Algemene Bankvoorwaarden waaraan de betrekkingen tussen Banque Internationale à Luxembourg, société anonyme en haar cliënten onderworpen zijn.

Transcriptie

1 Algemene Bankvoorwaarden waaraan de betrekkingen tussen Banque Internationale à Luxembourg, en haar cliënten onderworpen zijn. Banque Internationale à Luxembourg,, heeft een vergunning van en staat onder toezicht van de "Commission de surveillance du secteur financier" (Commissie voor het toezicht op de financiële sector), gevestigd in L-1150 Luxemburg, route d'arlon 283. I. ALGEMENE BEPALINGEN Artikel 1 De betrekkingen tussen de Bank en haar cliënten worden geregeld door deze Algemene Voorwaarden en de bijzondere overeenkomsten die tussen de Bank en de cliënt kunnen worden afgesloten. Cliënten kunnen hier nogmaals een kopie van krijgen door een verzoek aan de bank te richten. Artikel 2 De Bank kan deze Algemene Voorwaarden te allen tijde wijzigen door de cliënt hiervan uiterlijk twee maanden op voorhand te verwittigen door middel van een mailing, rekeningafschrift of in voorkomende gevallen een mededeling op de BILnet-website, of elke andere duurzame drager, meer bepaald om rekening te houden met wijzigingen van de toepasselijke wetten of verordeningen, of met de marktgebruiken en marktomstandigheden. Deze wijzigingen worden geacht door de cliënt te zijn aanvaard indien de Bank geen schriftelijk bezwaar van de cliënt heeft ontvangen vóór de inwerkingtreding van de wijziging. Indien de cliënt de wijzingen niet aanvaardt, heeft hij het recht de betrekkingen onmiddellijk en kosteloos schriftelijk op te zeggen, vóór de datum van inwerkingtreding van de wijziging. Cliënt worden, cliënt-identificatie en herroepingstermijn Artikel 3 De identificatie van de cliënten geschiedt volgens de bepalingen van de gewijzigde wet van 12 november 2004 ter bestrijding van het witwassen van kapitaal en van de financiering van terrorisme. Alvorens een zakelijke relatie wordt aangegaan verschaft de cliënt de Bank alle documenten, bewijsstukken en informatie betreffende zijn juridische en fiscale status, zijn woonplaats of statutaire zetel en zijn persoonlijke en beroepsmatige situatie. De cliënt verplicht zich de Bank te informeren over alle wijzigingen van zijn juridische of fiscale status, zijn woonplaats of statutaire zetel en zijn persoonlijke situatie. Ingeval vóór de voltooide identificatie van de cliënt tegoeden aan de Bank worden toevertrouwd, dan worden deze bij de Bank op een geblokkeerde niet-rentedragende rekening gestort en pas aan de cliënt terugbetaald als zijn identiteit naar volle tevredenheid van de Bank is vastgesteld. De cliënt mag bij derden geen gewag van deze rekening maken voordat zijn identificatie geheel is voltooid. Pas als de cliënt naar volle tevredenheid van de Bank alle documenten voor het openen van een rekening heeft ingevuld, kan een rekening op naam van de cliënt worden geopend. Personen die gemachtigd zijn de Bank opdrachten inzake een rekening of een product te geven, leveren haar een specimen van hun handtekening. Cliënten zijn verplicht de Bank op de hoogte te stellen van wijzigingen ten aanzien van de tekenbevoegdheden. De handtekening van de cliënt op het laatste document dat cliënt en Bank verbindt, kan dienen als specimen van zijn handtekening. Bij een aanvraag tot bankieren op afstand beschikt de cliënt over een periode van veertien (14) kalenderdagen vanaf de dag waarop hij zijn rekeningnummer van de Bank heeft ontvangen, om zijn aanvraag kosteloos en zonder opgave van reden onder de hieronder vermelde voorwaarden te herroepen. Als de laatste dag van deze periode geen werkdag is, wordt de periode automatisch verlengd tot de eerstvolgende werkdag. Om zijn recht op herroeping uit te oefenen, dient de cliënt de Bank per aangetekende post in kennis te stellen van zijn herroeping. Indien het bericht van herroeping vóór het einde van de periode aan het volgende adres is verzonden, wordt u geacht aan deze termijn te hebben voldaan: Banque Internationale à Luxembourg SA, ACS / Online-rekeningen, 69, Route d Esch, L-2953 Luxemburg. De herroeping van de aanvraag voor bankieren op afstand houdt in dat andere producten onderschreven doo de cliënt van rechtswege worden ontbonden. Alle terugbetalingen die voortkomen uit de gebruikmaking door de cliënt van zijn recht op herroeping worden uitgevoerd binnen dertig (30) dagen nadat de Bank de herroeping heeft ontvangen. Alle terugbetalingen worden uitgevoerd in de vorm van een bankoverschrijving naar de rekening van herkomst. Eenheid van rekening, vereffening en samenhang van de transacties Artikel 4 Alle rekeningen van dezelfde cliënt, of deze nu in dezelfde of verschillende valuta's, van bijzondere of verschillende aard, op termijn of onmiddellijk opeisbaar, of aan verschillende rentetarieven onderworpen zijn, bestaan feitelijk en rechtens slechts uit onderdelen van dezelfde en ondeelbare rekening-courant, waarvan het debet- of creditsaldo met betrekking tot de Bank slechts wordt bepaald na omrekening tegen de dagkoers in het in Luxemburg geldende wettige betaalmiddel van het na afsluiting van de deviezen rekeningen verkregen saldo. Na afsluiting en omrekening wordt het debetsaldo van deze enige rekening gewaarborgd door de aan de een van de ondergeschikte rekeningen verbonden zakelijke en persoonlijke zekerheden. Dit saldo is onmiddellijk opeisbaar, evenals de debetrente en de kosten. Artikel 5 Zonder afbreuk te doen aan het voorafgaande, is er overeengekomen dat de Bank het recht heeft, zonder ingebrekestelling noch voorafgaande toestemming, te allen tijde het creditsaldo van enige ondergeschikte rekening met het debetsaldo van enige andere ondergeschikte rekening, tot aan de waarde van het openstaande bedrag, te verrekenen en indien nodig door omzetting van deviezen. Artikel 6 Alle door een cliënt met de Bank verrichte transacties zijn onderling verbonden. Het staat de Bank dus vrij zijn verplichtingen niet na te komen indien de cliënt aan één van zijn bestaande verplichtingen niet voldoet. Pandrecht Artikel 7 Krachtens de onderhavige Algemene Voorwaarden en overeenkomstig de geldende wettelijke bepalingen strekken alle documenten, effecten, vorderingen, waarden en handelspapieren, die door de cliënt of voor zijn rekening aan de Bank uit welken hoofde dan ook zijn of worden toevertrouwd, de Bank van rechtswege tot pand voor al wat deze aan hoofdsommen, rente, kosten en nevenkosten te vorderen heeft. De Bank kan niet worden gedwongen van deze waardepapieren afstand te doen. Artikel 8 De Bank behoudt zich het recht voor om zonder ingebrekestelling over te gaan tot het liquideren van haar pand, overeenkomstig de geldende wettelijke bepalingen. Artikel 9 Onder toepassing van dit algemene pandrechten indien nodig, - worden fungibele of niet-fungibele effecten aan toonder, edele metalen in het algemeen en alle overige waarden die de cliënt in bewaring heeft gegeven als pand aan de Bank overgedragen, - is de Bank gerechtigd alle op naam door de cliënt te bezitten effecten op zijn rekeningen bij de Bank op naam van de Bank in de registers van de emittent te doen inschrijven; alle overige verhandelbare effecten kunnen door de Bank op naam en voor rekening van de cliënt worden voorzien van een wettig endossement dat vermeldt dat de desbetreffende effecten in onderpand zijn gegeven, - worden alle fungibele effecten en edele metalen geacht te zijn ingeschreven op een speciale op naam van de cliënt geopende rekening, die in onderlinge overeenstemming tot een speciaal voor dit doel geopende rekening wordt verklaard. Artikel 10 Voor alle vorderingen van de cliënt op de Bank aanvaardt deze hierbij hun bestemming als zekerheid ten gunste van de Bank. Artikel 11 Onverminderd bijzondere zekerheden die de Bank heeft kunnen Pagina : 1 / 15

