Jaarrekening 2014 van FondsBeheerNederland B.V. Statutaire vestigingsplaats: Wassenaar Adres: Strawinskylaan 1325 Amsterdam
Inhoudsopgave Algemeen 3 Balans per 31 december 2014 6 Winst-en-verliesrekening over 2014 7 Kasstroomoverzicht 2014 8 Grondslagen van waardering en resultaatbepaling in de jaarrekening 9 Toelichting op de balans 11 Toelichting op de posten in de winst-en-verliesrekening 14 Overige toelichtingen 16 Overige gegevens 18 Controleverklaring van de onafhankelijke accountant 19
Pagina 3 Algemeen Verslag van de directie Hierbij bieden wij u het jaarverslag aan van FondsBeheerNederland B.V. over het boekjaar 2014. De jaarrekening 2014 is afzonderlijk in dit rapport opgenomen. Deze bestaat uit de balans per 31 december 2014, de winst-en-verliesrekening over 2014 alsmede de toelichting op deze stukken. Voorts zijn de zgn. Overige gegevens in dit rapport opgenomen. Activiteiten FondsBeheerNederland B.V. heeft ten doel het optreden als beheerder van beleggingsfondsen in de zin van de Wet op het financieel toezicht Wft en alles te doen wat daarmee verband houdt of daaraan bevorderlijk kan zijn, alles in de ruimste zin van het woord. FondsBeheerNederland B.V heeft een vergunning van de Autoriteit Financiële Markten verkregen conform artikel 2:65 van de Wft. Sinds augustus 2013 beheert FondsBeheerNederland B.V. het LeoMontFonds. De beheerder FondsBeheerNederland B.V. heeft de volgende werkzaamheden uitbesteed aan Stichting Bewaarder LeoMontFonds Het behartigen van de belangen van Participanten; Het ten behoeve van participanten fungeren als juridisch eigenaar van de bezittingen van de fondsen, waarbij de activa van een fonds gescheiden gehouden worden van het vermogen van de bewaarder; Het er op toezien dat het vermogen van een fonds wordt beheerd in overeenstemming met wat daarover in het prospectus en in de voorwaarden van beheer en bewaring is bepaald; en Het er op toezien dat de uitgaande geldstromen van een fonds overeenkomen met daadwerkelijke gemaakte kosten, en dat uittredende participanten een correcte vergoeding ontvangen. Daarnaast heeft de beheerder de volgende werkzaamheden uitbesteed aan Arcari Fund Solutions B.V. Het voeren van financiële- en beleggingsadministratie van een fonds; Het berekenen van de nettovermogenswaarde van een fonds; en Het bijhouden van het participantenregister van een fonds. De vennootschap had gedurende het boekjaar geen personeel in dienst. Beheerde beleggingsfondsen Sinds september 2013 wordt het LeoMontFonds beheerd door FondsBeheerNederland B.V. Dit fonds is een open-end beleggingsfonds voor gemene rekening. Het fonds is aangemeld bij de AFM. Fonds Rendement 2014 Belegd vermogen ( ) LeoMontFonds -34,3109% 593.259
Pagina 4 FondsBeheerNederland B.V, Amsterdam De ontwikkeling gedurende het boekjaar en de resultaten Het afgelopen boekjaar is het vermogen beheerd van het LeoMontFonds waardoor FondsBeheerNederland B.V. omzet heeft gegenereerd. De onderneming heeft voldoende liquiditeit ter waarborging van de continuïteit en op basis van de huidige vermogenspositie is de onderneming voldoende solvabel. Financiële instrumenten en risico s FondsBeheerNederland B.V. heeft in 2014 geen gebruik gemaakt van financiële instrumenten en heeft geen of nauwelijks enig prijs- of liquiditeitsrisico gelopen. Kredietrisico wordt slechts beperkt gelopen aangezien liquide middelen bij Nederlandse kredietinstellingen uitgezet worden. Wet- en regelgeving AIFMD Op 22 juli 2014 is de AIFMD geïmplementeerd in de Wet op het financieel toezicht (Wft). Nederlandse beleggingsinstellingen kwalificeren vanaf 22 juli 2014 in beginsel als alternatieve beleggingsinstelling ( abi ) of als instelling voor collectieve belegging in effecten ( icbe ). Hierbij gold voor FondsBeheerNederland B.V. een