Accell Group N.V. René J. Takens (CEO) Heerenveen, Agenda 1. Profiel Accell Group N.V. 2. Producten van Accell Group N.V. 1 1
Accell Group: drie productgroepen Productgroepen (omzet in 2007) Fietsen: 345,9 miljoen Fietsonderdelen en accessoires: 85,0 miljoen Fitness: 45,1 miljoen Totaal: 476,1 miljoen In 2007 werden circa 943.000 fietsen verkocht Gemiddelde consumentenprijs circa 525 In 2007 werden circa 113.000 fitnessapparaten verkocht Gemiddelde consumentenprijs circa 635 2 Omzetverdeling per productgroep Onderdelen 17,9% Fitness 9,5% Fietsen 72,6% Omze t (x miljoen) 2006 2007 verschil Fie tse n 311,3 345,9 11% Ond e rd e le n 74,9 85,0 14% Fitne ss 45,6 45,1-1% 431,7 476,1 10% 3 2
Waarom deze drie productgroepen? Bij goed weer buiten op de fiets, bij slecht weer binnen op het fitness apparaat Zowel fietsen als fitnessapparatuur zijn gepositioneerd in het midden en hoge segment Als nog geen nieuwe fiets wordt gekocht, koopt de consument fietsonderdelen en -accessoires om bestaande fiets te onderhouden en te verfraaien Dealer kan omzet verhogen door verkoop fietsonderdelen en -accessoires 4 De cyclus van activiteiten van Accell Group Markt onderzoek Verkoop aan consumenten Midden en hoge segment Ontwerp Verkoop aan dealers Marketing Ontwikkeling Sourcing/ productie 5 3
Focus Marketing Marktonderzoek Promotie Branding ( a brand is more than just a name ) Innovatie & design Verkoop aan consument via de vakhandel 6 Sterke merken 7 4
Groei Autonome groei Nieuwe producten Nieuwe markten 5 / 10% per jaar (historisch) Acquisities Buy and build strategie Schaalvoordeel Synergie 8 Geografische omzetverdeling Overige w ereld 10,1% Overige EU 14,5% Nederland 44,1% Frankrijk 10,5% Duitsland 20,8% Omze t (x miljoen) 2006 2007 verschil N e d e rla nd 195,2 210,1 8% D uitsla nd 91,9 99,2 8% Fra nkrijk 41,0 49,8 22% Overige EU 58,7 69,0 17% Overige wereld 44,9 47,9 7% 431,7 476,1 10% 9 5
Fietsen + onderdelen 10 De Europese fietsenmarkt: sterk gefragmenteerd Per jaar worden ongeveer 20 miljoen fietsen verkocht in EU-25 Top 5 Land Aantal verkochte fietsen Duitsland 4,6 miljoen Frankrijk 3,2 miljoen Engeland 3,2 miljoen Italië 2,0 miljoen Nederland 1,3 miljoen Prijs range van 69-15.000 Sterk gefragmenteerd per land: type fiets, gemiddelde prijs, kwaliteit; look and feel van de fiets; distributiekanalen Vrij stabiele markten met stabiele groei in topsegment 11 6
De Europese fietsenmarkt (2) Gebruik van de fiets - Mobiliteit 35% - Recreatief 45% - Sportief 10% - Topsport 10% 12 De Europese fietsenmarkt (3) Mobiliteit - stadscentra (slechte bereikbaarheid en vervuiling) - buitenwijken (woon- en werkverkeer) - platteland Voorbeelden van mobiliteitsoplossingen - Parijs JC Decaux Project (Vélib ) - en vele andere steden 13 7
De Europese fietsenmarkt (4) Parijs project - JC Decaux - Circa 25.000 fietsen en 1.400 stations - Gemiddeld 70.000 gebruikers per dag in de winter en gemiddeld 100.000 gebruikers per dag in de zomer - Meer dan 20 miljoen gebruikers sinds de lancering op15 juli 2007-190.000 abonnees voor langdurig gebruik - 3 miljoen abonnees voor de korte duur - Record aantal gebruikers van 185.000 per dag tijdens OV-stakingen in oktober 2007 14 De markt voor onderdelen Belangrijkste markten zijn Duitsland, Benelux, Frankrijk, Italië en Verenigd Koninkrijk Markt in Duitsland en Benelux geschat op ca. 500 miljoen Groeiende markt: Toenemende vraag naar onderdelen voor onderhoud en reparatie Toenemende vraag naar accessoires voor doeleinden van comfort en functionaliteit 15 8
