ABLYNX PUBLICEERT HALFJAARRESULTATEN VOOR 2015

Transcriptie

1 ABLYNX PUBLICEERT HALFJAARRESULTATEN VOOR 2015 Op schema voor start Fase III met caplacizumab in verworven TTP; Ablynx vastbesloten om de commercialisatie in Europa en de VS te leiden 4 Fase II klinische programma s in RSV, RA en SLE boeken vooruitgang Aanzienlijke uitbreiding van kankerimmunotherapie overeenkomst met Merck & Co., Inc., met nu tot 17 programma s Nieuwe samenwerkingsovereenkomsten met Genzyme en Taisho Inkomsten en subsidies stegen met 73% tot 38,4 miljoen Succesvolle uitgifte van 100 miljoen converteerbare obligaties; cash positie van 268,4 miljoen op 30 juni 2015 Een webcastpresentatie is vandaag om 16u Belgische tijd gepland, toegankelijk door hier te klikken of op de website van Ablynx via Om deel te nemen aan de vraag- en antwoordsessie, vorm het nummer +32(0) met bevestigingscode GENT, België, 27 augustus Ablynx [Euronext Brussels: ABLX; OTC: ABYLY] heeft vandaag haar resultaten en business update bekend gemaakt vooor de eerste helft van 2015, afgesloten op 30 juni 2015, die zijn opgesteld overeenkomstig IAS 34 Tussentijdse Financiële Verslaggeving zoals toegepast binnen de EU. Dr Edwin Moses, Gedelegeerd Bestuurder van Ablynx, verklaarde: We hebben aanzienlijke vooruitgang geboekt op alle vlakken; met onze programma s in volledige eigendom alsook onze samenwerkingsovereenkomsten met toonaangevende farmaceutische bedrijven. In onze klinische portefeuille in later stadium zijn er momenteel vier Fase II studies lopende. Tevens zullen we binnenkort de Fase III studie starten met ons eigen anti-vwf Nanobody, caplacizumab, een mogelijke eerste-in-zijn-klasse behandeling voor de zeldzame bloedziekte verworven TTP. We zijn van plan om begin 2017 het dossier voor voorwaardelijke goedkeuring van caplacizumab in Europa in te dienen, en volgend op een evaluatie van de commercialisatiemogelijkheden, hebben we besloten dat dit product een strategische opportuniteit is in onze evolutie in een commercieel bedrijf en dat de waarde het beste gemaximaliseerd wordt wanneer Ablynx 100% producteigendom behoudt in de VS en Europa. We hebben onze aanwezigheid in kankerimmunotherapie aanzienlijk vergroot dankzij een uitbreiding van onze samenwerking met Merck & Co., Inc. naar een overeenkomst die nu tot 17 programma s omvat, en die tot 5,7 miljard aan mijlpaalbetalingen plus royalty s zou kunnen genereren. We verwachten in 2015 een groei in ons personeelsbestand van 10% - tot 350 medewerkers - ter ondersteuning van deze belangrijke samenwerking en de andere opportuniteiten die we nastreven. Pagina 1 van 12

