Actualiteiten. prof. dr. C. Camfferman RA en mr. A.B. Schoonbeek 1. Nationale ontwikkelingen

Transcriptie

1 Actualiteiten prof. dr. C. Camfferman RA en mr. A.B. Schoonbeek 1 Nationale ontwikkelingen RJ-Uiting 'Richtlijn 645 Toegelaten instellingen volkshuisvesting' ABS Op 27 februari 2018 is de RJ-Uit ing 'Richtlijn 645 Toegelaten instellingen volkshuisvesting' gepubliceerd. In de RJ-Uit ing : Ontwerp-richtlijn 645 Toegelaten instellingen volkshuisvesting heeft de RJ wijzigingen voorgesteld als gevolg van (i) de ervaringen met RJ 645 bij het opmaken van de jaarrekening 2016 en (ii) wijzigingen in wet- en regelgeving rondom de gescheiden verantwoording van diensten van algemeen economisch belang en overige diensten. In deze RJ-Uiting zijn de ontvangen commentaren op RJ-Uit ing verwerkt (zie hierover in Rubriek Actualiteiten van TvJ 2017/6). De commentaren hebben tot enkele wijzigingen in RJ 645 geleid. RJ-Uiting 'ontwerp-richtlijn a verduidelijking van de verwerking van te verwachten kredietverliezen (expected credit loss) in de enkelvoudige jaarrekening bij toepassing van combinatie 3 ' ABS De RJ heeft op 12 februari 2018 RJ-Uit ing : ontwerp-richtlijn a verduidelijking van de verwerking van te verwachten kredietverliezen (expected credit loss) in de enkelvoudige jaarrekening bij toepassing van combinatie 3 gepubliceerd. Op grond van IFRS 9 Financiële instrumenten moet bij de waardering van leningen en vorderingen rekening worden gehouden met te verwachten kredietverliezen. In de geconsolideerde jaarrekening worden te verwachten kredietverliezen inzake leningen en vorderingen op geconsolideerde deelnemingen geëlimineerd. Voor de enkelvoudige jaarrekening waarin de waarderingsgrondslagen van de geconsolideerde jaarrekening worden gebruikt, geldt dat ook voor leningen en vorderingen op de geconsolideerde deelneming. Bij de waardering van de deelneming volgens de vermogensmutatiemethode wordt de deelneming beschouwd als een samenstel van activa en passiva en niet als een ondeelbaar actief. Dit betekent dat het effect van te verwachten kredietverliezen op leningen en vorderingen op de deelneming in de enkelvoudige jaarrekening eveneens moet worden geëlimineerd. 1. Kees Camfferman is als hoogleraar Financial Accounting verbonden aan de Vrije Universiteit Amsterdam en is redacteur van dit tijdschrift. Annemarije Schoonbeek is advocaat bij CoLegal Advocatuur en redacteur van dit tijdschrift. Hierbij zijn de uitgangspunten van hoofdstuk 260 De verwerking van resultaten op intercompany-transacties in de jaarrekening overeenkomstig van toepassing. De RJ stelt voor het bovenstaande te verduidelijken door middel van een nieuwe alinea 107a. Tot 31 maart 2018 kan commentaar op dit ontwerp worden ingezonden Het ontwerp Wijzigingswet financiële markten 2019 is op 19 januari 2018 ter consultatie gepubliceerd. Het bevat diverse wijzigingen van de Wet op het financieel toezicht (Wft), de Wet ter voorkoming van witwassen en financieren van terrorisme (Wwft) en de Wet op het accountantsberoep (Wab). In het ontwerp is geregeld dat de toezichthouder die toezicht houdt op de naleving van de Wwft door accountantsorganisaties, het Bureau Financieel Toezicht (BFT), de bij de uitoefening van haar taak verkregen gegevens en inlichtingen kan verstrekken aan de AFM. Dit is een uitzondering op de geheimhoudingsplicht van het BFT. Deze wijziging wordt als volgt gemotiveerd in de ontwerp memorie van toelichting: In de toezichtspraktijk is gebleken dat het geheimhoudingsregime van de Wwft effectief Wta-toezicht in de weg kan staan. Twee voorbeelden ter illustratie. Stel, de AFM heeft indicaties dat een vergunninghoudende accountantsorganisatie integriteitsrisico s ten aanzien van een of meer specifieke controledossiers of één of meer specifieke cliënten, als