DE SOLACTIVE CLIMATE AND ENERGY TRANSITION-INDEX

Transcriptie

1 Smart Invest Bon CLIMATE & ENERGY TRANSITION 2028 IN SMART INVEST PORTFOLIO VAN AG INSURANCE Blootstelling van 100% van het netto geïnvesteerde bedrag via een EMTN 1 uitgegeven door BNP Paribas Fortis FLASH INVEST Promotioneel Document Oktober /6 BELEGGINGSFONDS AANGEBODEN BINNEN SMART INVEST PORTFOLIO, EEN BELEGGINGSVERZEKERING (TAK 23) VAN AG INSURANCE Looptijd 10 jaar Bescherming van het belegde nettobedrag op de eindvervaldag van het fonds In het licht van de uitputting van fossiele energiebronnen en de ontwikkeling van milieuwetgevingen is energietransitie ongetwijfeld een interessant beleggingsthema op lange termijn. Het beleggingsfonds Smart Invest Bon Climate & Energy Transition 2028 maakt het voor u mogelijk op een voorzichtige manier te mikken op het langetermijnpotentieel van een dynamische portefeuille met aandelen van internationale ondernemingen die zich in meer of mindere mate inzetten voor energietransitie, en die geselecteerd worden op basis van objectieve financiële criteria. 1. Uw rendement is gekoppeld aan het langetermijnpotentieel (10 jaar) van de Solactive Climate and Energy Transitionindex (Price). Die is samengesteld uit 40 internationale aandelen die enerzijds geselecteerd worden op basis van hun inzet voor energietransitie en anderzijds op basis van objectieve financiële criteria. Bij een gunstig verloop van de index is uw meerwaarde gelijk aan 80% van de stijging van de index. 2. Lookback-systeem: de beginwaarde van de index, die gebruikt wordt als basis voor de berekening van de eventuele meerwaarde, zal overeenkomen met de laagste slotkoers op 7 observatiedata maandelijks gespreid tussen 20 november 2018 en 31 mei Bescherming van het belegde nettobedrag: zelfs bij een ongunstig indexverloop is het belegde nettobedrag (exclusief taks en instapkosten) voor 100% beschermd op de einddatum van het fonds, behalve bij faillissement of dreigend faillissement van BNP Paribas Fortis NV 2, de emittent van de EMTN 1 waarbij alle belegde nettobedragen worden geplaatst. In dat geval loopt de belegger het risico zijn kapitaal niet terug te krijgen op de eindvervaldag. ENERGIETRANSITIE Energietransitie staat voor de overgang van een energiesysteem dat vooral gebaseerd is op uitputbare en CO 2 -uitstotende fossiele energiebronnen naar een energetisch model met een lagere koolstofuitstoot dat het accent legt op hernieuwbare energie en energie-efficiëntie. Het is een essentieel thema voor groene en verantwoorde beleggingen die de maatschappelijke risico s en de risico s voor het milieu zo laag mogelijk willen houden, maar tegelijkertijd de beleggingsopportuniteiten in het kader van energietransitie optimaal willen benutten. Hierbij wordt vooral gekeken naar de positieve en meetbare impact op maatschappij en milieu. Sinds het Verdrag van Parijs van 2015 (COP) hechten beleggers steeds meer belang aan de risico s als gevolg van de opwarming van de aarde, een van de grote uitdagingen van de 21 e eeuw (processen, boycot van producten ), maar ook aan de opportuniteiten van het beleggen in bedrijven die producten en oplossingen ontwikkelen met betrekking tot energietransitie. Doordat ze die uitdagingen willen integreren in hun beleggingskeuzes zijn er nieuwe marktpraktijken ontstaan zoals de desinvestering in fossiele energiebronnen of het koolstofvrij maken van de portefeuilles. (Bron: Natixis Green & Sustainable Hub) Voor de particuliere belegger is dit een ingewikkelde opdracht gezien het voor hem moeilijk is om op een correcte manier de