Accell Group in de markt voor fietsen en onderdelen #1 speler in de Europese fietsenmarkt Accell Group verkoopt circa 1 miljoen fietsen op jaarbasis Focus op midden- en hoge segment door kwaliteitsmerken en producten (premium branding) Voornamelijk verkocht door netwerk van geselecteerde (fiets)speciaalzaken Handel in onderdelen is complementair aan fietsenmarkt 16 Fitness 17 9
De markt voor fitness apparatuur Wereldwijde markt voor fitness apparatuur geschat op ca. 5,0 miljard Markt voor thuisgebruik groeit gestaag Europese markt voor fitnessapparatuur voor thuis wordt geschat op 500 miljoen Belangrijkste markten zijn Noord Amerika en Europa Fitness markt is minder gefragmenteerd dan de fietsenmarkt - Karakteristieken van de producten zijn universeler - Eén product portfolio voor wereldwijde marketing en sales 18 Accell Group in de markt voor fitnessapparatuur Twee lijnen van hoogwaardige fitness apparatuur met Tunturi en Bremshey Accell Fitness bedient verschillende segmenten in de markt - Home use - Medisch / fysiotherapeutisch / hotels Focus op midden- en topsegment Distributienetwerk: Europa (70%), Noord Amerika (10%) en rest van de wereld (20%) 19 10
Gebruik van onze producten blijft toenemen! Steeds meer aandacht voor gezond leven Fietsen Fitness Toenemende aandacht voor sport en competitie Milieuvriendelijke mobiliteit In de stad Voor recreatiedoeleinden Toenemend aantal oudere, gezondere mensen, die graag sociaal, mentaal en fysiek actief willen blijven 20 Omzetontwikkeling laatste 6 jaar 500 450 400 350 300 250 200 150 100 50 0 476,1 431,7 372,1 341,1 289,6 259,4 2002 2003 2004 2005 2006 2007 mln. 21 11
Resultaatsontwikkeling laatste 6 jaar EBIT Nettow inst uit gew one bedrijfsuitoefening 45 40 35 30 25 20 15 10 5 0 39,6 30,1 25,7 22,8 16,6 24,4 13,8 18,4 15,5 13,2 9,2 6,8 2002 2003 2004 2005 2006 2007 mln. 22 Samenvatting resultaten boekjaar 2007 (x miljoen) 31-12-2006 31-12-2007 Omzet 431,7 476,1 10% Nettowinst uit gewone bedrijfsuitoefening 18,4 24,4 33% Winst per aandeel 1) ( ) 2,00 2,60 30% Solvabiliteit 37,4% 38,6% Balanstotaal 245,6 277,6 Koers aandeel ( ) 26,00 24,76 1) winst per aandeel is berekend op basis van nettowinst uit gewone bedrijfsuitoefening 23 12
Koersontwikkeling aandeel laatste 4 jaar 40,00 35,00 30,00 25,00 20,00 15,00 10,00 5,00 0,00 3-1-2005 1-2-2005 1-3-2005 1-4-2005 2-5-2005 1-6-2005 1-7-2005 1-8-2005 1-9-2005 3-10-2005 1-11-2005 1-12-2005 2-1-2006 1-2-2006 1-3-2006 3-4-2006 2-5-2006 1-6-2006 3-7-2006 1-8-2006 1-9-2006 2-10-2006 1-11-2006 1-12-2006 2-1-2007 1-2-2007 1-3-2007 2-4-2007 2-5-2007 1-6-2007 2-7-2007 1-8-2007 3-9-2007 1-10-2007 1-11-2007 3-12-2007 2-1-2008 1-2-2008 3-3-2008 1-4-2008 2-5-2008 24 Winst per aandeel* 3,00 2,60 2,50 2,00 1,50 1,54 1,75 2,00 1,10 1,00 0,80 0,50-2002 2003 2004 2005 2006 2007 *Gebaseerd op nettowinst uit gewone bedrijfsuitoefening 25 13
Agenda 1. Profiel Accell Group N.V. 2. Producten van Accell Group N.V. 26 Innovatie en design Batavus Weekend Special Award - Fiets van het jaar 2008 27 14
Innovatie en design Batavus Mambo Incl. diefstalpreventiechip 28 Innovatie en design Koga Tesla S 29 15
Innovatie en design Nieuw baanframe voor Theo Bos Ontwikkeld door Koga, TNO Sports, NLR en DSM Bestemd voor Olympische Spelen 2008 30 Innovatie en design Sparta Ion Style 31 16
Innovatie en design Lapierre X-Lite HM Tour de France Replica 32 Innovatie en design Vélib 33 17
Innovatie en design T-Road van Tunturi Geïntegreerd in fietstrainers, looptrainers en crosstrainers Levensechte videobeelden tijdens training Beelden lopen synchroon met snelheid en helling 34 www.accell-group.com 35 18
36 19