U zoekt risicokapitaal? Overzicht risicokapitaalverschaffers in Vlaanderen - editie 2015 AGENTSCHAP ONDERNEMEN AGENTSCHAPONDERNEMEN.be 1
2015, Agentschap Ondernemen, Koning Albert II-laan, 35, bus 12, 1030 Brussel. Alle rechten voorbehouden. Niets uit deze uitgave mag worden verveelvuldigd, opgeslagen in een geautomatiseerd gegevensbestand of openbaar gemaakt, in enige vorm of op enige wijze, hetzij elektronisch, mechanisch, door fotokopieën of enig andere manier, zonder de schriftelijke toestemming van het Agentschap Ondernemen. Overzicht van de risicokapitaalverschaffers in Vlaanderen is een uitgave van: Agentschap Ondernemen, Koning Albert II-laan, 35, bus 12, 1030 Brussel. info@agentschapondernemen.be www.agentschapondernemen.be D/2015/3241/198 2 Disclaimer: Deze uitgave kadert binnen het verlenen van eerstelijnsadvies aan kmo s, dat behoort tot de opdracht van het Agentschap Ondernemen. De verstrekte informatie is enkel bedoeld als een eerste algemene toelichting, die de behandelde materie enkel wil situeren in grote lijnen, zonder volledigheid noch juridische precisie na te streven. De voorbeelden en illustraties gebruikt in deze uitgave zijn fictief en enige gelijkenis met bestaande personen en bedrijven berust op louter toeval. Aan deze uitgave kunnen geen rechten worden ontleend. Het Agentschap Ondernemen streeft de grootst mogelijke zorg na bij het inwinnen en verspreiden van informatie. Het Agentschap Ondernemen kan echter niet aansprakelijk worden gesteld voor enige schade die rechtsreeks of onrechtstreeks zou voortvloeien uit de acties die op basis van de gegevens uit deze uitgave worden ondernomen.
Inleiding Deze brochure geeft u een overzicht van het risicokapitaalaanbod in Vlaanderen en is gebaseerd op de vrijwillige medewerking van de maatschappijen. Enkele fondsen gaven aan zelf op zoek te gaan naar bedrijven en wensten niet opgenomen te worden in deze brochure. De risicokapitaalverschaffers die uitsluitend meerderheidsbelangen nemen met een tijdelijk karakter, alsook de maatschappijen die enkel meer dan 10 miljoen investeren, zijn eveneens niet opgenomen in deze brochure. U vindt in deze brochure een onderverdeling van de risicokapitaalmarkt in vier groepen: de publieke en de private risicokapitaalverschaffers, andere financieringsinitiatieven en de crowdfundingplatformen in Vlaanderen. Daarnaast vindt u een overzicht van de ondersteunende overheidsinitiatieven en andere nuttige informatie. Per risicokapitaalverschaffer kan u een fiche raadplegen met volgende basisgegevens: sectorale voorkeur, financieringsvormen, investeringsstadium en minimale en maximale deelname. Deze gegevens zijn voor elke risicokapitaalverschaffer opgenomen in een overzichtstabel (zie blz. 6). Zo kan u vrij snel een eerste selectie maken van de maatschappijen die u eventueel kan contacteren. Deze brochure bespreekt enkel het risicokapitaal - aanbod in Vlaanderen. Een overzicht van de overheidsmaatregelen rond financiering vindt u terug in de brochure U zoekt financiering? Ontdek wat de overheid voor u kan doen. In die brochure wordt u een overzicht gegeven van de financieringsmaatregelen die momenteel beschikbaar zijn. Tevens wordt in die praktische brochure aandacht besteed aan tips bij het opmaken van een kredietdossier en bij de contacten met de kredietinstelling. 3
Inhoud Inleiding 3 1. Omtrent risicokapitaal 5 2. Overzichtstabel 6 3. Fiche per initiatief 11 3.1. Publieke risicokapitaalverschaffers 12 3.2. Private risicokapitaalverschaffers 29 3.3. Andere financieringsinitiatieven 93 3.4. Crowdfunding 93 4. Ondersteunende overheidsinitiatieven 105 4.1. FINMIX: voor een gezonde en optimale bedrijfsfinanciering 105 4.2. De ARKIV S en de ARKimedesregeling 106 4.3. Het Europees Investeringsfonds (EIF) en durfkapitaal 108 5. Extra informatie 109 5.1. Nuttige links 109 5.2. Nuttige publicaties en tools 109 4
1. Omtrent risicokapitaal Ondernemingen hebben vaak nood aan bijkomende financiële middelen. Startende ondernemingen hebben dit nodig om effectief te kunnen starten, andere ondernemingen om bijvoorbeeld investeringen te realiseren die noodzakelijk zijn voor de groei. Financieren kan met eigen middelen, leasing, een banklening of risicokapitaal. Bij een bank kan men echter niet altijd terecht: het risico is te hoog of er zijn te weinig waarborgen voorhanden. Een risicokapitaalverschaffer kan dan een oplossing zijn. Risicokapitaalverschaffers financieren steeds tijdelijk en doen dit via aandelenparticipatie of een (converteerbare) obligatielening. Deze financiering verstevigt het eigen vermogen, waardoor de toegang tot een banklening makkelijker wordt. Risicokapitaalverschaffers zijn blootgesteld aan het risico van de onderneming. Daarom investeren zij in ondernemingen die zeer sterk kunnen groeien en een hogere dan gemiddelde rendabiliteit kunnen realiseren ter compensatie van het risico. Meestal berekenen de risicokapitaalverschaffers hun verwacht rendement op basis van de verwachte meerwaarde bij verkoop van hun aandelen. Organisatiestructuur: de organisatiestructuur moet een vertegenwoordiger van een risicokapitaalverschaffer kunnen toelaten. Complexe structuren met weinig duidelijkheid over de aandeelhoudersstructuur schrikken risicokapitaalverschaffers af; Investeringsstructuur: de investeringsovereenkomst moet beide partijen tevreden stellen en moet voldoende rendement voor de risicokapitaalverschaffer kunnen opbrengen; Exit plan: een risicokapitaalverschaffer wil een duidelijk beeld over de exit mogelijkheden vóór de beslissing tot investeren genomen wordt; Andere belangrijke criteria zijn: technische of commerciële opportuniteiten, strategische partnerships en een aantrekkelijke operationele structuur. Bij de beoordeling van een aanvraagdossier is het business plan een belangrijk document. Het business plan moet de risicokapitaalverschaffer overtuigen dat de onderneming de vooropgestelde doelstellingen zal realiseren. De activiteit van de onderneming, de doelstellingen en de manier waarop deze zullen worden bereikt, moeten worden verduidelijkt in een business plan. Naast kapitaal bieden de meeste risicokapitaalverschaffers ook managementondersteuning: strategisch, operationeel en financieel advies gebaseerd op ervaring in andere ondernemingen. Daarnaast beschikt een risicokapitaalverschaffer over een uitgebreid netwerk van contacten waarop de onderneming een beroep kan doen. Niet elke onderneming kan echter een beroep doen op een risicokapitaalmaatschappij. Volgende kenmerken moeten aanwezig zijn: Activiteit met potentieel: de onderneming moet over een aantrekkelijk product of dienst beschikken waarvoor er een markt met een groeipotentieel bestaat; Goed managementteam: de leiding van het bedrijf moet in handen zijn van bestuurders met kennis van zaken en met ervaring; Ondernemers die een innovatief project hebben met stevig groeipotentieel en die open staan voor intrede van extern kapitaal, kunnen gratis beroep doen op het project FINMIX van Agentschap Ondernemen. Een panel van specialisten zal waardevolle feedback verschaffen omtrent de meest aangewezen financieringsmix voor het project. Meer info kan u nalezen op pagina 103 in deze brochure of op www.finmix.be. 5