koolstofvoetafdruk van ondernemingen wereldwijd in te schatten. Beursindices kunnen hem daarbij helpen door voor hem gediversifieerde portefeuilles samen te stellen met bedrijven die zich in meer of mindere mate inzetten voor het verminderen van hun koolstofvoetafdruk. Dat is bijvoorbeeld het geval voor de Solactive Climate and Energy Transition-index (Price). Door de koppeling van de Smart Invest Bon Climate & Energy Transition 2028 aan die index kan de belegger voorzichtig mikken op het langetermijnpotentieel van 40 ondernemingen die zich in meer of mindere mate inzetten voor energietransitie en de strijd voor het klimaat, zonder dat rechtstreeks in die aandelen wordt belegd. 1 EMTN-obligatie (Euro Medium Term Note) uitgegeven door BNP Paribas Fortis (ISIN-code BE Reeks 1034), niet toegankelijk voor particuliere beleggers. Meer informatie over de EMTN vindt u in de Final Terms die gratis verkrijgbaar zijn in elk BNP Paribas Fortis-kantoor. 2 Rating van BNP Paribas Fortis NV: A2 (stable outlook) bij Moody s, A (positive outlook) bij Standard & Poor s et A+ (stable outlook) bij Fitch. Een rating wordt indicatief toegekend en vormt geen aanbeveling tot kopen, verkopen of bewaren van de effecten van de emittent. Een rating kan door het ratingagentschap op elk moment worden geschorst, gewijzigd of opgeheven. Meer informatie over de ratings vindt u op

2 2/6 DE SOLACTIVE CLIMATE AND ENERGY TRANSITION-INDEX De Solactive Climate and Energy Transition-index (Price) werd gelanceerd in juni Die index is samengesteld door Solactive, een Duitse leverancier gespecialiseerd in de ontwikkeling, de berekening en het beheer van financiële marktindices. Uitgebreide informatie over deze partner vindt u op De Solactive Climate and Energy Transition-index (Price) bestaat uit 40 aandelen van ondernemingen uit ontwikkelde landen, geselecteerd op basis van: een methodologie voor de evaluatie van de energietransitie van ondernemingen, gebaseerd op milieu-indicatoren bepaald door Sustainalytics, een van de marktleiders op het gebied van ESG-analyse en -rating (Ecologie, Samenleving en Goed bestuur). Die complexe methodologie gebruikt kwantitatieve indicatoren om de koolstofvoetafdruk van de activiteiten van de ondernemingen te meten, alsook kwalitatieve indicatoren om te bepalen in welke mate de ondernemingen bijdragen aan energietransitie en de strijd tegen de klimaatverandering; objectieve financiële criteria: beurskapitalisatie, liquiditeit, volatiliteit en dividendrendement. De samenstelling van de index wordt om de 6 maanden herzien, volgens de methode beschreven op pagina 3. Het gewicht dat aan elk aandeel binnen de index wordt toegekend wordt elke 3 maanden herberekend. GOED OM TE WETEN De samenstelling en de evolutie van de Solactive Climate and Energy Transition-index kan u volgen op INDEX VAN HET TYPE PRICE De Solactive Climate and Energy Transition-index is een index van het type Price. Dat betekent dat de dividenden uitgekeerd door de aandelen in de index niet worden herbelegd in de index en dus geen directe invloed hebben op de prestatie ervan. SAMENSTELLING VAN DE INDEX OP # Onderneming Land Sector 1 AltaGas Ltd Canada Petroleum en gas 2 Annaly Capital Management Inc. Verenigde Staten Immobiliën 3 APA Group Australië Petroleum en gas 4 AT&T Inc Verenigde Staten Telecommunicatie 5 Australia and New Zealand Banking Group Ltd Australië Financiën 6 BCE Inc Canada Telecommunicatie 7 BHP Billiton Ltd Australië Basismaterialen 8 BT Group plc Verenigd Koninkrijk Telecommunicatie 9 Caltex Australia Ltd Australië Petroleum en gas Coca-Cola European