gevolg van integriteitsrisico s van deze cliënten, mogelijk onvoldoende beheerst. Om deze indicaties te controleren wil de AFM nagaan of de betreffende accountantsorganisatie toereikende Wwft-meldingen met betrekking tot deze controledossiers of cliënten heeft gedaan. Op grond van de geheimhoudingsbepaling in de Wwft mag het BFT die informatie niet aan de AFM verstrekken. De AFM kan in voorkomende gevallen dus niet controleren of een accountantsorganisaties voldoet aan haar wettelijke plicht om Wwft- meldingen te verrichten. Een tweede voorbeeld is de situatie waarin het BFT een overtreding van de Wwft constateert bij een vergunninghoudende accountantsorganisatie of externe accountant die bij haar werkzaam of aan haar verbonden is. Dit is relevante informatie voor het Wta-toezicht van de AFM. Het kan hierbij immers gaan om een incident dat onverwijld bij de AFM moet worden gemeld en als daar een (mede)beleidsbepaler bij betrokken is, kan dit de betrouwbaarheid van deze persoon raken. Als vergun- 2. Zie Nr. 1 april 2018 Tijdschrift voor JAARREKENINGENRECHT 15

2 ninghoudende accountantsorganisaties deze incidenten niet melden, blijven deze uit het zicht van de AFM, waardoor de AFM beperkt integriteitstoezicht kan uitoefenen. Het is dan ook in het belang van het Wta-toezicht als het BFT de AFM over deze Wwft-overtredingen kan informeren. Consultatie Voorontwerp ter implementatie van de richtlijn langetermijnbetrokkenheid aandeelhouders 3 ABS Op 27 februari 2018 is het voorontwerp ter implementatie van de richtlijn langetermijnbetrokkenheid aandeelhouders gepubliceerd. Dit ontwerp strekt tot implementatie van richtlijn 2017/828/EU van het Europees Parlement en de Raad van 17 mei 2017 tot wijziging van richtlijn 2007/36/EG wat het bevorderen van de langetermijnbetrokkenheid van aandeelhouders betreft (PbEU 2017, L132). De wijzigingsrichtlijn wijzigt enkele bepalingen in richtlijn 2007/36/EG van het Europees Parlement en de Raad van 11 juli 2007 betreffende de uitoefening van bepaalde rechten van aandeelhouders in beursgenoteerde vennootschappen (PbEU 2007, L184) en voegt enkele bepalingen in om de betrokkenheid van aandeelhouders bij de corporate governance van beursvennootschappen verder te vergroten en de transparantie tussen vennootschappen en beleggers te bevorderen. De uiterste datum waarop de wijzigingsrichtlijn moet zijn omgezet in Nederlands recht is 10 juni Het voorontwerp wijzigt het Burgerlijk Wetboek, de Wet op het financieel toezicht en de Wet giraal effectenverkeer. Het bevat onder andere regels voor beursvennootschappen over de bezoldiging van bestuurders en commissarissen (bezoldigingsverslag) en over transacties met verbonden partijen. Het bezoldigingsverslag dient openbaar te worden gemaakt. Ook wordt bepaald dat de accountant controleert of het bezoldigingsverslag de vereiste informatie bevat. De einddatum van de consultatie is 27 maart Uitspraken Rechtbank Rotterdam d.d. 20 december 2017 ABS Op 20 december heeft de bestuursrechter uitspraak gedaan in het beroep dat EY en PwC hebben aangespannen tegen de in 2016 door de Autoriteit Financiële Markten (AFM) opgelegde boetes aan EY, PwC, Deloitte en KPMG voor het niet voldoen aan de zorgplicht op grond van de Wet toezicht accountantsorganisaties (Wta). 4 De AFM meende dat deze accountantsorganisaties op basis van ernstige tekortkomingen in meerdere wettelijke controles niet aan hun zorgplicht hadden voldaan. EY en PwC hebben hiertegen beroep aangetekend. De rechtbank wijst deze interpretatie van de zorgplicht van de AFM af en heeft het beroep van EY en PwC ge- 3. Te raadplegen via nl/langetermijnbetrokkenheidaandeelhouders. 