2. Overzichtstabel Deelname in miljoen EUR pagina < 0,125 0,125-0,25 0,25-0,5 0,5-1,25 1,25-2,5 2,5-5 5-10 > 10 zaaikapitaal startkapitaal groeifinanciering MBO, MBI, buy-outs, OBO overnamefinanciering Pre-IPO Beursintroductie (IPO) ARKIMEDES 1. Publieke risicokapitaalverschaffers Belgische Investeringsmaatschappij voor ontwikkelingslanden (BIO) Belgische Maatschappij voor internationale investering (BMI) 13 x x x x x x 14 x x x Biotech Fonds Vlaanderen 15 x x x x x x x x x x x x x istart (iminds) 16 x x x Federale Participatie- en investeringsmaatschappij (FPIM) 17 x x x LRM 18 x x x x x x x x x x x x x x PMV - Cultuurinvest 19 x x x x x x PMV - Flanders' Care Invest 20 x x x x x x x PMV - Fonds Vlaanderen Internationaal (FVI) 21 x x PMV - Gigarant 22 x x x x x x x x PMV - Groeimezzanine 23 x x x x x x PMV - Innovatiemezzanine 24 x x x x PMV - Kidsinvest 24 x x x x x PMV - Participatiefonds Vlaanderen 26 x x x x x x PMV - TINA 27 x x x x x x x x PMV - Vlaams Innovatiefonds (VINNOF) 28 x x x x x x 6
Deelname in miljoen EUR pagina < 0,125 0,125-0,25 0,25-0,5 0,5-1,25 1,25-2,5 2,5-5 5-10 > 10 zaaikapitaal startkapitaal groeifinanciering MBO, MBI, buy-outs, OBO overnamefinanciering Pre-IPO Beursintroductie (IPO) ARKIMEDES 2. Private risicokapitaalverschaffers 247Invest 30 x x x x x x x x 3D Participaties 31 x x x x x x Allegro Investment Fund 32 x x x x x x Ark Angels Activator Fund 33 x x x x x x x x Belfius Private Equity 34 x x x x x Beluga 35 x x x x x x x x BNP Paribas Fortis Private Equity 36 x x x x x x x x x x Buysse & Partners 37 x x x x x x x x x x x Capital@Rent 38 x x x x x x x x x x Capital-E II 39 x x x x x x x x x Capricorn Cleantech Fund 40 x x x x x x x x Capricorn Health-tech Fund 41 x x x x x x x x Capricorn ICT Arkiv 42 x x x x x x x x Creafund II 43 x x x x x x x x Damier 44 x x x x x x Domo Investment Group 45 x x x x x x x Dovesco 46 x x x x x x x x Down 2 Earth Capital 47 x x x x x E-Capital III 48 x x x x x Falcon Fund 49 x x x x x Fidimec 50 x x x x x x x 7
Deelname in miljoen EUR pagina < 0,125 0,125-0,25 0,25-0,5 0,5-1,25 1,25-2,5 2,5-5 5-10 > 10 zaaikapitaal startkapitaal groeifinanciering MBO, MBI, buy-outs, OBO overnamefinanciering Pre-IPO Beursintroductie (IPO) ARKIMEDES Fin.Co 51 x x x x x x x x Finindus 52 x x x x x x Gemma Frisius Fonds 53 x x x x x x Gimv 54 x x x x x x x x x Gimv Arkiv Tech Fund II 55 x x x x x x Gimv Health & Care Fund 56 x x x x H2 Equity Partners 57 x x x x x Hefboom 58 x x x x x Hummingbird Ventures 59 x x x x x x x Indufin 60 x x x x x x ING België Corporate Investments 61 x x x x x x x Innovation Fund 62 x x x x x x Inventures 63 x x x x x x KeBeK Private Equity 64 x x x x x x x x x Korys Direct Investments 65 x x x x x x x Lean Fund 66 x x x x x Mezzanine Partners 1 67 x x x x x Nausicaa Ventures 68 x x x x x x x x Pentahold 69 x x x x x x x x Profinpar 70 x x x x x x x x QAT III Investments 71 x x Qbic Fund 72 x x x x x x x x x Saffelberg Investments 73 x x x x x x x Sherpa Invest II 74 x x x x x SI 2 Fund 75 x x x x SmartFin Capital 76 x x x x x x x x 8 Sniper Investments 77 x x x x x x x
Deelname in miljoen EUR pagina < 0,125 0,125-0,25 0,25-0,5 0,5-1,25 1,25-2,5 2,5-5 5-10 > 10 zaaikapitaal startkapitaal groeifinanciering MBO, MBI, buy-outs, OBO overnamefinanciering Pre-IPO Beursintroductie (IPO) ARKIMEDES Sociaal Investeringsfonds De Punt 78 x x x x x Sofindev IV 79 x x x x x x x Software Holding & Finance 80 x x x x x x Triodos Renewables Europe Fund 81 x x x Trividend 82 x x x x Trustcapital 83 x x x x x x x Vectis Arkiv 84 x x x x x x x x x x Vectis Participaties II 85 x x x x x x x x x Vendis Capital II 86 x x x x x x VentureWise 87 x x x x x x x x x Vermec 88 x x x x x x x x Vesalius Biocapital II Arkiv 89 x x x x x x Volta Ventures 90 x x x x x Waterland Private Equity 91 x x x x x x x x x x Yukon 92 x x x x x x x x 3. Andere financieringsinitiatieven BAN Vlaanderen 94 x x x x x x x x x 4. Crowdfunding Angel.me 98 x x x x x Bolero Crowdfunding 99 x x x x x x x x x Crofun 100 x x x x x x x Finicrowd 101 x x x x x x Look & Fin 102 x x x x MyMicroInvest 103 x x x x x x x x x x Socrowd 104 x x x 9
10
3. Fiche per initiatief 11
12 3.1. Publieke risicokapitaalverschaffers
BELGISCHE INVESTERINGSMAATSCHAPPIJ VOOR ONTWIKKELINGSLANDEN (BIO) Tervurenlaan 188A bus 4 1150 BRUSSEL T +32 (0)2 778 99 99 F +32 (0)2 778 99 90 info@bio-invest.be www.bio-invest.be Contactpersoon Lotje De Ridder Communication Assistant lotje.deridder@bio-invest.be 585 miljoen Belgische Staat Oprichtingsjaar 2001 Specifieke investeringscriteria Zuid- en Centraal-Amerika Afrika Azië Projectfinanciering Minimale deelname: 1 miljoen Maximale deelname: 15 miljoen Altijd minderheidsparticipatie Privé-ondernemingen: kmo s, financiële sector, infrastructuurprojecten Middellange termijn lening Lange termijn lening Converteerbare obligatielening (met warrants) Warrants Mezzanine (met warrants) Co-investering BIO mag enkel investeren in (OESO classificatie): minst ontwikkelde landen landen met een laag inkomen landen met een gemiddeld inkomen lagere schijf landen met een gemiddeld inkomen hogere schijf De lijst van 52 landen waar BIO opereert is beschikbaar op www.bio-invest.be. 13
