ENVIRONMENTAL SOCIAL AND GOVERNANCE (ESG) Dienstenaanbod Geassocieerde leden NVP ESG is een niet meer weg te denken aandachtsgebied voor participatiemaatschappijen en hun portefeuilleondernemingen. Het gaat niet alleen om risicomanagement maar ook om waardecreatie. Duurzaam investeren betekent vooral het integreren van alle ESG-factoren - zoals energieverbruik, klimaat, beschikbaarheid van grondstoffen, veiligheid en gezondheid - in beslissingen en activiteiten in alle fases van het investeringsproces. Een aantal geassocieerde leden van de NVP houdt zich intensief met dit onderwerp bezig en heeft een aantal diensten die voor u als participatiemaatschappij of portefeuilleonderneming relevant kunnen zijn. De NVP heeft deze geassocieerde leden gevraagd kort en bondig hun dienstenaanbod te beschrijven. In dit memo treft u in alfabetische volgorde de mogelijkheden aan. Met deze bijdrage hopen wij u een handzaam overzicht te geven om een nog meer gestructureerde aanpak op dit terrein te bewerkstelligen.
Inhoudsopgave pag. Cataly Partners 3 Environ 4 EY 5 Holland Integrity Group 6 KPMG 7 KplusV 8 PwC 9 Tauw 10 2
Cataly Partners Cataly Partners verleent een pakket Environmental, Social and Governance (ESG) diensten. Resultaat is onderbouwing waarde, waardecreatie voor aandeelhouders, maatschappij en milieu, lagere transactiekosten, optimale bedrijfsvoering / performance en transparante communicatie. Belangrijke elementen zijn inbedding in de bedrijfsvoering, ontwikkeling specifieke KPI s, integratie in de rapportage en de keten waarin de onderneming (stakeholders) werkt. ESG-referenties en best practices van Cataly Partners: Nulmeting op basis van internationale ESG-standaarden (ISO 26.000, GRI, ILO, OECD) Due Diligence & Liability Assessments als support rondom transacties en opvolging van aanbevelingen na de transactie; Begeleiding verduurzamen inkoop (ketenbeheer en leveranciersbeoordeling); ESG reputatie management en stakeholder dialoog en analyses; Workshops Impact & Inspiratie voor management / leadership; Geïntegreerde ESG-verslaglegging voor heldere communicatie; Integratie van ESG in bestaande managementsystemen, voor verbetering van de bedrijfsvoering; (doelstellingen, processen, risico profielen); Begeleiden invoering internationale ESG-standaarden (e.g. ISO 26.000) voor compliance en transparantie; Business Balance Review, een semi-kwantitatief toetssysteem van Cataly Partners op basis van internationale normen o.a. van UN en ISO. De methode is samen met VBDO gevalideerd door toetsing van AEX bedrijven (rapportage op verzoek beschikbaar) voor transparantie; Consultancy, interim management en assessments voor de aspecten Human Rights, Consumer issues, Diversity, Environmental impact, Stakeholder Value, Stakeholder Involvement, Fair Operating Practices en risico-management. Diensten voor private bedrijven waaronder SmallCap en MidCap bedrijven en de portefeuille van financiële eigenaren (lees NVP leden). ESG-activiteiten zijn onderdeel van de volledige omvang van onze adviesopdrachten. Desgewenst verstrekken we gaarne nadere bureau-informatie en referenties. Management Team: Rob Gores (rob.gores@cataly.com), Managing Partner Ben van Steijn (ben.vansteijn@cataly.com), Managing Partner Herbert Eppinga (herbert.eppinga@cataly.com), Manager Bureaugegevens: Website www.cataly.com Anita Moerkerken (contact@cataly.com), Bureaucoördinator 3
Environ Als onderdeel van een internationaal milieu-en gezondheidswetenschappelijk adviesbureau, helpt ENVIRON Netherlands haar klanten om de juiste balans te vinden tussen gezondheids- en milieu belangen en zakelijke doelstellingen. Wij helpen klanten onder meer met het ontwikkelen en implementeren van duurzame strategieën en het maatschappelijk verantwoord ondernemen door het borgen van goede communicatie en vertrouwen tussen bedrijven en stakeholders. Gezondheidswetenschappen Wij hebben ongeëvenaarde ervaring in het evalueren van veiligheid en doeltreffendheid van producten in een grote range aan industrieën; het beoordelen van gezondheidsrisico s gerelateerd aan bijvoorbeeld beroepsmatige of milieu gerelateerde blootstelling aan chemicaliën. Bodemonderzoek en