4. Zie hierover nader het nieuwsbericht van de AFM d.d. 20 december 2017, te raadplegen via nl/nl-nl/nieuws/2017/dec/uitspraak-ey-pwc-zorgplicht. grond verklaard. Kort en goed is de rechter van oordeel dat tekortkomingen in de controlewerkzaamheden van de externe accountants kunnen duiden op een gebrekkige naleving van de zorgplicht door de accountantsorganisatie. Deze tekortkomingen zijn echter op zichzelf niet voldoende om de accountantsorganisatie te beboeten voor nalatigheid ten aanzien van haar zorgplicht. Er had gemotiveerd moeten worden waar specifieke elementen in het kwaliteitsbeleid van de accountantsorganisaties hebben gefaald. Uit een nieuwsbericht van 31 januari 2018 van de AFM volgt dat de AFM tegen deze beslissing hoger beroep heeft ingesteld. 5 Agenda AFM ABS Op 24 januari 2018 heeft de AFM haar agenda 2018 gepubliceerd. Hieruit kunnen, voor zover hier van belang, de volgende prioriteiten voor wat betreft het toezicht op accountantsorganisaties worden afgeleid. Als een van de risico s waar zij op inzet heeft zij geïdentificeerd Onvoldoende verbetering kwaliteit accountantscontroles (risico 5). In dat kader gaat zij in 2018 de volgende activiteiten verrichten: Visie ontwikkelen op de accountantssector op de lange termijn, in relatie tot het huidige beeld van de kwaliteit en technologische ontwikkelingen. Onderzoek naar invoering en borging van aangekondigde verbetermaatregelen bij OOB-accountantsorganisaties. Onderzoek naar effecten van partnermodel bij geselecteerde accountantsorganisaties. Onderzoek naar kwaliteit wettelijke controles overige OOB-accountantsorganisaties. Toetsingen van geschiktheid zittende bestuurders van OOB-accountantsorganisaties. Verder heeft de AFM als risico geïdentificeerd Gebruik van financiële sector voor crimineel gedrag. In dat kader gaat de AFM het volgende onderzoek uitvoeren in 2018: Onderzoek naar het uitvoeren van de SIRA (systematische integriteitsrisicoanalyse) 7 en naar de identificatie van integriteitsrisico s bij accountantsorganisaties (noob kantoren). Herziene NBA-handreikingen 1109 en 1118 gepubliceerd 8 ABS Op 12 februari 2018 zijn de handreikingen 1109 Accountant en corporate governance code en 1118 Het optreden van de accountant in de AVA aangepast. De gewijzigde handreikingen zijn op 13 februari 2018 gepubliceerd op de website van de NBA. De 5. Zie 6. Zie 7. Zie hierover ook de rubriek Actualiteiten in TvJ 2017/6, Persbericht AFM d.d. 15 november 2017 AFM vraagt aandacht voor aanpak integriteitsrisico s door accountantsorganisaties. In dit persbericht werd dit onderzoek reeds aangekondigd. 8. Zie nieuwsarchief/2018/februari/herziene-handreikingen-1109-en-1118/. 16 Tijdschrift voor JAARREKENINGENRECHT Nr. 1 april 2018

3 wijzigingen houden verband met de nieuwe corporate governance code. Beide handreikingen verwijzen naar de nieuwe corporate governance code. De herziene handreiking 1109 geeft uitleg aan de rol die de accountant heeft op grond van de herziene wet- en regelgeving. Vennootschappen waarop de Nederlandse corporate governance code en/of het Besluit inhoud bestuursverslag 9 van toepassing is, moeten in het bestuursverslag een verklaring met betrekking tot corporate governance opnemen. Deze bevat een verklaring over de naleving van de in de corporate governance code opgenomen principes en best practices bepalingen. De rol van de accountant bij de corporate governance verklaring is uitgebreid met de wettelijke verankering van de nieuwe corporate governance code. Relevant is dat de accountant nu niet meer alleen toetst of de corporate governance verklaring alle vereiste elementen bevat. Hij dient nu ook te toetsen of deze verklaring verenigbaar is met de jaarrekening, en, vanuit zijn kennis uit de jaarrekeningcontrole, of de corporate governance verklaring materiële onjuistheden 10 bevat. De herziene handreiking 1109 werkt nader uit wat een accountant moet doen in dit verband. Voor de