2 Dankzij een overschreven uitgifte van 100 miljoen aan converteerbare obligaties hebben we onze aandeelhoudersbasis aanzienlijk uitgebreid en zijn we nu goed gefinancierd om ons potentieel waar te maken. We kijken uit naar meerdere belangrijke hoogtepunten, waaronder het bekendmaken van de resultaten van onze Fase IIa studie met ALX-0171 in baby s met RSV - gepland in H1 2016, de Fase IIb studies met ALX-0061 in RA - waarvoor we resultaten verwachten in H2 2016, en de mogelijke marktintroductie van caplacizumab in Corporate update 1 januari 2015 tot heden Klinische productportefeuille in volledige eigendom boekt vooruitgang Caplacizumab, anti-vwf Nanobody voor de behandeling van verworven TTP: Procesvalidatie en stabiliteitstesten zijn momenteel lopende om de indiening van het dossier voor voorwaardelijke goedkeuring van caplacizumab in Europa in 2017 te ondersteunen. De eerste klinische centra voor de Fase III studie zullen naar verwachting binnenkort geopend worden met het doel om deze studie te beëindigen tegen eind 2017, gevolgd door indiening van de BLA in de Verenigde Staten in Ablynx zal 100% eigendom behouden over caplacizumab in de VS en EU. ALX-0171, anti-rsv Nanobody voor de behandeling van RSV infectie in baby s: Een Fase IIa studie in baby s is gepland om resultaten te genereren in H De studie startte in Europa en loopt nu in meerdere klinische centra in delen van Azië waar het RSV seizoen momenteel aan de gang is. De studie zal naar verwachting in Europa beëindigd worden wanneer het RSV seizoen later dit jaar op gang komt. Het primair eindpunt van de studie is veiligheid met secondaire eindpunten gericht op klinisch effect (waaronder piepende ademhaling, eet-en ademhalingspatroon en algemeen voorkomen), PK en PD, en immunogeniciteit. Meer dan 20 preklinische en klinische programma s met partners boeken vooruitgang waarvan het meest vergevorderde product zich in Fase II klinische studies bevindt: ALX-0061, anti-il-6r Nanobody, in samenwerking met AbbVie: Twee Fase IIb studies in patiënten met actieve RA (totaal recruteringsdoel: 558 patiënten) zijn lopende en resultaten worden verwacht in H Bij het behalen van vooraf bepaalde succescriteria zou AbbVie haar rechten uitoefenen om een licentie te nemen op ALX-0061 in RA en zal ze aan Ablynx een optievergoeding alsook ontwikkelings-, regelgevende- en commerciële mijlpaalbetalingen betalen die in totaal kunnen oplopen tot US$665 miljoen, plus in schijven oplopende tweecijferige royalty s op de jaarlijkse nettoverkoop. Bovendien nemen de eerste patiënten van de Fase IIb RA studies nu deel aan de open-label extentie studie met ALX-0061 die tot in H zal lopen. Een Fase II studie met ALX-0061 startte tevens in patiënten met matige tot ernstige actieve SLE, waarvoor resultaten verwacht worden in ALX-0761, anti-il-17a/f Nanobody, in samenwerking met Merck Serono: Een Fase Ib studie met het bi-specifieke Nanobody is momenteel lopende en zal naar verwachting vóór het einde van 2015 worden afgerond. Merck Serono heeft een exclusieve licentie op dit programma en is verantwoordelijk voor de ontwikkeling en alle gerelateerde kosten. Ablynx zal mijlpaalbetalingen en royalty s ontvangen naargelang het programma vordert. Meer dan 20 programma s in preklinische fase zijn lopende met Boehringer Ingelheim, Eddingpharm, Genzyme, Merck & Co., Inc., Merck Serono en Novartis, in een brede waaier aan ziekte-indicaties waaronder kankerimmunotherapie, kanker, ontstekingen, neurologie en botgerelateerde aandoeningen. De eerste Fase I studie binnen de Strategische Alliantie met Boehringer Ingelheim is gepland om te starten later in Pagina 2 van 12