sanering Historisch en verkennend onderzoek, nader- en saneringsonderzoek, ontwerp en implementatie van een saneringssysteem. Ondersteund door strategische planning, locatie- of product specifieke risicoanalyses, data verzameling, en het vertegenwoordigen van klanten bij bevoegd gezag en andere partijen. Broeikas gas emissie management Diensten gerelateerd aan de technische en commerciële aspecten van klimaatverandering en het beheer van broeikas gas emissies, waaronder het inventariseren van emissies, emissiehandel en ontwikkelen van bedrijfsstrategieën. Energie management ENVIRON adviseert klanten over energie efficiëntie, en voert energie audits uit voor het verbeteren van energie efficiëntie. Wij ontwikkelen en demonstreren technologieën die brandstof efficiëntie verhogen, ruimte bieden voor het terugwinnen van warmte en de uitstoot van broeikas gassen minimaliseren. Milieukundige en Arbo due diligence Diensten gericht op het identificeren van mogelijke aansprakelijkheden op gebied van gezondheid, veiligheid en milieu gerelateerd aan industriële, commerciële en residentiële terreinen. Vaak gelieerd aan transacties variërend in grootte van kleine Greenfield s tot grootschalige terreinen in vrijwel elke industriële sector. Milieu en Arbo management Strategische milieu en bedrijfsrisico beheer programma s, implementatie van management systemen inclusief ISO 14001, OHSAS 18001. Monitoring en beheersing luchtkwaliteit ENVIRON assisteert bij strategische planning en biedt ondersteuning bij geschillen. Tevens zijn wij in staat om complexe luchtkwaliteitsmodellen en meteorologische, emissie en statistische modellen te ontwerpen en toe te passen. Naleving regelgeving inzake chemicaliën en product stewardship Technische en strategische dienstverlening voor het beheersen van risico s gerelateerd aan chemicaliën en producten door de distributieketen. We assisteren bij product registratie in het kader van bijv. REACH of product stewardship. Naleving wetgeving en IPPC ENVIRON helpt bedrijven met het evalueren en implementeren van naleving van wettelijke eisen op diverse niveaus, inclusief Pollution Prevention and Control (PPC) implementatie. Water en afvalwater beheer ENVIRON levert innovatieve oplossingen en ongeëvenaarde service van deskundigen op het gebied van sediment, water en industrieel afvalwater management. WEEE, RoHS en eco-design Wij bieden ondersteuning aan business to business producenten, en adviseren inzake de vereisten volgend uit EU richtlijnen, inclusief beoordeling van elektrische en elektronische apparatuur, product ontwerp reviews, trainingen en cursussen. Voor meer informatie kunt u contact opnemen met: Contactpersoon: ENVIRON Netherlands B.V. Hooikade 13, 2627 AB Delft Tel. 015-2511505 Marianne Wilton: mwilton@environcorp.com 4
EY Bij verantwoord beleggen staat ESG investing voorop: de belegger combineert de financiële doelstellingen met doelstellingen op het gebied van maatschappij, milieu, sociaal en corporate governance. Dit vraagt om verdere inbedding van ESG investing in control frameworks van Asset Managers. EY is actief betrokken bij organisaties als de UN PRI en de Vereniging van Beleggers voor Duurzame Ontwikkeling om de meest recente inzichten op dit gebied met u te delen en u te ondersteunen bij succesvol ESG beleid Assurance: Assurance bij duurzaamheidsverslaggeving, ESG impact rapportage, UN PRI compliance of geïntegreerd jaarverslag Audit readiness Bewustwording: Stakeholder analyse en dialoog Media analyse en sector trends Inspiratiesessies Strategie: Ontwikkelen en ondersteunen bij het definiëren van ESG visie, ambitie, beleid, doelstellingen en bijbehorende KPI s ESG haalbaarheidsstudie en risicoanalyse Materialiteitsanalyse ESG scenarioplanning Verslaggeving: Ontwikkelen, adviseren en evalueren van een duurzaamheidsverslag (o.a. GRI-richtlijnen en Integrated Reporting) Peer benchmarking Implementatie: ESG due diligence Impactmeting van ESG beleid Meting portfolio impact/hot spots Toepassing van UN PRI en Equator Principles Assessment van waardecreatie voor Integrated Reporting ESG management systeem Contact EY Wilt u meer weten over onze ESG dienstverlening? Advisory en Assurance: Remco Bleijs remco.bleijs@nl.ey.com Hugo Hollander hugo.hollander@nl.ey.com Strategisch advies en impactmeting: Marieke Gombault marieke.gombault@nl.ey.com Risk en Performance Improvement: Rianne Vedder rianne.vedder@nl.ey.com 5