corporate governance informatie in het bestuursverslag gelden dezelfde bepalingen als voor de rest van het bestuursverslag. De bepalingen voor het bestuursverslag zijn opgenomen in Boek 2 van het Burgerlijk Wetboek en in NV COS 720. In de handreiking 1118 wordt ingegaan op de vraag om transparantie over de werkzaamheden en bevindingen van de accountant. Hierbij is aansluiting gezocht bij de manier waarop steeds meer accountants actief optreden in de algemene vergadering. De NBA is daarbij voorstander van meer transparantie over de bevindingen. Bij de invulling hiervan wordt rekening gehouden met de respectievelijke rollen van accountants en vertegenwoordigers van de onderneming. Een dergelijke rolverdeling geldt ook in het Verenigd Koninkrijk. NBA-Voorstellen voor opvolging van niet-naleving van wet- en regelgeving (NOCLAR) ter consultatie 11 ABS De NBA heeft vrijdag 9 februari 2018 drie voorstellen ter consultatie gepubliceerd die te maken hebben met niet-naleving van wet- en regelgeving (NO- CLAR 12 ) en de uitwerking op de Standaarden van de NV COS: 9. Stb. 2004, 747, zoals laatstelijk gewijzigd bij algemene maatregel van bestuur van 29 augustus 2017, Stb. 2017, In voetnoot 1 van de handreiking wordt dit als volgt toegelicht: De wet spreekt over materiële onjuistheden in het bestuursverslag, terwijl in Standaard 720 de term materiële afwijkingen wordt gebruikt. In de praktijk komt dit op hetzelfde neer. Beiden zijn een vertaling van de oorspronkelijke term material misstatement. 11. Zie NOCLAR staat voor Non-Compliance with Laws and Regulations. 1. Ontwerp-Nadere voorschriften NOCLAR (NV NOCLAR); 2. Standaarden in de NV COS die worden aangepast als gevolg van de NV NOCLAR (exclusief Standaard 4410); 3. Standaard 4410 'Samenstellingsopdrachten' en NBA-handreiking 1136 'Standaard 4410 inzake samenstellingsopdrachten'. De aanpassingen houden verband met het volgende. De International Auditing and Assurance Standards Board (IAASB) heeft ISA Het in aanmerking nemen van wet- en regelgeving bij een controle van financiële overzichten aangepast om de IESBA 14 Code of Ethics (die is uitgebreid met NOCLAR) en ISA 250 op elkaar aan te laten sluiten. De herziene ISA 250 en de wijzigingen in andere Standaarden van de IAASB zijn vertaald in de hierboven genoemde regelingen en liggen nu voor ter consultatie. Uiteindelijk wordt dit (ook) opgenomen in de nieuwe versie van de NV COS. Internationale ontwikkelingen IASB publiceert Annual Improvements CC Op 12 december publiceerde de IASB de Annual Improvements to IFRS Standards Cycle. In deze ronde betreft dit verhoudingsgewijs kleine aanpassingen. Wijzingen in IFRS 3 Business Combinations en IFRS 11 Joint Arrangements maken duidelijk dat het verkrijgen van control over een joint operation als business combination gezien moet worden, en meer in het bijzonder als business combination in stages. Dit betekent dat het belang in de joint operation ook geherwaardeerd dient te worden wanneer control wordt verkregen. De wijziging in IAS 12 Income Taxes betreft de verwerking van de belastinggevolgen van een dividenddeclaratie. Als regel geldt nu dat de verwerking van eventuele belastinglasten of -baten in zo n geval in winst en verlies, other comprehensive income dan wel rechtstreeks in het eigen vermogen plaatsvindt in lijn met de verwerking van de onderliggende transacties waaruit de uitkeerbare winst voortkwam. Deze regel was tot nu toe alleen omschreven voor situaties waarin het belastingtarief op ingehouden en uitgekeerde winsten verschilt, maar is nu als algemeen toepasbare regel geformuleerd. IAS 23 Borrowing Costs bepaalt dat in de gewogen gemiddelde vermogenskosten die gebruikt worden bij het activeren van rentekosten niet de rente op leningen wordt meegerekend die specifiek voor de verwerving of constructie van de betreffende activa zijn aangegaan. Deze laatste rentekosten worden immers direct in de kostprijs van de activa verwerkt. Nu is verduidelijkt dat, als deze speci- 13. ISA staat voor International Standard on Auditing. 14. IESBA staat voor International Ethics Standards Board for Accountants. Nr. 1 april 2018 Tijdschrift voor JAARREKENINGENRECHT 17

