De multi-asset oplossingen van J.P. Morgan Asset Management. Blijf belegd, blijf in balans Houd controle in alle omstandigheden

Maat: px
Weergave met pagina beginnen:

Download "De multi-asset oplossingen van J.P. Morgan Asset Management. Blijf belegd, blijf in balans Houd controle in alle omstandigheden"

Transcriptie

1 De multi-asset oplossingen van J.P. Morgan Asset Management Blijf belegd, blijf in balans Houd controle in alle omstandigheden

2 In een onzekere wereld kunnen bankdeposito s een veilige haven bieden voor spaargeld op lange termijn. Maar omdat de rente op zeer lage niveaus staat, leiden risicomijdende beleggers mogelijk verlies ten opzichte van de hogere potentiële rendementen van meer risicovolle beleggingen, zoals aandelen. Onder deze omstandigheden zouden beleggers kunnen kiezen voor gediversifieerde multiasset fondsen*, die de kans bieden op een mogelijk aantrekkelijk rendement en tegelijk de risico s onder controle houden.

3 Trap niet in de cash-valkuil -beleggers lopen het risico dat ze hun beleggingsdoelen op lange termijn niet halen In een onzekere wereld kunnen bankdeposito s een veilige haven bieden voor spaargeld op lange termijn. Maar omdat de rente op zeer lage niveaus staat, lijden risicomijdende beleggers mogelijk verlies ten opzichte van de hogere potentiële rendementen van meer risicovolle beleggingen, zoals aandelen. Onder deze omstandigheden zouden beleggers kunnen kiezen voor gediversifieerde multi-asset fondsen, die de kans bieden op een aantrekkelijk rendement en tegelijk de risico s onder controle houden. HOEVEEL KOST UW GELD U? Traditionele deposito s bij een bank bieden veel zekerheid voor spaarders. In Europa wordt meer dan 40% van de totale spaargelden van huishoudens nu aangehouden op bankrekeningen 1. Maar de lage rente en de aversie ten opzichte van de financiële markten kosten spaarders geld. In vergelijking met bijvoorbeeld Amerikaanse huishoudens, die doorgaans een groter deel van hun spaargeld beleggen op de aandelenmarkten en veel minder in de vorm van cash aanhouden, hebben Europese huishoudens een potentiële vermogensgroei van 900 miljard euro gemist in de afgelopen tien jaar, zo blijkt uit onderzoek van de onafhankelijke marktanalisten van MacKayWilliams 2. Gezien de lage rente van spaardeposito's, is er een zeer reëel risico dat cash-beleggers hun doelstellingen op lange termijn niet zullen bereiken. Dit kan leiden tot het niet halen van gewenste inkomensniveaus of tot financiële tekorten bij specifieke investeringsdoelen, zoals pensioenen. RENTEOPBRENGST OVER EUR OP EEN EENJARIG BANKDEPOSITO Interest generated by EUR 100,000 invested in a one-year bank deposit account Inkomen 2007: EUR EUR Inflatie (j/j) % Dec 2014: EUR '00 '02 '04 '06 '08 '10 '12 '14 0 Bronnen: J.P. Morgan, Bloomberg, Eurostat. Overgenomen uit Guide to the Markets Europa. Blauwe markeringen hebben betrekking op inflatie jaar-op-jaar en illustreren hoe de waarde van inkomen aangetast zou zijn door inflatie. Inflatie is gerealiseerde inflatie in de periode en daarna verwachte jaarlijkse inflatie. Cijfers per 31 december Bron: MackayWilliams, Beyond 10%: The Case for Enlarging the Pool of Retail Investors in Europe s Investment Funds. 2 J.P. Morgan, MackayWilliams, Morningstar Direct. Data gebaseerd op opbrengsten in EUR, van januari 2003 december 2012, gebruikmakend van portfolioallocaties (exclusief pensioen- en verzekeringsvermogen) voor huishoudens in de VS en de eurozone naar aandelen (MSCI NR EUR), cash (Euribor driemaandelijks EUR), obligaties (Barclays Global Aggregate TR EUR) en beleggingsfondsen (50/50 obligaties/aandelen). DE MULTI-ASSET OPLOSSINGEN VAN J.P. MORGAN ASSET MANAGNT 1

4 Trap niet in de cash-valkuil (vervolg) De sleutelfactor is om in balans te blijven, flexibel te blijven en het belangrijkste om belegd te blijven EEN MULTI-ASSET BENADERING KAN DE WEG ZIJN OM UW BELEGGINGSDOELEN TE BEREIKEN Vandaag de dag is het niet nemen van risico misschien wel het grootste risico dat beleggers kunnen nemen. De algemene regel is dat hoe meer risico u bereid bent te nemen, hoe groter uw potentiële rendement kan zijn. Als u niet bereid bent om enig deel van uw geld aan risico bloot te stellen, dan is de kans klein dat u sterke rendementen behaalt. Het versterken van uw langetermijnrendementen en het beschermen van uw spaargeld tegen inflatie hoeft niet te betekenen dat u aanzienlijke risico s moet nemen. Beleggingsfondsen die hun belangen kunnen onderbrengen in meerdere beleggingscategorieën, kunnen potentieel bijdragen aan het realiseren van uw vermogensgroei- of inkomstendoelen, en beheren tegelijk de volatiliteit. Blijf in balans Een effectieve manier om toegang te krijgen tot het sterkere rendementspotentieel van de wereldwijde financiële markten is het kiezen voor een gebalanceerde beleggingsbenadering. Dat betekent beleggen in een uiteenlopende reeks van kansen (of beleggingscategorieën), die u samen kunnen helpen om uw beleggingsdoelen te bereiken, zonder risico s te nemen waarbij u zich niet op uw gemak voelt. DIVERSIFIËREN OM RISICO'S TE VERMINDEREN Het bekende gezegde dat je nooit op één paard moet wedden, geldt ook als het gaat om beleggen. Fondsen die beleggen in een brede reeks beleggingscategorieën kunnen bijdragen aan risicospreiding, met behoud van de kans op een aantrekkelijk rendement. Neem bijvoorbeeld een gemengd fonds met een belang van 50% in aandelen en 50% in obligaties. In deze 50/50-portefeuille biedt het aandelenbelang toegang tot het groei- en inkomstenpotentieel op lange termijn van de wereldwijde aandelenmarkten. Aandelen kunnen echter zeer volatiel zijn, vooral in tijden van economische stress. Het belang in obligaties is dan ook bedoeld om te zorgen voor een stabiliserend effect op het rendement. Obligaties zijn vaak minder volatiel dan aandelen, dit dankzij de periodieke rente-uitkeringen die ze bieden en vanwege de afspraak van de uitgevers van obligaties om de hoofdsom aan beleggers terug te betalen aan het einde van de looptijd. De resultaten van deze gebalanceerde benadering zijn overtuigend. 2 DE MULTI-ASSET OPLOSSINGEN VAN J.P. MORGAN ASSET MANAGNT

5 Blijf in balans (vervolg) VERWACHTE RENDNTEN EN VOLATILITEIT VOOR OBLIGATIE-, AANDELEN- EN GEBALANCEERDE FONDSEN Verwacht rendement % Gebalanceerd fonds Obligaties wereldwijd Defensief Aandelen wereldwijd Agressief Gebalanceerde fondsen streven naar rendementen die vergelijkbaar zijn met die van aandelen, maar met een veel lagere volatiliteit Volatiliteit % Bron: J.P. Morgan Asset Management, alleen bedoeld ter illustratie 31 januari Up to 70% in Global Balanced Fund Up to 70% in bonds Benchmark 45% MSCI (hedged) 5% MSCI EM 50% JPM GBI (hedged) VERWACHT HET ONVERWACHTE: LAAGGECORRELEERDE BELEGGINGEN KUNNEN RISICO'S VERMINDEREN Vanwege hun verschillende risicokenmerken, kan het rendement van diverse beleggingscategorieën aanzienlijk variëren, vooral op de korte termijn. Als de aandelenmarkten bijvoorbeeld dalen door een scherpe economische vertraging, dan kan een 50/50-gebalanceerd fonds de verliezen beperkt houden als de staatsobligatiemarkten op hetzelfde moment stijgen. Gebalanceerd blijven doe je niet alleen voor het verwachte, maar ook voor het onverwachte Als de ene beleggingscategorie niet zo sterk stijgt of daalt als de andere, dan hebben deze beleggingscategorieën een lage correlatie met elkaar. Als ze in tegenovergestelde richting bewegen, dan is er sprake van een negatieve correlatie. Het combineren van beleggingscategorieën met lage of negatieve correlaties kan het beleggingsrisico potentieel verminderen in gemengde portefeuilles. Hoewel het vermogen nog steeds risico zal lopen en beleggers op korte termijn verliezen kunnen lijden, kan een gebalanceerde benadering helpen om de algemene volatiliteit van de portefeuille te verminderen en meer gelijkmatige rendementen te leveren in uiteenlopende economische en marktgerelateerde omstandigheden. DE MULTI-ASSET OPLOSSINGEN VAN J.P. MORGAN ASSET MANAGNT 3