overgangsregime tot (uiterlijk) 22 juli 2014. Tijdens het overgangsregime golden de vereisten van de Wft zoals die van kracht waren op 21 juli 2014. Van dit overgangsregime heeft FondsBeheerNederland B.V. gebruik gemaakt. Met ingang van 22 juli 2014 is de Wft-vergunning van FondsBeheerNederland B.V. van rechtswege overgegaan in een AIFMD-vergunning. Vanaf deze datum FondsBeheerNederland B.V. als abi-beheerder aan de vereisten die gelden voor een abi-beheerder. Deze vereisten betreffen onder meer het aanstellen van een onafhankelijke bewaarder voor haar abi s, het hebben van risicomanagementbeleid, beleid inzake belangenconflicten, uitbestedingsbeleid, beloningsbeleid, waarderingsbeleid fondsactiva en hebben betrekking op de jaarverslaglegging en kapitaalvereisten voor beheerder. Inrichting van de bedrijfsvoering / Verklaring omtrent de bedrijfsvoering FondsBeheerNederland B.V. beschikt, in overeenstemming met artikel 115y lid 5 Besluit gedragstoezicht financiële ondernemingen (Bgfo), over een beschrijving van de administratieve organisatie en interne beheersing (AO/IB), die voldoet aan de eisen van de Wet op het financieel toezicht en de AIFM richtlijn. Gedurende de verslagperiode zijn de verschillende aspecten van de AO/IB beoordeeld. Bij onze werkzaamheden hebben wij geen constateringen gedaan op grond waarvan zou moeten worden geconcludeerd dat de beschrijving van de AO/IB als bedoeld in als bedoeld in artikel 115y lid 5 van het Bgfo niet voldoet aan de vereisten als opgenomen in die wet. Vooruitzichten en doelstellingen De vennootschap beheert sinds september 2013 het LeoMontFonds. Doel is om het beheerde vermogen binnen dit fonds in de komende jaren te verhogen enerzijds door goede rendementen te laten zien, anderzijds door het actief promoten van het fonds via allerlei kanalen.
Pagina 5 FondsBeheerNederland B.V, Amsterdam Amsterdam, 15 juli 2015 Directie FondsBeheerNederland B.V G.J. Nikken G. Erem
Pagina 6 FondsBeheerNederland B.V, Amsterdam Balans per 31 december 2014 (na voorstel winstbestemming) A c t i v a Vlottende activa Vorderingen (1) 197.007 49.631 Liquide middelen (2) 1.159 102.866 198.166 152.497 Totaal activa 198.166 152.497 P a s s i v a Eigen vermogen (3) Geplaatst kapitaal 18.157 18.156 Agio 158.372 150.822 Overige reserves (59.847) (67.601) 116.682 101.377 Achtergestelde lening 22.650 30.200 Kortlopende schulden (4) 58.834 20.920 Totaal passiva 198.166 152.497
Pagina 7 FondsBeheerNederland B.V, Amsterdam Winst-en-verliesrekening over 2014 Netto-omzet (5) 12.920 13.446 Overige opbrengsten (6) 0 0 Bruto-bedrijfsresultaat 12.920 13.446 Overige bedrijfskosten (7) 5.166 4.873 Som der kosten 5.166 4.873 Bedrijfsresultaat 7.754 8.573 Financiële baten en lasten (8) 0 230 Resultaat voor belastingen 7.754 8.803 Belastingen (9) 0 0 Resultaat na belastingen 7.754 8.803 `
Pagina 8 FondsBeheerNederland B.V, Amsterdam Kasstroomoverzicht 2014 Kasstroom uit operationele activiteiten Bedrijfsresultaat 7.754 8.573 Aanpassingen voor: afschrijvingen en waardeverminderingen 0 0 belastingen 0 0 Veranderingen in werkkapitaal: toename overige vorderingen en overlopende activa (147.376) (41.614) toe- resp. afname belastingen 0 0 afname kortlopende schulden en overlopende passiva 37.915 (31.681) (109.461) (73.295) Kasstroom uit bedrijfsoperaties (101.707) (64.722) Ontvangen interest 0 230 Betaalde interest 0 0 Bijzondere baten/lasten 0 0 0 230 Kasstroom uit operationele activiteiten (101.707) (64.492) Kasstroom uit investeringsactiviteiten Kasstroom uit investeringsactiviteiten 0 0 Kasstroom uit financieringsactiviteiten Aandelen/agio mutaties 0 0 Aantrekken achtergestelde leningen 0 18.200 Kasstroom uit financieringsactiviteiten 0 18.200 Mutatie liquide middelen (101.707) (46.292) Liquide middelen begin boekjaar 102.866 149.158 Liquide middelen ultimo boekjaar (2) 1.159 102.866
