Marktinformatie Aantal pagina's: 5 Bestemd voor: Financiën/Treasury Auteur: Bericht Goedemorgen, Volgens de cijfers die het Braziliaanse statistiekbureau gisteren publiceerde is de economie van Brazilië in het derde kwartaal van 2015 met 1,7% gekrompen. Het is de eerste keer sinds 1996 dat de Braziliaanse economie drie kwartalen op rij kromp. Op jaarbasis ging het bruto binnenlands product met 4,5% achteruit. Om de inflatie te beperken heeft de centrale bank de rente verhoogd naar 14,25%, het hoogste niveau sinds 2006. De zeven grootste banken van Groot-Brittannië zijn geslaagd voor de stresstest die de Bank of England recent uitvoerde. De banken Standard Chartered en RBS zouden niet zijn geslaagd voor de stresstest als ze niet hadden aangekondigd maatregelen in te voeren om de kapitaalbuffers te versterken. Bij de stresstest is getoetst of de banken onder andere bestand zijn tegen een scherpe groeivertraging van de Chinese economie, een krimp in de eurozone of het kelderen van de grondstofprijzen. Nederlandse ondernemers in de industrie zijn positiever dan ondernemers in andere Europese landen. Dit meldde CBS gisteren op basis van statistieken van de Europese Commissie. De Europese indicator van het producenten vertrouwen, stond in november voor Nederland op 4. De gemiddelde productenvertrouwen van de Europe Unie stond in november op -3,5. Slovenië, Hongarije en Zweden zijn het meest optimistisch met betrekking tot het producentenvertrouwen. De 6M Euribor is ongewijzigd gebleven op -0,04%. De 10Y Swap is gestegen met 1 basispunt naar 0,83%. Met vriendelijke groet, Tim Schilders Vergelijking rentemarkt Vandaag en de vorige werkdag (Euribor rates worden weergegeven met een werkdag vertraging) 3M Euribor 6M Euribor 1Y Swap 5Y Swap Vorige werkdag Vandaag Verschil (in bp) -0.11-0.11 0-0.04-0.04 0-0.10-0.11-1 0.18 0.15-3 10Y Swap 0.82 0.83 1 1
2
Interest Rate Swap (IRS) tarieven (EUR) Rij: duur van de fixatie. Kolom: storting per ASK Spot Zero 3 maands 6 maands 9 maands 1 jaar 1,5 jaar 2 jaar 3 jaar 4 jaar 4-Dec-15 4-Dec-15 4-Mar-16 6-Jun-16 5-Sep-16 5-Dec-16 5-Jun-17 4-Dec-17 4-Dec-18 4-Dec-19 1 jaar -0.11-0.11-0.12-0.17-0.23-0.16-0.07 0.03 0.34 0.67 2 jaar -0.13-0.13-0.12-0.12-0.12-0.07 0.06 0.18 0.51 0.84 3 jaar -0.08-0.08-0.04-0.02 0.01 0.07 0.21 0.35 0.67 1.01 4 jaar 0.03 0.03 0.07 0.12 0.15 0.22 0.37 0.51 0.84 1.16 5 jaar 0.15 0.15 0.21 0.26 0.30 0.38 0.52 0.68 1.00 1.30 6 jaar 0.29 0.29 