Uw pensioen in onzekere tijden Stichting Pensioenfonds 1
Inleiding Dekkingsgraad per 31 december 2011 is 83,7%. Het pensioenfonds loopt (ver) achter op herstelplan. Voorlopig kortingsbesluit is noodzakelijk. 7% per 1 april 2013. 6% per 31 december 2013. 2
Agenda Wat is er aan de hand in pensioenland? Achtergrond bij het kortingsbesluit. Waar houden wij ons dit jaar mee bezig? Wat kunt u van ons verwachten? 3
Wat is er aan de hand in pensioenland? Nederland vergrijst. We leven langer. Financiële crisis. Financiering van uw pensioen. 4
1. Nederland vergrijst Er zijn steeds meer ouderen en minder jongeren. Dit proces gaat de komende jaren extra snel, omdat de babyboom-generatie (geboren 1945 1955) met pensioen gaat. Wat betekent dit? Nu : 4 werkenden per gepensioneerde. 2050: 2 werkenden per gepensioneerde. Minder premie, meer uitkeringen. Vermogen sterker afhankelijk van beleggingsresultaat. 5
Ons pensioenfonds vergrijst ook Het aantal werknemers is gedaald. Het aantal gepensioneerden is gestegen. 2007 2011 339 554 Werknemers 402 394 Werknemers 589 Slapers Gepensioneerden 691 Slapers Gepensioneerden Totaal: 1.482 Totaal: 1.487 Het pensioenfonds ontvangt dus steeds minder premie en de uitkeringen nemen toe. 6
2. We leven langer Nederlanders worden steeds ouder. Onlangs is berekend dat de gemiddelde Nederlander na zijn pensioendatum nog 18 jaar leeft (2010). Dit was 16 jaar (2000). Wat betekent dit? Wij moeten vaker en langer pensioen uitkeren. We hebben hiervoor dus meer vermogen nodig. Met andere woorden: onze verplichtingen stijgen. Dit heeft het pensioenfonds de afgelopen 2 jaar circa 12 miljoen gekost ofwel 8% dekkingsgraad. Hier wordt geen premie voor ontvangen. 7
3. De financiële crisis Het pensioenfonds moet de premies beleggen om rendement te maken. Beleggen betekent risico nemen: rendementen zijn beweeglijk, zeker op de korte termijn. Wat betekent dit? De afgelopen 5 jaar hebben wij een rendement gemaakt van 1,4%. Dit is aanzienlijk lager dan het gemiddelde rendement wat wij over een langere periode (10 jaar) hebben gemaakt; dat was namelijk 4%. Daarnaast hebben wij te maken met een lage rentestand. Dit is het gevolg van onrust op de financiële markten (bankencrisis, Eurocrisis). Wij moeten met een lagere verwachte rente berekeningen maken. De combinatie van beweeglijke rendementen en een lage (dalende) rente zorgt ervoor dat pensioenen minder zeker zijn. 8
Wat betekent dit voor ons? De dekkingsgraad van ons pensioenfonds is fors gedaald. De dekkingsgraad geeft de verhouding tussen de verplichtingen en het vermogen weer. x miljoen 2007 2008 2009 2010 2011 Verplichtingen 121 146 146 164 185 Vermogen 145 127 146 151 155 Dekkingsgraad 127% 89% 100% 94% 84% Dekkingsgraad Nederland 144% 98% 110% 107% 94% 9
105,0% Onze dekkingsgraad 100,0% 95,0% dekkingsgraad herstelplan 90,0% 85,0% 80,0% 10
4. De financiering van uw pensioen Het pensioenfonds ontvangt voor iedere deelnemer hetzelfde premiepercentage. Dit noemen we een doorsneepremie. Dit is geen probleem als de verhouding tussen jongeren en ouderen evenredig is. Dit is niet zo bij Ons pensioenfonds. Wat betekent dit? Een jongere deelnemer gaat voorlopig nog niet met pensioen: zijn premie kan nog jarenlang worden belegd. Door de doorsneepremie betalen deelnemers eigenlijk in het begin teveel premie. Door de vergrijzing staat de verhouding onder druk. Financiële tegenvallers kunnen niet opgevangen worden door alleen premieverhoging. 11
De pensioenpremie De pensioenpremie wordt door de werkgever en werknemer betaald. De premie is de afgelopen jaren fors gestegen. Premie Werkgever -Premie -Herstelopslag 2007 2008 2009 2010 2011 2012 13,5% 13,5% 13,5% 1,25% 13,5% 2,5% 13,5% 2,5% 15,1% 2,5% Werknemer 3,38% 3,38% 5,0% 6,5% 8,2% 8,2% Totaal 16,88% 16,88% 19,75% 22,5% 24,2% 25,8% 3,1 mln 3,1 mln 3,1 mln 3,2 mln 3,5 mln 3,4 mln De premie is altijd kostendekkend geweest en heeft ook bijgedragen aan het herstel van het pensioenfonds. 12