2 verkrijgen en de zekerheden die voortvloeien uit bovenstaande bepalingen, is de Bank gerechtigd te allen tijde nieuwe zekerheden te eisen of zekerheden die zij reeds verkregen heeft te doen aanvullen, om zich in te dekken tegen alle risico's die zij loopt bij transacties met de cliënt, ongeacht of deze al zijn uitgevoerd of nog moeten plaatsvinden, of zij onvoorwaardelijk zijn of afhankelijk van een opschortende of ontbindende voorwaarde. Communicatie nemen bij het afhalen van de post. Hij heeft er kennis van genomen dat de desbetreffende dienst wordt verleend tegen een jaarlijkse provisie volgens de geldende tarieven. Verder gaat hij ermee akkoord dat correspondentie die na twee jaar nog niet is afgehaald, door de Bank wordt vernietigd. Deze termijn wordt teruggebracht tot zes maanden indien de laatste rekening van eenzelfde basisnummer wordt afgesloten. Vorm en uitvoering van opdrachten van de cliënt Artikel 12 a. De communicatie tussen de Bank en de cliënt verloopt in de door beide partijen onderling overeengekomen taal of talen. De cliënt bevestigt dat hij deze taal of talen beheerst. b. Voor mededelingen aan de Bank kan de cliënt de volgende communicatiemiddelen gebruiken: een afspraak maken met zijn contactpersoon, een ondertekend schrijven, een fax of een verzenden, telefoneren of via de beveiligde berichtendienst van BILnet een versturen. Alleen al door zijn adres aan de Bank te bezorgen, gaat de cliënt ermee akkoord dat de Bank contact met hem opneemt via zijn adres en verleent hij aan de Bank de toestemming om informatie en documenten betreffende hun zakelijke relatie via te versturen. De cliënt gaat er ook mee akkoord dat de Bank en de personen die voor rekening van de cliënt handelen via met elkaar communiceren. De cliënt verklaart te beseffen dat de integriteit, de authenticiteit en de vertrouwelijkheid van de gegevens die via worden uitgewisseld niet kunnen worden gewaarborgd en hij ontslaat de Bank van alle directe en indirecte nadelige gevolgen die uit het gebruik ervan zouden kunnen voortvloeien. Bij gebrek aan verzet van zijnentwege verleent de cliënt aan de Bank de toelating om contact met hem op te nemen via , telefax of telefoon met het oog op het uitstippelen van een commerciële strategie en met het oog op prospectie en marketing met betrekking tot bank-, financiële en verzekeringsproducten of andere producten die de Bank promoot. c. Kennisgevingen van de Bank gelden als gedane mededelingen zodra deze zijn verzonden naar het laatste door de cliënt opgegeven adres of via de dienst BILnet kunnen worden geraadpleegd. Bij overlijden van de cliënt zijn zij rechtsgeldig als zij naar het laatstgenoemd adres of naar een van de erfgenamen worden verzonden. d. De datum op het afschrift of op de verzendlijst van de Bank geldt als verzenddatum. Bij de Bank bewaarde post wordt beschouwd afgeleverd te zijn op de hierop vermelde datum. Het duplicaat geldt als bewijs van verzending. e. Wanneer een kennisgeving naar de Bank wordt teruggezonden met de vermelding dat de geadresseerde op het opgegeven adres onbekend of niet meer woonachtig is, heeft de Bank het recht deze kennisgeving en enige latere brief die deze cliënt op hetzelfde adres wordt toegezonden op diens verantwoordelijkheid in haar dossiers op te nemen. f. Indien de post van de cliënt bij de Bank wordt bewaard, behoudt de Bank echter de mogelijkheid om te allen tijde contact met de cliënt op te nemen via een middel van haar keuze en meer bepaald door middel van elk mogelijke briefwisseling op te sturen naar het laatst opgegeven adres door de cliënt. g. De Bank informeert de cliënt over de op zijn rekening uitgevoerde transacties via de rekeningafschriften die de Bank hem eens per maand per post toezendt. De cliënt heeft de mogelijkheid een snellere verzendingsfrequentie te kiezen. Hij kan zijn afschriften ook via de BILnet-website ontvangen. Ten slotte kan hij zijn briefwisseling ook bij de Bank laten bewaren, in overeenstemming met het onderstaande artikel 13. Artikel 13 Als de cliënt de Bank opdracht geeft alle correspondentie van de bank die op zijn rekening(en) betrekking heeft op de Bank te bewaren, dan gebeurt dit op de volgende voorwaarden: Van deze instructies kan niet worden afgeweken; zij zijn geldig tot tegenbericht van de cliënt. De cliënt aanvaardt zonder voorbehoud dat de Bank gerechtigd is te beschouwen dat alle brieven en kennisgevingen naar behoren op het adres van de cliënt zijn afgeleverd op de daarop vermelde datum, door het blote feit dat de Bank deze voor de cliënt bewaart. Hieruit volgt dat de cliënt de algehele verantwoordelijkheid aanvaardt voor alle gevolgen die kunnen voortvloeien uit het feit dat brieven, kennisgevingen en berichten die direct of indirect op de desbetreffende rekening(en) betrekking hebben, niet aan zijn adres zijn verzonden. Hij zal zich tegenover de Bank er niet op kunnen beroepen dat hij slechts kennis van hun inhoud heeft kunnen Artikel 14 a. De Bank is gerechtigd orders die zij niet schriftelijk en ondertekend heeft ontvangen, niet uit te voeren. b. De bank voert alle per fax, telefonisch of met elektronische communicatiemiddelen gegeven orders van de cliënt op diens verantwoordelijkheid uit. Het doorgeven van een opdracht is geen garantie voor de uitvoering ervan. De cliënt verklaart kennis te hebben genomen van de inherente risico's, ongeacht hun aard, van een verbinding en de overdracht van gegevens via een open netwerk en deze risico's te begrijpen. De cliënt verbindt zich er op voorhand toe om alle gevolgen te aanvaarden van: - aanvaarding van orders die door een niet-bevoegde derde onrechtmatig zijn gegeven; - misverstanden of fouten die mogelijk het gevolg zijn van het doorgeven van opdrachten per fax, telefoon, of ; - het niet of laattijdig ontvangen van een per fax of doorgegeven opdracht, met name maar niet uitsluitend ten gevolge van technische storingen van het informaticasysteem, overbelasting van het internetnetwerk, het stopzetten voor onderhoud of het herstellen van het informaticasysteem van de Bank, verstoringen van telefoonverbindingen, fouten, onoplettendheid of fouten vanwege internetproviders van derden of cliënten; - het niet of laattijdig uitvoeren van een per doorgegeven opdracht wegens afwezigheid van de kontaktpersoon bij de Bank aan wie de opdracht was gericht; - diefstal of wijziging van gegevens ten gevolge van de onrechtmatige toegang van een derde tot het informaticasysteem van de cliënt, of tijdens de overdracht van een instructie per fax of . De Bank behoudt zich vrijblijvend het recht voor, de uitvoering van dergelijke orders