Dutch Residential Fund V BV. Jaarrekening 2010

Transcriptie

1 Dutch Residential Fund V BV Jaarrekening 2010

2 Inhoudsopgave pagina Directieverslag 3 Jaarrekening 1. Ten geleide 4 2. Grondslagen van waardering van activa en passiva en van bepaling van het resultaat 4 3. Balans per 31 december Winst-en-verliesrekening over Toelichting op balans en winst-en-verliesrekening 8 Overige gegevens 1. Statutaire regeling winstbestemming Voorstel resultaatbestemming over Controleverklaring 11 Dutch Residential Fund V BV Jaarrekening

3 Directieverslag Algemeen Dutch Residential Fund V BV fungeert sinds de oprichting op 27 augustus 2009 enkel als bewaarder van het onroerend goed van Vesteda Woningen II CV. Dutch Residential Fund V BV is in zijn hoedanigheid van bewaarder juridisch gerechtigd tot alle goederen die tot Vesteda Woningen II CV behoren ten behoeve van de participanten. De participatiehouders zijn economisch gerechtigd tot dit vermogen. Personeel Dutch Residential Fund V BV heeft geen personeel in dienst. Ook in de toekomst zullen geen medewerkers aangetrokken worden. Investeringen en financiering De vennootschap zal komende jaren niet investeren. Enkel de juridische eigendom van onroerend goed dat door Vesteda Woningen II CV verworven wordt, zal verkregen worden. De aard van de financiering blijft ongewijzigd. Omzet en rentabiliteit Alle kosten die de vennootschap maakt in verband met haar bewaarfunctie worden doorberekend aan Vesteda Woningen II CV. De vennootschap genereert geen eigen omzet. Maastricht, 4 maart 2011 De directie : Holding Dutch Residential Fund BV Voor deze : Drs. A.J.M. Schakenbos Drs. L.A.S. van der Ploeg RA RC CEO CFO O. Breur Ir. N. Mol COO Director Sales & Acquisition Dutch Residential Fund V BV Jaarrekening

4 Jaarrekening 1. Ten geleide Op 30 juni 2009 is parallelfonds Vesteda Woningen II CV opgericht en op 27 augustus 2009 Vesteda Groep II BV en Dutch Residential Fund V BV. Vesteda Groep is in drie onderling organisatorisch verbonden eenheden opgedeeld: het bezit, het management en de projectontwikkeling. Het juridische eigendom van het onroerend goed berust bij Dutch Residential Fund I, II, III en V BV. Het economische eigendom van de onroerend goed portefeuille is door Dutch Residential Fund IV BV belichaamd in participaties Vesteda Woningen CV en Vesteda Woningen II CV. Dutch Residential Fund I BV, Dutch Residential Fund II BV, Dutch Residential Fund III BV zijn in hun hoedanigheid van bewaarders juridisch gerechtigd tot alle goederen die tot Vesteda Woningen CV behoren ten behoeve van de participanten. Dutch Residential Fund V BV is in zijn hoedanigheid van bewaarder juridisch gerechtigd tot alle goederen die tot Vesteda Woningen II CV behoren ten behoeve van de participanten. De participatiehouders zijn economisch gerechtigd tot dit vermogen. De jaarrekening van Dutch Residential Fund V BV is opgesteld in overeenstemming met Titel 9 Boek 2 BW. 2. Grondslagen van waardering van activa en passiva en van bepaling van het resultaat Algemeen De verantwoorde baten en lasten worden opgenomen tegen historische kostprijs. Baten en lasten worden toegerekend aan de periode waarop ze betrekking hebben en vervolgens doorberekend aan Vesteda Woningen II CV. Financiële vaste activa Indien beslissende invloed of invloed van betekenis wordt uitgeoefend op het zakelijke en financiële beleid van deelnemingen, worden deze verantwoord volgens de vermogensmutatiemethode op basis van de netto-vermogenswaarde. Leningen u/g worden opgenomen tegen nominale waarde. Indien hier aanleiding toe bestaat wordt een afwaardering toegepast in verband met oninbaarheid. Vorderingen Vorderingen worden opgenomen tegen geamortiseerde kostprijs, die in het algemeen overeenkomt met de nominale waarde verminderd met een waardecorrectie in verband met oninbaarheid. Kortlopende schulden Handelscrediteuren en overige kortlopende schulden worden gewaardeerd tegen geamortiseerde kostprijs, die in het algemeen overeenkomt met de nominale waarde. Rentebaten en lasten De baten en lasten uit hoofde van interest worden opgenomen tegen nominale waarde. Overig Voor zover niet anders vermeld vindt waardering plaats op basis van historische kosten. Opgenomen bedragen stellen nominale waarden voor. Dutch Residential Fund V BV Jaarrekening