BELGISCHE MAATSCHAPPIJ VOOR INTERNATIONALE INVESTERING (BMI) Tervurenlaan 168 B9 1150 BRUSSEL T +32 (0)2 776 01 00 F +32 (0)2 770 66 38 info@bmi-sbi.be www.bmi-sbi.be Philippe Hermans Co-CEO Erna Vandeplas Co-CEO & Company Secretary 36 miljoen Federale Participatie- en Investeringsmaatschappij (58%) BNP Paribas Fortis (19%) ING Bank (7%) Nationale Bank van België (6%) Electrabel (5%) overige (5%) Oprichtingsdatum 23 december 1971 Specifieke investeringscriteria Wereldwijd, buiten België Financiering van buitenlandse investeringen van Belgische bedrijven (oprichting van dochterondernemingen of joint ventures, overname en/of uitbreiding van bestaande bedrijven in het buitenland) Minimale deelname: 500.000 Maximale deelname: 2,5 miljoen Altijd minderheidsparticipatie Vooral industriële sectoren (geen vastgoedsector of infrastructuur) Achtergestelde lening (evt. converteerbaar) Enkel investeringen met Belgisch economisch belang Samenwerking op regionaal niveau (PMV/FVI) + Europees niveau (EDFI) 14
BIOTECH FONDS VLAANDEREN Karel Oomsstraat 37 2018 ANTWERPEN T +32 (0)3 290 21 00 F +32 (0)3 290 21 05 info@gimv.com www.gimv.com Contactpersoon Patrick Van Beneden Bestuurder patrick.vanbeneden@gimv.com 24,6 miljoen Vlaams Gewest Oprichtingsdatum December 1994 Vlaanderen Zaaikapitaal Startkapitaal Pre-IPO Beursintroductie (IPO) Minimale deelname: < 125.000 Maximale deelname: > 5 miljoen Altijd minderheidsparticipatie Biotechnologie Converteerbare obligatielening (met warrants) 15
ISTART (IMINDS) Gaston Crommenlaan 8/102 9050 GENT-LEDEBERG T +32 (0)9 331 48 00 F + 32 (0)9 331 48 05 info@iminds.be www.iminds.be/istart Sven De Cleyn Incubation Programs Manager Sven.decleyn@iminds.be Frank Gielen Directeur Incubatie & Ondernemerschap frank.gielen@iminds.be 1,3 miljoen per jaar (rollend fonds) Vlaamse overheid Oprichtingsdatum 2011 Specifieke investeringscriteria Vlaanderen en Brussel Zaaikapitaal Startkapitaal Maximale deelname: < 125.000 Altijd minderheidsparticipatie ICT & digitale media (in de brede zin) Co-investering Converteerbare lening (zonder obligaties of warrants) Innovatieve applicaties, internationale ambities (zie ook website) Naast de investering wordt ook een business incubatieprogramma aangeboden met een uitgebreid pakket van inhoudelijke ondersteuning en begeleiding 16
FEDERALE PARTICIPATIE- EN INVESTERINGSMAATSCHAPPIJ (FPIM) Louizalaan 32 bus 4 1050 BRUSSEL T +32 (0)2 548 52 04 F +32 (0)2 548 52 30 www.sfpi-fpim.be Contactpersoon Koen Van Loo Afgevaardigd bestuurder k.vanloo@sfpi-fpim.be ca. 2 miljard Belgische Staat Oprichtingsdatum 2 april 1962 Specifieke investeringscriteria België Groeifinanciering Minimale deelname: 5 miljoen Maximale deelname: > 10 miljoen minderheidsparticipaties Innovatie, vastgoed, luchtvaart, netwerken Achtergestelde lening (met warrants) Converteerbare obligatielening (met warrants) Algemene investeringscriteria: evenwicht tussen financiële en maatschappelijke aspecten, deugdelijk bestuur en in het belang van de Belgische economie 17
LRM Corda Campus Kempische Steenweg 311 bus 401 3500 HASSELT T +32 (0)11 24 68 01 F +32 (0)11 24 68 50 info@lrm.be www.lrm.be Stijn Bijnens Algemeen directeur / CEO 350 miljoen Vlaams Gewest / PMV Oprichtingsdatum Februari 1994 Specifieke investeringscriteria Limburg Zaaikapitaal Startkapitaal MBO, MBI, OBO, buy-outs Familiale opvolgingen Projectfinanciering Minimale deelname: 50.000 Maximale deelname: / Alle sectoren Investeringsdomeinen: Duurzame samenleving Gezondheid en zorg Technologie en diensten Ruimte en beleving Alle risicodragende financieringsvormen (kapitaal, achtergestelde leningen), projectfinanciering, onroerend goed projecten (leasing, e.a.) Actief zijn in de provincie Limburg of er activiteiten ontwikkelen die in verhouding staan tot de investering. Ja, LRM beheert eveneens KMOFIN en KMOFIN2, erkende investeringsfondsen (ARKIV). Meer informatie over de ARKimedes-regeling en de specifieke ARKIV-investeringscriteria kan u terugvinden op blz. 106. 18
PMV - CULTUURINVEST Oude Graanmarkt 63 1000 BRUSSEL T +32 (0)2 229 52 30 F +32 (0)2 229 52 31 cultuurinvest@pmv.eu www.cultuurinvest.be Bertoud Coose Businessmanager Creatieve Industrieën bco@pmv.eu Kathleen De Cock Senior investeringsmanager kdc@pmv.eu Marie Delbeke Financieel analist mde@pmv.eu 10 miljoen Beheerd door PMV Oprichtingsdatum 1 november 2006 Opmerking financieringsvormen Specifieke investeringscriteria Vlaanderen en Brussel Startkapitaal Minimale deelname: 50.000 Maximale deelname: 1 miljoen Altijd minderheidsparticipatie Investeringsfonds voor de creatieve industrie: Architectuur Audiovisuele sector Beeldende kunsten Design Erfgoed Gaming Gedrukte media Mode Muziek Nieuwe Media Podiumkunsten Reclame & communicatie Zowel ondernemingen actief in creatie als ondernemingen verder in de waardeketen komen in aanmerking, evenals ondersteunende bouwstenen. Achtergestelde lening (met warranten) CultuurInvest biedt structurele financiering aan bedrijven op lange termijn en doet bijgevolg niet aan projectfinanciering. Het fonds werkt aan de groei en economische zelfstandigheid van ondernemingen die betrokken zijn bij het creëren en/of naar de markt brengen van producten en/ of diensten met culturele of creatieve inhoud. Er dient een duidelijk economisch marktpotentieel te zijn (voldoende rendement- en terugbetalingscapaciteit). 19
PMV - FLANDERS CARE INVEST Oude Graanmarkt 63 1000 BRUSSEL T +32 (0)2 229 52 30 F +32 (0)2 229 52 31 flanderscareinvest@pmv.eu www.flanderscareinvest.be Chris De Jonghe Groepsmanager Risicokapitaal chris.de.jonghe@pmv.eu 20 miljoen Beheerd door PMV Oprichtingsjaar 2011 Erkend voor ARKimdes? Vlaanderen Zaaikapitaal Startkapitaal Minimale deelname: 125.000 Maximale deelname: 2 miljoen, doch gefaseerd (max. 80% van de totale investering) De zorgsector: preventie, diagnose en monitoring oplossingen die kwaliteit, duurzaamheid en efficiëntie in thuis-, trans- en extramurale zorg verhogen oplossingen die de zelfredzaamheid en de levenskwaliteit van zorgvragers en mensen met een beperking verhogen en zo hun inclusie in de maatschappij verbeteren Achtergestelde leningen met warranten 20