3 Nieuwe samenwerkingsovereenkomsten en uitbreiding bestaande samenwerkingsovereenkomsten: Ablynx en Merck & Co., Inc. (gekend onder de merknaam MSD buiten de Verenigde Staten en Canada) hebben hun samenwerking verder versterkt met: 1) Een aanzienlijke uitbreiding van de overeenkomst voor kankerimmunotherapie (oorspronkelijk afgesloten in 2014) gericht tegen immunologische checkpoint inhibitoren, met mogelijks 12 bijkomende Nanobody programma s (nu in totaal tot 17). De uitbreidingsovereenkomst omvat een vooruitbetaling van 13,0 miljoen, evenals een volledige terugbetaling van alle gerelateerde FTE-kosten gedurende de vierjarige looptijd van de samenwerking. Bovendien komt Ablynx in aanmerking om bijkomende exclusiviteitsvergoedingen en mogelijke ontwikkelings-, regelgevende- en commerciële mijlpaalbetalingen te ontvangen die kunnen oplopen tot 340 miljoen extra per programma, plus in schijven oplopende royalty s op de jaarlijkse nettoverkopen. 2) Een verlenging van de onderzoekssamenwerking met 18 maanden tot september 2016 voor de overeenkomst afgesloten in 2012, voor onderzoek naar een ionkanaal dat belangrijk zou kunnen zijn in neurologie. Ablynx sloot een exclusieve licentieovereenkomst af met Taisho Pharmaceutical Co., Ltd. voor de ontwikkeling en commercialisatie van haar anti-tnfα Nanobody, ozoralizumab, in Japan, voor de behandeling van RA. Taisho zal verantwoordelijk zijn voor de ontwikkeling, registratie en commercialisatie van anti-tnfα Nanobody geneesmiddelen in Japan. Ablynx ontving een vooruitbetaling van US$3 miljoen en maakt aanspraak op ontwikkelings- en commerciële mijlpaalbetalingen plus royalty s. Ablynx sloot een exclusieve onderzoekssamenwerking af met Genzyme (een Sanofi onderneming) om Nanobodies te onderzoeken tegen een doelwit dat een belangrijke rol zou kunnen spelen in multiple sclerose (MS). Ablynx heeft reeds Nanobodies gegenereerd tegen dit moeilijke doelwit en Genzyme zal het recht hebben om, in ruil voor een exclusiviteitsvergoeding, deze Nanobodies in relevante MSmodellen te evalueren. Na voltooiing van deze studies zal Genzyme de optie hebben om een licentieovereenkomst met Ablynx te onderhandelen. Andere toelichtingen: Op 20 mei plaatste Ablynx met succes 100 miljoen aan converteerbare obligaties, met vervaldag in mei 2020, een coupon van 3,25% en een conversieprijs van 12,93, wat een premie van 26,5% vertegenwoordigt bovenop de referentieprijs van 10,2219. De referentieprijs is de volume-gewogen gemiddelde koers ( Volume Weighted Average Price of VWAP ) van de Ablynx aandelen op de Beurs van Brussel (Euronext Brussels) op 20 mei Ablynx heeft haar Raad van Bestuur verder versterkt met de benoeming van Professor Dr Barones Lutgart Van den Berghe als onafhankelijk Bestuurder. Kim Simonsen, Chief Operations Officer, heeft het bedrijf verlaten. Pagina 3 van 12

4 Financieel overzicht 1 januari tot 30 juni 2015 Kerncijfers (in miljoen) (1) ( miljoen) H H Wijziging Totale inkomsten en subsidies 38,4 22,2 73% O&O-inkomsten 38,0 21,8 74% Subsidies 0,4 0,4 0% Operationele kosten (45,9) (29,8) 54% O&O (40,3) (24,5) 64% Algemene & administratieve kosten (5,6) (5,3) 6% Bedrijfsresultaat (7,4) (7,6) 3% Netto financieel resultaat (7,7) 1,3 (692%) Netto resultaat (15,2) (6,3) 141% Netto cash burn (35,0) (1) (4,4) 695% Cash op 30 juni* 268,4 (2) 196,0 (3) 37% De netto opbrengsten van 97,2 miljoen, uit de 100 miljoen aan converteerbare obligaties aangekondigd op 20 mei 2015, niet inbegrepen (2) Met inbegrip van 1,6 miljoen in pand gegeven geldmiddelen en netto opbrengsten uit de converteerbare obligaties (3) Met inbegrip van 2,0 miljoen in pand gegeven geldmiddelen * Gedefinieerd als totale positie aan liquide middelen in het kasstroomoverzicht Analyse van de inkomsten In de eerste zes maanden van 2015 stegen de totale inkomsten en subsidies met 73% tot 38,4 miljoen (2014: 22,2 miljoen), hoofdzakelijk als gevolg van FTE financiering en erkende inkomsten uit de vooruitbetalingen ontvangen van AbbVie, Merck & Co., Inc. en Merck Serono. De kosten voor onderzoek en ontwikkeling stegen met 64% tot 40,3 miljoen (2014: 24,5 miljoen). Deze stijging was vooral te wijten aan hogere externe ontwikkelingskosten die hoofdzakelijk gerelateerd zijn aan de kosten voor klinische studies. Algemene en administratieve kosten waren grotendeels in lijn met 2014 en bedroegen 5,6 miljoen (2014: 5,3 miljoen). Als gevolg van het voorgaande bedroeg het bedrijfsverlies in de eerste helft van ,4 miljoen (2014: 7,6 miljoen). Het netto financieel resultaat (- 7,7 miljoen) omvat financiële inkomsten van 1,1 miljoen die betrekking hebben op de intrestinkomsten en gerealiseerde wisselkoerswinsten en financiële kosten van 8,8 miljoen die hoofdzakelijk het effect van de berekening van de reële waarde van de converteerbare obligatie omvatten. Als gevolg van voorgaande steeg het netto verlies tijdens de eerste zes maanden eindigend op 30 juni 2015 tot 15,2 miljoen (2014: 6,3 miljoen). Balansanalyse De immateriële vaste activa van de Vennootschap omvatten een portefeuille van verworven octrooien die volledig zijn afgeschreven, alsmede technologielicenties die worden afgeschreven over 5, 18 en 20 jaar. De Vennootschap boekt al haar onderzoeks- en ontwikkelingsactiviteiten als kosten binnen de IFRS geconsolideerde jaarrekening. De immateriële activa omvatten ook de softwarelicenties. Pagina 4 van 12

