Working capital management. De toenemende druk op Credit Control

Transcriptie

1 Working capital management De toenemende druk op Credit Control

2 Content Introductie (5 slides) Stelling Het dilemma van Credit Control Wat is werk kapitaal Positie Credit Control binnen de onderneming Debiteuren contact Credit Control versus..

3 Introductie Feel the cash. flow..

4 Introductie Geert Jan Van Haastrecht 3 jaar werkzaam als International credit manager bij Cisco Systems International bv. Verantwoordelijk voor Europa en Russia CIS met een totaal aan krediet lijnen van ongeveer $ 1.75 Miljard. Officier Landmacht, Hewlett Packard, DHL, Polycom, USG/Solvus.

5 Cisco Systems We design, manufacture, and sell Internet Protocol (IP)- based networking and other products related to the communications and information technology industry and provide services associated with these products and their use in more than 125 countries financial info. Sales $ 39.5 Miljard Net income $ 8,1 Miljard Cash flow from operations Q4 $ 3,5 Miljard Cash & cash related items $ 26.2 Miljard Eind Q $ 34 Miljard DSO 34 dagen world wide FTE s

6 Global Credit organization Global Credit Director Chicago USA Global Process owner EMEA Credit team LATAM USA team APAC & Japan team 4 FTE s 1 FTE 5 FTE s 4 FTE s

7 Order to cash Snelheid. effectiviteit. Compliance. (SOX & Audit) Het omzetten van de order naar omzet en cash via naadloze en accurate procedures Risico controle Continue ontwikkelen en implementeren van optimale processen procedures en strategieen om het order to cash proces zo effectief als mogelijk is te laten verlopen.

8 Stelling Geld wordt schaars, en in de zakelijke markt zijn leveranciers en afnemers nu aan het touwtrekken om hun kapitaalspositie te verbeteren. Vaak is de aanleiding hiervoor een fout in het OTC (order to cash) proces en tracht de afnemer dit uit te buiten. Hoe staat Credit Control daarin en hoe lost men dit probleem op, en hoe kan de samenwerking tussen de overige bedrijfonderdelen zoals inkoop, productie, verkoop, logistiek en finance hierin een cruciale rol spelen.

9 Het dilema van credit Control ACCOUNTING LEVERANCIERS INKOOP SALES CREDIT CONTROL PRODUCTIE MANAGEMENT KLANTEN LOGISTIEK

10 Wat is werk kapitaal Formeel laat het werkkapitaal het bedrag zien wat over is na aflossing van het kort vreemd vermogen. Men berekent het werkkapitaal als volgt: vlottende activa - vreemd vermogen kort = werkkapitaal Informeel is het werkkapitaal het kapitaal waarover de onderneming vrij kan beschikken voor het uitoefenen van de daadwerkelijke ondernemingstaak.

11 Positie Credit Control binnen de onderneming *Credit Strategie *Effectiviteit binnen de organisatie *Risico beheersen *Credit review *Betalingstermijnen *Portfolio Risk Management *S-OX Controls *oplossend vermogen Customer services Klachten afdeling Inkoop Management Logistiek Verkoop

12 Wat verwachten wij van elkaar? Wat verwacht de Controller van de Creditmanager? Wat verwacht de Credit manager van de Controller? Communicatie / rapportage

13 Klanten contact Wie, Waarom, Hoe en Waneer????? Wie: Collector, Customer service, Sales, logistiek IS DIT TEVEEL? Waarom: openstaande facturen, disputen, levertijden, informatie KAN DIT ANDERS? Hoe: Telefonisch, fax, , brieven. WAT IS DE BESTE MANIER? Waneer: Hebben wij als leverancier contaqct met onze debiteur GEDURENDE HET GEHELE PROCES. MAAR ALTIJD OP HET VERKEERDE TIJDSTIP EN DOOR DE VERKEERDE PERSOON.

14 Credit control versus???? Nee, Credit Control samen met: Verkoop Inkoop Logistiek Management Customer services Etc.. Kortom de onderneming werkt samen om tot een zo goed mogelijk resultaat te komen, en daardoor het werkkapitaal op een werkzaam niveau.

15 Order to cash proces Dispute management via Customer services dpt. Sales lead, credit rating Billing Collection calls, external collection After sales Order intake, Production, Logistics Collection calls, Dunning letters Payment processing