4 fieke leningen op de balans blijven nadat de activa gereed zijn, de rentekosten vanaf dat moment wel worden opgenomen in de gemiddelde vermogenskostenvoet, van toepassing op de bepaling van rentekosten op andere activa. De wijzigingen dienen vanaf 1 januari 2019 te worden toegepast. Eerdere toepassing is toegestaan. Q&A s bij toepassing IFRS for SMEs CC In deze rubriek is vaker aandacht gevraagd voor de geleidelijke groei in het aantal soorten IFRS-literatuur. Op 14 december verscheen weer een nieuw type, te weten SMEIG Q&A. 15 Dit betreft niet-bindende guidance voor toepassers van de standaard IFRS for SMEs, uitgegeven door de SME Implementation Group van de IASB. De eerste publicatie IFRS for SMEs Standard, Section 12, Issue 1: Accounting for financial guarantee contracts in individual or separate financial statements of issuer gaat terug op een exposure draft uit juli Het vraagstuk betreft financial guarantee contracts, bijvoorbeeld een situatie waarin een onderneming een banklening van een andere groepsmaatschappij garandeert. Deze situatie is niet met zoveel woorden voorzien in IFRS for SMEs, omdat deze nu eenmaal beoogt een eenvoudige versie van IFRS te geven. De Q&A geeft nu aan dat een soms in de praktijk voorgestelde aanpak (behandelen als voorziening) niet op een juiste interpratie van IFRS for SMEs berust, en dat een financial guarantee contract behandeld dient te worden als een ander (dat wil zeggen, niet-elementair) financieel instrument, wat in IFRS for SMEs neerkomt op waardering tegen fair value met waardeveranderingen door winst-en-verlies. De SMEIG geeft zelf al aan dat dit complex kan zijn en beveelt dit onderwerp aan voor verdere behandeling door de IASB. Debat over invloed verslaggeving op lange-termijn investeringen - CC De vraag of bij het opstellen van verslaggevingsregels rekening moet worden gehouden met mogelijke onwenselijke gedragsconsequenties blijft de gemoederen bezig houden, vooral toegespitst op de vraag of de fair-value waardering van aandelenbeleggingen onder IFRS 9 er toe kan leiden dat de bereidheid om voor de lange termijn risicodragend te beleggen af zal nemen. Dit zou dan overheidsbeleid gericht op duurzaamheid en stabiele economische groei kunnen doorkruisen. Deze vraag werd in juli vorig jaar opgeworpen in een interim rapport van de door de Europese Commissie ingestelde High-Level Expert Group (HLEG) on Sustainable Finance (zie deze rubriek, TvJ 2017, nr. 3/4, p. 116). Op verzoek van de Europese Commissie publiceerde EFRAG op 17 januari een tussenrapport over de mogelijke impact van IFRS 9 op lange-termijn beleggingen, gebaseerd op jaarrekeninganalyse en een consultatieronde met belangrijke beleggers zoals verzeke ringsmaatschappijen. 16 De voorzichtige conclusie is dat het zeer moeilijk is om het effect van verslaggevingsregels te isoleren van andere invloeden op het beleggingsbeleid, maar dat in elk geval sommige beleggers verwachten hun asset allocatie althans enigszins aan te zullen passen als gevolg van IFRS 9. De IASB zelf publiceerde op 25 januari een voor de trustees van de IFRS Foundation bestemd slide-deck, 17 waarin, niet verrassend, betoogd wordt dat de IASB bij het opstellen van de standaarden zich niet mag richten op het aanmoedigen van bepaalde belegginsstrategieën. De IASB betoogt dat het een bijdrage wil leveren aan betere beleggingsbeslissingen door meer transparantie, en dat dit het doel