Zicht op later Pensioenmiddagen 2018
AGENDA 1. Welkomstwoord 2. (Bestuurlijke) organisatie 3. Financiële situatie en kostenontwikkeling 4. Beleggingsbeleid 5. Toekomstplannen 2
(BESTUURLIJKE) ORGANISATIE PENSIOENFONDS NOTARIAAT 3
(BESTUURLIJKE) ORGANISATIE Pensioenfonds Notariaat: per 1 maart 2017 ontstaan uit fusie tussen Stichting Notarieel Pensioenfonds (SNPF) en Stichting Bedrijfspensioenfonds voor medewerkers in het Notariaat (SBMN) Om een beeld geven van het huidige pensioenfonds: Ruim 25.000 deelnemers Belegd vermogen: Pensioenverplichtingen: (circa 10.000 actief, circa 2,7 miljard circa 2,5 miljard bijna 5.000 pensioengerechtigden) 4
BESTUURSMODEL Intern toezicht Raad van toezicht Verantwoordingsorgaan Bestuur Externe adviseurs Bestuursbureau (ondersteuning) Vermogensbeheer Audit en risk Communicatie, governance, compliance en pensioenregelingen 5
BESTUUR Verantwoordelijk voor beleid pensioenfonds Uitvoering pensioenregelingen Beheer van het pensioengeld Acht leden: 3 op voordracht van de KNB (2 vanuit werkgevers, 1 vanuit werknemers) 2 op voordracht van de Bond van Medewerkers in het Notariaat 1 namens de pensioengerechtigden 2 onafhankelijk deskundigen 6
BESTUURSLEDEN Eric Greup Toon Baakman Mathijs van Gaalen Nienke Bijlholt Voorzitters namens werkgevers/werknemers Op voordracht KNB Adri Jansen Walter Jansen Hanso Idzerda Rob Oosterhout Op voordracht BMN Namens pensioengerechtigden Onafhankelijk deskundigen 7
INTERN TOEZICHT - 1 Raad van toezicht Toezicht op functioneren van het bestuur Toezicht op afwegingen die het bestuur maakt bij vaststelling van het beleid 3 onafhankelijke deskundigen: Paul Braams, voorzitter Carolien van Eggermond Xander den Uyl 8
INTERN TOEZICHT - 2 Verantwoordingsorgaan Geeft oordeel over gevoerde beleid van het bestuur, maar ook over beleidskeuzes voor de toekomst Adviesrecht, bijvoorbeeld op gebied van: communicatie beloningen inrichting van de raad van toezicht risicohouding van het fonds bij beleggingen samenstelling van de premie 9
LEDEN VERANTWOORDINGSORGAAN Annemarie Struycken, voorzitter Maaike Lievestro Jasper Nobel Henny van der Weele Namens actieve deelnemers Liesbeth Slomp Jan Kuin Hans Oosterhuis Namens pensioengerechtigden Namens ex-deelnemers 10
FINANCIËLE SITUATIE EN KOSTENONTWIKKELING 11
DEKKINGSGRAAD ALS FINANCIËLE GRAADMETER Vooraf De dekkingsgraad geeft de verhouding aan tussen het vermogen van een pensioenfonds en de (toekomstige) pensioenuitkeringen (onze pensioenverplichtingen) Bij een dekkingsgraad van 100% is er voor elke euro aan pensioenverplichtingen ook een euro in kas 12
VERSCHILLENDE DEKKINGSGRADEN Onderscheid tussen: actuele dekkingsgraad: stand op dat moment beleidsdekkingsgraad: gemiddelde over de afgelopen twaalf maanden 13
STAND EIND 2017 Stand dekkingsgraad 2017 en 2016 Pensioenfonds Notariaat SNPF SBMN Eind 2017 Eind 2016 Eind 2016 Beleidsdekkingsgraad 106,9% 101,0% 102,1% Actuele dekkingsgraad 108,3% 103,0% 105,1% Verschil dekkingsgraad bij fusie weggenomen met eenmalige verhoging van pensioen van deelnemers voormalig SBMN: met 2,51% 14
STAND 1 E KWARTAAL 2018 Stand dekkingsgraad 2018 Pensioenfonds Notariaat (mei 2018) NL fondsen gemiddeld (april 2018) Beleidsdekkingsgraad 107,9% 108% Actuele dekkingsgraad 108,1% 109% 15