Holland Integrity Group Holland Integrity Group is het toonaangevende, onafhankelijke onderzoeks- en adviesbureau op het gebied van compliance, governance, integriteitszaken en complexe fraudeonderzoeken. Opdrachtgevers zijn banken, participatiemaatschappijen, verzekeraars, woningcorporaties en overheidsinstellingen. Holland Integrity Group maakt deel uit van een internationaal netwerk van onderzoeks- en adviesbureaus. Holland Integrity Group onderscheidt zich door een multidisciplinaire benadering, waarbij ervaren deskundigen met een financiële, juridische, operationele en technische achtergrond kennis combineren om onderzoek uit te voeren, advies te geven en de weerbaarheid van organisaties tegen integriteitsinbreuken te vergroten. Diensten die aangeboden worden zijn onder meer: Opstellen, implementeren en auditen van beleid en procedures op het terrein van integriteit, compliance (inclusief sanctiewetgeving), Governance, anti-witwasbeleid, anti-fraudebeleid, safety & security en ICT. Het uitvoeren van (deel)onderzoeken in het kader van financial, legal, social en environmental due diligence. Het uitvoeren van integriteitonderzoeken naar (potentiële) cliënten, medewerkers en zakenrelaties. Het onderzoeken en evalueren van (potentiële) meldingen van ongewenst gedrag, ongebruikelijke transacties en andere incidenten. Het trainen van medewerkers, bestuurders en toezichthouders. Contactpersonen: Hessel van Bruggen (Managing Partner) Frank Erkens (Managing Partner) Adres: Kingsfordweg 151 1043 GR Amsterdam 020 491 7720 6
KPMG Working with you to build long-term value: Introducing KPMG s Sustainability services for Private Equity sector. KPMG Sustainability is the leading sustainability advisory provider in The Netherlands, with a history of over 25 years in environmental consulting and over 15 years of experience with sustainability in its broadest sense. We have worked with many multinationals with a team of 35 professionals who are fully dedicated to the topic. We connect our deep understanding of the issues for sectors and companies with thorough thought leadership and a business lens on ESG. Within the NVP we are a member of the ESG Committee. KPMG Sustainability professionals work with national and international Private Equity firms in the arena of ESG management. On the basis of our 10 year experience with responsible investing, KPMG is one of the pioneers of ESG consulting in the Private Equity sector. We focus on implementing robust ESG strategies at the GP/LP level, managing ESG risks and opportunities and reporting on them effectively to build long-term value for you and your portfolio companies. We combine this with close co-operation with KPMG s Corporate Finance team. Below we provide you with an overview of our services, which we would be pleased to further discuss with you to tailor to your needs. For further information please contact: Wim Bartels, Lars Kurznack or Catharine van Wijmen at 020-656 4503. Fund Raising Investor mapping, analysis and engagement ESG story development Peer benchmark assessment Acquisition ESG due diligence Future value calculation target companies ESG risk & opportunity screening guidelines and toolkits development Assessment of exposure target companies to ESG risks and opportunities including quantifying risks and opportunities in financial terms Exit ESG integration in exit strategies Valuing ESG initiatives IPO and company readiness assessment and action plans in relation to ESG topics Investment monitoring Identification and assessment of opportunities to cut costs, develop profitable new business models and strengthen brand and corporate reputation at portfolio companies Review exposure of whole portfolio to ESG risks and opportunities ESG Target setting and performance measurement ESG training & capacity building ESG vision & strategy development & reporting ESG vision/ambition development ESG strategy and policy development ESG policy & process redesign Guidance on internal and external reporting Assurance of ESG reports 7