0.35 0.41 0.46 0.53 0.68 0.83 1.14 1.41 7 jaar 0.44 0.44 0.50 0.56 0.62 0.69 0.83 0.97 1.26 1.51 8 jaar 0.58 0.59 0.65 0.70 0.76 0.83 0.96 1.10 1.36 1.59 9 jaar 0.71 0.73 0.78 0.83 0.89 0.95 1.08 1.20 1.45 1.67 10 jaar 0.84 0.85 0.90 0.95 1.00 1.06 1.18 1.30 1.53 1.73 15 jaar 1.25 1.30 1.31 1.35 1.38 1.43 1.51 1.59 1.74 1.87 20 jaar 1.44 1.51 1.49 1.52 1.54 1.58 1.63 1.69 1.79 1.88 30 jaar 1.50 1.55 1.53 1.55 1.56 1.58 1.61 1.65 1.71 1.76 40 jaar 1.52 1.56 1.54 1.55 1.56 1.58 1.61 1.64 1.69 1.73 50 jaar 1.47 1.48 1.49 1.50 1.51 1.52 1.55 1.57 1.61 1.64 2.00 Interest Rate Swap (IRS) tarieven 4 jaar 1.50 1 jaar 1.00 6 maanden 0.50 3 maanden 0.00 1 6 11 16 21 26 31 36 41 46 Spot -0.50 3
Geldmarkt EURIBOR Fixings (act/360) USD Libor Fixings (act/360) Geldmarkt Euro Looptijd Yield 30/nov/15 Looptijd Yield 30/nov/15 Mid EONIA -0.127 3MO -0.114 O/N 0.128 3MO 0.416 O/N -0.175 1WK -0.166 6MO -0.043 1WK 0.156 6MO 0.660 T/N -0.150 1MO -0.161 9MO -0.003 1MO 0.243 12MO 0.981 1 W -0.135 2MO -0.131 12MO 0.048 2MO 0.328 2 W -0.200 * Vanwege een verandering in het beleid van de Euribor en Libor organisaties, worden de Euribor en Libor rates weergegeven 1 M -0.150 met een werkdag vertraging. 2 M -0.095 3 M -0.080 6 M -0.050 9 M -0.030 12M 0.035 Kapitaalmarkt Euro swap tarieven USD swap tarieven Nederlandse Staatsobligaties Looptijd Bid Ask Looptijd Bid Ask Coupon Loopt tot Prijs Yield 1 Y -0.12-0.11 1 Y 0.68 0.68 1 Y 0.50 15-Apr-17 101.26-0.42 2 Y -0.14-0.13 2 Y 0.97 0.98 2 Y 1.25 15-Jan-18 103.48-0.38 3 Y -0.08-0.08 3 Y 1.19 1.23 3 Y 1.25 15-Jan-19 104.89-0.31 4 Y 0.02 0.03 4 Y 1.38 1.39 5 Y 3.50 15-Jul-20 116.93-0.15 5 Y 0.15 0.15 5 Y 1.53 1.54 6 Y 3.25 15-Jul-21 118.33-0.01 6 Y 0.29 0.29 6 Y 1.67 1.67 7 Y 2.25 15-Jul-22 114.03 0.12 7 Y 0.43 0.44 7 Y 1.78 1.78 8 Y 1.75 15-Jul-23 110.96 0.29 8 Y 0.58 0.58 8 Y 1.86 1.88 12 Y 5.50 15-Jan-28 153.41 0.84 9 Y 0.71 0.71 9 Y 1.96 1.96 17 Y 2.50 15-Jan-33 120.52 1.17 10Y 0.83 0.84 10Y 2.03 2.03 21 Y 4.00 15-Jan-37 149.88 1.29 11Y 0.94 0.94 11Y 2.08 2.12 31 Y 2.75 15-Jan-47 130.78 1.50 12Y 1.03 1.04 12Y 2.15 2.16 13Y 1.12 1.12 13Y 2.20 2.21 14Y 1.20 1.20 14Y 2.25 2.25 Duitse Staatsobligaties 15Y 1.25 1.25 15Y 2.28 2.28 Coupon Loopt tot Prijs Yield 20Y 1.44 1.44 20Y 2.39 2.40 1 Y 4.00 4-Jul-16 102.58-0.41 25Y 1.50 1.50 25Y 2.45 2.46 2 Y 4.25 4-Jul-17 107.45-0.43 30Y 1.49 1.50 30Y 2.49 2.49 3 Y 4.25 4-Jul-18 112.14-0.42 40Y 1.49 1.52 40Y 2.50 2.51 4 Y 3.50 4-Jul-19 