverster KBC-grep Tel pressfficekbc@kbc.be * Dit nieuwsbericht bevat infrmatie waarp de Eurpese transparantieregelgeving vr beursgenteerde bedrijven van tepassing is. KBC Grup NV Havenlaan Brussel Viviane Huybrecht Directeur Crprate Cmmunicatie / wrdverster Tel Persdienst Tel Tel Fax pressfficekbc@kbc.be KBC persberichten zijn beschikbaar p f kunnen verkregen wrden dr een mail te zenden naar pressfficekbc@kbc.be Vlg ns p Pagina 13 van 13