6 Blijf flexibel Het combineren van obligaties en aandelen in een gebalanceerde portefeuille kan beleggers helpen om toegang te krijgen tot groei op de aandelenmarkt, terwijl het risico wordt gecontroleerd. Het rendement kan potentieel verder worden versterkt en het risico verder verminderd, door de mogelijkheden uit te breiden tot flexibele belangen in een breder scala van beleggingscategorieën. MULTI-ASSET BELEGGEN VOOR STABIELE GROEI OP LANGE TERMIJN De rendementen van individuele beleggingscategorieën hebben vaak een lage onderlinge correlatie met elkaar. Als gevolg hiervan kan het beleggen in een fonds met de flexibiliteit om te beleggen in een breed scala van beleggingscategorieën potentieel zorgen voor aantrekkelijke jaarlijkse rendementen met een lage relatieve volatiliteit, zelfs tijdens periodes van ernstige marktstress. Goed gediversifieerde multi-asset portefeuilles hebben de afgelopen tien jaar, ondanks periodes van intense marktvolatiliteit, aantrekkelijke jaarlijkse rendementen geleverd bij een lagere volatiliteit dan die van aandelen. Onze multi-asset voorbeeldportefeuille heeft jaarlijkse rendementen geleverd die ruim boven die van obligaties liggen, terwijl de volatiliteit ruim minder was dan die van aandelen. Deze voorbeeldportefeuille gaat uit van een statische asset-allocatie. De rendementen kunnen potentieel verder worden versterkt en de volatiliteit kan mogelijk verder worden verlaagd, door de belangen qua beleggingscategorie aan te passen aan de heersende economische en marktgerelateerde omstandigheden. Echter, alleen fondsbeheerders met diepgaande macro-economische onderzoeksexpertise en ervaring met beleggingscategorieën hebben de juiste positie om fondsen te beheren met een flexibele asset-allocatie-benadering. De volgende grafiek toont de historische prestaties van verschillende beleggingscategorieën, evenals een jaarlijks geherbalanceerde asset-allocatie portefeuille. De multi-asset-allocatie portefeuille omvat de verschillende beleggingscategorieën zoals getoond in de grafiek, en onderstreept dat evenwicht en diversificatie kunnen bijdragen aan lagere volatiliteit en versterkte potentiële rendementen. Deze beleggingscategorieën zijn: (Emerging Markets Equities) (High yield-obligaties) (Emerging Market Debt) (Portefeuille) (Investment grade) (Government) Aandelen uit opkomende landen Vastrentende waarden uitgegeven door bedrijven met een zwakke balans, weerspiegeld in een rating lager dan BBB Vastrentende waarden uitgegeven door opkomende landen Real estate investment trusts zijn beleggingsvehikels die toegang geven tot beursgenoteerd vastgoed Wereldaandelen: aandelen uit alle delen van de wereld Samengesteld uit een mix van verschillende beleggingscategorieën, ook wel Multi-Asset Portefeuille genoemd Fondsen die zich richten op verschillende soorten alternatieve strategieën zonder verwijzing naar een bepaalde beursindex, en die vaak opereren in minder gereguleerde jurisdicties Investment grade-obligaties: vastrentende waarden uitgegeven door ondernemingen met een sterke balans, weerspiegeld in een credit rating van minimaal BBB Staatsobligaties vastrentende waarden uitgegeven door overheden van ontwikkelde landen Beschikbare liquide middelen Grondstoffen (goud, zink, ijzer...) inclusief zachte grondstoffen (maïs, tarwe, suiker...) 4 DE MULTI-ASSET OPLOSSINGEN VAN J.P. MORGAN ASSET MANAGNT

7 RENDNTEN NAAR BELEGGINGSCATEGORIE EN DE PRESTATIE VAN EEN HYPOTHETISCHE MULTI-ASSET PORTEFEUILLE e kw jr geann. 35.8% 34.4% 33.6% 9.1% 62.8% 27.6% 7.3% 20.1% 29.6% 27.1% 12.4% 10.3% 21.4% 28.8% 16.2% 5.7% 57.7% 16.8% 7.0% 19.2% 9.7% 10.4% 3.4% 8.3% 16.3% 16.1% 12.6% -5.1% 34.2% 15.1% 5.5% 17.9% 9.7% 8.1% 2.7% 7.8% Rendementen naar beleggingscategorie 12.6% 12.3% 8.3% 7.6% 5.6% 13.9% 12.7% 12.2% 10.0% 3.6% 7.3% 5.6% 5.2% 5.2% 4.4% -14.7% -19.1% -22.6% -25.2% -35.6% 27.4% 26.5% 26.3% 18.9% 18.6% 14.4% 12.8% 10.9% 10.7% 10.6% 4.8% 3.6% 1.7% -1.1% -2.5% 17.4% 16.4% 12.6% 10.9% 7.7% 6.5% 3.8% 3.2% 0.2% 0.1% 7.6% 7.0% 5.6% 4.8% 4.1% 1.8% 1.5% 0.7% 0.1% 0.0% 7.5% 6.9% 6.8% 5.8% 5.1% 5.0% 3.3% 3.2% -37.3% 16.6% 7.2% -5.0% 4.5% 0.1% 2.6% -1.6% 4.6% 3.5% 3.0% 2.0% -38.3% 2.3% 3.6% -12.5% 1.2% -4.1% 0.3% -1.7% 2.2% 2.2% 2.1% -17.8% -45.7% 1.0% 1.1% -13.3% -1.1% -9.5% -17.0% -12.1% -1.9% Bron: MSCI, Barclays Capital, Bloomberg/UBS, NAREIT, J.P. Morgan Economic Research, Credit Suisse/Tremont, FactSet, J.P. Morgan Asset Management. Rendementen in de basisvaluta van de index. Geannualiseerd rendement omvat de periode van 2005 tot : MSCI EM Emerging Market; Staatsobl.: Barclays Global Aggregate Government Treasuries; Hoogrentende obligaties: Barclays Global High Yield; Schuld opk. m.: Barclays Emerging Markets (USD); IG-obligaties: Barclays Global Aggregate Corporates; Grondstoffen: Bloomberg/UBS Commodity; REIT's: FTSE NAREIT All ; Aandelen ontwikkelde markten: MSCI ; hedgefondsen: Credit Suisse/Tremont Fund; contanten: JP Morgan Index ECU (3M). Hypothetische portefeuille (louter ter illustratie en niet te beschouwen als een aanbeveling): 15% staatsobligaties, 5% HY-obligaties, 15% IG-obligaties, 5% schuldpapier van opkomende markten (), 5% grondstoffen, 5% cash, 5% REIT's, 5% hedgefondsen, 7,5% aandelen van opkomende markten (), 35,2% aandelen wereldwijd. Indices in meerdere valuta's zijn afgedekt. Guide to the Markets - Europa. Gegevens per 31 december MULTI-ASSET BELEGGEN VOOR EEN STABIEL INKOMEN Inkomen is vooral belangrijk in het huidige klimaat van lage rentes. De haalbare inkomsten uit beleggingen die traditioneel worden beschouwd als relatief veilig, zoals staatsobligaties en bankdeposito s, zijn gedaald tot een historisch dieptepunt. Een multi-asset benadering kan beleggers helpen om regelmatige, stabiele en aantrekkelijk inkomsten te verkrijgen. Fondsen die flexibel kunnen beleggen in verschillende inkomstengenererende beleggingen (zoals dividenduitkerende aandelen, high yield-obligaties, vastgoedeffecten en schuldpapier uit opkomende markten) kunnen interessant zijn voor degenen die streven naar inkomen. Deze fondsen kunnen hen gestaag een meer consistente inkomstenstroom bieden, terwijl ze ook bijdragen aan bescherming van het onderliggende kapitaal. Een goed gediversifieerde multi-asset portefeuille heeft aantrekkelijke rendementen geleverd tegen een lager risico tijdens de volatiliteit in de voorbije tien jaar DE MULTI-ASSET OPLOSSINGEN VAN J.P. MORGAN ASSET MANAGNT 5