Pagina 9 FondsBeheerNederland B.V, Amsterdam Grondslagen van waardering en resultaatbepaling in de jaarrekening Algemene grondslagen voor het opstellen van de jaarrekening De jaarrekening is opgesteld naar de grondslag van historische kosten met inachtneming van de wettelijke bepalingen, zoals opgenomen in Titel 9 BW2, het besluit Modellen Jaarrekening en de Wet op het financieel toezicht. Tenzij bij de desbetreffende grondslag voor de specifieke balanspost anders wordt vermeld, worden de activa en passiva opgenomen tegen nominale waarde. Baten en lasten worden toegerekend aan het jaar waarop ze betrekking hebben. Winsten worden slechts opgenomen voor zover zij op balansdatum zijn gerealiseerd. Verplichtingen en mogelijk verliezen die hun oorsprong vinden voor het einde van het verslagjaar, worden in acht genomen indien zij voor het opmaken van de jaarrekening bekend zijn geworden. Activiteiten De activiteiten van FondsBeheerNederland B.V, statutair gevestigd te Wassenaar, bestaan voornamelijk uit het management van beleggingsfondsen. Valutaomrekening Voor zover van toepassing, worden activa en passiva omgerekend tegen de koers per balansdatum. Transacties in vreemde valuta worden omgerekend tegen de koers per transactiedatum. Grondslagen voor de waardering van activa en passiva Vlottende vorderingen Vorderingen worden gewaardeerd tegen nominale waarde onder aftrek van voorzieningen wegens oninbaarheid. Liquide middelen Onder liquide middelen worden verstaan kasmiddelen, de tegoeden op bankrekeningen. Deposito s worden onder liquide middelen opgenomen indien zij in feite zij het eventueel met opoffering van rentebaten- ter onmiddellijke beschikking staan. Liquide middelen die (naar verwachting) langer dan twaalf maanden niet ter beschikking staan, worden als financiële vaste activa gerubriceerd. Geplaatst kapitaal Het geplaatst kapitaal is geheel volgestort. Algemene reserves Overige reserves zijn alle reserves, anders dan de wettelijke reserves en de statutaire reserves. Overige reserves zijn vrij uitkeerbaar aan de aandeelhouders.
Pagina 10 FondsBeheerNederland B.V, Amsterdam Agio reserve De agiostortingen hebben door aandeelhouders plaatsgevonden teneinde de solvabiliteit van de vennootschap te verhogen en te voldoen aan de wettelijke vereisten inzake het minimumkapitaal. Achtergestelde leningen De achtergestelde leningen worden gewaardeerd tegen de reële waarde. Grondslagen voor de bepaling van het resultaat Algemeen Het resultaat wordt bepaald als het verschil tussen de opbrengstwaarde en alle hiermee verbonden kosten en andere aan het verslagjaar toe te rekenen lasten. De kosten en lasten worden bepaald met inachtneming van de hiervoor reeds vermelde waarderingsgrondslagen. Winsten worden verantwoord in het jaar waarin de diensten zijn verricht. Verliezen welke hun oorsprong vinden in het boekjaar worden in aanmerking genomen zodra deze voorzienbaar zijn. Netto-omzet De netto-omzet betreft de opbrengst van de in het verslagjaar aan het fonds geleverde diensten. Hier is geen BTW over verschuldigd. Kosten Kosten worden toegerekend aan de periode waarop zij betrekking hebben. Vennootschapsbelasting De vennootschapsbelasting wordt berekend tegen het geldende tarief over het resultaat van het boekjaar, waarbij rekening wordt gehouden met permanente verschillen tussen de winstberekening volgens de jaarrekening en de fiscale winstberekening, en waarbij actieve belastinglatenties (indien van toepassing) slechts worden gewaardeerd voor zover de realisatie daarvan waarschijnlijk is. Grondslagen voor het kasstroomoverzicht Het kasstroomoverzicht is opgesteld volgens de indirecte methode. De geldmiddelen in het kasstroomoverzicht bestaan uit liquide middelen.
