10 RESULTAAT GEASSOCIEERDE DEELNEMINGEN Resultaat geassocieerde deelnemingen TOTAAL WINSTBELASTING

Transcriptie

1 JAARVERSLAG 2014

2 JAARVERSLAG 2014 FORWARD-LOOKING STATEMENT In dit jaarverslag worden bepaalde toekomstverwachtingen weergegeven met betrekking tot de financiële situatie en de resultaten van USG People N.V. alsook een aantal hiermee verband houdende plannen en doelstellingen. Inherent aan een toekomstverwachting is dat deze geen zekerheid kan bieden. Verschillende factoren kunnen een afwijking veroorzaken van de verwachte resultaten. Het kan daarbij bijvoorbeeld gaan om wijzigingen in belastingtarieven, fusies en overnames, economische omstandigheden en veranderingen in arbeidswetgeving. De beschreven verwachtingen worden afgegeven op het moment van vaststelling van het jaarverslag en bieden geen garantie voor de toekomst. Dit jaarverslag is geschreven in het Nederlands en vertaald naar het Engels. Bij onduidelijkheden is de Nederlandse tekst doorslaggevend.

3 10 RESULTAAT GEASSOCIEERDE DEELNEMINGEN Resultaat geassocieerde deelnemingen TOTAAL In 2014 heeft de groep één minderheidsbelang aangekocht (toelichting 4). 11 WINSTBELASTING Acute belastingen Latente belastingen LAST IN JAARREKENING UIT GEWONE BEDRIJFSUITOEFENING De belasting over het groepsresultaat voor belasting wijkt als volgt af van de last die ontstaat op basis van het gewogen gemiddelde nominale belastingtarief voor de groep: % % Resultaat voor winstbelasting Belasting op basis van gewogen gemiddelde belastingtarieven ,2% ,7% Fiscaal niet-aftrekbare kosten ,7% ,4% Fiscaal aftrekbare belasting over toegevoegde waarde ,3% ,9% Vrijgestelde opbrengsten ,1% ,1% Additioneel niet-gewaardeerde verliezen ,2% ,5% Niet-gewaardeerde tijdelijke verschillen ,4% - - Nagekomen belasting uit voorgaande boekjaren ,1% 367 1,2% Belasting over toegevoegde waarde ,4% ,3% Verrekening fiscaal verlies deelneming ,2% - - Nettoresultaat uit verkoop activiteiten ,6% LAST IN JAARREKENING UIT GEWONE BEDRIJFSUITOEFENING ,2% ,5% De belastinglast op basis van het gewogen gemiddelde nominale belastingtarief is 36,2% (2013: 38,7%). Dit tarief komt tot stand door de samenstelling van de resultaten van dochterondernemingen in de verschillende landen. In Frankrijk wordt een belasting over toegevoegde waarde geheven welke als een winstbelasting wordt verantwoord. Voor fiscale doeleinden is deze belasting aftrekbaar voor de bepaling van het fiscaal resultaat en wordt in bovenstaande tabel verantwoord onder de aftrekbare belasting over toegevoegde waarde. De vrijgestelde opbrengsten hebben vooral betrekking op de notionele interestaftrek in België en de CICE-belastingmaatregel in Frankrijk. De additioneel niet-gewaardeerde verliezen heeft vooral betrekking op de afwaardering van latente belastingvorderingen in Duitsland, Frankrijk, België en Zwitserland. In Nederland is een latente belastingvordering opgenomen in verband met een te verrekenen verlies op een deelneming met toekomstige fiscale resultaten. 114 Jaarverslag 2014 _ USG People N.V.