8 Blijf belegd Wie belegd blijft, bezorgt zichzelf meer tijd om turbulentie op korte termijn, veroorzaakt door periodes van marktvolatiliteit, te overwinnen. Naarmate de tijdshorizon langer wordt, zal de wisselvalligheid in potentiële resultaten afnemen Beleggers moeten bereid zijn om risico s te nemen in de markten om hun beleggingsdoelen te bereiken. Het wegzetten van spaargeld op een bankrekening lijkt misschien een veilige optie, maar dit kan in een later stadium juist leiden tot het nemen van extra risico in een poging om een inhaalslag te maken. Belegd blijven met behulp van een gebalanceerd of flexibel multi-asset fonds gedurende een lange tijdshorizon, kan bijdragen aan het handhaven van deelname aan de aandelenmarkt en het beperken van volatiliteit. EEN LANGERE TIJDSHORIZON KAN HELPEN OM HET RISICO VERDER TE VERMINDEREN Het verminderen van het risico op vermogensverlies is voor veel beleggers cruciaal bij de beslissing om belegd te blijven. Diversificatie over beleggingscategorieën blijft daarom essentieel voor het handhaven van beleggingsbelangen. Een beleggingshorizon die zich uitstrekt over de lange termijn is echter ook belangrijk. Beleggen voor de lange termijn en het behouden van een gebalanceerde portefeuille, kunnen het risico/rendementsprofiel van een portefeuille beide aanzienlijk verbeteren. Neem bijvoorbeeld een portefeuille op basis van een benchmark bestaand uit 50% wereldwijde aandelen/50% wereldwijde obligaties. De grafiek toont de resultaten die vanaf 1990 aan het begin van elk jaar zouden zijn geleverd door een belegging in deze gebalanceerde index. De getoonde indexniveaus hebben betrekking op het eind van elk achtereenvolgend jaar na het doen van de belegging. Wanneer de index uitkomt boven de 100, dan zou het rendement van de belegger over de periode sinds het doen van de belegging positief zijn geweest (deze jaren zijn blauw gearceerd). Als de index onder de 100 ligt, dan zou het rendement sinds het doen van de belegging negatief zijn geweest (groen gearceerde jaren). Wat opvalt, is dat het rendement zelden negatief is over een periode, en nooit negatief nadat er vier jaar is verstreken na een gedane belegging. GEBALANCEERDE PORTEFEUILLE, INDEXRENDNT SINDS /12/90 31/12/91 31/12/92 31/12/93 30/12/94 29/12/95 31/12/96 31/12/97 31/12/98 31/12/99 29/12/00 31/12/01 31/12/02 31/12/03 31/12/04 30/12/05 29/12/06 31/12/07 31/12/08 31/12/09 31/12/10 30/12/11 31/12/12 31/12/13 31/12/14 31/12/90 100,0 31/12/91 117,7 100,0 31/12/92 117,2 99,5 100,0 31/12/93 139,3 118,3 118,9 100,0 30/12/94 141,6 120,3 120,9 101,7 100,0 29/12/95 166,8 141,7 142,3 119,7 117,7 100,0 31/12/96 179,5 152,5 153,3 128,9 126,8 107,7 100,0 31/12/97 191,1 162,3 163,1 137,2 134,9 114,6 106,4 100,0 31/12/98 222,6 189,1 190,0 159,9 157,2 133,5 124,0 116,5 100,0 31/12/99 247,7 210,4 211,4 177,9 174,9 148,5 137,9 129,6 111,2 100,0 29/12/00 231,0 196,2 197,2 165,9 163,1 138,5 128,6 120,9 103,7 93,3 100,0 31/12/01 211,0 179,2 180,1 151,5 148,9 126,5 117,5 110,4 94,8 85,2 91,3 100,0 31/12/02 210,6 178,9 179,7 151,2 148,7 126,3 117,3 110,2 94,6 85,0 91,2 99,8 100,0 31/12/03 260,5 221,3 222,3 187,0 183,9 156,2 145,1 136,3 117,0 105,2 112,8 123,5 123,7 100,0 31/12/04 291,6 247,7 248,9 209,4 205,9 174,9 162,4 152,6 131,0 117,7 126,2 138,2 138,5 111,9 100,0 30/12/05 296,4 251,8 253,0 212,9 209,3 177,8 165,1 155,2 133,1 119,7 128,3 140,5 140,8 113,8 101,7 100,0 29/12/06 333,5 283,3 284,7 239,5 235,4 200,0 185,7 174,6 149,8 134,6 144,4 158,1 158,4 128,0 114,4 112,5 100,0 31/12/07 368,2 312,8 314,3 264,4 260,0 220,8 205,1 192,7 165,4 148,7 159,4 174,6 174,9 141,4 126,3 124,2 110,4 100,0 31/12/08 310,6 263,8 265,1 223,0 219,3 186,2 173,0 162,6 139,5 125,4 134,5 147,2 147,5 119,2 106,5 104,8 93,1 84,3 100,0 31/12/09 362,8 308,2 309,7 260,5 256,1 217,6 202,1 189,9 163,0 146,5 157,1 172,0 172,3 139,3 124,4 122,4 108,8 98,5 116,8 100,0 31/12/10 393,0 333,8 335,5 282,2 277,5 235,7 218,9 205,7 176,5 158,7 170,2 186,3 186,6 150,9 134,8 132,6 117,8 106,7 126,5 108,3 100,0 30/12/11 389,7 331,1 332,7 279,9 275,1 233,7 217,1 204,0 175,1 157,4 168,7 184,7 185,1 149,6 133,7 131,5 116,9 105,8 125,5 107,4 99,2 100,0 31/12/12 418,3 355,4 357,1 300,4 295,3 250,9 233,0 219,0 187,9 168,9 181,1 198,3 198,7 160,6 143,5 141,1 125,4 113,6 134,7 115,3 106,4 107,3 100,0 31/12/13 453,2 385,0 386,9 325,5 320,0 271,8 252,4 237,2 203,6 183,0 196,2 214,8 215,3 174,0 155,4 152,9 135,9 123,1 145,9 124,9 115,3 116,3 108,3 100,0 31/12/14 459,7 390,5 392,4 330,1 324,5 275,7 256,0 240,6 206,5 185,6 199,0 217,9 218,3 176,5 157,6 155,1 137,8 124,8 148,0 126,7 117,0 117,9 109,9 101,4 100,0 Bron: J.P. Morgan, gebaseerd op 45% MSCI Index USD total return, 5% MSCI EM Index USD total return, 50% JPMorgan GLBL Index; cijfers per 31 december Er is gebruik gemaakt van rendementen in USD, aangezien de euro pas in 2000 tot stand kwam. Een naar EUR afgedekte portefeuille zou hebben geleid tot vrijwel identieke rendementen sinds de komst van de euro. 6 DE MULTI-ASSET OPLOSSINGEN VAN J.P. MORGAN ASSET MANAGNT

9 Op ieder moment profiteren van gediversifieerde belangen Multi-asset portefeuilles kunnen worden gebruikt door beleggers bij het realiseren van diverse beleggingsdoelen, of het daarbij nu gaat om het opbouwen van een pensioenvoorziening, vermogen voor kinderen, inkomensaanvulling of gewoon een appeltje voor de dorst. Doel is in ieder geval om beleggers te helpen om in balans te blijven, flexibel te blijven en belegd te blijven, zodat ze de kans op het bereiken van hun beleggingsdoelen kunnen maximaliseren. Blijven deelnemen aan de financiële markten is essentieel. Nu de rente erg laag is, zal een conservatieve benadering en het aanhouden van spaargeld in de vorm van cash, waarschijnlijk leiden tot teleurstelling. VERSCHILLENDE FONDSEN VOOR VERSCHILLENDE RESULTATEN Door te beleggen in multiasset fondsen, krijgen beleggers toegang tot beleggingsstrategieën die hen kunnen helpen om hun beleggingsdoelen te bereiken, tegen een aanvaardbaar risiconiveau Door hun gebalanceerde benadering van marktdeelname, kunnen multi-asset fondsen beleggers helpen om een hoge mate aan diversificatie te bereiken binnen een portefeuille. Multi-asset fondsen kunnen beleggen in een breed scala van beleggingscategorieën. Deze kunnen onder meer omvatten: aandelen, staatsobligaties, investment grade-obligaties, high yield-obligaties, schuldpapier van opkomende markten, Real Estate Investment Trusts (REITs), converteerbare obligaties, alternatieve beleggingen (waaronder vastgoed, hedge, private equity) en cash. Er zijn verschillende soorten multi-asset fondsen om uit te kiezen: Sommige fondsen richten zich op het verslaan van een vaste benchmark. Andere fondsen streven naar het maximaliseren van het rendement voor het totaal genomen risico door het hanteren van een meer flexibele aanpak. Beleggers kunnen ook kiezen voor fondsen die gericht zijn op specifieke rendementsuitkomsten, zoals het leveren van een stabiel inkomen. DE MULTI-ASSET OPLOSSINGEN VAN J.P. MORGAN ASSET MANAGNT 7

10 Beheerders met bewezen multi-asset expertise Multi-asset beleggen vraagt om een hoge mate aan specialisatie. Het is daarom belangrijk dat beleggers kiezen voor fondsbeheerders met wereldwijde middelen en expertise in het volledige scala aan markten en beleggingscategorieën. Daarbij gaat het niet alleen om obligaties en aandelen, maar ook om vastgoed, converteerbare obligaties, opkomende markten en alternatieve beleggingen. Beleggers doen er goed aan om zich te richten op multi-asset managers die beschikken over het vereiste inzicht en de expertise om kansen te analyseren in alle beleggingscategorieën en die de bewezen capaciteit hebben om risico s te beoordelen in tal van beleggingscategorieën. Het is vooral belangrijk om een beheerder te kiezen die in staat is om beleggingscategorieën te beoordelen in verschillende marktomstandigheden en die portefeuilles op de juiste wijze kan positioneren, hetzij met behulp van een flexibele top-down asset-allocatie, hetzij door het vergroten of verkleinen van het risico binnen vaste allocaties. 8 DE MULTI-ASSET OPLOSSINGEN VAN J.P. MORGAN ASSET MANAGNT