113.87-0.34 50Y 1.46 1.47 50Y 2.49 2.50 6 Y 3.25 4-Jul-21 119.01-0.14 7 Y 1.75 4-Jul-22 111.80-0.04 GBP swap tarieven CHF swap tarieven 8 Y 1.75 15-Feb-24 112.52 0.21 Looptijd Bid Ask Looptijd Bid Ask 13 Y 4.75 4-Jul-28 148.54 0.70 1 Y 0.75 0.79 1 Y -0.97-0.93 19 Y 4.75 4-Jul-34 161.50 1.08 2 Y 0.92 0.94 2 Y -0.98-0.95 24 Y 4.25 4-Jul-39 160.99 1.25 3 Y 1.08 1.12 3 Y -0.93-0.89 31 Y 2.50 15-Aug-46 128.58 1.36 4 Y 1.22 1.25 4 Y -0.79-0.78 5 Y 1.36 1.37 5 Y -0.67-0.64 6 Y 1.46 1.50 6 Y -0.49-0.49 Zwitserse Staatsobligaties 7 Y 1.55 1.60 7 Y -0.36-0.35 Coupon Loopt tot Prijs Yield 8 Y 1.64 1.68 8 Y -0.23-0.22 1 Y 2.00 12-Oct-16 102.87-1.31 9 Y 1.71 1.75 9 Y -0.12-0.10 2 Y 3.00 8-Jan-18 109.31-1.35 10Y 1.78 1.80 10Y -0.04 0.02 3 Y 3.00 12-May-19 115.03-1.25 11Y 1.83 1.84 11Y 0.04 0.06 5 Y 2.25 6-Jul-20 115.79-1.09 12Y 1.86 1.90 12Y 0.14 0.15 5 Y 2.00 28-Apr-21 116.52-0.97 13Y 1.90 1.93 13Y 0.20 0.21 7 Y 4.00 11-Feb-23 134.95-0.72 14Y 1.93 1.96 14Y 0.22 0.26 9 Y 1.25 11-Jun-24 115.89-0.56 15Y 1.94 1.98 15Y 0.32 0.32 16 Y 2.25 22-Jun-31 135.58-0.03 20Y 2.00 2.01 20Y 0.51 0.52 22 Y 1.25 27-Jun-37 122.08 0.20 25Y 1.99 2.00 25Y 0.62 0.63 26 Y 1.50 30-Apr-42 130.39 0.30 30Y 1.97 1.97 30Y 0.69 0.69 33 Y 4.00 6-Jan-49 210.45 0.42 40Y 1.89 1.90 40Y 0.70 0.80 50Y 1.85 1.86 50Y 0.74 0.84 Forward Rate Agreements Beleidsrentes Euro Centrale Banken Vanaf X Einde (In maanden) 1 X 4-0.19-0.16 1 X 7-0.12-0.09 ECB Refirente 0.05 2 X 5-0.23-0.21 2 X 8-0.15-0.13 BoE Refirente 0.50 3 X 6-0.24-0.23 3 X 9-0.16-0.13 Federal Funds rate 0.00-0.25 4 X 7-0.26-0.24 6 X12-0.18-0.16 5 X 8-0.26-0.25 9 X15-0.21-0.16 6 X 9-0.27-0.25 12X18-0.18-0.16 7 X 10-0.28-0.26 18X24-0.14-0.13 8 X 11-0.28-0.27 6X18-0.05-0.03 9 X 12-0.29-0.27 12X24-0.06-0.03 4
Forward Valuta prijzen Versus euro EUR/USD Bid Ask EUR/GBP Bid Ask Euro/Dollar Volatiliteit Spot 1.06220 1.06220 Spot 0.70470 0.70472 O/N 27.12 30.48 O/N 1.06224 1.06224 O/N 0.70467 0.70469 1W 16.52 17.52 2D 1.06218 1.06219 2D 0.70469 0.70471 1M 13.02 13.39 3D 1.06217 1.06218 3D 0.70474 0.70476 2M 12.09 12.42 1W 1.06230 1.06231 1W 0.70480 0.70483 3M 11.51 11.81 1M 1.06329 1.06330 1M 0.70527 0.70530 6M 11.05 11.35 2M 1.06418 1.06420 2M 0.70589 0.70593 9M 10.88 11.18 3M 1.06505 1.06508 3M 0.70647 0.70653 1Y 10.74 11.04 4M 1.06609 1.06612 4M 0.70712 0.70719 5M 1.06711 1.06715 5M 0.70777 0.70784 6M 1.06828 1.06834 6M 0.70849 0.70858 9M 1.07198 1.07210 9M 0.71063 0.71079 12M 1.07621 1.07630 