4 De latente belastingvorderingen en verplichtingen zijn als volgt te specificeren naar looptijd: Latente belastingvorderingen: - Latente belastingvordering te verrekenen na meer dan 12 maanden Latente belastingvordering te verrekenen binnen 12 maanden Latente belastingverplichtingen: - Latente belastingverplichting te verrekenen na meer dan 12 maanden Latente belastingverplichting te verrekenen binnen 12 maanden PER SALDO LATENTE VORDERING Het verloop van de latente belastingen is als volgt: MUTATIE IN LATENTE BELASTINGEN Begin van het jaar Naar de winst- en verliesrekening onder gewone activiteiten Naar de winst- en verliesrekening onder beëindigde activiteiten Op herwaardering van pensioenverplichting door totaalresultaat Op kasstroomhedge door totaalresultaat Verwerving van dochterondernemingen Verkoop van dochterondernemingen STAND PER 31 DECEMBER De latente belastingvorderingen en -verplichtingen hebben betrekking op: LATENTE BELASTINGVORDERINGEN Compensabele verliezen Overig STAND PER 31 DECEMBER De vordering inzake compensabele verliezen heeft vooral betrekking op België, Nederland en Duitsland. De overige latente belastingvorderingen betreffen onder andere tijdelijke verschillen voor een fiscaal verlies op een deelneming, fiscaal afschrijfbare goodwill en reorganisatievoorzieningen. De latente belastingvorderingen dalen met name als gevolg van een afwaardering in Duitsland. De Raad van Bestuur heeft op basis van de resultaatprognoses voor de komende jaren een inschatting gemaakt van de waarschijnlijkheid op aanwending van deze vorderingen in de komende jaren, rekening houdend met specifieke verrekenmogelijkheden per land. De veronderstellingen zijn in overeenstemming met de assumpties welke worden gebruikt in de bijzondere waardeverminderingstest (toelichting 13) aangevuld met specifieke elementen voor de bepaling van het fiscaal resultaat. LATENTE BELASTINGVERPLICHTINGEN Immateriële vaste activa Overig STAND PER 31 DECEMBER De overige latente belastingverplichtingen betreffen tijdelijke verschillen voor onder meer geactiveerde kosten van de gesyndiceerde- en achtergestelde kredietfaciliteit. Jaarverslag 2014 _ USG People N.V. 115

5 De mutaties in de niet-gewaardeerde latente belastingvorderingen uit hoofde van compensabele verliezen zijn: NIET-GEWAARDEERDE LATENTE BELASTINGVORDERINGEN Stand per 1 januari Additionele niet-gewaardeerde latente vorderingen Definitief niet meer waardeerbare verliezen Verkoop van dochterondernemingen STAND PER 31 DECEMBER Additionele belastingen over niet-gewaardeerde verliezen hebben betrekking op verliezen waarvan niet verwacht wordt dat deze in de voorzienbare toekomst (10 jaar) kunnen worden verrekend. Van de niet-gewaardeerde verliezen is een bedrag van (2013: ) onbeperkt verrekenbaar met toekomstige fiscale winsten. De waardering van de latente belastingen is gebaseerd op veronderstellingen ten aanzien van groei en winstgevendheid welke in werkelijkheid kunnen afwijken. Een afwijking van de omzetprojecties over 2015 met 10% en daarmee de hoogte van de omzet van de daarop volgende jaren kan leiden tot een daling van 6,3 miljoen of stijging van 1,3 miljoen van de latente belastingvorderingen. Een verlaging of verhoging van de projecties van de EBITA als percentage van de omzet met 0,5% kan leiden tot een daling van 6,6 miljoen of een stijging van 1,2 miljoen van de latente belastingvorderingen. 116 Jaarverslag 2014 _ USG People N.V.

6 12 MATERIËLE VASTE ACTIVA GEBOUWEN EN TERREINEN INRICHTING EN VERBOUWING COMPUTER APPARATUUR OVERIGE VASTE EN RAND- BEDRIJFS- MIDDELEN TOTAAL SPECIFICATIE VAN BOEKWAARDE PER 1 JANUARI 2013 Kostprijs Cumulatieve afschrijvingen en bijzondere waardeverminderingen Boekwaarde per 1 januari MUTATIES IN BOEKWAARDE Verwerving van dochterondernemingen Investeringen Desinvesteringen Afschrijvingen Omrekenverschillen Desinvesteringen uit hoofde van verkoop dochterondernemingen Saldo SPECIFICATIE VAN BOEKWAARDE PER 31 DECEMBER 2013 Kostprijs Cumulatieve afschrijvingen en bijzondere waardeverminderingen Boekwaarde per 31 december MUTATIES IN BOEKWAARDE Verwerving van dochterondernemingen Investeringen Desinvesteringen Afschrijvingen Omrekenverschillen Saldo SPECIFICATIE VAN BOEKWAARDE PER 31 DECEMBER 2014 Kostprijs Cumulatieve afschrijvingen en bijzondere waardeverminderingen BOEKWAARDE PER 31 DECEMBER Van de afschrijvingen op materiële vaste activa is een bedrag van (2013: 4.757) opgenomen in de algemene beheerskosten. Het restant is opgenomen onder de verkoopkosten. Jaarverslag 2014 _ USG People N.V. 117