Telecom Infra Event 1. Het hoe en waarom van Next-Generation Networks. Breda, 26 september 2019 Telecompaper Research, Tim Poulus

Transcriptie

1 Telecom Infra Event 1. Het hoe en waarom van Next-Generation Networks Breda, 26 september 2019 Telecompaper Research, Tim Poulus

2 Inhoud 1. De spelers 2. De markt 3. De vastelijnsmarkt 4. De mobiele markt 5. Convergentie

3 1. DE SPELERS

4 Top 3 Belangrijkste overnames/fusies KPN (selectie) VodafoneZiggo T-Mobile Solcon Vodafone + Ziggo = VodafoneZiggo Tele2 NL RoutIT Ziggo + UPC = Ziggo Vodafone Thuis Yes Telecom Casema + Essent Kabel + Multikabel = Ziggo BBned (Tele2) ibasis GlasOperator Orange NL Reggefiber Getronics Tiscali NL Telfort Ortel Mobile NL Debitel NL XS4ALL TNF

5 Top 3 Strategische focus Simplificatie, besparen, geen focus op marktaandeel FTTH, 5G voor ZM FMC, single-brand Integratie (en wholesale) Docsis 3.1, Mediabox Next, 5G voor mobility, edge computing FMC, multi-brand Integration (en wholesale) Virtueel FTTH-aanbod, 5G voor FWA FMC, multi-brand

6 FTTH-markt Nederland Investeerders betreden de (versnipperde) market Partners Focus Brookfield/KPN? Antin/Eurofiber Arcus/E-Fiber EQT/Delta Fiber (Glasvezel buitenaf) Ancala/Fore Freedom Primevest/VWT Highland Group/L2 Fiber TINC/GlasDraad (Mabin) FTTx FTTO, FTTI (FTTx, anything but FTTH) FTTx in mid-size towns & rural areas FTTH in cable footprint (not Zeeland) & rural areas FTTO in business parks FTTx in The Hague FTTH in Rotterdam FTTH in rural areas (incl. JV with Rekam)

7 2. DE MARKT

8 Waardeketen Toeleveranciers, operators, (eind)klanten

9 Positief Sectorkarakteristieken Einde aan de groei door OTT - Vergunning: drempel - Regulering: toegang - Technologie: NGN - Consolidatie: schaal & synergie - Structurele scheiding: nieuwe kansen - Vergunning: kosten - Regulering: kosten - Technologie: OTT Negatief

10 Telecom = commodity Concurrentie schuift naar boven: OTT

11 3. DE VASTELIJNSMARKT

12 Breedbandmarkt Nederland Q Trage groei Markt in # mln lijnen (lage groei) Marktaandelen o Kabel 46% o xdsl 35% o FTTH 19% Marktaandelen o Ziggo 44% o KPN 40% o T-Mobile pro forma 7,3% o Delta 4,4% o M7 2,1% Huishoudpenetratie 95,5 Markt in EUR 512 mln (+4%) Marktaandelen o Kabel 41% o xdsl 38% o FTTH 21% Marktaandelen o KPN 45% o Ziggo 38% o T-Mobile pro forma 6,9% o Delta 4,3% o M7 2,1%

13 Trends vastelijnsmarkt (1) NGN & besparingen Kostenbesparingen Simplificatie o Organisatie o IT o Portfolio o 1 Kernnetwerk o 1 Merk met VNO s i.p.v. sub-brands (KPN) Afschakelen legacy-netwerken o DSL, ISDN o Analoge TV, Docsis 3.0 o 2G, 3G FTTH: opex (incl. energie) lager Omzetkansen Gigabit netwerken FMC OTT aggregatie Clouddiensten 5G Kortere time-to-market

14 Trends vastelijnsmarkt (2) Migratie naar NGN: gigabitnetwerken Telecomnetwerken Migratie naar FTTH o 10 Gb/s (bijv. Zwitserland) o Deutsche Glasfaser: besparing op onderhoud 90%, op energie 65% o Telefonica: energiebesparing 85% o Kebalaar VS: onderhoudskosten ($/jaar/mijl): kabel 1.100, FTTH 100 Stand van zaken o Al vele jaren bezig o Versnippering, geen samenwerking Kabelnetwerken Migratie naar Docsis 3.1 of FTTH o 1 Gb/s o Beschikbaar sinds 2017 Stand van zaken o Ziggo: o NB: gem. afstand kast-huis 57 meter

15 Regulering Wholesale Fixed Access onder de rechter WFA Gebaseerd op Joint Dominance (duopolie). Level playing field voor KPN en Ziggo Kandidaten: YouCa, T-Mobile, Youfone, Delta (Caiway) Zorgt voor concurrentie op de wholesalemarket. CBb procedure Zitting was 12 juli Uitspraak begin oktober Realisatie 2021? Overige ACM onderzoekt FTTH-markt (netwerkverdubbeling)

16 4. DE MOBIELE MARKT

17 Mobiele markt Nederland Q Krimpende markt Market in # (excl. M2M) 20,566 mln SIM s (marginale groei) Marktaandelen (incl. wholesale) o KPN 44% o Vodafone 25% o T-Mobile 31% Marktaandelen (excl. wholesale) o KPN 32% o Vodafone 24% o T- Mobile 26% o MVNO s 17% Market in (alleen dienstenomzet) EUR 927 mln (-3,1%) Marktaandelen (incl. wholesale) o KPN 40% o Vodafone 30% o T-Mobile 29% Marktaandelen (excl. wholesale) o KPN 34% o Vodafone 28% o T-Mobile 28% o MVNO s 10%

18 Mobiele generaties 1G bellen - 2G SMS - 3G data - 4G breedband - 5G edge computing

19 Het ontstaan van 5G Al het goede komt in drieën Opwaarderen Meer spectrum Grotere spectrale efficiency Verdichting Spectrumgebieden Sub-1 GHz 1-6 GHz (mid-band) >6 GHz (mmwave) Stippen op de horizon 20 Gbps 1 mln devices/km² 1 ms latency Verbetering t.o.v. 4G Piek data rate x20 Spectrale efficiency x3 Latency /10 Protocollen embb mmtc URLLC Netwerkelementen 4G EVO 5G NR 5G Core Toepassing Mobiliteit (4G+) FWA (vervangen vaste lijn) Edge computing

20 5. CONVERGENTIE

21 Fixed-mobile convergence (FMC) Op vele niveaus Netwerk Kernnetwerk Transmissienetwerk (FTTS) Cloudnetwerk (5G) Fixed-Wireless Access netwerk (FWA) Hybride (DSL/LTE) Diensten Bundeling/multiplay (xp) Telefonie: F2M seamless handover (BT Fusion) (RIP) Mobiel bellen over WiFi (VoWiFi) Nieuw voorbeeld: over Google Nest (Telstra)

22 FTTS besparingen voor FTTH-operators (bron: Comsof) Level playing field vereist network sharing voor mobile-only operators

23

24