5 Fiscale status Holding Dutch Residential Fund BV, Dutch Residential Fund I BV, Dutch Residential Fund II BV, Dutch Residential Fund III BV en Dutch Residential Fund IV BV vormen een fiscale eenheid voor de vennootschapsbelasting. De fiscale eenheid Holding Dutch Residential Fund BV wordt vanaf 2002 aangemerkt als een fiscale beleggingsinstelling. Op basis daarvan is, indien aan enkele vereisten is voldaan, het nultarief voor de vennootschapsbelasting van toepassing. De belangrijkste voorwaarde is dat de winst, berekend volgens fiscale grondslagen, binnen acht maanden na afloop van het boekjaar in de vorm van dividend wordt uitgekeerd. Dutch Residential Fund V BV Jaarrekening

6 3. Balans per 31 december 2010 (na resultaatbestemming) Bedragen x december december 2009 ACTIVA Vaste activa Financiële vaste activa Vorderingen op groepsmaatschappijen Vlottende activa Debiteuren 2 - Liquide middelen PASSIVA Eigen Vermogen 3 Geplaatst kapitaal Langlopende schulden Schulden aan kredietinstellingen Kortlopende schulden Overlopende passiva Dutch Residential Fund V BV Jaarrekening

7 4. Winst-en-verliesrekening over 2010 Bedragen x t/m Overige bedrijfsopbrengsten 2 - Exploitatiekosten en overige kosten 2 - Rentebaten leningen groepsmaatschappijen Rentelasten leningen groepsmaatschappijen Resultaat na belastingen - - Dutch Residential Fund V BV Jaarrekening

8 5. Toelichting op balans en winst-en-verliesrekening Beleggingen in vastgoed Dutch Residential Fund V BV bezit het juridische eigendom van de onroerend goed portefeuille van Vesteda Woningen II CV. Aangezien enkel sprake is van juridisch eigendom wordt deze in onderliggende jaarrekening niet gewaardeerd. Financiële vaste activa Vorderingen op groepsmaatschappijen (1) Bedragen x Leningen u/g Vesteda Woningen II CV Stand per 1 januari Verstrekkingen Aflossingen - Stand per 31 december Liquide middelen (2) Bedragen x Betaalrekeningen De liquide middelen staan geheel ter vrije beschikking. Eigen vermogen (3) Het maatschappelijk kapitaal van de vennootschap bedraagt Het is verdeeld in gewone aandelen van 1 elk. Het geplaatste en gestorte kapitaal bedraagt Langlopende schulden Schulden aan kredietinstellingen (4) Bedragen x Hypothecaire lening Stand per 1 januari Opname Aflossing - Stand per 31 december Door Vesteda Woningen II CV is in oktober van het verslagjaar een additionele hypothecaire lening aangetrokken ter hoogte van 22,5 miljoen. De looptijd bedraagt 3 jaar. De rente vervalt per maand en is gebaseerd op het driemaands Euribortarief verhoogd met een opslag van 1,95%. Als zekerheid is hypotheek verstrekt op het in bezit zijnde vastgoed. Dutch Residential Fund V BV Jaarrekening

9 Aantal medewerkers Gedurende het verslagjaar waren geen medewerkers aan de vennootschap verbonden. Beloning bestuurders In 2010 zijn geen bedragen ten laste van de vennootschap gekomen uit hoofde van beloning van bestuurders. Maastricht, 4 maart 2011 De directie : Holding Dutch Residential Fund BV Voor deze : Drs. A.J.M. Schakenbos Drs. L.A.S. van der Ploeg RA RC CEO CFO O. Breur Ir. N. Mol COO Director Sales & Acquisition Dutch Residential Fund V BV Jaarrekening

10 Overige gegevens 1. Statutaire regeling winstbestemming Artikel 33 van de statuten van Dutch Residential Fund V BV luidt: 33.1 Uitkering van winst ingevolge het in dit artikel bepaalde geschiedt na vaststelling van de jaarrekening, waaruit blijkt dat zij geoorloofd is De winst staat ter vrije beschikking van de algemene vergadering. Bij staking van stemmen over uitkering of reservering van winst wordt de winst, waarop het voorstel betrekking heeft, gereserveerd De vennootschap kan aan de aandeelhouders en andere gerechtigden tot de voor uitkering vatbare winst slechts uitkeringen doen voor zover haar eigen vermogen groter is dan het bedrag van het geplaatste kapitaal vermeerderd met de reserves die krachtens de wet moeten worden aangehouden Ten laste van de door de wet voorgeschreven reserves mag een tekort slechts worden gedelgd voor zover de wet dat toestaat. 2. Voorstel resultaatbestemming over 2010 Daar het financieel resultaat nihil is, is geen voorstel resultaatbestemming geformuleerd. Dutch Residential Fund V BV Jaarrekening