Partners 10 Verenigd Koninkrijk plc Commonwealth Bank of 11 Australië Australia Consumptie Financiën 12 Compass Group plc Verenigd Koninkrijk Diensten 13 Consolidated Edison Inc Verenigde Staten Energiediensten 14 Daimler AG Duitsland Consumptie 15 Endbridge Inc Canada Petroleum en gas 16 Equity Residential Verenigde Staten Immobiliën 17 Exelon Corp Verenigde Staten Energiediensten 18 GlaxoSmithKline plc Verenigd Koninkrijk Gezondheidszorg 19 Iberdrola SA Spanje Energiediensten 20 J Sainsbury plc Verenigd Koninkrijk Distributie # Onderneming Land Sector 21 National Australia Bank Ltd Australië Financiën 22 National Grid plc Verenigd Koninkrijk Diensten 23 Poste Italiane SpA Italië Diensten 24 Proximus NV België Telecommunicatie 25 Rio Tinto Ltd Australië Basismaterialen 26 Royal Mail plc Verenigd Koninkrijk Diensten 27 Severn Trent plc Verenigd Koninkrijk Waterdiensten 28 Skanska AB Zweden Bouwdiensten 29 Snam SpA Italië Energiediensten 30 Stockland Australië Immobiliën 31 Svenska Cellulosa AB Zweden Basismaterialen 32 Swisscom AG Zwitserland Telecommunicatie 33 Taylor Wimpey plc Verenigd Koninkrijk Bouwdiensten 34 Telefonica Deutschland Holding AG Duitsland Telecommunicatie 35 Telia Co AB Zweden Telecommunicatie 36 Terna Rete Elettrica Nazionale SpA Italië Energiediensten 37 Vodafone Group plc Verenigd Koninkrijk Telecommunicatie 38 Wesfarmers Ltd Australië Distributie 39 Westpac Banking Corp Australië Financiën 40 Zurich Insurance Group AG Zwitserland Financiën Bron: Solactive

3 3/6 SELECTIEMETHODE VOOR DE 40 AANDELEN IN DE INDEX BELEGGINGSUNIVERSUM = ongeveer aandelen uit de Solactive GBS Developed Markets Large & Mid Cap-index (ontwikkelde markten van Amerika, Europa en Azië-Stille Oceaan), met uitsluiting van de aandelen met een beurskapitalisatie lager dan 1 miljard EUR; met een gemiddeld dagelijks omzetvolume dat lager is dan 10 miljoen EUR over de laatste 5, 10 en 20 werkdagen; waarvan de gegevens met betrekking tot de intensiteit van hun CO 2 -uitstoot meer dan 2 jaar oud zijn. STAP 1: UITSLUITING VAN AANDELEN VAN ONDERNEMINGEN die betrokken zijn in sectoren die te maken hebben met tabak, controversiële wapens en fossiele brandstoffen met een grote milieu-impact; die behoren tot de sectoren van edele metalen en kolen. Het universum wordt teruggebracht tot ongeveer aandelen. STAP 2: SELECTIE VAN ONDERNEMINGEN OP BASIS VAN HUN KLIMAATSCORE Aan elk aandeel wordt een klimaatscore toegekend die de inzet voor energietransitie en klimaatkwesties bepaalt volgens een methodologie die de volgende 6 criteria combineert: Carbon Sales Intensity = intensiteit van de CO 2 -uitstoot ten opzichte van de verkoop; Carbon Sales Intensity Variation = de verandering in koolstofintensiteit over de laatste 5 jaar; R&D Sales Intensity = investeringen in onderzoek en ontwikkeling ten opzichte van de verkoop; Commitment Score = inzet voor een kleinere koolstofvoetafdruk; Production Score = geleverde inspanningen om de duurzaamheid van de productieprocessen te verhogen; Product Score = geleverde inspanningen om de duurzaamheid van de producten, de diensten, het transport, de gebouwen... te verhogen. De klimaatscore wordt berekend door Solactive op basis van milieu-indicatoren die worden verschaft door Sustainalytics. Details van de klimaatscore zijn beschikbaar op de website van Solactive : Uitsluiting van de 30% ondernemingen met de laagste klimaatscores. Er blijven nog ongeveer 800 aandelen over. STAP 3: SELECTIE OP BASIS VAN HISTORISCHE VOLATILITEIT 1 Uitsluiting van de 40% aandelen die de hoogste historische volatiliteit hebben over een periode van 3 en een periode van 6 maanden. Er blijven nog ongeveer 480 aandelen over. STAP 4: SELECTIE OP BASIS VAN HISTORISCH DIVIDENDRENDEMENT 2 Selectie van de 40 aandelen met het hoogste historisch dividendrendement, met een maximum van 10 aandelen per land en 8 aandelen per sector. De 40 aandelen die uiteindelijk worden geselecteerd, worden proportioneel gewogen op basis van hun historisch dividendrendement EN het omgekeerde van hun historische volatiliteit, met een maximum van 10% per aandeel. 