5 De niet-vlottende materiële vaste activa van de Vennootschap omvatten de laboratorium- en kantooruitrusting van de Vennootschap, de investeringen in het gebouw, belastingsvorderingen en 1,6 miljoen in pand gegeven geldmiddelen, die gerelateerd zijn aan een waarborg in contanten die de Vennootschap heeft verstrekt voor de huur van het gebouw. De Vennootschap bezit één lamafaciliteit (die voorheen gehuurd werd) en blijft investeren in de uitrusting voor haar onderzoeksactiviteiten. De te ontvangen belastingen omvatten een te ontvangen O&O-belastingskrediet van 13,5 miljoen. De vlottende activa van de Vennootschap van 274,5 miljoen omvatten voornamelijk handelsvorderingen, kortetermijnbeleggingen, geldmiddelen en kasequivalenten. Het eigen vermogen van de Vennootschap daalde van 75,5 miljoen aan het einde van 2014 tot 63,8 miljoen op 30 juni 2015, hoofzakelijk als gevolg van het verlies voor de periode. Schulden op lange termijn zijn gerelateerd aan de niet-gewaarborgde converteerbare obligaties met vervaldag op 27 mei 2020 en een nominale waarde van 100 miljoen. Schulden op korte termijn bestaan hoofdzakelijk uit handelsschulden en uitgestelde opbrengsten met betrekking tot de vooruitbetalingen ontvangen van de partners. Kasstroomanalyse De kasstroom uit bedrijfsactiviteiten vertegenwoordigde een netto-uitstroom van 36,5 miljoen tegenover een netto-uitstroom van 3,9 miljoen in de eerste zes maanden eindigend op 30 juni Het verschil is hoofdzakelijk gerelateerd aan een hoger verlies voor de huidige periode en de impact in 2014 van de ontvangen vooruitbetaling van Merck & Co., Inc. in februari De kasstroom uit investeringsactiviteiten vertegenwoordigde een netto-uitstroom van 35,0 miljoen tegenover een netto-instroom van 4,9 miljoen in de eerste zes maanden eindigend op 30 juni De netto kasuitstroom omvat voornamelijk de netto bewegingen in liquide middelen (op deposito s met een looptijd van minder dan 1 maand) en andere financiële beleggingen op korte termijn (op deposito s met een looptijd van meer dan 1 maand). De kasstroom uit financieringsactiviteiten vertegenwoordigde een netto-instroom van 100,0 miljoen tegenover een netto-instroom van 0,1 miljoen in de eerste zes maanden van Het verschil heeft voornamelijk betrekking op de netto opbrengsten uit de uitgifte van converteerbare obligaties en de uitoefening van warrants. De Vennootschap eindigde de periode met een totale positie aan liquide middelen van 268,4 miljoen (2014: 196,0 miljoen) die bestaat uit cash en liquide middelen van 40,0 miljoen, andere financiële beleggingen op korte termijn van 226,8 miljoen en in pand gegeven geldmiddelen van 1,6 miljoen. Vooruitzichten voor de rest van 2015 Ablynx zit op schema om een Fase III studie te starten met haar anti-vwf Nanobody, caplacizumab, in volledige eigendom, tijdens Q In parallel zullen de activiteiten voor procesvalidatie verder worden gezet om de indiening van het dossier voor voorwaardelijke goedkeuring van caplacizumab in Europa begin 2017 te ondersteunen. Pagina 5 van 12

