Pensioen in eigen beheer PEB DE FINANSEURS, DECEMBER 2016 Wat houdt PEB in? De B.V. neemt de rol van de verzekeraar over: Je betaalt premies aan je eigen B.V. Je eigen B.V. reserveert deze premies Als je met pensioen gaat, betaalt je eigen B.V. je pensioen uit 1
Waarom PEB? Je houdt de liquiditeiten, de premies, in je eigen B.V. Je hebt een belastingvoordeel Je betaalt geen kosten aan een verzekeraar Waarom is er zoveel discussie ontstaan over PEB? Sinds 2012 is een B.V. verplicht de commerciële waarde van de pensioenverplichting in de jaarrekening te vermelden 2
Wat is het verschil tussen de fiscale en de commerciële waarde? Fiscaal wordt gewerkt met een rekenrente van 4% Commercieel bedraagt de rekenrente u-rendement + 0,5% (nu 0,7%) Dit leidt tot grote verschillen in de waardering van de pensioenverplichting Voorbeeld: DGA 55 jaar Pensioenverplichting Fiscaal 595.000,- Commercieel 943.000,- Wat is het gevolg van de commerciële waarde? Voor het dividendbeleid geldt de commerciële balans en niet de fiscale balans Veel B.V. s hebben (fiscaal) winstreserves, maar deze zijn door de commerciële waardering van de pensioenverplichting verdampt op de commerciële balans Er mag bij een negatieve commerciële waarde geen dividend uitgekeerd worden Bij echtscheiding dient 50% van de commerciële waarde afgestort te worden bij een verzekeraar 3
Verschil in kaart gebracht Fiscale balans Pand 600.000,- Eigen vermogen 300.000,- Bank 295.000,- Pensioenvoorziening 595.000,- 895.000,- 895.000,- Commerciële balans Pand 600.000,- Eigen vermogen -48.000,- Bank 295.000,- Pensioenvoorziening 943.000,- 895.000,- 895.000,- Zijn er nog andere nadelen aan PEB? De fiscale voordelen zijn flink verminderd Begin jaren 90 bedroeg het VPB-tarief 48% en nu 20% Het gecombineerd voordeel (IB+VPB) bedraagt nu 40% Top tarief pensioen (IB) is 52% Je dient, ook na pensionering, je B.V. in stand te houden (administratieve lasten) 4
Welke veranderingen komen eraan? Vanaf 2017 kun je geen PEB meer opbouwen Bestaande voorzieningen kun je: 1. Afkopen 2. Omzetten in een oudedagsreserve 3. Premievrij maken Als je voor optie 1 of optie 2 kiest, wordt de commerciële waarde verlaagd tot de fiscale waarde Hoe werkt afkoop? Afkoop geldt voor ingegane en niet ingegane pensioenen Afkoop houdt in dat de B.V. in een keer de fiscale waarde aan de DGA uitkeert Normaal dient over deze afkoop belasting en revisierente (20%) betaald te worden In de huidige wetgeving betaal je bij afkoop 72% belasting over de commerciële waarde 5
Hoe werkt afkoop? (vervolg) Vanaf 2017 betaal je belasting over de fiscale waarde in plaats van over de commerciële waarde Bovendien krijg je een korting: korting 2017 34,5% 2018 25,0% 2019 19,5% 2020 0% Er wordt geen revisierente berekend De korting geldt voor de waarde per 31-12-2015!! Omzetten van de pensioenreserve naar een oudedagsreserve Je hebt hier drie jaar de tijd voor Vanaf datum omzetten geldt de fiscale waarde Deze wordt opgerent met u-rendement + 0,5% Je hebt bij dividendbeleid en echtscheiding met de fiscale in plaats van met de commerciële waarde te maken Daarom dient de partner en ook de eventuele ex-partner mee te tekenen 6
Premievrij maken Nu wordt met de fiscale rekenrente (4%) opgerent Bij premievrij maken stijgt de pensioenreserve sneller dan bij een oudedagsreserve Nadelen: Voor het dividendbeleid geldt de commerciële waarde Ook bij echtscheiding dien je op basis van de commerciële waarde af te rekenen Je blijft de jaarlijkse kosten voor de PEB-berekening houden Samengevat Welke keuzes kun je maken? 1. Afkopen 2. Omzetten in oudedagsreserve 3. Premievrij maken 7
Welke factoren hebben invloed op je keuze? Leeftijd DGA Hoogte pensioen Aanwezigheid liquide middelen Hoogte overige pensioeninkomsten Box 3 vermogen Relatie met de (ex-)partner Wens voor externe financiering Rekening-courantschuld aan de B.V. Administratieve lasten Huidig belastingtarief/huidige inkomsten Wat dient er te gebeuren? Stoppen opbouw (dit jaar) Keuze maken voor één van de opties Dit is maatwerk (komend jaar) Belastingdienst melden voor welke optie je kiest 8
Wat kunnen de Finanseurs hierin betekenen? Adviesrapport opstellen waarin de gevolgen van deze drie opties uitgewerkt worden Deze worden in een persoonlijk onderhoud besproken Het verzorgen van de benodigde documenten: Besluit AVA stoppen opbouw Besluit AVA afkoop op omzetten Melden bij de Belastingdienst Financieel toekomstplan 9