op te schorten en nadere toelichting of een per telefoon, fax of enig ander elektronisch communicatiemiddel dan wel via de post doorgegeven bevestiging te verlangen indien zij de orders onvolledig of verwarrend acht, of twijfelt aan de echtheid ervan. In geval van bevestiging van een gegeven opdracht, dient de cliënt duidelijk aan te geven dat het om een bevestiging gaat en dat een dubbele opdracht dient te worden vermeden. Doet hij dit niet, dan moet hij al de gevolgen van een eventuele dubbele uitvoering van de opdracht dragen. Het ontbreken van een bevestiging schept voor de Bank geen verplichtingen en heeft geen gevolgen voor de geldigheid van de overeenkomstig deze orders uitgevoerde orders. c. Indien bij een transactie de handtekening is vervangen door een elektronische ondertekening, door een persoonlijke en vertrouwelijke elektronische toegang zoals het ingeven van een identificatienummer en/of een wachtwoord, of door een digitale vingerafdruk van de cliënt, kan deze ondertekening of toegang evenzeer geldend worden gemaakt als een schriftelijke handtekening. d. De overschrijvingsopdrachten worden op basis van het rekeningnummer uitgevoerd en worden geacht correct te zijn uitgevoerd wat de door het rekeningnummer aangeduide begunstigde betreft. De Bank heeft het recht te veronderstellen dat het op een overschrijvingsopdracht aangegeven rekeningnummer correct is en overeenstemt met het nummer van de daarop genoemde begunstigde, zonder verplicht te zijn dit te verifiëren. Bewijskracht Artikel 15 De boeken en bescheiden van de Bank hebben bewijskracht totdat het tegendeel wordt aangetoond. Bewijs tegen door de Bank aan de hand van originele, of als origineel te beschouwen, documenten gemaakte micrografische, elektronische of in enige andere vorm uitgevoerde reproducties, kan door de cliënt uitsluitend worden geleverd door documenten van dezelfde aard of langs schriftelijke weg. De gegevens betreffende de bankverrichtingen die de cliënt uitvoert Pagina : 2 / 15

3 kunnen op elektronische wijze worden opgeslagen. Als gevolg van dergelijke opslag kan de Bank de gegevens van de cliënten beter beschermen. De door de Bank bewaarde opgeslagen gegevens vormen rechtsgeldige bewijzen van de betrokken verrichtingen en de orders in verband daarmee en hebben dezelfde waarde als een geschrift. Meer bepaald vormt de elektronische drager waarop de gegevens betreffende de verrichtingen van de cliënt zijn opgeslagen een formeel bewijs van die verrichtingen en de orders in verband daarmee. De elektronische database mag van gelijk welke fysieke aard zijn (bv. magneetband, harde schijf, cd-rom enzovoort). De Bank mag haar telefonische gesprekken met de cliënten opnemen. De opname kan in rechte worden gebruikt met dezelfde bewijskracht als een geschreven document. De Bank en de cliënt zijn overeengekomen dat het bewijs voor de gegevens van de verzonden order wordt geleverd door de opname van het telefoongesprek door de Bank. Herstel van vergissingen Artikel 16 a. Onverminderd artikel 74 dient de cliënt de Bank in kennis te stellen van eventueel in de hem door de Bank verstrekte documenten en rekeningafschriften voorkomende fouten, en wel via de dienst BILnet. Zonder schriftelijk bezwaar binnen dertig dagen na verzending van documenten en rekeninguittreksels of na de terbeschikkingstelling via de dienst BILnet, worden de daarop vermelde gegevens, behoudens een duidelijke materiële vergissing, geacht correct te zijn en de cliënt wordt geacht deze documenten en uittreksels te hebben goedgekeurd. b. De Bank kan door haar begane materiële fouten te allen tijde corrigeren, met name door een per vergissing op de rekening van de cliënt bijgeboekt bedrag op eigen initiatief af te boeken. c. Wanneer de cliënt de documenten, rekeningafschriften of andere kennisgevingen betreffende een bepaalde transactie niet binnen de normale postbezorgings- of kennisgevingstermijnen ontvangt, dient hij de Bank hiervan onmiddellijk in kennis te stellen. Machtigingen en volmachten Artikel 17 Behoudens uitdrukkelijk tegenstrijdige bepalingen eindigen machtigingen en volmachten, die de cliënt aan de Bank of aan derden in het kader van de betrekkingen tussen de Bank en de cliënt heeft verleend, bij het overlijden van de volmachtgever. Volmachten of machtigingen blijven van kracht totdat zij door de cliënt worden ingetrokken of tot een gebeurtenis die er een einde aan maakt en volgens de regels en per aangetekend schrijven aan de Bank wordt aangezegd. De Bank kan niet aansprakelijk worden gesteld voor transacties die overeenkomstig de volmacht zijn verricht voordat dat de officiële kennisgeving van het beëindigen ervan, zoals hierboven aangegeven, door de Bank is ontvangen. Opname van telefoongesprekken en opslag van persoonsgegevens Artikel 18 a. De cliënt weet en aanvaardt dat de Bank telefoongesprekken kan opnemen om telefonisch doorgegeven orders te kunnen opvolgen, om een bewijs te hebben van alle handelstransacties en overige commerciële communicatie, en tevens om toe te zien op zowel de geleverde diensten als een regelmatigheid van de transacties. b. De Bank registreert en verwerkt persoonsgegevens met betrekking tot elke cliënt. Indien de cliënt zou weigeren dergelijke gegevens te verstrekken en de Bank verbiedt die gegevens te registreren en te verwerken - wat de Cliënt bepaalt naar eigen goeddunken - kan dit het aangaan of onderhouden van bestaande betrekkingen met de Bank in de weg staan. De Bank verzamelt uitsluitend gegevens die nodig zijn voor een goede uitvoering van haar taak en slechts in het kader van dienstverrichting aan de cliënt. Tenzij de cliënt bezwaar maakt, staat hij de Bank ovendien toe om zijn persoonsgegevens te verwerken met het oog op de ontwikkeling van commerciële, prospectie- en marketingstrategieën in verband met bank-, financiële en verzekeringsproducten of andere producten die door de Bank worden aangeboden. Het bankgeheim verhindert dat de Bank als tussenpersoon optreedt voor het verzamelen en doorspelen van deze informatie aan derden, tenzij de cliënt hiertoe formeel opdracht geeft, of in geval van een dwingende wettelijke verplichting. Deze persoonsgegevens kunnen worden verwerkt door ondernemingen waaraan taken moeten worden uitbesteed in het kader van de dienstverlening aan de cliënten. Deze verwerkende ondernemingen en andere externe dienstverleners dienen de verplichtingen inzake de bescherming van persoonsgegevens en het beroepsgeheim in acht te nemen overeenkomstig de geldende wettelijke en/of contractuele bepalingen. Persoonlijke informatie, met inbegrip van opgenomen telefoongesprekken, wordt gedurende de wettelijke termijn bewaard. Krachtens de wet- en regelgeving betreffende automatische uitwisseling van informatie met de landen die zich daartoe hebben verplicht, kan de Bank gehouden zijn bepaalde persoonsgegevens betreffende de status van fiscaal ingezetene van de cliënt door te geven aan de Luxemburgse belastingdienst. De Luxemburgse belastingdienst geeft de gegevens die de Bank verstrekt door aan elke buitenlandse belastingdienst die ingevolge de voornoemde wet- en regelgeving bevoegd is om deze in ontvangst te nemen. In sommige rechtsgebieden vereisen