PMV - FONDS VLAANDEREN INTERNATIONAAL (FVI) Oude Graanmarkt 63 1000 BRUSSEL T +32 (0)2 229 52 30 F +32 (0)2 229 52 31 fvi@pmvlaanderen.be www.pmv.eu Emmanuel Damman Businessmanager groeifinanciering eda@pmv.eu Tim Lievens Senior Investeringsmanager tli@pmv.eu Nathalie Sierens Senior investeringsmanager nsi@pmv.eu Bart Van Hoe Investeringsmanager bvh@pmv.eu 25 miljoen Beheerd door PMV Oprichtingsjaar 2007 Specifieke investeringscriteria Wereldwijd, met een bijzondere focus op groeiregio s en opkomende markten in Azië, Centraal- en Oost-Europa en Latijns-Amerika Groeifinanciering Minimale deelname: 500.000 Maximale deelname: 1 miljoen Altijd minderheidsparticipatie Geen sectorvoorkeur Uitgesloten: landbouw, visserij, aquacultuur en militaire toepassingen Achtergestelde lening (converteerbare) Obligatielening Het Fonds wil bijdragen tot het internationaliseren en de groei van Vlaamse kmo s door hen financiering aan te reiken voor hun buitenlandse investeringsprojecten. Financiering is mogelijk voor: nieuwe buitenlandse investeringsprojecten uitbreiding van bestaande projecten in het buitenland overname van een bestaande entiteit in het buitenland joint ventures met lokale buitenlandse partners 21
PMV - GIGARANT Oude Graanmarkt 63 1000 BRUSSEL T +32 (0)2 229 52 30 F +32 (0)2 229 52 31 gigarant@pmv.eu www.gigarant.be Contactpersoon Thomas Fiers Algemeen directeur tfi@pmv.eu 300 miljoen Vlaams Gewest Oprichtingsjaar 2009 Specifieke investeringscriteria Vlaanderen Co-investeringen met private investeerders in bedrijven in een transitie- of turnaroundfase mits ondersteunend aan de waarborgactiviteit Gigarant mag co-investeren voor een bedrag van maximaal 1/4 van de grootte van het gevraagde waarborgbedrag. De Gigarantwaarborg op zich bedraagt altijd minstens 1.500.001 Altijd minderheidsparticipatie Geen bepaalde voorkeur Achtergestelde lening (met warrants) Korte, middellange en lange termijn lening (Converteerbare) obligatielening (met warrants) Mezzanine (met warrants) Co-investering Gigarant is de waarborgmaatschappij van het Vlaamse Gewest, beheerd door PMV, dat de grote overheidswaarborgen vanaf 1,5 miljoen aflevert, ter facilitering van de financiering van ondernemingen in Vlaanderen. In bepaalde gevallen kan Gigarant co-investeren met private investeerders in bedrijven in een transitiefase (= fase met bijsturingen van de business case, de lancering van nieuwe diensten of producten, enz. en dit teneinde de toekomstige groei en rendabiliteit te verzekeren) of turnaroundfase. 22
PMV - GROEIMEZZANINE Oude Graanmarkt 63 1000 BRUSSEL T +32 (0)2 229 52 30 F +32 (0)2 229 52 31 groei@pmv.eu www.pmv.eu Emmanuel Damman Businessmanager groeifinanciering eda@pmv.eu Bart Van Hoe Investeringsmanager bvh@pmv.eu Tim Lievens Senior Investeringsmanager tli@pmv.eu Nathalie Sierens Senior investeringsmanager nsi@pmv.eu 100 miljoen Beheerd door PMV Oprichtingsjaar 2009 Opmerking financieringsvormen Vlaanderen MBO, MBI, OBO, buy-outs Overnamefinanciering Minimale deelname: 500.000 Maximale deelname : 5 miljoen Geen sectorvoorkeur Uitgesloten: landbouw, visserij, aquacultuur en militaire toepassingen Achtergestelde lening (met warrants) Converteerbare obligatielening (met warrants) Mezzanine Focus op mezzaninefinanciering. In specifieke gevallen kan een aandelenparticipatie overwogen worden. 23
PMV - INNOVATIEMEZZANINE Oude Graanmarkt 63 1000 BRUSSEL T +32 (0)2 229 52 30 F +32 (0)2 229 52 31 innovatiemezzanine@pmv.eu www.pmv.eu Ellen De Greve Investeringsmanager ellen.degreve@pmv.eu Karolien Vanstraelen Investeringsmanager karolien.vanstraelen@pmv.eu 10 miljoen Beheerd door PMV Oprichtingsjaar 2009 Specifieke investeringscriteria Vlaanderen Startkapitaal Maximale deelname: 500.000 Maximum 80 % van de aanvaarde projectkosten (IWT-subsidie + achtergestelde lening) Innovatie De vervoerssector en de sector van landbouw en visserij zijn uitgesloten Achtergestelde lening Aanvullend op een subsidie van IWT (kmo-innovatieproject of O&O-bedrijfsproject) Enkel voor kleine ondernemingen: < 6 jaar < 50 werknemers < 10 miljoen omzet of balanstotaal Voldoende terugbetalingscapaciteit aantonen 24
PMV - KIDSINVEST Oude Graanmarkt 63 1000 BRUSSEL T +32 (0)2 229 52 30 F +32 (0)2 229 52 31 kidsinvest@pmv.eu www.kidsinvest.be Contactpersoon Ben Peeters Investeringsmanager ben.peeters@pmv.eu 10 miljoen Beheerd door PMV Oprichtingsdatum Juni 2009 Vlaanderen Startkapitaal Maximale deelname: 350.000 Specifieke investeringscriteria Enkel gericht op financiering van kinderopvang, zowel voor starters, doorstarters, uitbreidingsfinanciering alsook voor overname. De financiering kan zowel aangewend worden voor de werking alsook voor de financiering van behuizing. Ook stelt KidsInvest werkkapitaalkredieten ter beschikking. Achtergestelde lening Doelgroep zijn de onthaalouders en de kinderdagverblijven. Looptijd is 5 of 7 jaar. Voor investering in vastgoed is dit 15 jaar. 25
PMV - PARTICIPATIEFONDS VLAANDEREN Oude Graanmarkt 63 1000 BRUSSEL T +32 (0)2 229 53 10 participatiefonds@pmv.eu www.participatiefonds.be Marc Van den Bergh Manager marc.vandenbergh@pmv.eu Wilfried Vermariën Manager FO wilfried.vermarien@pmv.eu Kristel Raes Supervisor FO kristel.raes@pmv.eu Naam aandeelhouder 106 miljoen PMV Oprichtingsdatum 2014 Vlaanderen Zaaikapitaal Startkapitaal Maximale deelname: 350.000 Alle sectoren voor zover toegelaten in het kader van de-minimisregels (EU). Uitgesloten zijn transportsector (voor rollend materieel), landbouwactiviteiten en financieringsaanvragen gericht op export. Ook trading komt niet in aanmerking. Achtergestelde lening 26
PMV - TINA Oude Graanmarkt 63 1000 BRUSSEL T +32 (0)2 229 52 30 F +32 (0)2 229 52 31 tina@pmv.eu www.pmv.eu Contactpersoon Roald Borré Co-head of venture capital & manager TINA roald.borre@pmv.eu 200 miljoen Beheerd door PMV Oprichtingsjaar 2012 Specifieke investeringscriteria Vlaanderen Startkapitaal Minimale deelname: 250.000 Maximale deelname: 20 miljoen Altijd minderheidsparticipatie Geen bepaalde voorkeur, focus op speerpuntsectoren Achtergestelde lening (met warrants) Converteerbare obligatielening (met warrants) Focus op transformatie en/of innovatie Go-to-Market Zowel kleine, middelgrote als grote bedrijven 27
PMV - VLAAMS INNOVATIEFONDS (VINNOF) Oude Graanmarkt 63 1000 BRUSSEL T +32 (0)2 229 52 30 F +32 (0)2 229 52 31 seed@pmv.eu www.vinnof.be Contactpersoon Chris De Jonghe Groepsmanager Risicokapitaal chris.de.jonghe@pmv.eu 50 miljoen Beheerd door PMV Oprichtingsjaar 2005 Specifieke investeringscriteria Vlaanderen Startkapitaal Eerste groei (incl. vervolgrondes) Minimale deelname : 200.000 Maximale deelname: 1,5 miljoen (maximum 80 % van de totale investering) Levenswetenschappen & zorg ICT Industriële & schone technologie Aandelenkapitaal, eventueel in combinatie met converteerbare obligatielening of achtergestelde lening met warranten Kleine ondernemingen: < 6 jaar < 50 werknemers 10 miljoen omzet of balanstotaal Innovatief 28