Pagina 11 FondsBeheerNederland B.V, Amsterdam Toelichting op de balans Vlottende vorderingen (1) Rekening courant aandeelhouder 132.000 9.730 Overige vorderingen en overlopende activa 65.007 39.901 197.007 49.631 Liquide middelen (2) ING Bank rekening courant 0 33.344 ING Bank spaarrekening 0 7.026 ABN AMRO rekening courant 1.159 62.496 Totaal 1.159 102.866 Uit hoofde van de AIFMD wetgeving dient FondsBeheerNederland B.V. te voldoen aan een vermogenseis ter grootte van 25% van de vaste kosten van het afgelopen boekjaar, zoals gedefinieerd in het Besluit prudentiële regels Wft. Deze dienen in liquide middelen of in activa die op korte termijn direct in contant geld omgezet kunnen worden aangehouden te worden. Over het boekjaar 2014 bedroeg deze vermogenseis 1.000 (25% van vaste kosten ad 4.000). De overige liquide middelen staan ter vrije beschikking, de rekening courant aandeelhouder zijn zowel juridisch als feitelijk direct op te eisen. Eigen vermogen (3) Geplaatste kapitaal De vennootschap is opgericht bij akte d.d. 20 december 1995. Bij statutenwijziging van 25 januari 2012 is de nominale waarde per aandeel gewijzigd van 4,54 naar 1,-. Het maatschappelijk kapitaal van de vennootschap bedraagt 100.000, bestaande uit 100.000 aandelen van elk 1,- nominaal. Geplaatst en volgestort zijn 20.000 aandelen van 1,-. Er is in 2014 een preferent aandeel uitgegeven met een nominale waarde van 1,-.
Pagina 12 FondsBeheerNederland B.V, Amsterdam De geplaatste aandelen zijn in handen van: Aantal Gestort International Transport & Logistics Management Services B.V. (50%) 10.000 9.078 Leomont B.V. (50%) 10.000 9.078 Pensionado Holding B.V. (preferent aandeel) 1 1 Totaal 20.001 18.157 LeoMont B.V. heeft in 2014 de aandelen van Pensionado Holding B.V. overgenomen. Er is een preferent aandeel uitgegeven aan Pensionado Holding B.V. Agio reserve De aandeelhouders tezamen hebben in voorgaande boekjaren een vrijwillige agiostorting verricht van 208.407. De agioreserve is gedurende 2014 met 7.550 toegenomen door omzetting van een achtergestelde lening in agio. Uit hoofde van de AIFMD wetgeving dient het eigen vermogen van een beheerder, zijnde een rechtspersoon die het beheer voert over één of meerdere beleggingsinstellingen een minimumvermogen te hebben van 125.000 en dient voldaan te worden aan de vermogenseis. Overige reserves Het verloop van de overige reserves is als volgt te specificeren: Stand per 1 januari (67.601) (76.404) Bij: voorstel winstbestemming 7.754 8.803 Stand per 31 december (59.847) (67.601) De vennootschap voldoet aan de wettelijke minimum eigen vermogenseis van 125.000 doordat de achtergestelde leningen direct omzetbaar zijn in agio. Kortlopende schulden (4) Rekening courant directie 24.725 12.450 Overlopende passiva 34.109 8.470 Totaal 58.834 20.920
Pagina 13 FondsBeheerNederland B.V, Amsterdam De post Overlopende passiva is als volgt te specificeren: Nog te betalen accountantskosten (schatting) 13.310 8.470 Nog te betalen kosten ten behoeve van LeoMontFonds 13.665 0 Overige nog te betalen kosten 7.134 0 Totaal 34.109 8.470
Pagina 14 FondsBeheerNederland B.V., Amsterdam Toelichting op de posten in de winst-en-verliesrekening Netto-omzet (5) LeoMontFonds beheersvergoeding 12.920 3.500 LeoMontFonds prestatievergoeding 0 9.946 12.920 13.446 Overige opbrengsten(6) Er waren over 2014 geen overige opbrengsten 0 0 Personeelsbestand Bij de vennootschap waren in 2014 geen bezoldigde werknemers in dienstbetrekking werkzaam (2013: geen). Overige bedrijfskosten (7) Accountantskosten, controle van de jaarrekening 4.840 4.235 Overige kosten 326 638 5.166 4.873 De jaarrekening 2014 is gecontroleerd door Ernst & Young Accountants LLP. De vergoeding voor de controle van de jaarrekening bedraagt 4.000 exclusief omzetbelasting (In 2013 is de jaarrekening eveneens gecontroleerd door Ernst & Young Accountants LLP voor een vergoeding van 3.500 exclusief omzetbelasting). Ernst & Young Accountants LLP heeft geen andere diensten uitgevoerd.