is van de fair-value bepalingen in IFRS 9. Hoewel de HLEG in haar definitieve rapport Financing a Sustainable European Economy van 31 januari 18 onderkent dat er aanzienlijke meningsverschillen bestaan is zij kritisch over IFRS 9 en stelt zij enkele fundamentele veranderingen voor in het Europese IFRS regime: in de IAS Verordening (EU) dient te worden verduidelijkt dat bij de endorsement van IFRS het criterium European public good mede omvat [the EU s] sustainability and long-term investment objectives. Bovendien wordt voorgesteld dat EU de bevoegdheid krijgt om IFRS te amenderen voordat zij in Europa kunnen worden toegepast. Zoals bekend wordt er op dit moment van uit gegaan dat de Europese Commissie uitsluitend bevoegd is voor te stellen een standaard slechts gedeeltelijk goed te keuren ( carve out ), maar niet bevoegd is om een gewijzigde standaard voor endorsement voor te dragen. In een reactie (Sustainable Finance: The Accountancy Profession s Contribution to EU Strategy) waarschuwt Accountancy Europe, de belangenorganisatie van het Europese accountantsberoep, tegen deze voorstellen. 19 Accountancy Europe ondersteunt het standpunt van de IASB dat verslaggevingsregels niet bedoeld zijn om bepaalde investeringsbeslissingen te bevorderen of ontmoedigen. Om het beoogde doel ( sustainable finance ) te bereiken kan beter prioriteit worden gegeven aan een goed normenkader voor de integratie van niet-financiële en financiële verslaggeving. Wie zelf een bijdrage wil leveren aan deze discussie kan dat onder andere doen door een reactie te geven op een EFRAG Discussion paper Equity Instruments: Impairment and recycling, gepubliceerd op 1 maart Deze discussion paper volgt op de accountancy-professions-contributions-eu-sustainable-finance-strategy/ Tijdschrift voor JAARREKENINGENRECHT Nr. 1 april 2018

5 bovengenoemde tussenrapportage, en richt zich op het punt dat IFRS 9 voor aandelenbeleggingen altijd waardering tegen fair value voorschrijft. In principe gaan waardemutaties door winst-en-verlies, behalve als de verslaggevende entiteit er voor kiest deze waardemutaties permanent in other comprehensive income te boeken, dus zonder recycling. In het discussiepaper gaat EFRAG in op de vraag of fair-value waardering door OCI met recycling bij realisatie leidt tot relevante verslaggeving in de context van een lange-termijn beleggingsbeleid. Volgens EFRAG kan deze vraag alleen zinvol worden behandeld in verband met bijzondere waardeverminderingen (impairment), om te voorkomen dat verliezen niet of te laat gerecyled worden. Zonder een keuze te maken stelt EFRAG twee alternatieven voor de methodiek van IFRS 9 voor: een model waarbij waardedalingen onder kostprijs altijd via winst en verlies lopen en waardestijgingen via other comprehensive income met recycling, en een model dat gebaseerd is op de available for sale categorie in IAS 39. Reacties op het discussiestuk kunnen tot 25 mei worden ingestuurd. ESMA: standaard voor European Single Electronic Format (ESEF) gepubliceerd CC De Transparantierichtlijn zoals gewijzigd in 2013 voorziet dat met ingang van 1 januari 2020 de jaarrekening van ondernemingen genoteerd op gereglementeerde markten in de Europese Unie worden opgemaakt in een uniform elektronisch verslagleggingsformaat (European Single Electronic Format, ESEF). De nadere bepaling van de technische normen is opgedragen aan ESMA dat, na enkele jaren van voorbereiding, op 18 december 2017 zogenaamde Regulatory Technical Standards (RTS) publiceerde. 