11 Multi-asset oplossingen voor iedere belegger J.P. Morgan Asset Management: multi-asset expertise Met USD 1.459,8 miljard* aan beheerd vermogen, verspreid over aandelen, obligaties, cash en alternatieve beleggingen, beschikt J.P. Morgan Asset Management over de wereldwijde middelen en de bewezen expertise om een volledig assortiment van multi-asset beleggingsoplossingen aan te bieden. Onze multi-asset fondsen kunnen beleggers helpen om: In balans te blijven Flexibel te blijven Belegd te blijven * Bron: J.P. Morgan Asset Management per 31 december Dit cijfer omvat zowel het geld dat direct is aangetrokken door J.P. Morgan Asset Management, als het vermogen dat is aangetrokken door de Private Bank maar dat wordt beheerd door de Asset Management-tak. DE MULTI-ASSET OPLOSSINGEN VAN J.P. MORGAN ASSET MANAGNT 9

12 MEER INFORMATIE Voor meer informatie kunt u contact opnemen met uw gebruikelijke financieel adviseur of bezoek onze website. Stay Invested BE_NL_DU March 2015 Web: JPMorgan Asset Management (Europe) S.à r.l. European Bank and Business Centre 6, route de Trèves L-2633 Senningerberg Luxembourg Web: JPMorgan Asset Management (Europe) SARL Netherlands Branch, Trade Center B-toren 11e verdieping, Strawinskylaan 1135 NL-1077 XX Amsterdam, Nederland 4d03c02a800222c9 FSC Logo Dit document is opgesteld voor informatieve doeleinden en de visies hierin moeten dan ook niet worden beschouwd als advies of aanbeveling om beleggingen of belangen te kopen of te verkopen. Het is volledig ter beoordeling van de belegger of hij vertrouwt op de informatie in dit document. Alle research in deze publicatie is verkregen door J.P. Morgan Asset Management, die op basis daarvan voor eigen doeleinden actie kan hebben ondernomen. De resultaten van dergelijke research worden als aanvullende informatie beschikbaar gesteld en komen niet noodzakelijkerwijs overeen met de standpunten van J.P. Morgan Asset Management. Alle voorspellingen, cijfers, opinies, verklaringen van financiële marktontwikkelingen en beleggingstechnieken en -strategieën zijn, tenzij anders weergegeven, die van J.P. Morgan Asset Management per de datum van dit document. Ze worden geacht nauwkeurig te zijn op het moment van schrijven. Ze kunnen zonder verwijzing of kennisgeving aan u worden gewijzigd. In het verleden behaalde resultaten en inkomsten bieden geen garantie voor het toekomstige rendement en u dient er rekening mee te houden dat de waarde van beleggingen en het inkomen daaruit kan fluctueren al naar gelang de marktomstandigheden. Er is geen garantie dat voorspellingen ook daadwerkelijk uitkomen. J.P. Morgan Asset Management is de handelsnaam van de vermogensbeheeractiviteiten van JPMorgan Chase & Co en zijn filialen wereldwijd. Als u telefonisch contact opneemt met J.P. Morgan Asset Management dient u er rekening mee te houden dat de telefoongesprekken kunnen worden opgenomen en gevolgd voor juridische, veiligheids- en trainingsdoeleinden. Informatie en gegevens worden verzameld, opgeslagen en verwerkt door J.P. Morgan Asset Management, in overeenstemming met het privacybeleid van de Europese registratieautoriteit (A). Uitgegeven in continentaal Europa door JPMorgan Asset Management (Europe) S.à.r.l., European Bank & Business Centre, 6 route de Trèves, L-2633 Senningerberg, Groothertogdom Luxemburg, R.C.S. Luxemburg B27900, maatschappelijk kapitaal EUR LV JPM /15

Belangrijkste overwegingen voor beleggers dit kwartaal zijn onder meer:

Belangrijkste overwegingen voor beleggers dit kwartaal zijn onder meer: Beleggers zijn terecht optimistisch over Europa, aldus J.P. Morgan Asset Management Bedrijfswinsten moeten wel aan hogere verwachtingen voldoen, wil de rally aanhouden Luxemburg, 21 april 2015: Beleggers

Nadere informatie

Lijst van te fuseren Compartimenten van J.P. Morgan Asset Management met ISINs

Lijst van te fuseren Compartimenten van J.P. Morgan Asset Management met ISINs Lijst van te fuseren Compartimenten van J.P. Morgan Asset Management s augustus 2013 Dit document wordt uitsluitend en als enige bedoeling ter informatie uitgebracht ter hulp bij het informeren naar uw

Nadere informatie

Vraag en antwoord: waarom beleggen in staatsobligaties?

Vraag en antwoord: waarom beleggen in staatsobligaties? ING Investment Office Publicatiedatum: 13 maart 2014 Vraag en antwoord: waarom beleggen in staatsobligaties? In onze beleggingsvisie op 2014 ( Visie 2014: minder crisis, meer groei ) kunt u lezen dat we

Nadere informatie

Risico pariteit -1- 1 Aandelen Wereldwijd Ontwikkelde Markten - MSCI World Index MSCI Daily Net TR World Euro, Aandelen Wereldwijd

Risico pariteit -1- 1 Aandelen Wereldwijd Ontwikkelde Markten - MSCI World Index MSCI Daily Net TR World Euro, Aandelen Wereldwijd Risico pariteit Risico pariteit is een techniek die wordt ingezet om de risico s in een beleggingsportefeuille te reduceren. Sinds 2008 heeft risico pariteit om drie redenen veel aandacht gekregen: 1.

Nadere informatie

ING Dynamic Mix Fondsen Vol vertrouwen aan uw vermogen bouwen

ING Dynamic Mix Fondsen Vol vertrouwen aan uw vermogen bouwen ING Fondsen Vol vertrouwen aan uw vermogen bouwen Zoekt u een aantrekkelijke manier voor vermogensopbouw zonder veel omkijken? Dan zijn de ING Fondsen wellicht iets voor u. ING Fondsen als een moderne,

Nadere informatie

NN First Class Balanced Return Fund

NN First Class Balanced Return Fund NN First Class Balanced Return Fund Alle Fonds onder de loep cijfers zijn per 31/03/015 Het NN First Class Balanced Return Fonds won in het eerste kwartaal 8,9% Zeer sterke performances van aandelen en

Nadere informatie

NN Dynamic Mix Fondsen Vol vertrouwen aan uw vermogen bouwen

NN Dynamic Mix Fondsen Vol vertrouwen aan uw vermogen bouwen NN Fondsen Vol vertrouwen aan uw vermogen bouwen Zoekt u een aantrekkelijke manier voor vermogensopbouw zonder veel omkijken? Dan zijn de NN Fondsen wellicht iets voor u. NN Fondsen als een moderne, heldere

Nadere informatie

BI CARMIGNAC PATRIMOINE

BI CARMIGNAC PATRIMOINE BI CARMIGNAC PATRIMOINE Beleggingsdoelstelling Het compartiment belegt in het fonds Carmignac Patrimoine A (acc) EUR (ISIN: FR0010135103). Dit fonds behoort tot de categorie gediversifieerd en heeft als

Nadere informatie

1. JPMorgan Investment Funds Global Capital Preservation Fund (EUR)

1. JPMorgan Investment Funds Global Capital Preservation Fund (EUR) JPMorgan Investment Funds Société d Investissement à Capital Variable Registered Office: European Bank & Business Centre, 6 route de Trèves, L-2633 Senningerberg, Grand Duchy of Luxembourg R.C.S. Luxembourg

Nadere informatie

Verder zien. Meer weten.

Verder zien. Meer weten. Verder zien. Meer weten. 1 EEN SOLIDE LANGETERMIJN BELEGGING Dankzij de gebundelde expertise van topbeleggers 2 De beste beleggers voor de beste resultaten Toegang tot de meest exclusieve fondsen ter wereld

Nadere informatie

Doelbeleggen. Dirk van Ommeren, 5 maart 2015

Doelbeleggen. Dirk van Ommeren, 5 maart 2015 Doelbeleggen Dirk van Ommeren, 5 maart 2015 I 09/03/2015 I 2 Mijn financiële tijdslijn Doelbeleggen of doelsparen? 2025 2030 2035 EUR 15.000? EUR 25.000? EUR 35.000? I 09/03/2015 I 3 Doelbeleggen of doelsparen

Nadere informatie

BI CARMIGNAC PATRIMOINE A EUR ACC

BI CARMIGNAC PATRIMOINE A EUR ACC BI CARMIGNAC PATRIMOINE A EUR ACC Beleggingsdoelstelling Het interne beleggingsfonds belegt in het fonds Carmignac Patrimoine A EUR acc (ISIN: FR0010135103). Dit fonds behoort tot de categorie gediversifieerd

Nadere informatie

Aanpassing Prospectussen Aegon, AEAM en Aegon Paraplu 1 Funds Per 1 augustus 2016

Aanpassing Prospectussen Aegon, AEAM en Aegon Paraplu 1 Funds Per 1 augustus 2016 Aanpassing Prospectussen Aegon, AEAM en Aegon Paraplu 1 Funds Per 1 augustus 2016 Per 1 augustus 2016 voert de beheerder van de Aegon Funds, de AEAM Funds en de Aegon Paraplu 1 Funds, Aegon Investment

Nadere informatie

Stichting Pensioenfonds Ballast Nedam Deelnemersvergadering

Stichting Pensioenfonds Ballast Nedam Deelnemersvergadering Stichting Pensioenfonds Ballast Nedam Deelnemersvergadering Arthur van der Wal Matthijs Claessens 30 september 2010 www.ingim.com Agenda Huidig mandaat bij ING IM Performance, beleid en vooruitzichten