Achtergrond bij het kortingsbesluit Ons herstelplan. Evenwichtige belangenbeharting. Voorlopig kortingsbesluit. Inkomensgevolgen korting. 13
Ons herstelplan Ons pensioenfonds moet zich herstellen. We moeten voldoende geld in kas hebben voor de huidige en toekomstige pensioenverplichtingen. In het herstelplan was eind 2011 een dekkingsgraad van 98% verwacht. Onze dekkingsgraad is nu 84%. Wat betekent dit? We moeten maatregelen nemen om onze dekkingsgraad te verbeteren. Dit kunnen wij doen door: - geen indexatie te geven; - de premie te verhogen; - de pensioenaanspraken te verlagen. We zijn helaas genoodzaakt om een voorgenomen verlaging aan te kondigen. 14
Evenwichtige belangenbehartiging Geen aanvullende maatregelen via premie mogelijk. Premie is kostendekkend en draagt bij aan herstel. Maximum deelnemersbijdrage. Werkgever betaalt extra premie en herstelpremie. Er zijn geen andere oplossingen mogelijk, anders dan korten van aanspraken/uitkeringen. Het kortingspercentage is voor iedereen gelijk. Geen aanleiding om herstelplan te heroverwegen dan wel daarin onderscheid te maken tussen deelnemersgroepen. 15
Voorgenomen kortingsbesluit (verlaging) We hebben besloten tot een voorgenomen korting. Dit betekent dat als de situatie niet verandert, volgend jaar de pensioenen verlaagd worden. Per 1 april 2013: 7%. Per 31 december 2013: 6%. DNB toetst het voorgenomen kortingsbesluit. Als de financiële markten verbeteren dan is een lagere korting mogelijk. Ook de uitwerking van het pensioenakkoord kan van invloed zijn op de hoogte van de korting. Dit weten we pas op het evaluatiemoment 31 december 2012. 16
Inkomensgevolgen korting De korting is voor iedere deelnemer gelijk, zowel actieven, slapers als gepensioneerden. Voor gepensioneerden is de invloed direct merkbaar doordat de uitkering verlaagd wordt. Het effect wordt beperkt, omdat gepensioneerden ook AOW ontvangen. De AOW stijgt tot 2028 ook extra. Brutobedragen per jaar Procentuele afname als gevolg van korting Pensioenuitkering Kortingsbedrag Zonder AOW AOW ongehuwd Dubbele AOW gehuwd 3.800 478-12,6% -2,8% -2,2% 13.300 1.673-12,6% -6,3% -5,3% 22.300 2.805-12,6% -7,9% -6,9% 40.000 5.032-12,6% -9,4% -8,6% 17
Waar houden wij ons dit jaar mee bezig? - Het herstelplan 2009 2014. - Het beleggingsbeleid/renterisico. - Governance. - De toekomst van ons pensioenfonds. 18
Toekomst van ons pensioenfonds Net zoals veel andere pensioenfondsen, hebben wij het niet gemakkelijk. Er gebeurt veel in de wereld om ons heen. Uiteindelijk willen wij iedereen een goed pensioen bieden. Wij moeten nadenken over hoe we dit de komende jaren willen bereiken. Wat zijn de knelpunten? - We zijn een klein fonds. Hierdoor zijn we erg kwetsbaar. - Er worden steeds hogere eisen aan de deskundigheid van het Bestuur gesteld. - De uitvoeringskosten stijgen sterk. - Er is een risico in de uitvoeringsorganisatie van het pensioenfonds. 19
Toekomst van ons pensioenfonds - Project van werkgever, werknemers (OR sinds juli 2011) en pensioenfonds - Werkgever/OR verantwoordelijk voor regeling, pensioenfonds voor de uitvoering van de regeling en de opgebouwde pensioenen. 2010 - Oriëntatie op aansluiting bij bedrijfstakpensioenfonds/verzekeraar. - Principebesluit tot liquidatie. 2011 - Overleg/onderhandelingen met verschillende partijen. - In september opgeschort vanwege verslechtering financiële positie. 2012 - Traject opnieuw opgestart. - Verwachte besluitvorming: in/na de zomer (op zijn vroegst). 20
Wat kunt u van ons verwachten? Wij blijven u informeren over onze financiële positie en de voorlopige kortingsmaatregel. Ook zullen wij u de komende tijd gaan betrekken bij onze oriëntatie op de toekomst van het pensioenfonds. Heeft u vragen of wilt u meer informatie? Laat het ons dan weten of kijk op www.pensioenfondsmgl.nl. 21
Dank voor uw aandacht! Vragen? 22