de bepalingen die toepasselijk zijn op (transacties met) financiële instrumenten en soortgelijke rechten de bekendmaking van de identiteit van de in(directe) houders of de uiteindelijke begunstigden van die instrumenten alsook van hun posities in de betrokken instrumenten. Het gebrek aan inachtneming van deze verplichtingen kan leiden tot de blokkering van de financiële instrumenten (dit betekent dat het mogelijk is dat de stemrechten niet kunnen worden uitgeoefend, dat de dividenden of andere rechten niet kunnen worden ontvangen, dat de financiële instrumenten niet kunnen worden verkocht of niet het voorwerp kunnen zijn van andere daden van beschikking) of tot eender welke andere sanctie of beperkende maatregel waarin de voornoemde bepalingen voorzien. De cliënt die in dit type financiële instrumenten belegt, stemt ermee in zich te schikken naar de voornoemde toepasselijke bepalingen en verleent aan de Bank uitdrukkelijk de volmacht om naar eigen goeddunken de identiteit van de cliënt en/of van de uiteindelijke begunstigde alsook hun posities in de voornoemde financiële instrumenten bekend te maken. Een cliënt die gegevens van persoonlijke aard over derden meedeelt aan de bank moet daar de toestemming van deze derden voor hebben en hen erover informeren dat de bank persoonsgegevens verwerkt met dezelfde bedoelingen en op dezelfde wijze als in dit artikel wordt uiteengezet en dat deze informatie overeenkomstig de geldende weten regelgeving kan worden doorgegeven. c. Met inachtneming van de desbetreffende wetgeving behoudt de Bank zich het recht voor haar publiekelijk toegankelijke gebouwen te voorzien van videobewakingssystemen ter beveiliging van personen en goederen en ter voorkoming van ongevallen. d. De cliënt kan aanspraak maken op kennisneming van de informatie die hem betreft en heeft het recht daarin wijzigingen aan te brengen mits hij zich conform de wetgeving betreffende de bescherming van persoonsgevens legitimeert. Bedrijfsinformatie Artikel 19 Bedrijfsinformatie wordt door de Bank doorgegeven overeenkomstig de gebruiken en met inachtneming van het bankgeheim. Recht van de Bank de relatie met cliënt te beëindigen Artikel 20 a. Onverminderd artikel 68 kunnen beide partijen in het kader van overeenkomsten tussen de Bank en de cliënt waarvoor geen termijn is bepaald, te allen tijde zonder opgaaf van reden en met onmiddellijke ingang de wederzijdse betrekkingen geheel of gedeeltelijk beëindigen onder voorbehoud van enige andersluidende overeenkomst tussen de partijën. b. Hetzij wegens een aantasting van de solventie van haar cliënt of ontoereikendheid dan wel uitblijven van de verlangde zekerheidstellingen, hetzij omdat zij constateert dat zij aansprakelijk kan worden gesteld of haar reputatie in vraag kan worden gesteld wanneer zij de relatie met haar cliënt voortzet of dat de transacties van haar cliënt lijken te kunnen ingaan tegen de openbare orde of de goede zeden, hetzij in alle gevallen wanneer de Luxemburgse en buitenlandse wet- en regelgeving van toepassing op de Bank, op de cliënt of op de banktegoeden het vereist of toelaat, kan de Bank in alle gevallen met onmiddellijke ingang geheel of gedeeltelijk en zonder voorafgaande ingebrekestelling een einde maken aan de wederzijdse betrekkingen, in welk geval alle bepalingen betreffende de verplichtingen van de cliënt vervallen en het bepaalde in de Pagina : 3 / 15

4 bovenstaande artikelen 4-11 van toepassing wordt. Beperking van de aansprakelijkheid van de Bank Artikel 21 In het algemeen gaat de Bank ten aanzien van de cliënt slechts middelenverbintenissen, en generlei resultaatsverbintenissen aan. De bank is in haar cliëntenrelaties slechts aansprakelijk voor ernstige fouten en niet voor directe of indirecte schade ten gevolge van of in verband met: a. handelingsonbekwaamheid van de cliënt, zijn gevolmachtigden, erfgenamen, legatarissen of rechthebbenden; b. overlijden van de rekeninghouder zolang de Bank daarvan niet in kennis is gesteld; c. een erfrechtelijke fout bij overlijden van de cliënt; d. een onjuiste verklaring van de gevolmachtigde van een overleden cliënt over de informatie die hij aan diens erfgenamen heeft verstrekt betreffende het bestaan van de volmacht, en een onjuiste vermelding door de gevolmachtigde van de identiteit der geïnformeerde erfgenamen; e. onechtheid of ongeldigheid van de toestemming waarop de gevolmachtigden, organen en vertegenwoordigers van rechtspersonen, en ondernemingen die failliet, in herstructurering, in gerechtelijke liquidatie of krachtens de wet van toepassing aan andere beheers- of liquidatiemaatregelen onderworpen zijn; f. het ontbreken van een authentieke handtekening van de aan de Bank verstrekte orders, g. fouten en vertragingen bij het doorgeven van orders, alsmede vertraagde uitvoering van een order, tenzij de cliënt de Bank speciaal heeft meegedeeld op welke termijn de order moest worden uitgevoerd, in welk geval de Bank hoogstens aansprakelijk is voor de eventueel door de vertraging geleden rentederving; h. een verzuimd protest of vertraging bij het opmaken daarvan; i. onregelmatigheid van de procedures voor gerechtelijk of buitengerechtelijk verzet; j. verzuim of onjuistheden bij de voorgeschreven inhouding van belastingen; k. handelingen van derden aan wie de Bank de uitvoering van de orders van de cliënt opdraagt indien de keuze van de derde door de cliënt is gemaakt of de Bank een derde heeft gekozen en hem de orders met de gebruikelijke zorgvuldigheid heeft doorgegeven; l. het doorgeven van inlichtingen overeenkomstig artikel 19 van deze Algemene Voorwaarden, m.het niet-ontvangen door de cliënt van kennisgevingen van de Bank; n. abnormale en onvoorziene omstandigheden waarop de Bank geen vat heeft en waarvan de gevolgen ondanks alle geleverde inspanningen onvermijdelijk zouden zijn geweest, ook wanneer door de Luxemburgse of Europese wetgeving voorgeschreven verplichtingen de uitvoering verhinderen; o. alle mogelijke gebeurtenissen van politieke, economische of maatschappelijke aard die de dienstverlening door de Bank geheel of gedeeltelijk kunnen schaden, verstoren of onderbreken, ook indien deze gebeurtenissen geen geval van overmacht vormen. p. de opgave van verkeerde, onjuiste, verouderde of onvolledige gegevens; q. een externe fraude buiten de Bank; r. de uitoefening door de Bank van haar rechten bepaald in de artikels 18, 20, 30 en 40 van deze Algemene Bankvoorwaarden; s. het niet naleven door de cliënt van de aanbevelingen en regels door de Bank medegedeeld met betrekking tot betalingsdiensten en Toegangsmiddelen. De cliënt dient alle fiscale verplichtingen na te leven, in het bijzonder de aangifteverplichtingen, die hem worden opgelegd door de bevoegde autoriteiten in verband met zijn relatie met de Bank, met de tegoeden op zijn rekeningen en deposito's in de administratie van de Bank, met de transacties die worden verricht op zijn rekeningen en deposito's of de inkomsten die direct of indirect door hem worden ontvangen. Het is eveneens de taak van de cliënt om bij de Bank hiertoe elk vereist document of alle vereiste gegevens op te vragen. Kosten en vergoedingen Artikel 22 De Bank ontvangt een vergoeding waarvan de voorwaarden (bedrag en betalingswijze) in de tarieven zijn vermeld. Het geldige tarief staat altijd ter beschikking van de cliënt op de website BILnet of bij de Bank. De cliënt wordt uiterlijk twee maanden vooraf via een mailing, rekeningafschriften of aankondiging op de website BILnet over tariefwijzingen geïnformeerd. Deze wijzigingen worden geacht te zijn geaccepteerd indien de Bank geen schriftelijk bezwaar van de cliënt heeft ontvangen vóór de inwerkingtreding van de wijziging. Indien de cliënt de tariefwijzingen niet aanvaardt, heeft hij het recht de contractuele betrekkingen kosteloos schriftelijk en onmiddellijk op te zeggen vóór de inwerkingtreding van de wijzigingen. De cliënt machtigt de Bank zijn rekening te debiteren voor het bedrag van de gebezigde tarieven, kosten en provisies; indien de Bank geen andere documenten verstrekt, gelden de rekeningafschriften als facturen voor verleende diensten. Met name de door de Bank gemaakte kosten voor procedures voor het regelen of innen van een vordering, of die voortvloeien uit door bevoegde autoriteiten of andere derden tegen de cliënt genomen maatregelen zijn voor rekening van de cliënt. De Bank kan als boetebepaling een forfaitaire schadevergoeding van EUR eisen voor de voor het innen van de vordering gemaakte interne administratiekosten. Toepasselijk recht Artikel 23 Deze betrekkingen zijn onderworpen aan Luxemburgs recht voor zover hiervan niet uitdrukkelijk wordt afgeweken in de onderhavige Algemene Voorwaarden of in de bijzondere overeenkomsten. Klachten Artikel 24 In geval van onenigheid met de Bank kan de cliënt een klacht indien bij de Commission de Surveillance du Secteur Financier (Commissie voor het toezicht op de financiële sector - CSSF), gevestigd te L-1150 Luxembourg, route d'arlon 283. Rechterlijke bevoegdheid en plaats van uitvoering van de verplichtingen Artikel 25 Alleen de rechters van het Groothertogdom Luxemburg zijn bevoegd voor ieder geschil tussen de cliënt en de Bank. De Bank kan echter het geschil voor iedere andere rechtsmacht, die zonder voornoemde keuze van rechtsmacht normaal jegens de cliënt bevoegd zou zijn, aanhangig maken. Behoudens andersluidende bepalingen is de plaats van uitvoering van de verplichtingen van de Bank ten aanzien van de cliënt en van de cliënt ten aanzien van de Bank de statutaire zetel van de Bank. II. DE BANKREKENING Artikel 26 Bij rekeningen die op naam van verschillende rekenhouders zijn geopend, zijn deze laatstgenoemden, tenzij het tegendeel overeengekomen is, niet elkaars gemachtigden. Tussen mederekeninghouders van dezelfde rekening, bestaat er altijd passieve hoofdelijkheid voor alle daaraan verbonden verplichtingen. Op verzoek van de cliënt, kunnen er speciale voorwaarden met betrekking tot het beschikkingsrecht aan de rekeningen worden verbonden. Bij een gezamenlijk rekening met hoofdelijkheid bestaat de uitdrukkelijke en fundamentele bepaling, dat iedere rekeninghouder jegens de Bank het recht heeft naar eigen goeddunken en onder zijn eigen handtekening te beschikken over de op de rekening gecrediteerde bedragen en waarden. Iedere houder kan dus afzonderlijk en geheel alleen, alle of een gedeelte van de bedragen of waarden van de rekening opnemen, bestemmen welk gebruik ervan dient te worden gemaakt, opdracht geven tot het verkopen van oude effecten of het aankopen van nieuwe, zijn voorkeursrechten uitoefenen, cheques uitschrijven of doen innen, met andere woorden feitelijk en rechtens over de rekening beschikken alsof hij de enige rekeninghouder is. Iedere rekeninghouder kan gemachtigden aanwijzen of ontslaan en alle rekeningen opheffen. leder algemene transactie, evenals iedere door de Bank verrichte betaling en afwikkeling onder de enige handtekening van één van de hoofdelijke depositogevers/schuldeisers zijn bevrijdend voor de Bank tegenover de andere(n) en de ondertekenaar zelf, evenals tegenover degene(n) die zou(den) zijn overleden, erfgenamen, zelfs als deze minderjarig zijn, en/of vertegenwoordigers van de enen of de anderen, en welke derden dan ook, een en ander eventueel onverminderd het bepaalde in de wet van 28 januari De Bank is uitdrukkelijk gemachtigd op deze rekening, naast de door Pagina : 4 / 15

5 iedere houder zonder enige speciale bestemming gestorte bedragen, de rente over deze bedragen, de opbrengst van de coupons en de aflossing van de gedeponeerde effecten, bij te schrijven. De onderhavige clausule met betrekking tot de gezamenlijke rekening met hoofdelijkheid kan te allen tijde zonder opzeggingstermijn door middel van een gewone brief door iedere rekeninghouder of door de Bank worden opgezegd; in dat geval functioneert de rekening onder de gezamenlijke handtekening van alle rekeninghouders. De rekeninghouder die de Bank om ontslag uit de hoofdelijkheid verzoekt, dient de andere rekeninghouder(s) daarvan op de hoogte te stellen. De Bank is niet verplicht hierover inlichtingen te verstrekken. Overeengekomen wordt dat, ongeacht de afspraken die de mederekeninghouders in het kader van de voorgaande paragrafen hebben gemaakt met betrekking tot het kunnen beschikken over de tegoeden, de Bank aan elke mederekeninghouder zonder tussenkomst van de andere mederekeninghouders alle informatie en alle documenten kan verstrekken met betrekking tot de rekening, zoals kopieën van rekeninguittreksels, vermogensrapporten, opbrengstoverzichten, fiscale rapportages, kopieën van kasbewijzen en opdrachten en kopieën van de voor de opening van de rekening gebruikte documenten. Artikel 27 Indien een cliënt op een bepaalde datum over een bedrag van tienduizend euro (EUR ,-) of meer wil beschikken, dient hij het loket hiervan ten minste drie werkdagen van tevoren te verwittigen. Bij deviezen wordt deze kennisgevingstermijn in gemeenschappelijk overleg met de Bank vastgelegd. Voorts komen de partijen overeen dat de Bank de uitbetaling in een andere vorm dan in contanten kan voldoen, bijvoorbeeld door middel van een overschrijving of de overhandiging van een cheque. De cliënt dient te weten dat krachtens de wet van 27 oktober 2010 houdende organisatie van de controles op fysiek transport van liquide middelen die in, uit of door het Groothertogdom Luxemburg worden vervoerd bij de Administration des Douanes et Accises een verklaring moet worden ingediend indien hij uit het grondgebied van het Groothertogdom Luxemburg contanten of aan toonder luidende effecten ten bedrage of met een tegenwaarde van EUR of hoger wil uitvoeren; ingeval deze bedragen bestemd zijn voor uitvoer uit de Europese Unie, dient deze verklaring te worden ingediend krachtens Verordening (EG) nr. 1889/2005 van 26 oktober 2005 betreffende de controle van liquide middelen die de Gemeenschap binnenkomen of verlaten. Artikel 28 Met uitzondering van gestructureerde deposito's, kan de Bank voor wat betreft termijnrekeningen met een opzeggingstermijn of een vaste looptijd, bij wijze van uitzondering een vervroegde terugbetaling toestaan. Behoudens tegenbericht van de cliënt, dat uiterlijk twee dagen voor de vervaldatum moet zijn ontvangen, kunnen de termijndeposito's (behalve gestructureerde deposito's) automatisch voor dezelfde looptijd worden verlengd tegen de op het moment van