Pagina 15 FondsBeheerNederland B.V., Amsterdam Financiële baten en lasten (8) Rentebaten Bankrente 0 230 Belastingen (9) De belastinglast over het resultaat in de winst-en-verliesrekening is als volgt berekend: 2014 Resultaat 2014 vóór belastingen, tevens belastbaar bedrag 7.754 Per einde 2013 heeft de vennootschap een fiscaal compensabel verlies van 57.101. Het positieve resultaat over het boekjaar 2014 van 7.754 kan hiermee worden verrekend zodat er over het positieve resultaat van 2014 geen vennootschapsbelasting is verschuldigd.
Pagina 16 FondsBeheerNederland B.V., Amsterdam Overige toelichtingen Beloningsbeleid Bij FondsBeheerNederland B.V. zijn geen personeelsleden in dienst. De directieleden houden gezamenlijk 100% van de aandelen. Zij ontvangen geen salaris maar krijgen een dividend uitgekeerd in hun persoonlijke holding. Er geldt een deelnemingsvrijstelling. Verbonden maatschappijen/partijen De directie van de vennootschap en de hieronder geïdentificeerde partijen, worden aangemerkt als verbonden partijen als bedoeld in de Richtlijn voor de Jaarverslaggeving (RJ 330) en als gelieerde partijen zoals bedoeld in artikel 1:1 sub m van het Besluit Gedragstoezicht financiële ondernemingen. De vennootschap heeft de volgende verbonden partijen: International Transport & Logistics Management Services B.V. (vordering van 62.500) alsmede LeoMont B.V. (vordering van 69.500) zijn ieder voor 50% aandeelhouder en daardoor gelieerd met de onderneming. De vennootschap heeft een kortlopende vordering op beide gelieerde vennootschappen. De directeur (de heer B. Hofstad) is eveneens een verbonden partij. De vennootschap heeft een vordering op de directeur van 24.725. Gebeurtenissen na balansdatum Er hebben na balansdatum mutaties in de aandeelhoudersverhoudingen plaatsgevonden 2014 en 2015. Gewone aandelen 2012 2013 2014 2015 Int. Transport&Logistics Man. Services B.V. 100% 50% 50% 0% Pensionado Holding B.V. 0% 50% 0% 0% Leomont B.V. 0% 0% 50% 100% Preferent aandeel Pensionado Holding B.V. 0 0 1 aandeel 0 LeoMont B.V. 0 1 aandeel In 2015 heeft FondsBeheerNederland B.V. besloten een andere administrator voor het LeoMontFonds te benoemen in verband met het structureel voldoen aan de wettelijke vereisen. Onder de voorgaande administrator van het fonds was daaromtrent geen zekerheid in verband met de gewijzigde regelgeving. De kortlopende vordering op aandeelhouder is begin juli 2015 door de aandeelhouder voor een bedrag van 132.000 afgelost.
Pagina 17 FondsBeheerNederland B.V., Amsterdam Ondertekening van de jaarrekening Amsterdam, 15 juli 2015 Directie: G.J. Nikken G. Erem
Pagina 18 FondsBeheerNederland B.V., Amsterdam Overige gegevens Statutaire regeling omtrent de winstbestemming 1. Conform artikel 20 van de statuten staat de winst ter vrije beschikking van de algemene vergadering van aandeelhouders. 2. De vennootschap kan aan de aandeelhouders slechts uitkeringen doen van winst voor zover het eigen vermogen groter is dan het gestorte en opgevraagde deel van het kapitaal vermeerderd met de reserves die krachtens de wet moeten worden aangehouden 3. Uitkering van de winst geschiedt eerst na de vaststelling van de jaarrekening waaruit blijkt dat zij geoorloofd is. 4. Bij de berekening van de winstverdeling tellen de aandelen of certificaten daarvan, die de vennootschap in haar kapitaal als volledig daartoe gerechtigde houdt of waarop zij een recht van vruchtgebruik heeft, niet mee. 5. De vennootschap mag tussentijds slechts winstuitkeringen doen indien aan het vereiste van lid 2 is voldaan. Tot de uitkering van een interim-dividend wordt besloten door de algemene vergadering van aandeelhouders. 6. Dividenden zijn betaalbaar één maand na de vaststelling behoudens verlengingen van deze termijn door de algemeen vergadering van aandeelhouders, op de wijze als door het bestuur is te bepalen. 7. Dividenden waarover niet is beschikt binnen vijf jaren na de dag waarop zij betaalbaar zijn gesteld, vervallen aan de vennootschap. Voorstel winstbestemming 2014 Vooruitlopend op een daartoe strekkend besluit van de algemene vergadering van aandeelhouders wordt voorgesteld om de winst over 2014 toe te voegen aan de overige reserves. Met genoemd voorstel is in de jaarrekening 2014 reeds als zodanig rekening gehouden.