1 Volatiliteit Aandelen zijn onderhevig aan opwaartse en neerwaartse koersbewegingen. Voor deze bewegingen kan een vork worden gehanteerd die de positieve en negatieve procentuele afwijking meet ten opzichte van een gemiddelde prestatie. In financiële taal wordt dit interval volatiliteit genoemd. Als een aandeel een volatiliteit van 5% heeft, betekent dit dat het aandeel in de meeste waargenomen gevallen tussen +5% en -5% rond zijn gemiddeld rendement schommelt. 2 Geen uitkering van dividenden Hoewel een van de selectiecriteria van de aandelen in de index betrekking heeft op de dividenden die ze uitkeren, heeft de belegger geen recht op die dividenden. SOLACTIVE CLIMATE AND ENERGY TRANSITION-INDEX (PRICE) Conclusie Die strikte methode maakt het mogelijk een portefeuille van internationale aandelen samen te stellen met voldoende grootte en voldoende liquiditeit, die zich in meer of mindere mate inzetten voor energietransitie, die een relatief lage volatiliteit en een relatief hoog dividendrendement hebben, en die een goede geografische en sectorale diversifiëring bieden.

4 4/6 80% VAN DE POSITIEVE PRESTATIE van de index Het Smart Invest Bon Climate & Energy Transition 2028 heeft twee doelstellingen: 100% van het belegde nettobedrag recupereren In tegenstelling tot bij het rechtstreeks beleggen in aandelen wordt uw belegd kapitaal (exclusief taks en instapkosten) volledig terugbetaald op de einddatum van het fonds, behalve in geval van faillissement of dreigend faillissement van BNP Paribas Fortis NV. Meerwaarde realiseren De eventuele meerwaarde is gekoppeld aan de prestatie van de Solactive Climate and Energy Transition-index (Price). Als de index op de einddatum van het fonds gestegen is, zal de meerwaarde gelijk zijn aan 80% van de opgetekende stijging. Bij een negatieve of nulevolutie wordt geen meerwaarde toegekend. Berekeningswijze van de meerwaarde op de einddatum van het fonds 1. De eindwaarde van de index is gelijk aan het gemiddelde van 31 observaties op vooraf bepaalde data, maandelijks gespreid tussen 30 april 2026 en 31 oktober De evolutie van de index wordt berekend ten opzichte van de beginwaarde, namelijk de laagste van de 7 slotkoersen op de volgende data: 20 november 2018, 28 december 2018, 31 januari 2019, 28 februari 2019, 29 maart 2019, 30 april 2019 en 31 mei De meerwaarde is gelijk aan 80% van de aldus bepaalde positieve prestatie. LOOKBACK-EFFECT De beginwaarde van de index wordt niet bepaald op het moment van de uitgifte. Om een eventuele beurszwakte op het moment van de lancering te benutten, zal de beginwaarde overeenkomen met de laagste van 7 slotkoersen van de Solactive Climate and Energy Transition-index (Price), bepaald op 7 observatiedata maandelijks gespreid over de eerste 6 maanden. Via dat lookback-systeem kan de basis voor de berekening van de prestatie van de index worden geoptimaliseerd. VOORBEELDEN VAN DE BEREKENING VAN EEN EVENTUELE MEERWAARDE Deze fictieve voorbeelden gelden louter als illustratie van het berekeningsmechanisme van een eventuele meerwaarde en geven geen enkele