verlenging geldende voorwaarden. Deposito's met een vaste looptijd gaan minimaal twee werkdagen na datum van ontvangst van de instructies of de met de Bank getekende overeenkomst in. Rente Artikel 29 Indien niet uitdrukkelijk anders aangegeven, zijn de volgende bepalingen van toepassing: a. Over rekeningen-courant in nationale en vreemde valuta's wordt slechts ingevolge een daartoe strekkende overeenkomst rente vergoed. Onder invloed van de evolutie van de markten van de betrokken valuta kunnen creditrekeningen het voorwerp zijn van een negatieve rentevoet. In dit geval mag de Bank de bedragen van die interesten afnemen van de rekeningen van de cliënten. b. Behoudens bijzondere bepalingen en onverminderd de gebruikelijke afsluitkosten wordt de debetrente zonder ingebrekestelling van rechtswege toegepast op de debetsaldi. Het rentepercentage wordt door de Bank aan de hand van de marktvoorwaarden vastgesteld door het voor leners van de eerste rang geldende tarief met maximaal 10 rentepunten te verhogen. De onderhavige bepaling kan niet worden uitgelegd als een aan de rekeninghouder verleende toestemming om zijn rekening te overschrijden. Bij niet-betaling op de vervaldatum wordt de overeengekomen rente krachtens de boetebepaling met 5 punten verhoogd. Dit geldt eveneens, na ingebrekestelling, voor de volgens de vorige alinea bepaalde rente. De Bank kan het boeken van debetrente en/of andere provisies en lasten op betwiste schuldvorderingen opschorten zonder de cliënt ervan op de hoogte te stellen en onverminderd het recht van de Bank deze later en vanaf de datum van opschorting op te eisen. De Bank kan, maar is hiertoe niet verplicht, een eventueel debetsaldo van een rekening aanzuiveren met een creditsaldo op een andere rekening van dezelfde cliënt, en in voorkomend geval, voor het verschuldigde bedrag, overgaan tot verkoop van financiële instrumenten die de Bank naar goeddunken kan kiezen. c. De over de rekeningen vergoede debetrente wordt driemaandelijks of met elke andere frequentie van de rekeningoverzichten gekapitaliseerd. Bij de berekening van zowel debet- als creditrente kan de Bank valutadatums toepassen volgens de in artikel 22 genoemde tarieven en in overeenstemming met de toepasselijke wetgeving. d. De Bank kan de overeengekomen debetrente naargelang de renteschommelingen op de geldmarkt laten variëren. De cliënt wordt van iedere wijziging met betrekking tot deze rentepercentages ingelicht, hetzij per post, hetzij d.m.v. een ander communicatiemiddel. e. Tenzij uitdrukkelijk anders vermeld in het toepasselijke kredietdocumentatie, geldt voor alle leningen, kredieten, kredietlijnen, overschrijdingskredieten en andere voorschotten (het "Krediet") dat indien het voor het Krediet geldende rentetarief wordt bepaald aan de hand van een externe referentierente (zoals de Euribor, Libor, Eonia enz.), vermeerderd met de marge van de Bank, het genoemde rentetarief niet lager kan zijn dan deze marge. Deviezenrekeningen Artikel 30 a. De activa van de Bank die overeenkomen met de tegoeden van cliënten in deviezen worden bijgehouden bij correspondenten die gevestigd zijn in hetzij het land van oorsprong van de vreemde valuta in kwestie, hetzij een ander land. De cliënt draagt naar verhouding van zijn deel, alle economische en juridische consequenties op de totale activa van de Bank in het land van de vreemde valuta, of in het land waarin het geld is belegd, van door deze landen, of derde landen, genomen maatregelen, evenals de consequenties van overmacht, opstand, oorlog of andere daden waarop de Bank geen macht kan uitoefenen. b. Onverminderd het bepaalde in de artikelen 4 e.v. van deze Algemene Voorwaarden betreffende de eenheid van rekening, vereffening en samenhang, komt de Bank haar verplichtingen na in de valuta waarin de rekening luidt. De cliënt kan geen terugbetaling van zijn tegoeden eisen in een andere valuta dan de valuta waarin zijn tegoeden luiden. Mocht de desbetreffende valuta niet beschikbaar zijn, dan kan de Bank, zonder daartoe verplicht te zijn, het geld in het daarmee overeenkomende bedrag in nationale valuta uitbetalen, waarbij verlies op wisselkoersen en andere verliezen ten laste van de cliënt komen. In geval van verstoringen van de wisselmarkt voor de betreffende valuta kan de Bank bovendien in het belang van de cliënt alle conservatoire maatregelen treffen die zij gepast acht, en met name elke wisseltransactie weigeren met betrekking tot die valuta en bij uitbreiding op elke transactie in verband met in die valuta luidende waardepapieren. c. De Bank komt haar verplichtingen inzake buitenlandse rekeningen en vreemde valuta's op geldige wijze na wanneer zij de bijboekingen en afboekingen in het land van de valuta bij de correspondentbank of bij een door de cliënt aangewezen bank verricht. In het laatste geval draagt de cliënt tevens het insolventierisico van deze bank. d. Vermits buitenlandse banktegoeden onderworpen zijn aan wet-, regelgeving en gebruiken van de plaats van depot, geeft de cliënt volmacht aan de Bank om alle mogelijke handelingen te stellen met betrekking tot de conformiteit tot deze buitenlandse wet-, regelgeving en gebruiken en meer bepaald in het doorvoeren van een wisseltransactie of de overboeking van de tegoeden van de cliënt. Spaarrekeningen Artikel 31 a. In principe kunnen op een spaarrekening uitsluitend kastransacties, d.w.z. geldopnames en overschrijvingen, plaatsvinden, met uitsluiting van met name alle effectentransacties. Bij wijze van uitzondering kan de Bank iedere transactie die een aanvulling van de spaarrekening tot gevolg heeft en overboekingen en andere overdrachten ten gunste van de houder zelf accepteren. Het afschrijven van bankkosten op de rekening is toegestaan. De Bank behoudt zich het recht voor het totale geldbedrag dat op een Pagina : 5 / 15

6 spaarrekening kan worden gestort te beperken. b. Op een zichtspaarrekening gestorte bedragen brengen een jaarlijks op 31 december bijgeschreven rente op waarvan het speciale percentage te allen tijde door de Bank kan worden gewijzigd naargelang de marktomstandigheden. De Bank behoudt zich het recht voor een minimumbedrag voor de opening van een zichtspaarrekening te bepalen, evenals voor latere stortingen. c. Verzoeken om een jongerenspaarrekening voor minderjarigen te openen, moeten in beginsel door de wettige vertegenwoordiger van de minderjarigen worden ingediend. Een jeugdspaarrekening kan vanaf de geboorte van het kind tot aan zijn meerderjarigheid worden geopend. Wanneer de rekeninghouder meerderjarig is geworden, kan het saldo van de rekening automatisch door de Bank op een zichtspaarrekening worden gestort. De op een spaarrekening voor jongeren gestorte bedragen leveren rente op, die op 31 december van ieder jaar worden bijgeschreven, waarvan het speciale percentage te allen tijde door de Bank kan worden gewijzigd naargelang de marktsituatie. De Bank behoudt zich het recht voor een minimumbedrag voor de opening van een jeugdspaarrekening te bepalen, evenals voor latere stortingen. Het kapitaal en de rente van een jeugdspaarrekening blijven geblokkeerd tot aan de meerderjarigheid van de rekeninghouder. De Bank kan, zonder hiertoe verplicht te zijn, om