3.2. Private risicokapitaalverschaffers
247INVEST Ter hagen 35 9820 MERELBEKE T +32 (0) 499 50 40 50 getinvested@247invest.net www.247invest.net Sacha Vekeman Managing partner sacha@247invest.net Herman DeLatte Venture partner herman@247invest.net Adnan Fatayerji Investment partner adnan@247invest.net 150 miljoen Adara Capital Middle East Dubai Silicon Oasis Oprichtingsjaar 2014 Wereldwijd; focus op bedrijven met expansie naar Midden-Oosten MBO, MBI, OBO, buy-outs Overnamefinanciering Pre-IPO Minimale deelname: 250.000 Maximale deelname: 5 miljoen Zowel minderheidsparticipatie als meerderheidsparticipatie Tech, securitytech, cleantech, EdTech, HealthTech Achtergestelde lening (met warrants) Lange termijn lening Mezzanine Co-investering 30
3D PARTICIPATIES Rijvisschestraat 118 9052 ZWIJNAARDE T +32 (0)9 329 72 01 F +32 (0)9 329 72 03 info@3d-participaties.be www.3d-participaties.be Peter Van de Weyer Directeur pvdw@3d-participaties.be Hans Swinnen Directeur hans.swinnen@3d-participaties.be 200 miljoen Familie Donck (80%) Familie Desimpel (20%) Oprichtingsjaar 1992 België MBO, MBI, OBO, buy-outs Overnamefinanciering Minimale deelname: 2,5 miljoen Maximale deelname: 25 miljoen Meestal meerderheidsparticipatie, ook minderheidsparticipatie Begrijpbare sectoren (productie, distributie, retail, diensten,...) Specifieke investeringscriteria Aandelenparticipatie 3D is een familiale investeerder die waarde wenst te creëren door op lange termijn te investeren in bedrijven met een goed track record en groeipotentieel. In zijn bedrijven zal 3D, met respect voor klant, medewerker en bedrijfscultuur, actief en met gezond verstand het ondernemerschap stimuleren. 3D beoogt rendabele omzetgroei door het nemen van de juiste initiatieven op vlak van geografische expansie, markten productontwikkeling. Waarden: gezond verstand, eerlijke en open communicatie, ondernemingszin en gedrevenheid. 31
ALLEGRO INVESTMENT FUND Esperantolaan 4 3001 HEVERLEE T +32 (0)485 66 46 50 info@allegroinvestmentfund.com www.allegroinvestmentfund.com Alex Van den Bossche Gedelegeerd bestuurder alex.vandenbossche@axilius.be 15,2 miljoen Verschillende industriëlen Oprichtingsdatum Augustus 2005 België Buurlanden van België Zaaikapitaal Startkapitaal Minimale deelname: < 125.000 Maximale deelname: 1,25 miljoen Meestal minderheidsparticipatie, ook meerderheidsparticipatie Machinebouw, apparatenbouw Chipsector Algemene hightech sectoren Achtergestelde lening (met warrants) (Converteerbare) obligatielening (met warrants) Warrants Mezzanine (met warrants) 32
ARK ANGELS ACTIVATOR FUND p/a Officenter Hendrik Van Veldekesingel 150/7 3500 HASSELT T +32 (0) 11 87 09 10 F +32 (0) 11 87 09 21 info@aaafund.be www.aaafund.be Reginald Vossen Gedelegeerd bestuurder reginald@aaafund.be Marc Mommaerts Fondsmanager marc@aaafund.be Alexandra Buekens Fondsmanager alexandra@aaafund.be Rudi Severijns Fondsmanager rudi@aaafund.be 14,8 miljoen ARKimedes II-fonds diverse Business Angels ING België Oprichtingsdatum 7 februari 2012 Specifieke investeringscriteria Vlaanderen MBO, MBI, OBO, buy-outs Overnamefinanciering Minimale deelname: 200.000 Maximale deelname: 1,5 miljoen (bij instap: max. 700.000) Altijd minderheidsparticipatie Geen bepaalde voorkeur Co-investering Achtergestelde lening met warrants (in principe enkel in bestaande participaties) Converteerbare obligatielening (in principe enkel in bestaande participaties) Dit fonds investeert in principe samen met Business Angels en dit prioritair met leden van BAN Vlaanderen (co-financiering). Sinds april 2015 treedt het fonds echter ook autonoom op en kan investeren zonder Business Angels. Derhalve staat AAAF open voor co-investeringen met andere fondsen in syndicaat. Ja, ARK Angels Activator Fund (AAAF) is een erkend ARKinvesteringsfonds (ARKIV) in het kader van ARKimedes-fonds II. Meer informatie over de ARKimedes-regeling en de specifieke ARKIV-investeringscriteria kan u terugvinden op blz. 106. 33
BELFIUS PRIVATE EQUITY Pachecolaan 44, RT 30/01 1000 BRUSSEL T +32 (0)2 222 15 03 F +32 (0)2 222 23 11 www.belfius.be Goedele Ertveldt Head of Private Equity goedele.ertveldt@belfius.be Catherine Dumonceaux Senior Investment Manager Maryse Vanleeuw Assistant maryse.vanleeuw@belfius.be Vlaanderen Brussel België Groeifinanciering Minimale deelname: 1,25 miljoen Maximale deelname: 15 miljoen Altijd minderheidsparticipatie Achtergestelde lening met warrants Obligatielening met warrants Converteerbare obligatielening (met warrants) Warrants Mezzanine met warrants Co-investering 34
BELUGA Groeneweg 5 B 9320 EREMBODEGEM T +32(0)53 70 78 81 info@belugainvest.com www.belugainvest.com Contactpersoon Bruno Lippens Algemeen directeur bruno.lippens@belugainvest.com 4.589.000 Beurs Oprichtingsdatum 1 januari 1998 België Buurlanden van België MBO, MBI, OBO, buy-outs Overnamefinanciering Pre-IPO Minimale deelname: 125.000 Maximale deelname: 2,5 miljoen Meestal minderheidsparticipatie, ook meerderheidsparticipatie Geen bepaalde voorkeur Achtergestelde lening (met warrants) Korte, middellange en lange termijn lening (Converteerbare) obligatielening (met warrants) Warrants Mezzanine (met warrants) Co-investering 35
BNP PARIBAS FORTIS PRIVATE EQUITY Warandeberg 3 1KAOC 1000 BRUSSEL T +32 (0)2 312 56 83 info@bnpparibasfortis.com cpb.bnpparibasfortis.be Luc Weverbergh Gedelegeerd bestuurder luc.weverbergh@bnpparibasfortis.com Thomas Ternest Investment Manager thomas.ternest@bnpparibasfortis.com Naam aandeelhouder 103 miljoen BNP Paribas Fortis Oprichtingsdatum 16 september 1981 België Nederland Luxemburg MBO, MBI, OBO, buy-outs Overnamefinanciering Pre-IPO Minimale deelname: 2,5 miljoen Maximale deelname: 50 miljoen Minderheidsparticipatie Geen bepaalde voorkeur (Converteerbare) obligatielening (met warrants) Mezzanine (met of zonder warrants) Co-investering 36
