BTW en Financiële Prestaties

Transcriptie

1 BTW en Financiële Prestaties Erik Scheer, Philippe Steffens en Casper Evers

2 De paradox van de BTW-vrijstellingen Toen: Nu: DATACENTER BTW BANK BANK Lening: 1000 zonder BTW-druk Lening: verborgen BTW Verhoging rentepercentage 2

3 Waar staan we nu? Voortdurende discussie over invulling BTW-vrijstellingen. Voorbeelden: Uitbesteding dienstverlening inzake betalingsverkeer (o.a. SDC) Verzekeringsdiensten en - bemiddeling (o.a. Andersen en Swiss Re) Collectief vermogensbeheer (o.a. Abbey National II en JP Morgan) Uitgangspunt: BTW-vrijstellingen = Uitzondering -> Strikt uitleggen Echter: meer nadruk op de ratio van de BTW-vrijstelling(en) BTW-planning - Onderzoek Ministerie van Financiën Nederland: bankenresolutie 3

4 Recente Europese ontwikkelingen Voorstellen EC: Actualiseren vrijstellingsbepalingen Option-to-Tax Cost-sharing Hof van Justitie: AXA, Everything Everywhere, SWIFT - betaaldiensten GFKL Financial Services - overname portefeuille Skandinaviska - underwriting NPL Verwijzing Duitse rechter - individueel vermogensbeheer Position Paper EC Fiscale Eenheid, BTW-Verordening, FAT 4

5 Position Paper EC en BTW-Verordening - Is CH afnemer? Eigen gebruik (BTW-Verordening) - Doorbelasting Branch -BANK een dienst? (Paper EC) - Misbruik van recht CH Branch ICT- Dienstverlener MSA Doorbelasting Bank Hoofdkantoor FE BTW Bank Dochter 5

6 Factoring Hof van Justitie MKG Ondernemer Invorderen van schuldvorderingen (belast) Factoor Vergoeding Factoor: 3 Handelsvorderingen Nominale waarde: 100 Vrijstelling: handelingen betreffende betalingen, overmakingen, schuldvorderingen, [..], met uitzondering van de inning van schuldvorderingen 6

7 Innen / Invorderen Hof van Justitie AXA / Denplan Tandarts Doorbetaling vergoeding - / - Commissie Medische prestatie AXA / Denplan Vergoeding / Direct Debit Bankenresolutie en Nederlandse Wet vs. BTW-richtlijn 7

8 GFKL Overname Loan Portfolio 1. Dienst? OVERNEMER ORIGINATOR / SERVICER Face Value : 100 Koopsom: Belaste dienst? (5) Servicer Leningen Back-up Servicer 8

9 Securitisatie Trade Receivables Stichting 1. Dienst? ORIGINATOR / SERVICER PRIJS: 95 Trade Receivables: 100 SPV 2. Belaste dienst? (5) Notes Corporate Customer Investeerders Diensten 9

10 Lopende procedure Hoge Raad Z BANK Deposit Account Agreements Fixed interest rates 100% BV Notes Investeerders - Ondernemerschap BV? - Relevantie: Plaats van dienst, aftrek voorbelasting - Bedrijfsmatigheid? Advocaat-Generaal: Ja 10

11 Weald Leasing Limited S Leasevergoeding 11 + VAT Lease Sub-lease Leasevergoeding 10 + BTW X FE BTW A Corporate Group Gaat beroep op misbruik op indien lidstaat objectieve-mvh niet in wetgeving opneemt? Assets BTW Leveranciers / derden 11

12 Samenwerkingsverbanden Ontwikkeling IT Systeem Lidstaat Y Supplier 1 Cost Sharing Arrangement BTW? Member Y Supplier 2 EESV Lidstaat voorziet in koepelvrijstelling Supplier 3 BTW? Cost Sharing Arrangement BTW? Lidstaat Z Member X Member Z Zie: reactie Staatssecretaris op vragen leden Tweede Kamer Lidstaat X Lidstaat voorziet in koepelvrijstelling 12

13 Financieringsactiviteiten Fonds Omzet: - Management: 2 Mio - Rente: 20 Mio Sub.1 Management Financiering Man.& FinCo Management Financiering deelnemingen Sub. 2 Sub. 3 Spread: 80k - HvJ: FNBC Management 13

14 Contact Erik Scheer Partner, Tax Philippe Steffens Partner, Banking & Finance Casper Evers Senior Associate, Tax

15 2011 Baker & McKenzie. All rights reserved. Baker & McKenzie International is a Swiss Verein with member law firms around the world. In accordance with the common terminology used in professional service organizations, reference to a partner means a person who is a partner, or equivalent, in such a law firm. Similarly, reference to an office means an office of any such law firm. 15