Pagina 19 FondsBeheerNederland B.V., Amsterdam Controleverklaring van de onafhankelijke accountant Aan: de directie van FondsBeheerNederland B.V. Wij hebben de in dit rapport opgenomen jaarrekening 2014 van FondsBeheerNederland B.V. te Amsterdam gecontroleerd. Deze jaarrekening bestaat uit de balans per 31 december 2014, de winst-enverliesrekening en het kasstroomoverzicht over 2014 met de toelichting, waarin zijn opgenomen een overzicht van de gehanteerde grondslagen voor financiële verslaggeving en andere toelichtingen. Verantwoordelijkheden van de beheerder De directie van FondsBeheerNederland B.V. is verantwoordelijk voor het opmaken van de jaarrekening die het vermogen en het resultaat getrouw dient weer te geven, alsmede voor het opstellen van het verslag van de beheerder, beide in overeenstemming met Titel 9 Boek 2 van het in Nederland geldende Burgerlijk Wetboek (BW) en met de Wet op het financieel toezicht. De directie is tevens verantwoordelijk voor een zodanige interne beheersing als het noodzakelijk acht om het opmaken van de jaarrekening mogelijk te maken zonder afwijkingen van materieel belang als gevolg van fraude of fouten. Verantwoordelijkheid van de accountant Onze verantwoordelijkheid is het geven van een oordeel over de jaarrekening op basis van onze controle. Wij hebben onze controle verricht in overeenstemming met Nederlands recht, waaronder de Nederlandse controlestandaarden. Dit vereist dat wij voldoen aan de voor ons geldende ethische voorschriften en dat wij onze controle zodanig plannen en uitvoeren dat een redelijke mate van zekerheid wordt verkregen dat de jaarrekening geen afwijkingen van materieel belang bevat. Een controle omvat het uitvoeren van werkzaamheden ter verkrijging van controle-informatie over de bedragen en de toelichtingen in het overzicht. De geselecteerde werkzaamheden zijn afhankelijk van de door de accountant toegepaste oordeelsvorming, met inbegrip van het inschatten van de risico s dat het overzicht een afwijking van materieel belang bevat als gevolg van fraude of fouten. Bij het maken van deze risico-inschattingen neemt de accountant de interne beheersing in aanmerking die relevant is voor het opstellen van het overzicht door de vennootschap, gericht op het opzetten van controlewerkzaamheden die passend zijn in de omstandigheden. Deze risico-inschattingen hebben echter niet tot doel een oordeel tot uitdrukking te brengen over de effectiviteit van de interne beheersing van de vennootschap. Een controle omvat tevens het evalueren van de geschiktheid van de gebruikte grondslagen voor financiële verslaggeving en van de redelijkheid van de door de directie van de vennootschap gemaakte schattingen, alsmede een evaluatie van het algehele beeld van het overzicht. Wij zijn van mening dat de door ons verkregen controle-informatie voldoende en geschikt is om een onderbouwing voor ons oordeel te bieden.
Pagina 20 FondsBeheerNederland B.V., Amsterdam Oordeel Naar ons oordeel geeft de jaarrekening een getrouw beeld van de grootte en samenstelling van het vermogen FondsBeheerNederland B.V., per 31 december 2014 en van het resultaat over 2014 in overeenstemming met Titel 9 Boek 2 BW en met de Wet op het financieel toezicht. Verklaring betreffende overige bij of krachtens de wet gestelde eisen Ingevolge artikel 2:393 lid 5 onder e en f BW vermelden wij dat ons geen tekortkomingen zijn gebleken naar aanleiding van het onderzoek of het verslag van de directie, voor zover wij dat kunnen beoordelen, overeenkomstig Titel 9 Boek 2 BW is opgesteld, en of de in artikel 2:392 lid 1 onder b tot en met h BW vereiste gegevens zijn toegevoegd. Tevens vermelden wij dat het verslag van de directie, voor zover wij dat kunnen beoordelen, verenigbaar is met de jaarrekening zoals vereist in artikel 2:391 lid 4 BW. Den Haag, 15 juli 2015 Ernst & Young Accountants LLP w.g. drs. R.J. Bleijs RA