BUYSSE & PARTNERS Esmoreitlaan 3, bus 46 2050 ANTWERPEN T +32 (0)3 568 93 91 www.buysse-partners.com Frank Buysse Managing Partner fb@buysse-partners.com Guy Mertens Partner gm@buysse-partners.com Johan Buyle Investment director jb@buysse-partners.com Pieter Bollaerts Investment manager pb@buysse-partners.com Kenneth Depuydt Investment manager kd@buysse-partners.com Dimitri Herbosch Investment manager dh@buysse-partners.com Stefan Van Bossuyt Investment Analyst svb@buysse-partners.com Ingrid Baeten Administratie ib@buysse-partners.com Familiale kapitaalverschaffers Oprichtingsdatum 4 augustus 2008 Specifieke investeringscriteria België MBO, MBI, OBO, buy-outs (Smart Equity) Overnamefinanciering (Smart Equity) (acceleratiekapitaal) Smart Equity: max. 20 miljoen (meerderheidsparticipatie) Acceleratekapitaal: max. 5 miljoen (ook minderheidsparticipatie) In principe alle sectoren, met uitzondering van IT, biotech, horeca & turnaround Zowel aandelenparticipatie als achtergestelde leningen Smart Equity investeert in mature en gezonde Belgische bedrijven met een bewezen track record van stabiele rendabiliteit (minimum EBIT van 2 miljoen) en waar duurzame groei kan gerealiseerd worden (door middel van bv. internationalisatie, consolidatie, innovatie, ) Acceleration Capital verschaft groeikapitaal aan beloftevolle jonge ondernemingen die - met een bestaand product aan de vooravond staan van exponentiële groei en hierbij professionele ondersteuning zoeken. 37
CAPITAL@RENT Kwadestraat 153, bus 0.1 8800 ROESELARE T +32 (0)51 26 39 39 info@capitalatrent.be www.capitalatrent.be Joris Claeys joris.claeys@capitalatrent.be Wim Cools wim.cools@capitalatrent.be Mathieu Vandevijvere mathieu.vandevijvere@capitalatrent.be 100 miljoen Cennini Oprichtingsjaar 2007 Specifieke investeringscriteria België Buurlanden van België MBO, MBI, OBO, buy-outs Overnamefinanciering pre-ipo Minimale deelname: 250.000 Maximale deelname: > 5 miljoen Geen bepaalde voorkeur Achtergestelde lening Mezzanine Obligatielening Focus op mezzaninefinanciering aan bedrijven met stabiele cashflows en bewezen track record 38
CAPITAL-E II Karel Oomsstraat 4 2018 ANTWERPEN T +32 (0)3 303 37 30 T +32 (0)486 71 61 60 www.capital-e.be Marc Wachsmuth Partner marc.wachsmuth@capital-e.com Pascal Vanluchene Partner Sofie Baeten Partner sofie.baeten@capital-e.com 55,5 miljoen Verscheidene institutionele investeerders Imec ARKimedes Fonds Europees Investeringsfonds (EIF) Oprichtingsdatum 19 oktober 2012 Europa Zaaikapitaal Startkapitaal Minimale deelname: 250.000 Maximale deelname: tot 7,5 miljoen, over verschillende rondes Meestal beperkt tot minderheidsparticipatie Enkel micro-elektronica & nanotechnologiegerelateerde sectoren en advanced materials Aandelenparticipatie Ja, Capital-E II ARKIV is een erkend ARKinvesteringsfonds (ARKIV) in het kader van ARKimedes-fonds II. Meer informatie over de ARKimedes-regeling en de specifieke ARKIV-investeringscriteria kan u terugvinden op blz. 106. 39
CAPRICORN CLEANTECH FUND Lei 19/1 3000 LEUVEN T +32 (0)16 28 41 00 capricorn@capricorn.be www.capricorn.be Jos B. Peeters Managing Partner Tom Vanhoutte CFO Paul Decraemer Head Cleantech Investment Practice 112 miljoen Aandeelhouders fondsen onder beheer: institutionele en private beleggers Oprichtingsjaar 2006 West-Europa Zaaikapitaal Startkapitaal Minimale deelname: 250.000 Maximale deelname: 10 miljoen Meestal minderheidsparticipatie, ook meerderheidsparticipatie Technologie gebaseerde ondernemingen in de cleantech sector Converteerbare obligatielening 40
CAPRICORN HEALTH-TECH FUND Lei 19/1 3000 LEUVEN T +32 (0)16 28 41 00 capricorn@capricorn.be www.capricorn.be Jos B. Peeters Managing Partner Tom Vanhoutte CFO Frank Bulens Partner Ekaterina Smirnyagina Partner 42 miljoen Aandeelhouders fondsen onder beheer: institutionele en private beleggers Oprichtingsjaar 2010 West-Europa Zaaikapitaal Startkapitaal Minimale deelname: 250.000 Maximale deelname: 6 miljoen Meestal minderheidsparticipatie, ook meerderheidsparticipatie Human health-technology investments Converteerbare obligatielening 41
CAPRICORN ICT ARKIV Lei 19/1 3000 LEUVEN T +32 (0)16 28 41 00 capricorn@capricorn.be www.capricorn.be Jos B. Peeters Managing Partner Tom Vanhoutte CFO Katrin Geyskens Partner 33,2 miljoen Aandeelhouders fondsen onder beheer: institutionele en private beleggers Oprichtingsjaar 2012 West-Europa Zaaikapitaal Startkapitaal Minimale deelname: 250.000 Maximale deelname: 5 miljoen Meestal minderheidsparticipatie, ook meerderheidsparticipatie Digital healthcare and big data projects Converteerbare obligatielening Ja, Capricorn ICT Arkiv is een erkend ARKinvesteringsfonds (ARKIV) in het kader van ARKimedes-fonds II. Meer informatie over de ARKimedes-regeling en de specifieke ARKIV-investeringscriteria kan u terugvinden op blz. 106. 42
CREAFUND II Kapitein Maenhoutstraat 77B 9830 SINT-MARTENS-LATEM T +32 (0)9 272 62 00 F +32 (0)9 272 62 09 assistant@creafund.be www.creafund.be Herman Wielfaert Gedelegeerd Bestuurder herman.wielfaert@creafund.be Gino Schepens Gedelegeerd Bestuurder gino.schepens@creafund.be Johan Heirbrandt Gedelegeerd Bestuurder johan.heirbrandt@creafund.be 50 miljoen Vlaamse industriëlen Oprichtingsdatum 16 november 2001 Specifieke investeringscriteria België MBO, MBI, OBO, buy-outs Overnamefinanciering Pre-IPO Minimale deelname: 1 miljoen Maximale deelname: ca. 10 miljoen Zowel minderheidsparticipatie als meerderheidsparticipatie Geen bepaalde voorkeur Converteerbare obligatielening Warrants Mature bedrijven 43
DAMIER Grote Markt 41 8500 KORTRIJK T +32 (0)56 23 87 27 www.damiergroup.be Yvan Vindevogel CEO yvanvindevogel@pandora.be Bernard Lemaire CFO bernard.lemaire@damiergroup.be 100 miljoen Damier Oprichtingsdatum 2014 Europa MBO, MBI, buy-outs Overnamefinanciering Minimale deelname: 2,5 miljoen Maximale deelname: 20 miljoen Zowel minderheidsparticipatie als meerderheidsparticipatie Focus op bedrijven actief in de consumentensector en meer bepaald in de consumenten gezondheidssector (Over the Counter producten). Mezzanine Co-investering 44
DOMO INVESTMENT GROUP Nederzwijnaarde 2 9052 ZWIJNAARDE T +32 (0)9 241 45 06 F +32 (0)9 241 46 01 info@domoinvestmentgroup.com www.domoinvestmentgroup.com Gregory De Clerck Managing Director gregory.declerck@domoig.com Kathleen Rubens Management Assistant kathleen.rubens@domoig.com Naam aandeelhouder 250 miljoen Familie Jan De Clerck Oprichtingsdatum 1 januari 1991 Specifieke investeringscriteria België Buurlanden van België MBO, MBI, OBO, buy-outs Overnamefinanciering Minimale deelname: 2 miljoen Maximale deelname: 25 miljoen Meestal meerderheidsparticipatie, ook minderheidsparticipatie Chemicals, Food & Beverage, Health & Care, Leisure & Lifestyle, Sustainability, Outsourcing Achtergestelde lening Bewezen business model in bedrijven met groeipotentieel 45