Nadere informatie

Stichting Pensioenfonds Ballast Nedam

Stichting Pensioenfonds Ballast Nedam Stichting Pensioenfonds Ballast Nedam Deelnemersvergadering Arthur van der Wal Nieuwegein, 28 september 2006 Agenda < Huidig Mandaat bij ING IM < Performance, Beleid en Vooruitzichten < Financieel Toetsingskader

Nadere informatie

NN First Class Return Fund

NN First Class Return Fund NN First Class Return Fund Fonds onder de loep Alle cijfers zijn per 30/06/015 Het NN First Class Return Fund leverde in het tweede kwartaal 1,7% in De wereldeconomie vertraagde sterk, aandelen begonnen

Nadere informatie

De LifeCycle Mix bij Mijn Pensioen. LifeCycle Mix (LCM): online oplossing met maximale transparantie en gemak

De LifeCycle Mix bij Mijn Pensioen. LifeCycle Mix (LCM): online oplossing met maximale transparantie en gemak De LifeCycle Mix bij Mijn Pensioen LifeCycle Mix (LCM): online oplossing met maximale transparantie en gemak Gespecialiseerd team onderhoudt en ontwikkelt LCM WWW.INGIM.COM 2 ING INVESTMENT MANAGEMENT

Nadere informatie

Verder zien. Meer weten. 1 EEN SOLIDE LANGETERMIJN BELEGGING Dankzij de gebundelde expertise van topbeleggers 2 De beste beleggers voor de beste resultaten Toegang tot de meest exclusieve fondsen ter wereld

Nadere informatie

NN First Class Return Fund

NN First Class Return Fund NN First Class Return Fund Fonds onder de loep Alle cijfers zijn per 30/09/015 Het NN First Class Return Fund verloor in het derde kwartaal 9,6% Het kwartaal werd gekenmerkt door winstnemingen na een positieve

Nadere informatie

Wij raden u aan om dit document zorgvuldig te lezen en fiscaal en beleggingsadvies in te winnen alvorens een definitieve beslissing te nemen.

Wij raden u aan om dit document zorgvuldig te lezen en fiscaal en beleggingsadvies in te winnen alvorens een definitieve beslissing te nemen. JPMorgan Funds Société d Investissement à Capital Variable (de "SICAV") naar Luxemburgs recht Registered Office: European Bank & Business Centre, 6 route de Trèves, L-2633 Senningerberg, Grand Duchy of

Nadere informatie

Kennisgeving van Fusie tussen Sub-fondsen

Kennisgeving van Fusie tussen Sub-fondsen Kennisgeving van Fusie tussen Sub-fondsen Samenvatting Dit deel bevat belangrijke informatie over de fusie die voor u als aandeelhouder van belang is. Meer informatie kunt u vinden in de Gedetailleerde

Nadere informatie

Waarom een pure focus op bèta niet langer volstaat

Waarom een pure focus op bèta niet langer volstaat Waarom een pure focus op bèta niet langer volstaat Acht macro-economische thema s die bepalend zijn voor de mondiale markten en hoe Multi-Asset manager Talib Sheikh daarop inspeelt Luxemburg, 22 juli 2015:

Nadere informatie

1. Hoe ziet het conservatieve beleggingsportefeuille van BNP Paribas Fortis er uit?

1. Hoe ziet het conservatieve beleggingsportefeuille van BNP Paribas Fortis er uit? Sparen en beleggen Het conservatief beleggersprofiel 1. Hoe ziet het conservatieve beleggingsportefeuille van BNP Paribas Fortis er uit? BNP Paribas Fortis stelt een beleggingsportefeuille voor, samengesteld

Nadere informatie

Wij raden u aan om dit document zorgvuldig te lezen en fiscaal en beleggingsadvies in te winnen alvorens een definitieve beslissing te nemen.

Wij raden u aan om dit document zorgvuldig te lezen en fiscaal en beleggingsadvies in te winnen alvorens een definitieve beslissing te nemen. JPMorgan Investment Funds Société d Investissement à Capital Variable (the "Company") Registered Office: European Bank & Business Centre, 6 route de Trèves, L-2633 Senningerberg, Grand Duchy of Luxembourg

Nadere informatie

Vermogen opbouwen via Mijn Pensioen

Vermogen opbouwen via Mijn Pensioen Deelnemersbrochure Mijn Pensioen 2014 Stichting Pensioenfonds Gasunie Vermogen opbouwen via Mijn Pensioen Een unieke pensioenoplossing: Pensioenopbouw op maat; Altijd online inzage in uw vermogensopbouw.

Nadere informatie

Informatie beleggingsfondsen per 31 december 2015

Informatie beleggingsfondsen per 31 december 2015 Levensloop Rendement Bouw Informatie beleggingsfondsen per 31 december 2015 Productomschrijving Met Levensloop wordt geld gereserveerd waarmee in de toekomst (tussentijds) verlof kan worden gefinancierd.

Nadere informatie

ABN AMRO. verzekeringen. Marktontwikkelingen & vooruitzichten. Portefeuilleverdeling & fondsselectie. Rendement. Profielfonds 3. Tweede kwartaal 2012

ABN AMRO. verzekeringen. Marktontwikkelingen & vooruitzichten. Portefeuilleverdeling & fondsselectie. Rendement. Profielfonds 3. Tweede kwartaal 2012 ABN AMRO verzekeringen Profielfonds 3 Tweede kwartaal 2012 Marktontwikkelingen & vooruitzichten Volgens recente signalen vertoont de mondiale economie tekenen van verzwakking. Tegelijkertijd nemen de risico

Nadere informatie

Kennisgeving van Fusie tussen Sub-fondsen

Kennisgeving van Fusie tussen Sub-fondsen Kennisgeving van Fusie tussen Sub-fondsen Samenvatting Dit deel bevat belangrijke informatie over de fusie die voor u als aandeelhouder van belang is. Meer informatie kunt u vinden in de Gedetailleerde

Nadere informatie

Informatie beleggingsfondsen per 30 juni 2015

Informatie beleggingsfondsen per 30 juni 2015 Levensloop Rendement Informatie beleggingsfondsen per 30 juni 2015 Productomschrijving Met Levensloop wordt geld gereserveerd waarmee in de toekomst (tussentijds) verlof kan worden gefinancierd. Door Loyalis

Nadere informatie

Essentiële Beleggersinformatie

Essentiële Beleggersinformatie Essentiële Beleggersinformatie Dit document verschaft u essentiële beleggersinformatie aangaande dit fonds. Het is geen marketingmateriaal. De verstrekte informatie is bij wet voorgeschreven en is bedoeld

Nadere informatie

DISCRETIONAIR BEHEER ONZE BEHEERSMANDATEN MET BELEGGINGSFONDSEN

DISCRETIONAIR BEHEER ONZE BEHEERSMANDATEN MET BELEGGINGSFONDSEN DISCRETIONAIR BEHEER ONZE BEHEERSMANDATEN MET BELEGGINGSFONDSEN ONZE BEHEERSMANDATEN MET BELEGGINGSFONDSEN Banque de Luxembourg biedt u haar expertise aan op het gebied van vermogensbeheer. Door ons een

Nadere informatie

VERVANGENDE FONDSEN VOOR DE BLACKROCK FUNDS OF ISHARES

VERVANGENDE FONDSEN VOOR DE BLACKROCK FUNDS OF ISHARES ONDERZOEK NAAR VERVANGENDE FONDSEN VOOR DE BLACKROCK FUNDS OF ISHARES NOVEMBER 2014 Met dank aan: Naar aanleiding van het besluit van BlackRock om per 31 december 2014 de Funds of ishares op te heffen

Nadere informatie

Mixfondsen NN Investment Partners geven concurrentie het nakijken

Mixfondsen NN Investment Partners geven concurrentie het nakijken Mixfondsen NN Investment Partners geven concurrentie het nakijken Mixfondsen zijn al enige tijd ongekend populair onder beleggers. De instroom lag in 2015 met 350 miljard euro ver boven de instroom in

Nadere informatie

Theta Legends Fund Unieke toegang tot legendarische beleggingsfondsen

Theta Legends Fund Unieke toegang tot legendarische beleggingsfondsen Theta Legends Fund Unieke toegang tot legendarische beleggingsfondsen Theta Legends Fund Theta Legends Fund is een fund of hedge funds met de volgende kenmerken: Toegang. Theta Capital geeft toegang tot

Nadere informatie

Een gezonde beleggingsportefeuille voor Later

Een gezonde beleggingsportefeuille voor Later Een gezonde beleggingsportefeuille voor Later Richard Feenstra Senior Sales Manager Fidelity Worldwide Investment Op weg naar financiële zekerheid voor Later? 1. Waarom beleggen? 2. Hoe beleggen? 3. Wat

Nadere informatie

Houvast, genieten van extra inkomen uit dividenden en kans op aantrekkelijk rendement?