11 3. Controleverklaring Controleverklaring van de onafhankelijke accountant Aan de Algemene vergadering van Aandeelhouders van Dutch Residential Fund V B.V. Verklaring betreffende de jaarrekening Wij hebben de in de jaarstukken opgenomen jaarrekening 2010 van Dutch Residential Fund V B.V. te Maastricht gecontroleerd. Wij hebben de jaarrekening 2010 bestaande uit de balans per 31 december 2010 en de winst- en verliesrekening over 2010 met de toelichting gecontroleerd, waarin zijn opgenomen een overzicht van de gehanteerde grondslagen voor financiële verslaggeving en andere toelichtingen. Verantwoordelijkheid van de directie De directie van de vennootschap is verantwoordelijk voor het opmaken van de jaarrekening die het vermogen en het resultaat getrouw dient weer te geven, alsmede voor het opstellen van het directieverslag, beide in overeenstemming met Titel 9 Boek 2 van het in Nederland geldende Burgerlijk Wetboek (BW). De directie is tevens verantwoordelijk voor een zodanige interne beheersing als het noodzakelijk acht om het opmaken van de jaarrekening mogelijk te maken zonder afwijkingen van materieel belang als gevolg van fraude of fouten. Verantwoordelijkheid van de accountant Onze verantwoordelijkheid is het geven van een oordeel over de jaarrekening op basis van onze controle. Wij hebben onze controle verricht in overeenstemming met Nederlands recht, waaronder de Nederlandse controlestandaarden. Dit vereist dat wij voldoen aan de voor ons geldende ethische voorschriften en dat wij onze controle zodanig plannen en uitvoeren dat een redelijke mate van zekerheid wordt verkregen dat de jaarrekening geen afwijkingen van materieel belang bevat. Een controle omvat het uitvoeren van werkzaamheden ter verkrijging van controle-informatie over de bedragen en de toelichtingen in de jaarrekening. De geselecteerde werkzaamheden zijn afhankelijk van de door de accountant toegepaste oordeelsvorming, met inbegrip van het inschatten van de risico's dat de jaarrekening een afwijking van materieel belang bevat als gevolg van fraude of fouten. Bij het maken van deze risico-inschattingen neemt de accountant de interne beheersing in aanmerking die relevant is voor het opmaken van de jaarrekening en voor het getrouwe beeld daarvan, gericht op het opzetten van controlewerkzaamheden die passend zijn in de omstandigheden. Deze risico-inschattingen hebben echter niet tot doel een oordeel tot uitdrukking te brengen over de effectiviteit van de interne beheersing van de vennootschap. Een controle omvat tevens het evalueren van de geschiktheid van de gebruikte grondslagen voor financiële verslaggeving en van de redelijkheid van de door de directie van de vennootschap gemaakte schattingen, alsmede een evaluatie van het algehele beeld van de jaarrekening. Wij zijn van mening dat de door ons verkregen controle-informatie voldoende en geschikt is om een onderbouwing voor ons oordeel te bieden. Oordeel Naar ons oordeel geeft de jaarrekening een getrouw beeld van de grootte en samenstelling van het vermogen van Dutch Residential Fund V B.V. per 31 december 2010 en van het resultaat over 2010 in overeenstemming met in overeenstemming met Titel 9 Boek 2 BW. Dutch Residential Fund V BV Jaarrekening

12 Verklaring betreffende overige bij of krachtens de wet gestelde eisen Ingevolge artikel 2:393 lid 5 onder e en f BW vermelden wij dat ons geen tekortkomingen zijn gebleken naar aanleiding van het onderzoek of het jaarverslag, voor zover wij dat kunnen beoordelen, overeenkomstig Titel 9 Boek 2 BW is opgesteld, en of de in artikel 2:392 lid 1 onder b tot en met h BW vereiste gegevens zijn toegevoegd. Tevens vermelden wij dat het jaarverslag, voor zover wij dat kunnen beoordelen, verenigbaar is met de jaarrekening zoals vereist in artikel 2:391 lid 4 BW. Maastricht, 4 maart 2011 Ernst & Young Accountants LLP w.g. J.M. Heijster RA Dutch Residential Fund V BV Jaarrekening