geldige redenen een vervroegde terugbetaling van het rekeningtegoed op schriftelijke aanvraag en met toestemming van de wettelijke vertegenwoordigers toestaan. Edele metalen Artikel 32 Edele metalen kunnen in een fungibel of niet-fungibel depot worden gegeven ofwel op een edelmetalenrekening worden geplaatst. In dat laatste geval kan de Bank contante of termijntransacties toestaan In voorkomend geval zijn bijzondere voorwaarden van toepassing. Huur van een kluis Artikel 33 Voor de huur van een kluis die door de Bank aan een cliënt ter beschikking wordt gesteld geldt een speciaal contract. III. BELEGGINGSDIENSTEN EN NEVENDIENSTEN De artikelen 34 tot en met 61 beschrijven de werking en bepalen de regels betreffende de beleggingsdiensten en nevendiensten, zoals omschreven in bijlage II van de gewijzigde wet van 5 april 1993 inzake de financiële sector. De andere voorwaarden van de Algemene Voorwaarden zijn altijd van toepassing indien de onderhavige artikelen er niet uitdrukkelijk van afwijken. De brief met het overzicht van de risico's, dat integraal deel uitmaakt van de onderhavige Algemene Voorwaarden, geeft uitleg over de belangrijkste kenmerken en risico's voor elk type financieel instrument. Classificatie van cliënten Artikel 34 Cliënten die bij de Bank intekenen op beleggingsproducten en/of -diensten worden door haar in de volgende drie categorieën geclassificeerd: in aanmerking komende tegenpartijen, professionele cliënten en niet-professionele cliënten. De classificatie in voornoemde categorieën bepaalt de mate van bescherming van de cliënt bij inschrijving op beleggingsproducten of -diensten bij de Bank. De categorie van in aanmerking komende tegenpartijen geniet de minste bescherming: wanneer de Bank met een in aanmerking komende tegenpartij handelt, zijn de gedragsregels ter bescherming van de belegger niet van toepassing. Hetzelfde geldt voor de regels in verband met het toewijzen van orders en met het principe van de "voordeligste uitvoering". Voorbeelden van in aanmerking komende tegenpartijen: banken, verzekeringsmaatschappijen, beleggingsondernemingen, nationale overheden en centrale banken. Deze regels over bescherming en toewijzen van orders en het principe van de "voordeligste uitvoering" worden wel bij professionele cliënten toegepast, maar deze worden verondersteld over de noodzakelijke kennis en ervaring te beschikken om zelf beleggingsbeslissingen te nemen en de met deze beleggingen verbonden financiële risico's op de juiste wijze te beoordelen en te dragen. Voorbeelden van professionele cliënten: het betreft hier vooral grote ondernemingen die aan twee van de drie navolgende criteria voldoen: (1) balanstotaal: 20 miljoen euro; (2) netto-omzet: 40 miljoen euro; (3) eigen vermogen: 2 miljoen euro. Onder bepaalde omstandigheden kan een natuurlijk persoon ook als professionele cliënt worden behandeld. Niet-professionele cliënten genieten meer bescherming, want alle reeds genoemde regels zijn op hen van toepassing. Zij ontvangen ook uitvoerige informatie over de bank en haar producten en diensten en over de op hun verzoek uitgevoerde transacties. Het betreft hier hoofdzakelijk de grote meerderheid van de natuurlijke personen. De Bank informeert haar cliënten schriftelijk over hun indeling in een van deze categorieën. Cliënten kunnen een verzoek tot de volgende categoriewijzigingen indienen: a. een niet-professionele cliënt kan afstand doen van een deel van de hem toegekende bescherming en verzoeken om als professionele cliënt te worden beschouwd; b. een cliënt die standaard als professionele cliënt is geclassificeerd kan verzoeken om als in aanmerking komende tegenpartij te worden beschouwd; c. een professionele cliënt kan om meer bescherming verzoeken en vragen om als niet-professionele cliënt te worden beschouwd; d. een cliënt die standaard als in aanmerking komende tegenpartij is geclassificeerd, kan vragen om als professionele cliënt te worden beschouwd. Cliënten die een classificatiewijziging wensen, kunnen daartoe een verzoek bij hun contactpersoon indienen. De Bank beslist discretionair of zij het verzoek van de cliënt weigert of inwilligt. Ten slotte behoudt de Bank zich het recht voor om op eigen initiatief de classificatie van haar cliënten te wijzigen. Beleggersprofiel Artikel 35 Alvorens beleggingsdiensten aan haar professionele en niet-professionele cliënten te verlenen stelt de Bank met deze cliënten hun beleggersprofiel vast. Daartoe verstrekken de betrokken cliënten de Bank informatie over hun kennis en ervaring op beleggingsgebied, hun beleggingsdoelstellingen en hun financiële slagkracht. De cliënt verplicht zich om de Bank op de hoogte te stellen van alle veranderingen in de gegevens die hij in dit verband aan de Bank heeft verstrekt. Depot van effecten Artikel 36 De Bank kan alle Luxemburgse of buitenlandse effecten in bewaring nemen, maar aanvaardt ten opzichte van de bewaargever slechts de in artikel 1927 en volgende van het Burgerlijk Wetboek genoemde verplichtingen. Artikel 37 Tenzij het tegendeel wordt bepaald door de cliënt of de Bank, worden de effecten op een fungibele rekening gedeponeerd. Dientengevolge is de Bank tegenover de cliënt slechts gehouden tot het teruggeven van effecten van dezelfde aard, waarvan de nummers niet gelijkluidend aan die van het depot hoeven te zijn. Artikel 38 Voor het aanleggen van een effectendepot is de opening van een contantenrekening nodig, tenzij de houder reeds een dergelijke rekening heeft. Debiteren en crediteren in verband met de aan- en verkoop van effecten, effectentransacties en betaling van provisies kunnen op de contantenrekening die betrekking heeft op het effectendepot gebeuren. Artikel 39 De rekening-courant van de cliënt wordt periodiek gedebiteerd voor het bewaarloon en overige kosten in verband met het effectendepot, zonder andere instructies zijnerzijds. Artikel 40 De Bank is gerechtigd de in depot gegeven effecten voor rekening en risico van de cliënt bij door haar gekozen correspondenten en/of gemeenschappelijke centrale depots (bewaarders) in Luxemburg of in het buitenland, zowel binnen de Europese Economische Ruimte als daarbuiten, in bewaring te geven. Vermits buitenlandse banktegoeden onderworpen zijn aan wet-, regelgeving en gebruiken van de plaats van depot, geeft de cliënt volmacht aan de Bank om alle mogelijke handelingen te stellen met betrekking tot de conformiteit tot deze buitenlandse wet-, regelgeving en gebruiken en meer bepaald in het doorvoeren van verkooporder of Pagina : 6 / 15