garantie, noch vormen zij een betrouwbare indicator over de toekomstige evolutie van het rendement. Negatief voorbeeld Neutraal voorbeeld Positief voorbeeld Fictieve evolutie van de index -30% 24% 48% De meerwaarde bedraagt 80% van elke positieve prestatie van de index Bedrag bij vereffening van het fonds 1 / 80% x 24% = 19,2% 80% x 48% = 38,4% 100% van het netto belegde bedrag 2 en geen meerwaarde, dus een actuarieel rendement van -0,25% 3 100% van het netto belegde bedrag 2 + een meerwaarde van 19,2%, dus een actuarieel rendement van 1,52% 3 100% van het netto belegde bedrag 2 + een meerwaarde van 38,4%, dus een actuarieel rendement van 3,05% 3 1 Behalve bij faillissement of dreigend faillissement van BNP Paribas Fortis NV. 2 Exclusief taks en instapkosten. 3 Exclusief taks. Instapkosten inbegrepen. In het Essentiële-informatiedocument gekoppeld aan dit fonds (beschikbaar op de websites (klik onderaan op Algemene voorwaarden en contractuele documenten ) en vindt u prestatiescenario s. Die scenario s worden aangeleverd door AG Insurance en berekend volgens de methode opgelegd door de nieuwe PRIIPs-regelgeving (EU-verordening Nr. 1286/2014). KLACHTEN Klachten kunnen worden ingediend bij BNP Paribas Fortis NV, Dienst Klachtenmanagement, Warandeberg 3, B-1000 Brussel of bij AG Insurance nv, Dienst Klachtenbeheer, E. Jacqmainlaan 53 te B-1000 Brussel (tel: 02/ of via customercomplaints@aginsurance.be). Indien de oplossing die BNP Paribas Fortis of AG Insurance voorstelt geen voldoening schenkt, kunt u het geschil voorleggen aan de Ombudsman van de verzekeringen (info@ombudsman.as), De Meeûs Square 35 te B-1000 Brussel,

5 SMART INVEST PORTFOLIO BESCHRIJVING INSCHRIJVING FISCALITEIT TERUGBETALING WAARBORGEN Smart Invest Portfolio is een individuele levensverzekering (tak 23) onderworpen aan het Belgisch recht, met een onbepaalde looptijd, gekoppeld aan een of meerdere beleggingsfondsen met een bepaalde looptijd (Smart Invest Bon) en aan een defensief beleggingsfonds (zonder kapitaalbescherming) met een onbepaalde looptijd, AG Life Cash Euro, 'wachtfonds' genoemd. De beleggingsfondsen die in het kader van Smart Invest Portfolio op einddatum komen, worden niet rechtstreeks op de rekening van de klant uitbetaald. Er is een automatische overdracht naar het wachtfonds, tenzij de klant andere instructies geeft. Smart Invest Portfolio bestaat uit 2 compartimenten: een compartiment met fondsen zonder verbintenissen en een compartiment met fondsen met verbintenissen. Fondsen met verbintenissen zijn fondsen waarvoor, op het moment van inschrijving, verbintenissen aangegaan worden met betrekking tot hun duur, hun bedrag of hun rendementsvoet. Voor elk nieuw Smart Invest Bon-fonds zal worden vermeld van welk compartiment het fonds deel uitmaakt. Een compartiment wordt geactiveerd zodra daarin een beleggingsfonds wordt ingeschreven en blijf actief zolang er minstens één fonds in behouden blijft. Betrokken partijen Verzekeringsnemer = persoon die het contract Smart Invest Portfolio afsluit Verzekeraar = AG Insurance nv Verzekerde = persoon die het risico op overlijden loopt Begunstigde bij overlijden van de verzekerde = naar keuze Per afgesloten Smart Invest Portfolio krijgt de verzekeringsnemer elk jaar een overzicht met de stand van zaken van alle fondsen die er deel van uitmaken. Doorlopende inschrijving, via een storting die wordt toegewezen aan een of meer Smart Invest Bon-fondsen, maar enkel tijdens de inschrijvingsperiode van die fondsen. Initiële inschrijvingsperiode: min euro (excl. taks en instapkosten) bij het aangaan van