21 Deze zullen na goedkeuring door de Europese Commissie van kracht worden. In lijn met eerdere voorstellen (zie deze rubriek, TvJ 2016, nr. 5/6) zal worden voorgeschreven dat met ingang van 2020 jaarrekeningen (voor zover vallend onder de Transparantierichtlijn) worden opgemaakt in XHTML, met gebruik van inline XBRL (ixbrl) technologie. Dit komt er op neer dat XBRL-tags worden ingebed in een ook voor mensen leesbaar HTML-document, zoals een webpagina. Hierbij zal gebruik worden gemaakt van de door de IFRS Foundation opgestelde en beheerde taxonomie met beperkte verplichte extensies. Daarnaast zal het opstellers toegestaan worden zelf extensies aan te brengen, met inachtneming van nog uit te geven richtsnoeren. Aanvankelijk hoeven alleen de primary financial statements verplicht getagged te worden. Naderhand geldt dit ook voor de toelichting, met dien verstande dat dit beperkt kan blijven tot het coderen van gehele secties ( block-tagging ). New-EFRAG-Discussion-Paper-on-Equity-Instruments---Impairment-and-Recycling esma-news/new-rules-make-eu-issuers%e2%80%99-annual-financial-reports-machine-readable. ESMA heeft voor dit onderwerp een aparte webpagina in het leven geroepen, waarop ook een ESEF Reporting Manual te vinden is. 22 ESMA: Amerikaanse belastinghervorming en IAS 12 CC De belastinghervormingen van President Trump laten ook hun sporen na in de financiële verslaggeving. Op 29 januari publiceerde ESMA een public statement Accounting for Income Tax consequences of the United States Tax Cuts and Jobs Act under IFRS. 23 Hierin spreekt ESMA begrip uit voor de problemen waarvoor verslaggevende ondernemingen zich gesteld zien als gevolg van ingrijpende herziening van de Amerikaanse belastingwetgeving eind december 2017, dus kort voor het einde van het boekjaar van veel ondernemingen. Toch wijst ESMA er op dat IAS 12 Income Taxes vereist dat ondernemingen hun jaarrekening opstellen op basis van de geldende belastingwetgeving per het einde van het boekjaar. Dit betekent dat ondernemingen hun acute en latente belastingposities zo goed mogelijk moeten schatten, en via de noodzakelijke toelichting inzicht geven in de onzekerheden die met deze schattingen gemoeid zijn. ESMA laat weten ook te begrijpen dat deze schattingen later mogelijk nog herzien moeten worden, maar wijst wel op de noodzaak, in dat geval, van een zorgvuldig onderscheid tussen schattingswijzigingen en foutenherstel, zoals behandeld in IAS 8, Accounting Policies, Changes in Accounting Estimates and Errors. Europese Commissie: planning evaluatie regelgeving verslaggeving CC Op 12 februari publiceerde de Europese Commissie een routekaart voor een comprehensive fitness check van de Europese wetgeving met betrekking tot verslaggeving. 24 De evaluatie omvat het geheel van de accounting richtlijn, de richtlijnen voor de verslaggeving van banken en verzekeraars, de IAS verordening en de transparantierichtlijn. Deze fitness check staat los van eenzelfde nog lopende exercitie met betrekking tot regulatory reporting voor met name banken en verzekeraars. 25 Maar de uitkomsten van de laatste zullen wel betrokken worden in de nieuwe exercitie, evenals de bovengenoemde aanbevelingen van de HLEG Sustainable Finance en de in 2015 afgesloten evaluatie van de IAS Verordening. In feite komen alle thema s rond verslaggeving uit de afgelopen jaren weer aan de orde: digitalisering, regeldruk voor middelgrote en kleine ondernemingen, het toepassingsgebied van library/public_statement_on_accounting_for_income_tax_consequences_of_the_us_tax_reform_under_ifrs_2.pdf initiatives/ares _en#evaluation-and-fitness-check-roadmap Nr. 1 april 2018 Tijdschrift voor JAARREKENINGENRECHT 19

6 IFRS, de governance van de IASB, Environmental, Social and Governance reporting, sustainability, integrated reporting, en de verhouding tussen externe verslaggeving en prudentieel toezicht op financiële instellingen. De routekaart voorziet in een publieke consulatie in het eerste kwartaal van De evaluatie moet medio 2019 zijn afgerond. 20 Tijdschrift voor JAARREKENINGENRECHT Nr. 1 april 2018