6 De Fase IIa studie met haar anti-rsv Nanobody, ALX-0171, in volledige eigendom, zal worden verdergezet in klinische centra in delen van Azië en in Europa, met als doel om de recrutering voor de studie te voltooien vóór het einde van 2015 en om resultaten te genereren in H De Vennootschap verwacht ook om bijkomende mijlpaalbetalingen te ontvangen binnen de bestaande samenwerkingen en verwacht een netto cash burn voor het volledige jaar 2015 van om en bij de miljoen (de netto opbrengsten van de converteerbare obligatie niet inbegrepen). Webcast en presentatie Het management team van Ablynx zal in een telefoon- en webcastconferentie de halfjaarresultaten voor 2015 toelichten, gevolgd door een vraag- en antwoordsessie. Dit zal doorgaan op donderdag 27 augustus 2015 om 16u00 Belgische tijd. De telefoon- en live webcastconferentie is toegankelijk via de rubriek Nieuws & Events van de Ablynx website of door hier te klikken. Indien u aan de vraag- en antwoordsessie wenst deel te nemen, gelieve het nummer +32 (0) te vormen met bevestigingscode Kort daarna zal een herhaling van de webcast beschikbaar zijn onder de rubriek Nieuws & Events van de Ablynx website. Financiële kalender 2015 en november 2015 kwartaalresultaten Q februari 2016 jaarresultaten april 2016 jaarlijkse algemene vergadering mei 2016 kwartaalresultaten Q augustus 2016 halfjaarresultaten november 2016 kwartaalresultaten Q Ablynx De volgende aandeelhoudersclubs bij Ablynx gaan door op 16 september en 9 december 2015 om 17u45. Indien u deze events wenst bij te wonen, gelieve ons te contacteren via investors@ablynx.com. Afkortingen BLA biologics license application (goedkeuringsaanvraag voor biologische geneesmiddelen) FTE full time equivalent (voltijds equivalent) IL-6R receptor voor interleukine 6 IL-17 interleukine 17 PD farmacodynamiek PK farmacokinetiek RA reumatoïde artritis RSV respiratoir syncytiaal virus SLE systemische lupus erythematodes TNF tumor necrose factor TTP trombotische trombocytopenische purpura vwf von Willebrand factor Pagina 6 van 12