een Smart Invest Portfolio-contract. Als meerdere fondsen tegelijk worden gecommercialiseerd, dan kan dat bedrag vrij over die fondsen worden verdeeld. Bijkomende inschrijvingen: nadat het Smart Invest Portfolio-contract werd aangegaan, is het mogelijk om in het contract bijkomende stortingen te doen van minimaal euro. Als meerdere fondsen tegelijkertijd worden gecommercialiseerd, dan kan dat bedrag vrij over die fondsen worden verdeeld. Taks op levensverzekeringen: 2% op elk gestort bedrag (verzekeringsnemer = natuurlijk persoon met woonplaats in België). Inkomstenbelasting: de fiscaliteit hangt af van het compartiment waartoe het fonds behoort (zie rubriek 'Beschrijving' op pagina 6). Compartiment van beleggingsfondsen zonder verbintenissen: geen roerende voorheffing bij afkoop of interne overdracht naar een ander fonds in het Smart Invest Portfolio-contract, en dat ongeacht de looptijd. Compartiment van beleggingsfondsen met verbintenissen: er is mogelijk roerende voorheffing verschuldigd bij afkoop of interne overdracht naar het compartiment van de beleggingsfondsen zonder verbintenissen binnen 8 jaar na de activering van dit compartiment, zoals vermeld in de contractuele documenten. In geval van overlijden kunnen successierechten verschuldigd zijn. Deze informatie berust op de Belgische fiscale wetgeving van kracht op en kan in de toekomst wijzigen. Volledige of gedeeltelijke afkoop: De verzekeringsnemer kan op elk moment de volledige of gedeeltelijke afkoop van de reserve van een of meer fondsen aanvragen, met een minimum van euro per aanvraag en op voorwaarde dat minimaal euro in het contract belegd blijft (waarvan 500 euro per compartiment als de twee compartimenten actief zijn). Afkoopkosten Vanuit een fonds met bepaalde looptijd: 1% behalve in het laatste jaar of op de eindvervaldag van het fonds (0%). Vanuit het wachtfonds: 0%. Volledige of gedeeltelijke overdracht: de verzekeringsnemer kan de eenheden van een fonds op elk moment volledig of gedeeltelijk overdragen naar een nieuw fonds waarop in het kader van Smart Invest Portfolio kan worden ingeschreven. Overdrachtskosten Van een fonds met bepaalde looptijd naar een nieuw fonds met bepaalde looptijd: - geen uitstapkosten voor het oorspronkelijke fonds; - instapkosten in het nieuwe fonds. Van een fonds met bepaalde looptijd naar het wachtfonds AG Life Cash Euro: - 1% uitstapkosten op de overgedragen reserve van het oorspronkelijke fonds; - geen uitstapkosten bij overdracht in het laatste jaar of op de einddatum van het oorspronkelijke fonds; - geen instapkosten in het wachtfonds. Van het wachtfonds AG Life Cash Euro naar een nieuw fonds met bepaalde looptijd: - geen uitstapkosten voor het wachtfonds; - instapkosten in het nieuwe fonds met bepaalde looptijd. Waarborgen bij overlijden: totale waarde in euro van alle eenheden toegewezen aan het Smart Invest Portfolio-contract en gekoppeld aan beleggingsfondsen die actief of in oprichting zijn. Meer informatie over de waardering van de eenheden vindt u in de Algemene Voorwaarden van Smart Invest Portfolio (artikel 10). 5/6 Smart Invest Portfolio is een verzekeringsproduct van AG Insurance, aangeboden door BNP Paribas Fortis. AG Insurance nv - E. Jacqmainlaan 53, B-1000 Brussel - RPR Brussel - BTW BE BNP Paribas Fortis NV, Warandeberg 3, B-1000 Brussel - RPR Brussel - BTW BE , is ingeschreven onder dit nummer bij de FSMA, Congresstraat 12-14, 1000 Brussel, en handelt als verbonden agent, vergoed door commissies, voor AG Insurance nv. BNP Paribas Fortis nv bezit een deelneming van meer dan 10% in AG Insurance nv.