Houvast, genieten van extra inkomen uit dividenden en kans op aantrekkelijk rendement? Houvast, genieten van extra inkomen uit dividenden en kans op aantrekkelijk rendement? Met de hoogdividend fondsen van BNP Paribas Investment Partners kan het allemaal De hoogdividend fondsen van BNPP

Nadere informatie

Terug naar de kern Bob Hendriks

Terug naar de kern Bob Hendriks Terug naar de kern Bob Hendriks Oktober 2013 Waarom nog beleggen? 2 Agenda BlackRock? Sparen & beleggen We leven langer/pensioen Inkomsten uit beleggen Conclusie 3 BlackRock is opgericht voor deze nieuwe

Nadere informatie

Bouw uw eigen beleggingsportefeuille

Bouw uw eigen beleggingsportefeuille Bouw uw eigen beleggingsportefeuille Joost van Leenders, oktober 2013 Bouw uw eigen beleggigsportefeuille I oktober 2013 I 2 Agenda Strategisch versus tactisch beleggingsbeleid Spreiding, waarom ook alweer?

Nadere informatie

Vincent Juvyns Global Market Strategist Paul Baas Client Advisor Nederland 25 april 2014

Vincent Juvyns Global Market Strategist Paul Baas Client Advisor Nederland 25 april 2014 Is het te laat om vandaag te gaan beleggen? Vincent Juvyns Global Market Strategist Paul Baas Client Advisor Nederland 25 april 214 Economische & financiële actualiteit 1 Omslagpunten Amerikaanse S&P 5

Nadere informatie

Op zoek naar rendement? Zoek niet langer

Op zoek naar rendement? Zoek niet langer Op zoek naar rendement? Zoek niet langer High-yield en opkomende markten Juni 2014 Uitsluitend voor professionele beleggers De rente op staatsobligaties blijft nog lang laag. In het nauw gedreven door

Nadere informatie

Wij raden u aan om dit document zorgvuldig te lezen en fiscaal en beleggingsadvies in te winnen alvorens een definitieve beslissing te nemen.

Wij raden u aan om dit document zorgvuldig te lezen en fiscaal en beleggingsadvies in te winnen alvorens een definitieve beslissing te nemen. JPMorgan Investment Funds Société d Investissement à Capital Variable (de "Maatschappij") Registered Office: European Bank & Business Centre, 6 route de Trèves, L-2633 Senningerberg, Grand Duchy of Luxembourg

Nadere informatie

Risicoprofielen voor Vermogensbeheer A la Carte

Risicoprofielen voor Vermogensbeheer A la Carte Risicoprofielen voor Vermogensbeheer A la Carte Inleiding Onze risicoprofielen 1. Wat is een risicoprofiel? 2. Wat zijn vermogenscategorieën? 3. Welke risicoprofielen gebruiken wij? Uw risicoprofiel 4.

Nadere informatie

Media Relations. UBS Asset Management noteert 52 ETF's aan de Euronext Amsterdam Stock Exchange

Media Relations. UBS Asset Management noteert 52 ETF's aan de Euronext Amsterdam Stock Exchange Media Relations 27 januari 2016 Persbericht UBS Asset Management noteert 52 ETF's aan de Euronext Amsterdam Stock Exchange UBS is hiermee gelijk goed voor 25% van het totale aantal ETF s genoteerd in Amsterdam

Nadere informatie

INFORMATIE BELEGGINGSFONDSEN (NETTO) WERKNEMERS PENSIOEN

INFORMATIE BELEGGINGSFONDSEN (NETTO) WERKNEMERS PENSIOEN INFORMATIE BELEGGINGSFONDSEN (NETTO) WERKNEMERS PENSIOEN Informatie voor werkgevers Ingangsdatum 1 januari 2016 Als uw werknemer niet kiest voor een gegarandeerde uitkering wordt zijn premie belegd. Dit

Nadere informatie

DISCRETIONAIR BEHEER ONZE BEHEERSMANDATEN MET EFFECTEN

DISCRETIONAIR BEHEER ONZE BEHEERSMANDATEN MET EFFECTEN DISCRETIONAIR BEHEER ONZE BEHEERSMANDATEN MET EFFECTEN ONZE BEHEERSMANDATEN MET EFFECTEN Banque de Luxembourg biedt u haar expertise aan op het gebied van vermogensbeheer. Door ons een discretionair beheersmandaat

Nadere informatie

Flexibel Spaarpensioen Stichting GE Pensioenfonds

Flexibel Spaarpensioen Stichting GE Pensioenfonds Worksheet A Factsheets Fondsen Flexibel Spaarpensioen Stichting GE Pensioenfonds Datum: ultimo juni 2009 In het kader van het Flexibel Spaarpensioen zijn door uw pensioenfonds 8 fondsen geselecteerd, waarin

Nadere informatie

Informatie beleggingsfondsen per 31 december 2014

Informatie beleggingsfondsen per 31 december 2014 Levensloop Rendement Informatie beleggingsfondsen per 31 december 2014 Productomschrijving Met Levensloop wordt geld gereserveerd waarmee in de toekomst (tussentijds) verlof kan worden gefinancierd. Door

Nadere informatie

Beleggingsvisie. Specials. Pagina 2: Fondsselectie Pagina 3: Fonds onder de aandacht

Beleggingsvisie. Specials. Pagina 2: Fondsselectie Pagina 3: Fonds onder de aandacht Beleggingsvisie Specials Pagina 2: Fondsselectie Pagina 3: Fonds onder de aandacht - Totaaloplossing voor de dynamische wereld van vandaag Economische omgeving Na gedenkwaardig kwartaal blijft klimaat

Nadere informatie

Online. vermogensbeheer. voor iedereen. Want beleggen kan ook eenvoudig zijn

Online. vermogensbeheer. voor iedereen. Want beleggen kan ook eenvoudig zijn Online vermogensbeheer voor iedereen Want beleggen kan ook eenvoudig zijn MeDirect maakt kwalitatief vermogensbeheer toegankelijk vanaf slechts 10.000 initiële inleg, tegen lage kosten en 24/7 online te

Nadere informatie

Rendement versus risico:

Rendement versus risico: Rendement versus risico: Een belangrijke keuze! 1. Uw risicoprofiel is de hoeksteen van een goed beleggingsadvies Het gepersonaliseerd beleggingsadvies dat u van KBC krijgt is gebaseerd op uw risicoprofiel.

Nadere informatie

UW MENSEN, UW KAPITAAL. Beleggingsinformatie. Vrij beleggen. Life Cycle beleggen. Rendement en risico s. Kosten

UW MENSEN, UW KAPITAAL. Beleggingsinformatie. Vrij beleggen. Life Cycle beleggen. Rendement en risico s. Kosten UW MENSEN, UW KAPITAAL Beleggingsinformatie 2 Life Cycle beleggen Vrij beleggen Rendement en risico s 4 6 8 Kosten 9 Beleggingsinformatie Hoe werkt het beleggingspensioen van Cappital? In de pensioenregeling

Nadere informatie

NN Investment Partners Voorheen ING Investment Management

NN Investment Partners Voorheen ING Investment Management NN Investment Partners Voorheen ING Investment Management Onderdeel van NN Group N.V. Hoofdkantoor: Den Haag AuM: EUR 180 miljard (per 30 sept. 2015) 1.100 medewerkers Actief in 16 landen in Europa, het

Nadere informatie

Essentiële Beleggersinformatie 19 februari 2014

Essentiële Beleggersinformatie 19 februari 2014 Essentiële Beleggersinformatie 19 februari 2014 Dit document verschaft u essentiële beleggersinformatie aangaande dit fonds. Het is geen marketingmateriaal. De verstrekte informatie is bij wet voorgeschreven

Nadere informatie

Schroders. Vastrentende beleggingen. Vastrentend beleggen. in stijl

Schroders. Vastrentende beleggingen. Vastrentend beleggen. in stijl Schroders Vastrentende beleggingen Vastrentend beleggen in stijl Ontsluit het potentieel van vastrentend beleggen De mogelijkheden om te beleggen in vastrentende waarden zijn de afgelopen tien jaar enorm

Nadere informatie

ETF s als bouwblokken voor een goed gespreide portefeuille Kant-en-klaar indexbeleggen

ETF s als bouwblokken voor een goed gespreide portefeuille Kant-en-klaar indexbeleggen ETF s als bouwblokken voor een goed gespreide portefeuille Kant-en-klaar indexbeleggen Vrijdag 22 april 2016 Wie geeft deze presentatie? Martijn Rozemuller Voormalig arbitrage handelaar bij Optiver Oprichter

Nadere informatie

Stichting Pensioenfonds Ballast Nedam Deelnemersvergadering

Stichting Pensioenfonds Ballast Nedam Deelnemersvergadering Stichting Pensioenfonds Ballast Nedam Deelnemersvergadering Arthur van der Wal Anna Timmermans 27 september 2007 www.ingim.com Agenda Huidig Mandaat bij ING IM Performance, Beleid en Vooruitzichten 2 Huidig

Nadere informatie

Wij raden u aan om dit document zorgvuldig te lezen en fiscaal en beleggingsadvies in te winnen alvorens een definitieve beslissing te nemen.