7 Over Ablynx Ablynx is een biofarmaceutische onderneming actief in de ontwikkeling van Nanobodies, gepatenteerde therapeutische eiwitten gebaseerd op enkel-keten antilichaamfragmenten die de voordelen combineren van medicijnen gebaseerd op conventionele antilichamen en kleine chemische moleculen. Ablynx is toegewijd om nieuwe medicijnen te ontwikkelen die een duidelijk verschil kunnen maken voor de samenleving. De Vennootschap heeft vandaag meer dan 30 programma s in eigen ontwikkeling en met partners in diverse therapeutische indicaties zoals inflammatie, hematologie, immuno-oncologie, oncologie en ademhalingsziekten. Ablynx heeft overeenkomsten met verscheidene farmaceutische bedrijven waaronder AbbVie, Boehringer Ingelheim, Eddingpharm, Genzyme, Merck & Co., Inc., Merck Serono, Novartis en Taisho Pharmaceutical. De onderneming is gevestigd in Gent, België. Meer informatie is te vinden Voor bijkomende informatie, gelieve contact op te nemen met Ablynx: Dr Edwin Moses Gedelegeerd Bestuurder t: +32 (0) m: +32 (0) e: edwin.moses@ablynx.com Ablynx media relaties: Instinctif Partners Sue Charles, Daniel Gooch London office t: +44 (0) e: ablynx@instinctif.com Marieke Vermeersch Associate Director Investor Relations t: +32 (0) m: +32 (0) e: Jim Rusagara Brussels office t: +32 (0) e: ablynx@instinctif.com Disclaimer Bepaalde verklaringen, overtuigingen en meningen uitgedrukt in dit document zijn toekomstgericht en weerspiegelen de huidige verwachtingen en projecties van de Vennootschap of, naargelang het geval, de bestuurders van de Vennootschap, over toekomstige gebeurtenissen. Uit hun aard houden toekomstgerichte verklaringen een aantal risico s, onzekerheden en vooronderstellingen in die ertoe zouden kunnen leiden dat de werkelijke resultaten of gebeurtenissen wezenlijk verschillen van deze uitgedrukt of gesuggereerd door de toekomstgerichte verklaringen. Deze risico's, onzekerheden en vooronderstellingen zouden een nadelige invloed kunnen hebben op de uitkomst en de financiële gevolgen van de plannen en gebeurtenissen die hierin worden beschreven. Heel wat factoren, met inbegrip van, maar niet beperkt tot, wijzigingen in de vraag, de concurrentie en de technologie, kunnen tot gevolg hebben dat werkelijke gebeurtenissen, prestaties of resultaten wezenlijk verschillen van enige geanticipeerde ontwikkeling. Toekomstgerichte verklaringen opgenomen in dit document aangaande tendensen of activiteiten uit het verleden mogen niet worden beschouwd als een verklaring dat dergelijke tendensen of activiteiten zich zullen voortzetten in de toekomst. Bijgevolg verklaart de Vennootschap uitdrukkelijk geen enkele verplichting of verbintenis op zich te nemen om enige update of herziening van enige toekomstgerichte verklaring opgenomen in dit document openbaar te maken ten gevolge van enige wijziging in de verwachtingen of enige wijziging in gebeurtenissen, voorwaarden, vooronderstellingen of omstandigheden waarop de toekomstgerichte verklaringen zijn gebaseerd. Noch de Vennootschap, noch haar raadgevers of vertegenwoordigers, noch enige moeder- of dochteronderneming of enige bedrijfsleider of werknemer daarvan, waarborgen dat de vooronderstellingen die aan de basis liggen van dergelijke toekomstgerichte verklaringen geen vergissingen bevatten, en geen van hen aanvaardt enige verantwoordelijkheid voor de toekomstige juistheid van de toekomstgerichte verklaringen opgenomen in dit document, of voor het zich daadwerkelijk voordoen van de voorspelde ontwikkelingen. U dient geen ongepast vertrouwen te stellen in toekomstgerichte verklaringen, die enkel gelden op datum van dit document. Pagina 7 van 12

8 FINANCIËLE INFORMATIE De verkorte geconsolideerde jaarrekening voor de zes maanden afgesloten op 30 juni 2015 is opgesteld overeenkomstig IAS 34 Tussentijdse Financiële Verslaggeving zoals aanvaard binnen de Europese Unie. Ze bevatten niet alle informatie die vereist is voor een volledige jaarrekening, en moeten dan ook gelezen worden samen met de jaarrekening voor het jaar afgesloten op 31 december De jaarrekening wordt gepresenteerd in duizenden Euro (tenzij anders vermeld). De verkorte geconsolideerde jaarrekening werd op 26 augustus 2015 door de Raad van Bestuur goedgekeurd voor uitgifte. De commissaris, Deloitte Bedrijfsrevisoren/Reviseurs d Entreprises, vertegenwoordigd door Gert Vanhees, bevestigt dat de beperkte controle, die ten gronde is afgewerkt, geen enkele belangrijke aanpassingen onthulden aan de geconsolideerde halfjaarlijkse financiële informatie in dit persbericht. Het tussentijdse financiële verslag voor 2015 is beschikbaar op de website van Ablynx: Pagina 8 van 12

9 VERKORT GECONSOLIDEERD OVERZICHT VAN HET TOTAAL RESULTAAT Periode afgesloten op 30 juni ( '000) Opbrengsten: Onderzoek en ontwikkeling Subsidies Totaal opbrengsten en subsidies Kosten voor onderzoek en ontwikkeling (40.271) (24.522) Algemene en administratieve kosten (5.583) (5.297) Totaal bedrijfskosten (45.854) (29.819) Andere bedrijfsopbrengsten 7 Andere bedrijfskosten (5) Bedrijfsresultaat (7.441) (7.576) Financieel resultaat (netto) (7.746) Financiële opbrengsten Financiële kost converteerbare obligatie: (40) (887) Coupon betalingen (303) Wijziging reële waarde ingebed derivaat (7.630) Intrest afschrijving (325) Financieringskosten (549) Verlies voor belastingen (15.187) (6.307) Verlies voor de periode (15.187) (6.307) Totaal resultaat voor de periode (15.187) (6.307) Verlies toerekenbaar aan aandeelhouders (15.187) (6.307) Totaal resultaat toerekenbaar aan aandeelhouders (15.187) (6.307) Gewoon en verwaterd verlies per aandeel (0,28) (0,13) Pagina 9 van 12