KplusV KplusV is al 30 jaar actief als katalysator voor ondernemers en investeerders. De rol die wij vervullen is die van verbinder als het om financiering voor ondernemers gaat. Dat doen we twee kanten op: We begeleiden (innovatieve) starters en groeiers in/naar verschillende samenwerkings- en netwerkconstructies, van microkredieten voor schaalbare starters tot informal investors voor hightech initiatieven, spin-offs en ESG investeringen. We begeleiden bedrijven en( individuele) investeerders bij het vinden van gezonde investeringsmogelijkheden en/of het opzetten van duurzame constructies via bijvoorbeeld specifieke netwerken en fondsen (investment management). KplusV onderscheidt zich door de combinatie van het goed kunnen voorselecteren en begeleiden van ondernemers en ondernemingen richting mogelijke investeerders met het vinden van de juiste randvoorwaarden, focus en partijen voor investeerders. Daarnaast onderscheidt KplusV zich door beheer en uitvoering van de 'Ondernemers Radar', 's Nederlands meest actuele en meest uitgebreide database van innovatieve, schaalbare ondernemingen, ingedeeld naar sectoren, regio's en ESG indicatoren. Op het specifieke vlak van ESG verleent KplusV de volgende diensten: Begeleiding van ondernemers bij het uitwerken, vormgeven en doorvoeren van ESG beleid in hun onderneming; Screenen van een onderneming op de voor beleggers en investeerders belangrijke pijlers: - Active ownership: dialoog zoeken, stemrecht gebruiken ( engagement ); - Uitsluitingen: niet beleggen in bijvoorbeeld illegale wapens (clusterbommen), drugs, porno-industrie en gokwereld; - ESG -integratie bestuurlijke, milieu- of sociale criteria worden integraal meegenomen in het beslissingsproces; - Thema-beleggingen zoals beleggen in een klimaatfonds, waterfonds of duurzame energie Scouting en screening van ondernemingen die moeten voldoen aan een specifiek investeringsprofiel; Ondersteunen van ondernemingen bij het vinden en opzetten van strategische allianties om ESG factoren te versterken; Opzetten van (revolverende) fondsen met een specifiek profiel en ESG doelstelling (zoals bijvoorbeeld Topfonds Gelderland); Fondsbeheer, inclusief fondsen met een ESG doelstelling (zoals bijvoorbeeld het Participatiefonds Duurzame Economie van de provincie Noord-Holland); Adviseren van bestuurders van overheden over het inzetten van ESG-instrumenten; Uitwerken van routekaarten voor verduurzaming van bedrijven, sectoren en regio's. Contactpersonen: Hendrik van der Meulen, partner Sascha Bloemhoff, organisatieadviseur Bureaugegevens: locatie Arnhem: Velperplein 8, 6811 AG Arnhem Tel 026-355 13 55 Locatie Amsterdam: Science Park 402, 1098 XH Amsterdam Tel 020-669 90 66 8
PwC Responsible investment: creating value from Environmental, Social and Governance issues The Private Equity industry response to the responsible investment agenda is evolving rapidly. The Private Equity industry found that this trend looks set to continue in the near future with increased focus on responsible investment activities. Managing environmental, social and governance issues can create value, but far fewer are attempting to measure and value environmental, social and governance improvements. Over the coming years, demonstrating the value of a responsible investment approach will remain a key challenge for the industry. PwC supports Private Equity clients in tackling the challenges of valuing and measuring its responsible investment activities and support our clients in the key issues arising. PwC understands the private equity industry We offer services to support Private Equity houses/funds to establish central ESG strategies, policies and procedures. We also provide support throughout the deal cycle from the pre-acquisition stage, through the deal and the hold period, to the exit phase. PwC understands ESG issues Our Sustainability & Integrated Reporting team has expertise in a wide range of ESG issues from renewable energy and biodiversity to responsible financing and inclusive business. This allows us to help our clients