Wij raden u aan om dit document zorgvuldig te lezen en fiscaal en beleggingsadvies in te winnen alvorens een definitieve beslissing te nemen. JPMorgan Investment Funds Société d Investissement à Capital Variable (de "SICAV") naar Luxemburgs recht Registered Office: European Bank & Business Centre, 6 route de Trèves, L-2633 Senningerberg, Grand

Nadere informatie

JPMorgan Funds Société d Investissement à Capital Variable (de "SICAV") Registered Office:

JPMorgan Funds Société d Investissement à Capital Variable (de SICAV) Registered Office: JPMorgan Funds Société d Investissement à Capital Variable (de "SICAV") Registered Office: European Bank & Business Centre, 6 route de Trèves, L-2633 Senningerberg, Grand Duchy of Luxembourg R.C.S. Luxembourg

Nadere informatie

LifeCycle Mix via Mijn pensioen. Voor een professioneel en zorgvuldig beheer van uw pensioenkapitaal

LifeCycle Mix via Mijn pensioen. Voor een professioneel en zorgvuldig beheer van uw pensioenkapitaal via Mijn pensioen Voor een professioneel en zorgvuldig beheer van uw pensioenkapitaal LifeCycle Mix via Mijn pensioen Voor een professioneel en zorgvuldig beheer van uw pensioenkapitaal Een persoonlijke

Nadere informatie

Wij raden u aan om dit document zorgvuldig te lezen en fiscaal en beleggingsadvies in te winnen alvorens een definitieve beslissing te nemen.

Wij raden u aan om dit document zorgvuldig te lezen en fiscaal en beleggingsadvies in te winnen alvorens een definitieve beslissing te nemen. JPMorgan Investment Funds Société d Investissement à Capital Variable (de "Maatschappij") Registered Office: European Bank & Business Centre, 6 route de Trèves, L-2633 Senningerberg, Grand Duchy of Luxembourg

Nadere informatie

BLACKROCK GLOBAL FUNDS (BGF) GLOBAL MULTI-ASSET INCOME FUND DE SLIMME WEG NAAR MEER INKOMSTEN. Betere portefeuilles opbouwen

BLACKROCK GLOBAL FUNDS (BGF) GLOBAL MULTI-ASSET INCOME FUND DE SLIMME WEG NAAR MEER INKOMSTEN. Betere portefeuilles opbouwen BLACKROCK GLOBAL FUNDS (BGF) GLOBAL MULTI-ASSET INCOME FUND DE SLIMME WEG NAAR MEER INKOMSTEN Betere portefeuilles opbouwen Een doordachte van het aanpak INKOMSTENdilemma BGF GLOBAL MULTI-ASSET INCOME

Nadere informatie

Rendement versus risico:

Rendement versus risico: Rendement versus risico: Een belangrijke keuze! 1. Uw risicoprofiel is de hoeksteen van een goed beleggingsadvies Het gepersonaliseerd beleggingsadvies dat u van KBC krijgt is gebaseerd op uw risicoprofiel.

Nadere informatie

Overzicht van de fondsen tak 23 in Voorzorg

Overzicht van de fondsen tak 23 in Voorzorg Capital Life Overzicht van de fondsen tak 23 in Voorzorg Situatie op 31/10/2014 Capital Balanced Benchmark obligaties: EuroMTS Global Index Datum Performance (%) Sterren NIW Info oprichting 1 maand 3 maanden

Nadere informatie

Online. vermogensbeheer. voor iedereen. Want beleggen kan ook eenvoudig zijn

Online. vermogensbeheer. voor iedereen. Want beleggen kan ook eenvoudig zijn Online vermogensbeheer voor iedereen Want beleggen kan ook eenvoudig zijn MeDirect maakt kwalitatief vermogensbeheer toegankelijk vanaf slechts 5.000 initiële inleg, tegen lage kosten en 24/7 online te

Nadere informatie

ALLEEN VOOR BELEGGERS IN NEDERLAND OVER INKOMSTEN GESPROKEN DEEL 1 KENNISMAKING MET INKOMSTENBELEGGEN

ALLEEN VOOR BELEGGERS IN NEDERLAND OVER INKOMSTEN GESPROKEN DEEL 1 KENNISMAKING MET INKOMSTENBELEGGEN ALLEEN VOOR BELEGGERS IN NEDERLAND OVER INKOMSTEN GESPROKEN DEEL 1 KENNISMAKING MET INKOMSTENBELEGGEN Kennismaking met inkomstenbeleggen Een rente die lager is dan de inflatie en beleggingen die minder

Nadere informatie

Bericht 3 e kwartaal September 2014

Bericht 3 e kwartaal September 2014 Bericht 3 e kwartaal September 2014 Providence Capital NV is geregistreerd als beleggingsonderneming bij de Autoriteit Financiële Markten (AFM) en legt zich onder meer toe op het verrichten van vermogensbeheer

Nadere informatie

T T A M. Vandaag lijken aandelen volgens TreeTop Asset Management absoluut en relatief goedkoop.

T T A M. Vandaag lijken aandelen volgens TreeTop Asset Management absoluut en relatief goedkoop. T T A M Een vermogen 249 keer verhogen sinds 1900 Ondanks twee wereldconflicten en de grote crisis van de jaren dertig, verhoogde de reële waarde (na inflatie) van een globale aandelenportefeuille 249

Nadere informatie

Disclaimer voor woningfinanciering producten/dienstverlening

Disclaimer voor woningfinanciering producten/dienstverlening Disclaimer voor woningfinanciering producten/dienstverlening Sinds 2008 is GE Artesia Bank niet meer actief als hypotheekaanbieder. Dit product / deze dienst wordt daarom niet meer aangeboden aan nieuwe

Nadere informatie

METHODE VAN FINANCIËLE PLANNERS

METHODE VAN FINANCIËLE PLANNERS METHODE VAN FINANCIËLE PLANNERS De MeDirect-planningsinstrumenten bieden online oplossingen voor het plannen van uw financiële toekomst en beleggingen. Ze bieden beleggingsadvies en voorspellingen van

Nadere informatie

Top speler in Europa. BNP Paribas L1 Equity Best Selection Euro

Top speler in Europa. BNP Paribas L1 Equity Best Selection Euro Top speler in Europa BNP Paribas L1 Equity Best Selection Euro 1 Wij denken dat dit een goed moment is om in Europese ondernemingen te beleggen en wel om de volgende redenen: Ze zijn momenteel sterk: ondanks

Nadere informatie

Wij raden u aan om dit document zorgvuldig te lezen en fiscaal en beleggingsadvies in te winnen alvorens een definitieve beslissing te nemen.

Wij raden u aan om dit document zorgvuldig te lezen en fiscaal en beleggingsadvies in te winnen alvorens een definitieve beslissing te nemen. JPMorgan Investment Funds Société d Investissement à Capital Variable (de "SICAV") naar Luxemburgs recht Registered Office: European Bank & Business Centre, 6 route de Trèves, L-2633 Senningerberg, Grand

Nadere informatie

Waar liggen de kansen?

Waar liggen de kansen? Grip op je vermogen Waar liggen de kansen? Bob Homan ING Investment Office 20 april 2012 Welke economie is het snelst gegroeid na invoering van de euro?* a) Zwitserland b) Duitsland c) VS d) Griekenland

Nadere informatie

Robeco Emerging Conservative Equities

Robeco Emerging Conservative Equities INVESTMENT OPPORTUNITY oktober 2013 Voor professionals INTERVIEW MET PORTFOLIO MANAGER PIM VAN VLIET Robeco Emerging Conservative Equities Beleggen in opkomende markten met een lagere kans op grote koersdalingen.

Nadere informatie

Informatie Care IS Beleggingsportefeuille

Informatie Care IS Beleggingsportefeuille Informatie Care IS Beleggingsportefeuille Onderstaande informatie is samengesteld op14 juni 2013 Inleiding Binnen de beleggingsportefeuilles van Care IS wordt onderscheid gemaakt tussen de volgende beleggingscategorieën:

Nadere informatie

Vragenlijst. - in te vullen door financieel adviseur -

Vragenlijst. - in te vullen door financieel adviseur - Vragenlijst - in te vullen door financieel adviseur - Vaststelling risicoprofiel Voor de bepaling van het risicoprofiel dient uw cliënt de volgende acht vragen naar waarheid te beantwoorden. 1. Met welke

Nadere informatie

Nieuwsbrief februari 2016

Nieuwsbrief februari 2016 Nieuwsbrief februari 2016 In deze nieuwsbrief vindt u de volgende onderwerpen: - De beleggingsresultaten over 2015 - Vragen en antwoorden over de beleggingsresultaten en uw pensioenregeling bij Aegon PPI

Nadere informatie

1 6 J A N U A R I 2 0 1 2 FONDSHUIS

1 6 J A N U A R I 2 0 1 2 FONDSHUIS FO NDSHUIS PERFORMANCE ANALYSE 1 6 J A N U A R I 2 0 1 2 Beleggingsstrategie Management Strategie De kracht van de beleggingsstrategie is het accumuleren van rendementen tijdens stijgende markten, in welke

Nadere informatie

Het valutarisico is volledig afgedekt naar de euro. Het model maakt gebruik van futures, wat kan leiden tot leverage.