DOVESCO Nederzwijnaarde 2 9052 ZWIJNAARDE T +32 (0)9 241 45 06 F +32 (0)9 241 46 01 info@domoinvestmentgroup.com www.domoinvestmentgroup.com Gregory De Clerck Managing Director gregory.declerck@domoig.com Kathleen Rubens Management Assistant kathleen.rubens@domoig.com 100 miljoen Domo Investment Group Oprichtingsdatum 1 januari 2011 Specifieke investeringscriteria België en buurlanden MBO, MBI, OBO, buy-outs Overnamefinanciering Minimale deelname: 1 miljoen Maximale deelname: 20 miljoen Meestal meerderheidsparticipatie, ook minderheidsparticipatie Chemicals, Food & Beverage, Health & Care, Leisure & Lifestyle, Sustainability, Outsourcing Achtergestelde lening Bewezen business model in bedrijven met groeipotentieel 46
DOWN 2 EARTH CAPITAL Hessenstraatje 20 2000 ANTWERPEN T +32 (0)3 689 45 01 info@d2e.be www.d2e.be Alain Keppens Partner Alain@d2e.be Ivo Marechal Partner Ivo@d2e.be Peter Kloeck Partner Peter@d2e.be Wouter Verlinden Partner Wouter@d2e.be Groter dan 60 miljoen Diverse ondernemers Oprichtingsdatum 2013 Specifieke investeringscriteria België MBO, MBI, OBO, buy-outs Minimale deelname: 1,25 miljoen Maximale deelname: 10 miljoen Zowel minderheidsparticipatie als meerderheidsparticipatie Geen bepaalde voorkeur Achtergestelde lening met warrants Gezonde Belgische kmo in traditionele sectoren, geen start-up s D2E is bereid om dossiers te bekijken die door externe omstandigheden (financieringsuitdagingen, opvolgingsproblematiek,.. ) complex zijn Actieve input en coaching van het management 47
E-CAPITAL III Tervurenlaan 273 1150 BRUSSEL T +32 (0)2 642 20 00 F +32 (0)2 642 20 09 info@e-capital.be www.e-capital.be Jérôme Lamfalussy Partner Yves Trouveroy Partner Eric van Zuijlen Partner Yvan Jansen Partner 100 miljoen Collectief fonds met voornamelijk Belgische ondernemers en industriële families (30-tal) Oprichtingsdatum Juni 2011 Specifieke investeringscriteria 300 km rond Brussel MBO, MBI, OBO Vervangingskapitaal Minimale deelname: 4 miljoen Maximale deelname: 15 miljoen Meestal meerderheidsparticipatie, ook significante minderheidsparticipatie Brede sectorinteresse, met uitsluiting van biotech, high-tech en vastgoedprojecten Aandelenparticipatie Ondernemingen met bewezen businessmodel en groeipotentieel in hun businessplan 48
FALCON FUND Steenveldstraat 23 8820 TORHOUT T +32 (0)50 22 19 98 F +32 (0)50 22 27 38 www.falconfund.be Thomas De Duytsche Bestuurder thomasdd@falconfund.be Koen Perdu Bestuurder-vennoot koen.perdu@falconfund.be Volstort 10 miljoen Toegestaan 25 miljoen Twee industriële families Het management Oprichtingsdatum 4 oktober 2000 België MBO, MBI, buy-outs Minimale deelname: 1 miljoen Maximale deelname: 5 miljoen Voornamelijk meerderheidsparticipaties, evt. belangrijke minderheidsparticipaties Geen hightech dossiers Mature bedrijven (Converteerbare) obligatielening 49
FIDIMEC Kapeldreef 75 3001 LEUVEN T +32 (0)16 28 11 83 www.imec.be Bart Van Bael Portfolio manager bart.vanbael@imec.be Ludo Deferm Bestuurder ludo.deferm@imec.be Naam aandeelhouder 1,73 miljoen Imec Oprichtingsjaar 2000 Specifieke investeringscriteria Vlaanderen Zaaikapitaal Startkapitaal Minimale deelname: 50.000 Maximale deelname: 1,25 miljoen Zowel minderheidsparticipatie als meerderheidsparticipatie Micro- en nano-elektronica gerelateerd Achtergestelde lening (met warrants) Korte, middellange en lange termijn lening Warrants Co-investering FIDIMEC richt zich uitsluitend tot incubatiedossiers van Imec 50
FIN.CO Duboisstraat 48 2060 ANTWERPEN T +32 (0)3 202 04 00 F +32 (0)3 226 41 94 info@finco.be www.finco.be Hubert Plouvier Afgevaardigd Bestuurder plouvier@finco.be Martijn Willaert Investment Director willaert@finco.be Kristof Verluyten Investment Director verluyten@finco.be Eline Dewilde Investment Analyst dewilde@finco.be 135 miljoen Privé-investeerders Oprichtingsjaar 1998 België Buurlanden van België MBO, MBI, OBO, buy-outs Overnamefinanciering Pre-IPO Beursintroductie (IPO) Minimale deelname: 3 miljoen Maximale deelname: 20 miljoen Zowel minderheidsparticipatie als meerderheidsparticipatie Geen bepaalde voorkeur Achtergestelde lening met warrants (Converteerbare) obligatielening (met warrants) Warrants Mezzanine met warrants Co-investering 51
FININDUS President J.F. Kennedylaan 3 9060 ZELZATE T +32 (0)9 345 12 11 F +32 (0)9 345 12 04 contact@finindus.be www.finindus.be Dirk De Boever Head of Investments Hans Maenhout Investment Director 100 miljoen Vlaams Gewest Arcelor Mittal Oprichtingsdatum 2005 Europa, wereldwijd Startkapitaal Minimale deelname: 500.000 Maximale deelname: 10 miljoen Zowel minderheidsparticipatie als meerderheidsparticipatie Innovatie op het vlak van materialen (metalen), materiaalverwerking en het verkleinen van de ecologische voetafdruk van de (metaal)industrie (recyclage, energierecuperatie, valorisatie van afvalstoffen en bijproducten, ) Achtergestelde lening Converteerbare obligatielening 52
GEMMA FRISIUS-FONDS Waaistraat 6 3000 LEUVEN T +32 (0)16 32 65 00 F +32 (0)16 32 65 15 lrd@kuleuven.be lrd.kuleuven.be/spinoff/gff-informatie Professor Koenraad Debackere Voorzitter Paul Van Dun Afgevaardigd bestuurder 30 miljoen KU Leuven KBC Bank/Fortis Private Equity Belgium Oprichtingsjaar 1997 België Zaaikapitaal Startkapitaal Minimale deelname: < 125.000 Maximale deelname: 1,25 miljoen Altijd minderheidsparticipatie Elke opportuniteit waarbij technologie of expertise betrokken is, ontwikkeld binnen de Associatie KU Leuven Aandelenparticipatie 53