WANNEER VERHOGING/VERLAGING PENSIOEN? 16
WAT BETEKENT DIT VOOR U? Geen verhoging van uw pensioen in 2018, daarmee daalt de koopkracht ervan. Uw pensioen groeit dus niet mee met de prijsstijgingen. (Gedeeltelijke) verhoging van uw pensioen is mogelijk vanaf een dekkingsgraad van 114,3%. 17
BEELD AFGELOPEN JAREN Stijging prijzen Verhoging pensioen 2017 1,30% 0,00% 2016 0,30% 0,00% 2015 0,60% 0,00% 2014 1,00% 0,00% 2013 2,50% 0,00% 18
ONZE KOSTEN We maken kosten voor bijvoorbeeld: het beleggen van de ingelegde premies de administratie van uw pensioen de communicatie over uw pensioen de bestuurlijke organisatie Kostenbesparing een belangrijk doel van de fusie 19
KOSTENONTWIKKELING In 2017 kosten gedaald met: 2,3 miljoen 2016 2017 In 1 miljoen 5,4 4,2 8,4 7,3 Pensioenbeheer Vermogensbeheer 20
Kosten pensioenbeheer per deelnemer 486 Pensioenfonds Notariaat 373 SNPF 256 224 150 SBMN 2016 2017 21
BELEGGINGSBELEID 22
WAT GEBEURT ER MET DE INGELEGDE PREMIES? Uw pensioen bestaat niet alleen uit de door u ingelegde premie Uw ingelegde premie wordt belegd. Bij jarenlange deelname bestaat het merendeel van uw pensioen uit rendement op de beleggingen 23
AANDEEL BELEGGINGSRENDEMENT IN UW PENSIOEN 24
BELEGGINGSBELEID Voor de mate waarin wij risico nemen met uw geld, zijn de sociale partners (onze opdrachtgevers) leidend. Ook het verantwoordingsorgaan is hierbij betrokken. De mate waarin we risico nemen, is gericht op het behalen van onze pensioenambitie. 25
SAMENSTELLING BELEGGINGSPORTEFEUILLE Matchingportefeuille Bedoeld om het renterisico grotendeels af te dekken (80%). Een daling van de rente heeft dan minder invloed op onze financiële positie. Bestaat met name uit veilige staatsobligaties. Returnportefeuille Bedoeld om extra rendement te behalen halen. Bestaat uit aandelen, bedrijfsobligaties en overig. 26
EFFECT AFDEKKEN RENTERISICO Voorbeeld Voorbeeld verandering in rente Rente stijgt 1%- punt Rente daalt 1%- punt Effect op de dekkingsgraad Pensioenfonds Notariaat Gemiddeld pensioenfonds +/+ 7,2% +/+ 17,5% -/- 6,7% -/- 15,1% 27
SAMENSTELLING BELEGGINGSPORTEFEUILLE 28
ONZE RENDEMENTEN Beleggingsrendementen afgelopen vijf jaar Jaar Pensioenfonds Notariaat 2017 3,22% SBMN SNPF 2016 11,01% 9,10% 2015 0,02% 0,90% 2014 25,23% 24,10% 2013 3,06% 3,70% 29
MAATSCHAPPELIJK VERANTWOORD BELEGGEN Nu een zogenoemde uitsluitingenlijst: beleggingen in ondernemingen met een aantoonbaar niet-duurzame bedrijfsvoering proberen we uit te sluiten. Dit verder aanscherpen, waarbij we kijken naar de thema s milieu, maatschappij en bestuur. Onze rendementsdoelstellingen verliezen we daarbij natuurlijk niet uit het oog. 30
PLANNEN VOOR DE TOEKOMST Vraaggesprek met Eric Greup (voorzitter) en Toon Baakman (secretaris) 31
DOELEN VOOR DE TOEKOMST (5 JAAR) Verbreding door fusie of samenwerking met andere fondsen (vergroten schaalvoordelen) Herstel financiële situatie Komen tot verdere efficiëntievoordelen Verbeteren imago Verdere digitalisering communicatie (goedkoper, meer communicatie op maat mogelijk) Vergroten instroom vanuit notariële sector en diversiteit in bestuur 32