Het valutarisico is volledig afgedekt naar de euro. Het model maakt gebruik van futures, wat kan leiden tot leverage. Essentiële Beleggersinformatie Dit document verschaft u essentiële beleggersinformatie aangaande dit fonds. Het is geen marketingmateriaal. De verstrekte informatie is bij wet voorgeschreven en is bedoeld

Nadere informatie

Care IS klantbijeenkomst. Hotel Van der Valk 2015

Care IS klantbijeenkomst. Hotel Van der Valk 2015 Care IS klantbijeenkomst Hotel Van der Valk 2015 Welkom Wij heten u van harte welkom in Van der Valk Hotel 2 Programma 19.00 uur Ontvangst 19.30 uur Opening 19.40 uur Presentatie rente 20.00 uur Korte

Nadere informatie

Achmea life cycle beleggingen

Achmea life cycle beleggingen Achmea life cycle beleggingen Scheiden. Uw pensioengeld in vertrouwde handen Wat betekent dat voor uw ouderdomspensioen? Interpolis. Glashelder Achmea life cycle beleggingen Als pensioenverzekeraar beleggen

Nadere informatie

Kwartaalrapport Vermogensbeheer

Kwartaalrapport Vermogensbeheer Kwartaalrapport Vermogensbeheer Januari - Maart 2015 medirectbank.be Portefeuilles van MeDirect blijven sterk presteren Xavier De Pauw CEO MeDirect Welkom bij ons kwartaalverslag voor de periode januari

Nadere informatie

Stichting Pensioenfonds Ballast Nedam Deelnemersvergadering

Stichting Pensioenfonds Ballast Nedam Deelnemersvergadering Stichting Pensioenfonds Ballast Nedam Deelnemersvergadering Arthur van der Wal Matthijs Claessens 30 september 2008 www.ingim.com Agenda Huidig Mandaat bij ING IM Performance, Beleid en Vooruitzichten

Nadere informatie

BNP Paribas Plan Easy Future

BNP Paribas Plan Easy Future Januari 2014 easy future: GEEF JE PLANNEN VORM Q&A BNP Paribas Plan Easy Future 1/Als er geen subfonds beschikbaar is met een looptijd die aansluit bij mijn project, in welk fonds moet ik dan beleggen?

Nadere informatie

Stichting Pensioenfonds Huntsman Rozenburg Beleggingsplan 2011

Stichting Pensioenfonds Huntsman Rozenburg Beleggingsplan 2011 Stichting Pensioenfonds Huntsman Rozenburg Beleggingsplan 2011 April 2011 ING Investment Management / ICS Inleiding Jaarlijks stelt het Bestuur van de Stichting Pensioenfonds Huntsman Rozenburg (Huntsman)

Nadere informatie

ishares CURRENCY HEDGED ETF s ALLEEN VOOR PROFESSIONELE BELEGGERS

ishares CURRENCY HEDGED ETF s ALLEEN VOOR PROFESSIONELE BELEGGERS ishares CURRENCY HEDGED ETF s ALLEEN VOOR PROFESSIONELE BELEGGERS Inhoud Inleiding 1 De belangrijkste voordelen van ishares Currency Hedged ETF s 1 De werking van ishares Currency Hedged ETF s 2 De impact

Nadere informatie

Verhoog het rendement en verlaag het risico met ETF s. Hoe bouwt u eenvoudig een gespreide beleggingsportefeuille tegen lage kosten

Verhoog het rendement en verlaag het risico met ETF s. Hoe bouwt u eenvoudig een gespreide beleggingsportefeuille tegen lage kosten Verhoog het rendement en verlaag het risico met ETF s Hoe bouwt u eenvoudig een gespreide beleggingsportefeuille tegen lage kosten 8 oktober 2015 Wie geeft deze presentatie? Martijn Rozemuller Oprichter

Nadere informatie

Essentiële Beleggersinformatie 30 oktober 2013

Essentiële Beleggersinformatie 30 oktober 2013 Essentiële Beleggersinformatie 30 oktober 2013 Dit document verschaft u essentiële beleggersinformatie aangaande dit fonds. Het is geen marketingmateriaal. De verstrekte informatie is bij wet voorgeschreven

Nadere informatie

VOGON SEMINAR. Beleggen in Nederlandse huurwoningen, interessant voor (internationale) beleggers? 22 mei 2014

VOGON SEMINAR. Beleggen in Nederlandse huurwoningen, interessant voor (internationale) beleggers? 22 mei 2014 VOGON SEMINAR Beleggen in Nederlandse huurwoningen, interessant voor (internationale) beleggers? 22 mei 2014 AGENDA Perspectief van (internationale) beleggers op Nederlandse huurwoningen Korte introductie

Nadere informatie

Finance Avenue 16 november 2013. Gilles Coens Verantwoordelijke portefeuillebeheer en advies

Finance Avenue 16 november 2013. Gilles Coens Verantwoordelijke portefeuillebeheer en advies Finance Avenue 16 november 2013 Gilles Coens Verantwoordelijke portefeuillebeheer en advies Wie zijn wij? Dichtbij en ten dienste van de klant Een luisterend oor inspelend op de behoe5e van de klant Een

Nadere informatie

Kennisgeving van Fusie tussen Compartimenten

Kennisgeving van Fusie tussen Compartimenten Kennisgeving van Fusie tussen Compartimenten Samenvatting Dit deel bevat belangrijke informatie over de fusie die voor u als aandeelhouder van belang is. Meer informatie kunt u vinden in de Gedetailleerde

Nadere informatie

Beursgenoteerd vastgoed kansrijk. Grip op je Vermogen 19 april 2013

Beursgenoteerd vastgoed kansrijk. Grip op je Vermogen 19 april 2013 Beursgenoteerd vastgoed kansrijk Grip op je Vermogen 19 april 2013 Beursgenoteerd vastgoed kansrijk april 2013 2 I. Wie zijn wij? II. Investeren in vastgoed: Een mooi huis in Florida of de beste winkelcentra

Nadere informatie

Portefeuilleprofielen

Portefeuilleprofielen Portefeuilleprofielen Rood BANDBREEDTE van de portefeuille Laatste update: 1 oktober 2015 ROOD Minimum Maximum Tactisch Aandelen 80,00% 100,00% 95,00% Obligaties 0,00% 15,00% 0,00% Onroerend Goed 0,00%

Nadere informatie

Opkomende markten: do s en don ts

Opkomende markten: do s en don ts Online Seminar Beleggen Opkomende markten: do s en don ts Simon Wiersma Investment Manager ING Investment Office Bart-Jan Blom van Assendelft Marketing Manager ING Beleggen Amsterdam, 12 november 2013

Nadere informatie

ABN AMRO Multi Manager Profiel Fondsen. Toegang tot een selectie van de best presterende beleggingsfondsen wereldwijd.

ABN AMRO Multi Manager Profiel Fondsen. Toegang tot een selectie van de best presterende beleggingsfondsen wereldwijd. ABN AMRO Multi Manager Profiel Fondsen. Toegang tot een selectie van de best presterende beleggingsfondsen wereldwijd. Toegang tot een selectie van de best presterende beleggingsfondsen wereldwijd. Beleggen

Nadere informatie

Consumentenbrief beleggingen van. Tielkemeijer & Partners Vermogensbeheer

Consumentenbrief beleggingen van. Tielkemeijer & Partners Vermogensbeheer Consumentenbrief beleggingen van Tielkemeijer & Partners Vermogensbeheer Introductie Een groot aantal brancheorganisaties waaronder DSI, DUFAS, NVB, VBA en VV&A hebben het initiatief genomen om Consumentenbrief

Nadere informatie

Top 5 Beleggingsfondsen

Top 5 Beleggingsfondsen Top 5 Beleggingsfondsen 4 e Kwartaal 2012 Vermogensadvies Nederland Auteur: Mw. Drs. J.K. van der Neut u Specialist Beleggingsfondsen Datum: 8 oktober 2012 Met de Top 5 Beleggingsfondsen leggen we accenten

Nadere informatie

Rainbowfondsen Beheerscommentaren op de economische activiteit en de financiële markten 31/03/2010

Rainbowfondsen Beheerscommentaren op de economische activiteit en de financiële markten 31/03/2010 Rainbowfondsen Beheerscommentaren op de economische activiteit en de financiële markten 31/03/2010 Inleiding Het merendeel van de economische indicatoren wijst de goede kant uit. De economie herstelt.

Nadere informatie

ALLEEN VOOR PROFESSIONELE BELEGGERS OVER INKOMSTEN GESPROKEN DEEL 2 ETF TOOLKIT INKOMSTENBELEGGEN

ALLEEN VOOR PROFESSIONELE BELEGGERS OVER INKOMSTEN GESPROKEN DEEL 2 ETF TOOLKIT INKOMSTENBELEGGEN ALLEEN VOOR PROFESSIONELE BELEGGERS OVER INKOMSTEN GESPROKEN DEEL 2 ETF TOOLKIT INKOMSTENBELEGGEN Inhoud Inleiding 3 Een inkomstenportefeuille opbouwen: een proces in 4 stappen 4 De basis van een inkomstenportefeuille

Nadere informatie

Fusie tussen sub-fondsen en opheffing paraplufonds Vragen & Antwoorden voor tussenpersonen

Fusie tussen sub-fondsen en opheffing paraplufonds Vragen & Antwoorden voor tussenpersonen . Maart 2014 Dit document wordt uitsluitend en als enige bedoeling ter informatie uitgebracht ter hulp bij het informeren naar uw onderliggende klanten. De hierin opgenomen informatie mag dan ook niet

Nadere informatie