with services as diverse as carbon neutrality, ethical supply chains, sustainability reporting and socio-economic impact assessments. PwC developed 11 modules to support Private Equity investors: Focused on the Investment - ESG due diligence support On-line ESG screening tool Focused on the Private Equity House - ESG strategy & policy ESG investment procedures Tools for ESG policy implementation ESG training & awareness ESG compliance Focused on the Private Equity Fund Portfolio review/assessment of ESG risks and opportunities Detailed ESG support for portfolio company ESG reporting framework development ( including KPIs) Focused on the Exit - ESG readiness for exit review Our team would be keen to discuss in more detail our experience and approach. Contactpersoon: Robert van der Laan, Partner Sustainability & Integrated Reporting Tel: +31(0)88 792 1412 Email: robert.van.der.laan@nl.pwc.com 9
Tauw ESG (Environmental, Social & Governance) is een afkorting die gebruikt wordt bij investeringspartijen om een reeks van niet-financiële overwegingen te relateren aan duurzame ontwikkeling, environmental stewardship, sociale innovatie en goed bestuur. De belangrijkste aspecten staan ook bekend als People Planet Profit. De afgelopen jaren is het belang van ESG sterk toegenomen en gekoppeld aan financiële resultaten van bedrijven en investeringen. ESG management genereert toegevoegde waarde op basis van het integraal aanpakken van risicomanagement en kansen, kostenbesparingen en winstgroei, optimale productiviteit en innovatie, merkversterking en acceptatie, toegang tot markten en kapitaal. De focus ligt niet meer alleen bij de financiering, maar veel sterker op de waardecreatie door actieve operationele bemoeienis met de bedrijven in de portefeuille. Vele partijen, waaronder General Partners en Limited Partners, onderschrijven: United Nations Principles for Responsible Investment (UN PRI) en scheppen daarmee hoge verwachtingen ten aanzien van het Triple Bottom Line management van fondsmanagers. Tauw-advisering en Private Equity PE-partijen erkennen Tauw als een gerenommeerde adviseur voor het doorlichten, beoordelen en kapitaliseren van de milieuprestaties en risico s van potentiële acquisities. Tauw heeft de uitgangspunten van ESG (en equivalenten) geïntegreerd in de onderzoeksmethodiek en beoordeling van risicofactoren in de context van Life Cycle Site Management. Tauw beperkt zich niet tot de standaard, maar beoordeelt ook risicoaspecten, die weliswaar extern zijn, maar die wel invloed hebben op de prestaties van een bedrijf. Tauw-adviseurs slaan bruggen, maken gebruik van hun expertise, kennis, ervaring op de werkvloer, die te verbinden met de bestuurskamer en aandeelhouders met de focus op het bereiken van het beste resultaat. Tauw beoordeelt ook factoren zoals de letterlijke en natuurlijke omgeving, veiligheidsrisico s, belanghebbenden, leveranciers/waardeketen, specificaties van opdrachtgevers. Het beleid en strategie van het bedrijf met betrekking tot duurzame ontwikkelingen en daadwerkelijke uitvoering refereren we aan wat gebruikelijk is in de markt. Basisprincipes van Cradle-to-Cradle, product-life-cyclemanagement, of uitgangspunten van de circulaire economie zijn ontwikkelingen, waarop toekomstbestendigheid van bedrijven wordt beoordeeld. De 7-stappenroutekaart is het kompas; de breedte van onze diensten en adviezen zijn afhankelijk van de ambities en overeengekomen systeemgrenzen. ESG volgens een structurele aanpak; de gesloten kringloop als routekaart 0. Quick scan ter bepaling van uitgangspunten en voorlopige status 1. Van bewustwording naar bewustzijn 2. Toegepast beleid & strategie (visie, missie, waarden, doelen, strategie en uitvoering) 3. Nul-statusonderzoek ( nu ), als basis voor opstellen eisen en doelen voor de toekomst 4. Actieplan: route naar duurzaamheid, meerjarenplan en jaarprogramma s 5. Milieu- en duurzaamheidmanagement (structuur) 6. Operational Excellence, prestaties en continuïteit 7. Rapportage volgens GRI (Global Reporting Initiative) Contact: hans.nieuwenhuis@tauw.nl T +31 57 06 99 82 9 M +31 65 11 43 74 2 paul.janssen@tauw.com T +31 10 28 86 16 3 M +31 65 18 18 78 5 10