7 overboeking van waardepapieren in depot. Depots in het buitenland zijn aan de wetten en gebruiken van de plaats van depot onderworpen; de rechten van de cliënten ten aanzien van hun effecten kunnen verschillen als gevolg van deze wetten en gebruiken. Het is met name niet uitgesloten dat in een bepaald land de regelgeving het niet mogelijk maakt om effecten die aan de bewaarder toebehoren, gescheiden van die van de bewaargevers te boeken; in dat geval kan het onmogelijk zijn de effecten van de bewaarder te onderscheiden van die van de bewaargever. Het is ook mogelijk dat de bewaarders de effecten van alle bewaargevers op een omnibusrekening worden aangehouden. De bank is slechts gehouden de effecten aan de cliënten terug te betalen voor zover deze haar door de bewaarders zijn terugbetaald, met name in geval van faillissement van die bewaarders. De bewaarders kunnen over een zekerheid, een voorrecht of een recht van verrekening op de bij hen gedeponeerde effecten beschikken. De Bank kan enkel verantwoordelijk worden gesteld voor de handelingen of nalatigheden van zijn bewaarders of in het geval van insolvabiliteit van die bewaarders, indien nalatigheid bij de selectie ervan kan worden aangetoond. Dergelijke depots worden pas als definitief beschouwd nadat de derde bewaarnemer de inschrijving heeft bevestigd. In voorkomende gevallen zijn de op deze depots betrekking hebbende beursorders pas uitvoerbaar na deze bevestiging. Artikel 44 Opnemen van waardepapieren kan slechts gebeuren na een bepaalde termijn, die kan variëren naargelang de plaats van depot. Artikel 45 Bij verlies van in depot gegeven effecten, behoudens overmacht en onder voorbehoud van artikel 40, kan de Bank naar keuze de effecten vervangen door effecten van dezelfde waarde of de tegenwaarde ervan uitbetalen met uitsluiting van iedere verdere aansprakelijkheid. Artikel 46 Tenzij de cliënt andere instructies geeft, verzorgt de Bank automatisch de gewone administratie en regularisatie aan de hand van de publicaties en informatiemiddelen waarover wordt beschikt. De cliënt dient echter zelf de nodige stappen te ondernemen voor het behoud van de rechten met betrekking tot de in depot gegeven waardepapieren en dient in het bijzonder instructies te geven voor het uitvoeren van omzetting, de aan- of verkoop van voorkeursrechten, het uitoefenen van optierechten of omzetting. Zonder instructies van de cliënt binnen de bepaalde termijn is de Bank gerechtigd, zonder daartoe echter verplicht te zijn, naar eigen goeddunken te handelen voor zover de rekening van de cliënt hiertoe de mogelijkheid biedt. Artikel 41 Waarborg van deposito's De Bank neemt deel aan een depositogarantiestelsel dat onder de verantwoordelijkheid van het Luxemburgse depositogarantiefonds FGDL ("Fonds de Garantie des Dépôts Luxembourg") valt. Als de deposito's niet beschikbaar zijn dekt het FGDL, in overeenstemming met de toepasselijke wettelijke en regelgevende bepalingen, in principe de daarvoor in aanmerking komende, bij de Bank aangehouden deposito's voor een bedrag van maximaal EUR Informatie over met name het FGDL, de depositogarantie en de formaliteiten om schadeloosstelling te verkrijgen zijn beschikbaar op de website van het FGDL ( en op het standaardformulier, en zijn op verzoek van cliënt verkrijgbaar bij de Bank. Bescherming van beleggers De Bank neemt deel aan het Luxemburgse beleggerscompensatiestelsel SIIL ("Système d Indemnisation des Investisseurs Luxembourg"), dat beleggers bescherming biedt. Het SIIL beschermt in principe voor een bedrag van maximaal EUR vorderingen die ontstaan als de Bank niet in staat is de verschuldigde bedragen terug te betalen of de voor rekening van de cliënt met betrekking tot beleggingsactiviteiten aangehouden of beheerde instrumenten terug te geven. Informatie over de criteria om in aanmerking te komen voor de door het SIIL geboden bescherming en de strekking ervan, evenals de compensatievoorwaarden en -formaliteiten zijn op aanvraag bij de Bank verkrijgbaar. Artikel 42 De in bewaring gegeven effecten moeten goed worden opgeleverd, d.w.z. authentiek zijn en in goede materiële staat verkeren zonder, waar dan ook, met verzet, verval of beslag te zijn belast en dienen van alle niet vervallen coupons voorzien te zijn. De cliënt is aansprakelijk voor eventuele schade ontstaan doordat de door hem in depot gegeven waardepapieren niet authentiek zijn, of zichtbare of verborgen gebreken hebben. Wordt er na de bewaargeving geconstateerd dat een waardepapier als verkeerd opgeleverd dient te worden beschouwd, dan wordt het voor zover mogelijk uit het depot van de cliënt verwijderd. Mocht dit niet mogelijk zijn, dan is de cliënt verplicht de effecten onmiddellijk te vervangen. Blijft de cliënt in gebreke, dan wordt zijn contantenrekening tegen de dagkoers en voor een onbeperkte termijn gedebiteerd. Artikel 43 Bij de Bank gedeponeerde op naam staande certificaten dienen ad hoc te worden geëndosseerd door de persoon op wiens naam zij staan ingeschreven. Bij ontbreken van dat endossement, kan de Bank geen aansprakelijkheid aanvaarden voor alle eventuele gevolgen die daaruit kunnen ontstaan in verband met de op genoemde effecten uitgevoerde transacties en met name transacties in verband met kapitaal, uitkering van dividend, verzoeken tot transfer, overdracht of verkoop enz. Artikel 47 Behalve de vergoeding van de gemaakte kosten wordt er door de Bank een provisie in rekening gebracht, die afhankelijk is van de aard van de verleende diensten. Artikel 48 Zonder andere instructies van de cliënt die de Bank tijdig dienen te bereiken, wordt de rekening van de cliënt automatisch gecrediteerd voor de netto-opbrengst van de betaalbaar gestelde coupons en effecten in de overeenstemmende valuta. Indien er geen rekening in de desbetreffende valuta bestaat, heeft de Bank de mogelijkheid een dergelijke rekening te openen of de netto-opbrengst in nationale valuta om te zetten. De cliënt dient op eerste verzoek de betaalbaar gestelde coupons en effecten, die de Bank heeft gecrediteerd maar niet heeft kunnen innen, terug te betalen. De Bank is hiertoe gerechtigd automatisch de rekening van de cliënt te debiteren. Artikel 49 Bij uitloting hanteert de Bank voor de op een fungibele rekening in depot gegeven effecten een zodanige methode, dat alle bewaargevers een gelijke kans hebben. Gesloten depots Artikel 50 De Bank kan gesloten depots aanvaarden. Het is de cliënt echter verboden schadelijke of gevaarlijke voorwerpen in gesloten depot te geven. De Bank is gerechtigd de inhoud van het depot in bijzijn van de cliënt te controleren. Bij verlies bevrijdt de Bank zich van zijn verplichtingen door naar eigen goeddunken hetzij de door de bewaargever opgegeven waarde ten tijde van het depot, hetzij de werkelijke waarde van het depot op de dag waarop het verlies is vastgesteld, uit te betalen. Bij overmacht of beschikking van hoger hand is de Bank automatisch bevrijd. Orders met betrekking tot financiële instrumenten Artikel 51 De Bank belast zich met het uitvoeren of doen uitvoeren van alle aan- of verkooporders van effecten in het Groothertogdom Luxemburg en in het buitenland, overeenkomstig de door de cliënt gegeven instructies en overeenkomstig de wetten en gebruiken van de plaats van uitvoering. Voor professionele en niet-professionele cliënten geldt bij de uitvoering van de orders bovendien het Beleid bij het uitvoeren van orders dat iedere betrokkene cliënt van de Bank gekregen heeft en zonder voorbehoud aanvaardt. Artikel 52 Indien een cliënt op eigen initiatief en buiten een overeenkomst voor vermogensbeheer of beleggingsadvies een order geeft met betrekking tot aan de Beurs (zoals omschreven in het Beleid inzake orderuitvoering) genoteerde aandelen, geldmarktinstrumenten, obligaties, deelbewijzen van een ICB of andere niet-complexe financiële instrumenten, dan is de Pagina : 7 / 15