6 6/6 Smart Invest Bon CLIMATE & ENERGY TRANSITION 2028 BESCHRIJVING INSCHRIJVING KOSTEN & FISCALITEIT Smart Invest Bon Climate & Energy Transition 2028 is een beleggingsfonds naar Belgisch recht dat gekoppeld is aan Smart Invest Portfolio, een individuele levensverzekering (tak 23) van AG Insurance (zie informatie op pagina 5). Dit fonds zal worden opgenomen in het compartiment van de beleggingsfondsen zonder verbintenissen van uw Smart Invest Portfolio. Looptijd en rendement Startdatum van het fonds: 20 november Einddatum van het fonds: 20 november Niet-gewaarborgd rendement, gekoppeld aan het verloop van de Solactive Climate and Energy Transition-index (Price). Doelstellingen van het fonds op de einddatum: minstens 100% van het belegde nettobedrag terugbetalen (excl. taks en instapkosten) en een eventuele meerwaarde realiseren die gelijk is aan 80% van elke positieve evolutie van de index. Inschrijvingsperiode: van 29 september tot 30 oktober 2018 (behoudens vervroegde afsluiting). Uiterste betaaldatum: 12 november Minimaal inschrijvingsbedrag: zie de rubriek 'Inschrijving' van Smart Invest Portfolio op pagina 5. Eenheidswaarde: 100 euro. De eenheidswaarde zal dan maandelijks op de eerste bankwerkdag van de maand worden berekend. Die eenheidswaarde kan worden opgevraagd in elk kantoor van BNP Paribas Fortis en op Taks op levensverzekeringen: 2% op elke nieuwe storting (verzekeringsnemer = natuurlijk persoon met woonplaats in België). Instapvergoeding: 2,50%. Beheerkosten: op jaarbasis maximaal 1,50% van de nominale waarde van het fonds, met inbegrip van de vergoeding voor de verzekeraar. Bij afkoop van eenheden gedurende de looptijd van het fonds, wordt die nominale waarde proportioneel verlaagd. Die kosten worden rechtstreeks verrekend in de eenheidswaarde van het fonds. Een voorbeeld van het effect van de instapkosten, beheerkosten en andere lopende kosten op het rendement is terug te vinden in het Essentiële-informatiedocument. Uitstapvergoeding: geen uitstapkosten op de einddatum of bij overlijden. Bij overlijden kunnen successierechten verschuldigd zijn. Kosten bij afkoop of overdracht: zie rubriek 'Terugbetaling' op pagina 5. RISICO S Belangrijkste risico's verbonden aan een belegging in Smart Invest Bon Climate & Energy Transition Kredietrisico: de terugbetaling van minimaal 100% van het nettobedrag op de einddatum van het fonds wordt geregeld via een investering van alle nettobedragen in een EMTN uitgegeven door BNP Paribas Fortis NV. AG Insurance nv staat niet in voor een mogelijke wanprestatie van die onderneming. Indien de afwikkelingsautoriteit, op basis van de wetgeving inzake herstel of afwikkeling van kredietinstellingen, tot de vaststelling komt dat de emittent in gebreke blijft of dit nakend is, kan deze maatregelen van interne versterking ('bail-in') treffen die een impact hebben op de EMTN. Bij faillissement of dreigend faillissement van BNP Paribas Fortis, loopt de belegger het risico op een gedeeltelijk of volledig verlies van zijn kapitaal op de eindvervaldag. Beleggingsrisico: Er wordt ook belegd in afgeleide producten. Die afgeleide producten bestaan uit de