GIMV Karel Oomsstraat 37 2018 ANTWERPEN T +32 (0)3 290 21 00 F +32 (0)3 290 21 05 info@gimv.com www.gimv.com Contactpersoon Frank De Leenheer Investor Relations & Corporate Communications Manager frank.deleenheer@gimv.com 1,8 miljard Vlaamse overheid (27%) Publiek (beurs) (73%) Oprichtingsdatum 1 juni 1980 54 Specifieke investeringscriteria Erkend door ARKimedes? België, Nederland, Frankrijk en Duitsland Startkapitaal MBO, MBI, OBO, buy-outs Pre-IPO Minimale deelname: 500.000 Maximale deelname: 100 miljoen (via Gimv-XL, Vlaanderen) Zowel minderheidsparticipatie als meerderheidsparticipatie Consumer2020: bedrijven met een duidelijke visie op de noden en voorkeuren van de klant van de toekomst Health & Care: oplossingen voor de gezondheids- en zorgsector die inspelen op een groeiende, vergrijzende en gezondheidsbewuste maatschappij Smart industries: leveranciers van slimme systemen en diensten, die een meerwaarde bieden door intelligente en differentiërende technologieën Sustainable cities: diensten, nutsvoorzieningen en infrastructuren met een duurzame impact op de maatschappij Achtergestelde lening (met warrants) Obligatielening met warrants Converteerbare obligatielening Mezzanine (met warrants) Co-investering Kleine tot middelgrote bedrijven in uiteenlopende sectoren met een ondernemingswaarde tot 750 miljoen Bedrijven die activa of divisies willen afstoten Financiële aandeelhouders op zoek naar liquiditeit Familiebedrijven met een opvolgingsproblematiek Innovatieve bedrijven met een uitgesproken groeiambitie en gevestigde bedrijven op zoek naar vers kapitaal om hun groei te versnellen Focus op Europa, met klemtoon op België, Nederland, Duitsland en Frankrijk Via Gimv Arkiv Tech Fund II
GIMV ARKIV TECH FUND II Karel Oomsstraat 37 2018 ANTWERPEN T +32 (0)3 290 21 00 F +32 (0)3 290 21 05 info@gimv.com www.gimv.com Alex Brabers alex.brabers@gimv.com Muriel Uytterhaegen muriel.uytterhaegen@gimv.com 25 miljoen Gimv ARKimedes Fonds II Oprichtingsdatum September 2011 Specifieke investeringscriteria Erkend door ARKimedes? Vlaanderen Startkapitaal Minimale deelname: 500.000 Maximale deelname: 5 miljoen Meestal minderheidsparticipatie, ook meerderheidsparticipatie Information technology (inclusief software & internet) Cleantech & Medtech Early tot mid-stage innovatieve ondernemingen met een jaarlijkse omzet van maximum 4 miljoen Ja, Gimv Arkiv Tech Fund II is een erkend ARKinvesteringsfonds (ARKIV) in het kader van ARKimedes-fonds II. Meer informatie over de ARKimedes-regeling en de specifieke ARKIV-investeringscriteria kan u terugvinden op blz. 106. 55
GIMV HEALTH & CARE FUND Karel Oomsstraat 37 2018 ANTWERPEN T +32 (0)3 290 21 00 F +32 (0)3 290 21 05 info@gimv.com www.gimv.com Contactpersoon Bart Diels Managing Partner bart.diels@gimv.com 150 miljoen Gimv Oprichtingsdatum 2014 Specifieke investeringscriteria Erkend door ARKimedes? België, Duitsland, Nederland, Frankrijk Groeifinanciering Minimale deelname: 2,5 miljoen Maximale deelname: 20 miljoen Zowel minderheidsparticipatie, als meerderheidsparticipatie Health & Care Services Medtech Achtergestelde lening met warrants Mezzanine met warrants Gimv Health & Care focust zich op groeibedrijven in de sectoren Health & Care Services en Medtech en investeert in de uitbouw van innovatieve zorgconcepten en de internationalisatie van succesvolle businessmodellen. Met een looptijd van 12 jaar wenst Gimv Health & Care zich te profileren als een lange termijn-partner voor beloftevolle ondernemingen. 56
H2 EQUITY PARTNERS Oosteinde 19 1017 WT AMSTERDAM T +31 (0) 20 679 08 22 F + 31 (0) 20 679 08 22 info@h2ep.com www.h2ep.com Contactpersoon Cedric De Dycker Country Manager Belgium +32 (0) 478 97 97 27 c.dedycker@h2ep.com 500 miljoen Institutionele aandeelhouders (pensioenfondsen, funds of funds,... ), verspreid over Europa en US Oprichtingsdatum 1991 Specifieke investeringscriteria Benelux Verenigd Koninkrijk Frankrijk Duitsland MBO, MBI, OBO, buy-outs Overnamefinanciering Turnaround Minimale deelname: 5 miljoen Meestal meerderheidsparticipatie, ook minderheidsparticipatie Ondernemingen waar, met behulp van de operationele value added aanpak van H2 Equity Partners, belangrijk waardecreatiepotentieel kan worden ontsloten, hetzij via: turnaround (bv. vanuit WCO/doorstart) klassieke operationele verbeterslagen versnelde groei ( buy-and-build ) 57
HEFBOOM Vooruitganstraat 333 bus 5 1030 BRUSSEL T +32 (0)2 205 17 20 F +32 (0)2 205 17 39 www.hefboom.be Karen Bluekens Kredietconsulent karen.bluekens@hefboom.be Rudi Ceunen Kredietconsulent Rudi.ceunen@hefboom.be 15 miljoen Ongeveer 1.500 (deels middenveldorganisaties, deels particulieren) Oprichtingsdatum November 1985 Vlaanderen Brussel Startkapitaal Minimale deelname: < 125.000 Maximale deelname: 500.000 Altijd minderheidsparticipatie Organisaties en ondernemingen uit de sociale economie: dit zijn kmo s of vzw s die in hun bedrijfsuitvoering een bijzondere aandacht hebben voor maatschappelijke meerwaarde; dit vooral via de creatie van duurzame tewerkstelling van kansengroepen, maar ook via milieuvriendelijkheid van product en productieproces en coöperatief ondernemen; verder ook nichewerking met de zorgsector. Achtergestelde lening Korte, middellange en lange termijn lening 58
HUMMINGBIRD VENTURES Korenlei 22 9000 GENT T +32 (0)473 65 13 13 info@hummingbird-ventures.com www.hummingbird-ventures.com Contactpersoon Barend Van den Brande Managing partner 30 miljoen Institutionele investeerders Industriëlen Privé-investeerders Oprichtingsdatum 30 maart 2010 Financieringsvorm Specifieke investeringscriteria Europa en Turkije Zaaikapitaal Startkapitaal Minimale deelname: 250.000 Maximale deelname: 2,5 miljoen Minderheidsparticipatie Technologiesector Aandelenparticipatie Internationale aspiraties, unieke technologie en competitieve edge, groot marktpotentieel, kwaliteit van het management en solide businessmodel Ja, Hummingbird Ventures beheert Hummingbird ARKIV, een erkend ARKinvesteringsfonds (ARKIV) in het kader van ARKimedes-fonds II. Meer informatie over de ARKimedes-regeling en de specifieke ARKIV-investeringscriteria kan u terugvinden op blz. 106. 59
INDUFIN Interleuvenlaan 1515/D1 3001 HEVERLEE T +32 (0)16 39 30 40 F +32 (0)16 39 30 49 evelyne.ackermans@indufin.be www.indufin.be Guy Wygaerts Gedelegeerd Bestuurder guy.wygaerts@indufin.be Jo Santino Gedelegeerd Bestuurder jo.santino@indufin.be Jean-François Vryens Partner jean-francois.vryens@indufin.be Joris Rome Partner joris.rome@indufin.be 100 miljoen De Eik Luxempart Oprichtingsdatum 2001 Benelux MBO, MBI, OBO, buy-outs Overnamefinanciering Minimale deelname: 3 miljoen Maximale deelname: 15 miljoen Zowel minderheidsparticipatie als meerderheidsparticipatie Geen bepaalde voorkeur Converteerbare obligatielening (met warrants) Mezzanine (met warrants) Co-investering 60