10 VERKORTE GECONSOLIDEERDE BALANS Per 30 juni Per 31 december ( '000) Vaste activa Immateriële activa Materiële vaste activa In pand gegeven geldmiddelen Te ontvangen belastingen Vlottende activa Handelsvorderingen Overige vlottende activa Te ontvangen belastingen Verkregen opbrengsten en over te dragen kosten Andere kortetermijninvesteringen Geldmiddelen en kasequivalenten Totaal activa Eigen vermogen toerekenbaar aan aandeelhouders Aandelenkapitaal Uitgiftepremies Op aandelen gebaseerde betalingen Overgedragen verlies ( ) ( ) Langetermijnschulden Leningen basis schuld Leningen ingebed derivaat Kortetermijnschulden Leningen 141 Handelsschulden Overige kortetermijnschulden Over te dragen opbrengsten Totaal schulden Totaal eigen vermogen en schulden Pagina 10 van 12

11 VERKORT GECONSOLIDEERD KASSTROOMOVERZICHT Periode afgesloten op 30 juni ( '000) Kasstromen uit bedrijfsactiviteiten Verlies voor belastingen (15.187) (6.307) Aanpassingen voor: Afschrijvingen van immateriële vaste activa Afschrijvingen van materiële vaste activa Kosten van op aandelen gebaseerde betalingen Netto financiële inkomsten (1.061) (1.269) Netto verlies reële waarde berekening converteerbare obligatie in P&L Herkende financiële kosten converteerbare obligatie 874 Netto bewegingen in handelsvorderingen en overige vorderingen (6.940) Netto bewegingen in handelsschulden en overige schulden (24.314) (2.700) Kasstromen uit bedrijfsactiviteiten (37.521) (5.128) Betaalde intresten (40) (887) Ontvangen intresten Netto kasstromen uit bedrijfsactiviteiten (36.460) (3.859) Kasstromen uit investeringsactiviteiten Aankopen van materiële vaste activa (1.041) (466) Aankopen van immateriële vaste activa (58) (129) Verkoop / (aankoop) van kortetermijn investeringen (33.906) Netto kasstromen uit investeringsactiviteiten (35.005) Kasstromen uit financieringsactiviteiten Opbrengsten uit de uitoefening van warrants Opbrengsten uit converteerbare obligatie (na aftrek uitgiftekosten) Terugbetalingen van leningen (141) (420) Netto kasstromen uit financieringsactiviteiten Nettostijging (daling) in geldmiddelen en kasequivalenten Geldmiddelen en kasequivalenten - begin van de periode Geldmiddelen en kasequivalenten - einde van de periode Pagina 11 van 12

12 VERKORT GECONSOLIDEERD MUTATIEOVERZICHT VAN HET EIGEN VERMOGEN ( '000) Aandelenkapitaal Uitgiftepremie Op aandelengebaseerde betalingen Overgedragen verlies Totaal vermogen Saldo op 31 december ( ) Verlies voor de periode (6.307) Andere elementen van het totaal resultaat Voor verkoop beschikbare financiële activa Totaal resultaat Warrantenplannen Op aandelen gebaseerde betalingen Transacties met eigenaars Kapitaalverhoging Uitgiftekosten Uitoefening van warranten (313) Saldo op 30 juni ( ) Saldo op 31 december ( ) Verlies voor de periode (15.187) Andere elementen van het totaal resultaat Voor verkoop beschikbare financiële activa Totaal resultaat Warrantenplannen Op aandelen gebaseerde betalingen Transacties met eigenaars Kapitaalverhoging Uitgiftekosten Uitoefening van warranten (1.413) Saldo op 30 juni ( ) Pagina 12 van 12