omwisseling van het grootste deel van de coupon van de EMTN uitgegeven door BNP Paribas Fortis NV (via swapcontracten met gespecialiseerde financiële partners). AG Insurance nv staat niet in voor een eventueel in gebreke blijven van welke tegenpartij dan ook die een betalingsverbintenis heeft in het voordeel van het fonds. De eventuele gevolgen zijn ten laste van de verzekeringsnemer. De tegenpartijen die een betalingsverbintenis hebben ten gunste van het fonds, beschikken bij het aangaan van de contracten minimaal over een rating 'investment grade' (minimaal Baa3 bij Moody s, BBB- bij Standard & Poor s en BBB- bij Fitch). Risico van de onderliggende waarde: de onderliggende index beschikt niet over een historiek. Liquiditeitsrisico: in bepaalde uitzonderlijke omstandigheden kan de liquidatie van de eenheden van het fonds worden vertraagd of opgeschort. Risico op waardeschommelingen van het contract: de eenheidswaarde hangt af van de evolutie van de waarde van de onderliggende activa, de rentetarieven en de volatiliteit, en is nooit gewaarborgd. Bijgevolg kan de eenheidswaarde zowel hoger als lager zijn dan de beginwaarde. De verzekeringsnemer draagt altijd het volledige financiële risico. Bij een afkoop voor de einddatum moet de verzekeringsnemer er zich van bewust zijn dat hij misschien niet zijn volledige belegde nettobedrag terugkrijgt. AG Insurance behoudt zich in bepaalde omstandigheden het recht voor om het Smart Invest Bon Climate & Energy Transition 2028-fonds voor de geplande einddatum te vereffenen en om het beheersreglement volledig of gedeeltelijk te wijzigen. In het beheersreglement vindt u meer informatie over die mogelijkheid en de gevolgen daarvan voor de verzekeringsnemer. Een gedetailleerde beschrijving van de eigenschappen en kosten van dit product vindt u in de algemene voorwaarden van het Smart Invest Portfolio, in het Essentiële-informatiedocument en in het beheersreglement van de fondsen Smart Invest Bon Climate & Energy Transition 2028 en AG Life Cash Euro. Die documenten, die de belegger verplicht moet raadplegen voor het nemen van elke beleggingsbeslissing, zijn gratis beschikbaar in alle BNP Paribas Fortis-kantoren en op Op die website verzorgt de bank ook een maandelijkse opvolging van de evolutie van de Smart Invest Bon Climate & Energy Transition 2028 en zal ze de beleggers in voorkomend geval elke belangrijke wijziging meedelen in verband met het risicoprofiel en/of de waarde. Voor meer informatie over deze beleggingsverzekering kunt u terecht PER TELEFOON bij het Easy Banking Centre op het nr OP HET WEB via Easy Banking Web IN ELK BNP PARIBAS FORTIS KANTOOR Dit document is een promotioneel document, opgesteld en verspreid door BNP Paribas Fortis NV. Het bevat geen beleggingsadvies of beleggingsonderzoek. Dit document is dus niet opgesteld conform de bepalingen met betrekking tot de bevordering van onafhankelijk onderzoek op beleggingsgebied en is niet onderworpen aan het verbod tot handelen voorafgaand aan de verspreiding van onderzoek op beleggingsgebied / Verantwoordelijke uitgever: E. Jacqueroux - BNP Paribas Fortis NV, Warandeberg Brussel RPR Brussel BTW BE