12M 0.71294 0.71312 18M 1.08614 1.08639 18M 0.71799 0.71851 2Y 1.09738 1.09781 2Y 0.72394 0.72496 EUR/CHF Bid Ask EUR/JPY Bid Ask Spot 1.08967 1.08970 Spot 130.73000 130.73000 O/N 1.08968 1.08968 O/N 130.72685 130.72944 2D 1.08967 1.08972 2D 130.72900 130.72910 3D 1.08960 1.08965 3D 130.73064 130.73385 1W 1.08951 1.08956 1W 130.73600 130.73800 1M 1.08802 1.08806 1M 130.68300 130.68870 2M 1.08714 1.08726 2M 130.71350 130.72150 3M 1.08645 1.08653 3M 130.72830 130.75200 4M 1.08562 1.08572 4M 130.69640 130.70120 5M 1.08462 1.08485 5M 130.72320 130.72950 6M 1.08349 1.08373 6M 130.73400 130.75190 9M 1.08076 1.08101 9M 130.71350 130.74770 12M 1.07808 1.07839 12M 130.72160 130.74860 18M 1.07253 1.07378 18M 130.62280 130.72530 2Y 1.06729 1.06869 2Y 130.48710 130.65640 Olie/ Diesel Brent crude oil (Europa) Spot vorig verschil 43.48 USD per vat 43.48 0.00% Spot vorig verschil 3.42 US centen per Gallon 3.36 1.62% 5
Credit Ratings S&P Moody's Fitch 5Y CDS spread Rating Outlook Rating Outlook Rating Outlook Currency ABN AMRO BANK NV A NEG A2 STABLE A STABLE N/A N/A ALLIED IRISH BANKS PLC BB+ STABLE Baa3 POS BB POS 0.052 EUR ANGLO IRISH BANK CORP LTD NR N/A WR N/A WD N/A N/A N/A BANCO SANTANDER SA A- STABLE A3 POS A- STABLE 5.171 EUR BANK NEDERLANDSE GEMEENTEN AAA STABLE Aaa STABLE AA+ STABLE N/A N/A BANK OF AMERICA CORP A- *- N/A Baa1 STABLE A STABLE 17.81 USD BANK OF IRELAND BBB- POS Baa2 POS BB+ POS 0.351 EUR BARCLAYS BK PLC-ADR C A- STABLE A2 STABLE A STABLE N/A N/A BAYERISCHE LANDESBANK NR N/A A3 POS A- STABLE N/A N/A BNP PARIBAS A+ NEG A1 STABLE A+ STABLE 56.28 EUR CITIBANK NA A *+ N/A A1 STABLE A+ STABLE N/A N/A COMMERZBANK AG BBB+ NEG Baa1 POS BBB POS 10.37 EUR CREDIT SUISSE A STABLE A1 *- N/A A POS N/A N/A DEUTSCHE BANK AG-REGISTERED BBB+ STABLE A3 POS A NEG 24.46 EUR FRIESLAND BANK N/A N/A Aa2 STABLE WD N/A N/A N/A GOLDMAN SACHS GROUP INC A- *- N/A A3 STABLE A STABLE 193.07 USD HSBC BANK PLC AA- STABLE Aa2 STABLE AA- STABLE N/A N/A ING BANK NV A STABLE A1 STABLE A STABLE N/A N/A JPMORGAN CHASE BANK NA A+ STABLE Aa3 STABLE AA- STABLE N/A N/A KFW AAA STABLE Aaa STABLE AAA STABLE N/A N/A LLOYDS TSB BANK PLC A N/A A1 STABLE A+ STABLE N/A N/A MORGAN STANLEY A- *- N/A A3 STABLE A STABLE 35.27 USD NEDERLANDSE WATERSCHAPSBANK AAA STABLE Aaa STABLE NR N/A N/A N/A NIBC BANK NV BBB- STABLE Baa1 STABLE BBB- STABLE N/A N/A RABOBANK A+ NEG Aa2 STABLE AA- STABLE 51.42928 EUR ROYAL BANK OF SCOTLAND PLC BBB+ STABLE A3 STABLE BBB+ STABLE N/A N/A SNS BANK NV BBB NEG Baa1 STABLE BBB STABLE N/A N/A SOCIETE GENERALE A NEG A2 STABLE A STABLE 45.305 EUR UBS AG-REG A STABLE A2 *+ N/A A STABLE N/A N/A VAN LANSCHOT BANKIERS BBB+ STABLE NR N/A BBB+ STABLE N/A N/A N.B: De ratings in bovenstaande tabel zijn van de desbetreffende moedermaatschappijen. Dochtermaatschappijen kunnen een afwijkende rating hebben. *-: Op de watchlist NR: Rating niet beschikbaar N/A: Outlook niet beschikbaar Rood vetgedrukt: Verandering in de afgelopen 30 dagen 6
Credit Ratings S&P Moody's Fitch 5Y CDS spread Rating Outlook Rating Outlook Rating Outlook Currency BELGIE AAu STABLE Aa3 STABLE AA NEG 33.44661 USD BULGARIJE BB+ STABLE Baa2 STABLE BBB STABLE 164.7195 USD CYPRUS BB- POS B1 STABLE B+ POS Niet beschikbaar N/A DENEMARKEN AAA STABLE Aaa STABLE AAA STABLE 16.03879 USD DUITSLAND AAAu STABLE Aaa STABLE AAA STABLE 12.79992 USD ESTLAND AA- STABLE A1 STABLE A+ STABLE 66.03348 USD FINLAND AA+ NEG Aaa NEG AAA NEG Niet beschikbaar N/A FRANKRIJK AAu NEG Aa2 STABLE AA STABLE 26.8963 USD GRIEKENLAND CCC+ STABLE Caa3 STABLE CCC N/A Niet beschikbaar N/A HONGARIJE BB+ STABLE Ba1 POS BBB- POS 155.9197 USD IERLAND A+ STABLE Baa1 POS A- POS 43.07337 USD IJSLAND BBB STABLE Baa2 STABLE A- STABLE Niet beschikbaar N/A ITALIE BBB-u STABLE Baa2 STABLE BBB+ STABLE 93.26372 USD LETLAND A- STABLE A3 STABLE A- STABLE 90.27124 USD LITOUWEN A- STABLE A3 STABLE A- STABLE Niet beschikbaar N/A LUXEMBURG AAA STABLE Aaa STABLE AAA STABLE Niet beschikbaar N/A MALTA BBB+ POS A3 STABLE A STABLE Niet beschikbaar N/A NEDERLAND AAAu STABLE Aaa STABLE AAA STABLE 15.99643 USD NOORWEGEN AAA STABLE Aaa STABLE AAA STABLE 13.38759 USD OOSTENRIJK AA+ STABLE Aaa NEG AA+ STABLE 23.33181 USD POLEN BB+u POS A2 STABLE A STABLE 72.14682 USD PORTUGAL BB+u STABLE Ba1 STABLE BB+ POS 179.1 USD ROEMENIE BBB- STABLE Baa3 STABLE BBB STABLE 129.4685 USD SLOVENIE A- POS Baa3 STABLE BBB+ POS 113.8395 USD SLOWAKIJE A+ STABLE A2 STABLE A+ STABLE 48.90705 USD SPANJE BBB+ STABLE Baa2 POS BBB+ STABLE 82.15632 USD TSJECHIE AA STABLE A1 STABLE AA- STABLE Niet beschikbaar N/A VERENIGD KONINKRIJK AAAu NEG Aa1 STABLE AA+ STABLE 16.95313 USD ZWEDEN AAAu STABLE Aaa STABLE AAA STABLE Niet beschikbaar N/A ZWITSERLAND AAAu STABLE Aaa STABLE AAA STABLE Niet beschikbaar N/A *-: Op de watchlist NR: Rating niet beschikbaar N/A: Outlook niet beschikbaar Rood vetgedrukt: Verandering in de afgelopen 30 dagen 7