BNP PARIBAS B FUND II CALL EURO 1

Transcriptie

1 BNP PARIBAS B FUND II CALL EURO 1 Vereenvoudigd prospectus Informatie betreffende de bevek Naam BNP PARIBAS B FUND II Oprichtingsdatum 28 februari 1991 Bestaansduur Onbeperkt Lidstaat waar de bevek haar statutaire zetel heeft België Statuut Bevek met verschillende compartimenten die geopteerd heeft voor beleggingen die voldoen niet aan de voorwaarden van de richtlijn 85/611/EEG en die, wat haar werking en beleggingen betreft, wordt beheerst door de wet van 20 juli 2004 (het compartiment "Private Protected World 1" blijft echter tot op hun vervaldag onderworpen aan de wet van 4 december 1990). Beheertype Bevek die een vennootschap voor beheer van instellingen voor collectieve belegging heeft benoemd. Beheervennootschap Naam: BNP Paribas Investment Partners Belgium Maatschappelijke zetel: Sterrenkundelaan, Brussel Delegatie van de administratie Fastnet Belgium N.V., Havenlaan 86C b Brussel Financiële dienst BNP Paribas Fortis, Warandeberg, Brussel Distributeur(s) BNP Paribas Fortis, Warandeberg, Brussel Deutsche Bank, Marnixlaan 17, 1000 Brussel Rabobank, Uitbreidingsstraat 86, 2600 Antwerpen S.G. Private Banking, Rijsenbergstraat 148, 9000 Gent Van Lanschot, Desguinlei 50, 2018 Antwerpen Bewaarder Fortis Bank N.V., Warandeberg, Brussel Commissaris Ernst & Young G.C.V., Bedrijfsrevisoren, boulevard d Avroy, Liège, vertegenwoordigd door Philippe Pire Promotor BNP Paribas Fortis BNP PARIBAS B FUND II CALL EURO 1 - Vereenvoudigd prospectus - versie JUNI / 8

2 Belastingstelsel Voor de bevek: - Jaarlijkse belasting van 0,08%, geheven op basis van de in België op 31 december van het voorafgaande jaar netto uitstaande bedragen. - Terugwinning van inhoudingen aan de bron op Belgische dividenden en buitenlandse inkomsten, geïnd door de bevek (overeenkomstig de overeenkomsten tot voorkoming van dubbele belastingheffing). Het belastingstelsel van de inkomsten en meerwaarden die door een belegger zijn ontvangen, is afhankelijk van het specifieke statuut dat van toepassing is op die belegger in het land van ontvangst. In geval van twijfel over het toepasselijk fiscaal stelsel, dient de belegger zich persoonlijk te informeren bij professionelen of bevoegde raadgevers. Aanvullende informatie 1. Informatiebronnen Op verzoek kunnen het prospectus, de statuten, de jaar- en halfjaarlijkse verslagen en de volledige informatie over de andere compartimenten, voor of na de inschrijving op de rechten van deelneming, gratis bekomen worden op het hoofdkantoor van de vennootschap en bij de distributeurs. Het totale-kostenpercentage en de omloopsnelheden van de portefeuille voor de voorafgaande perioden zijn verkrijgbaar op het hoofdkantoor van de vennootschap en aan de loketten van de instelling die de financiële dienstverlening verzorgt. Het prospectus kan geraadpleegd worden op de internetsite 2. Bevoegde autoriteit Commissie voor het Bank-, Financie- en Assurantiewezen (CBFA), Congresstraat Brussel. Het vereenvoudigd prospectus wordt gepubliceerd na goedkeuring door de CBFA, overeenkomstig artikel 53, 1 van de wet van 20 juli 2004 betreffende bepaalde vormen van collectief beheer van beleggingsportefeuilles. Deze goedkeuring houdt geen beoordeling in van de opportuniteit en de kwaliteit van het aanbod, noch van de toestand van de persoon die ze verwezenlijkt. 3. Contactpunt waar, indien nodig, aanvullende inlichtingen kunnen worden ingewonnen BNP Paribas Investment Partners Belgium, Sterrenkundelaan Brussel Tel: 02/ (Klantenservice) tussen 9 en 17 uur 4. Perso(o)n(en) verantwoordelijk voor de inhoud van het prospectus en het vereenvoudigd prospectus BNP Paribas Investment Partners Belgium, Sterrenkundelaan Brussel De voor het prospectus verantwoordelijke persoon verklaart dat, voor zover hem bekend, de gegevens in het prospectus en in het vereenvoudigde prospectus in overeenstemming zijn met de werkelijkheid en dat geen gegevens zijn weggelaten waarvan de vermelding de strekking van het prospectus en van het vereenvoudigde prospectus zou wijzigen. BNP PARIBAS B FUND II CALL EURO 1 - Vereenvoudigd prospectus - versie JUNI / 8

3 Informatie betreffende het compartiment 1. VOORSTELLING Naam CALL EURO 1 Oprichtingsdatum 6 mei 2010 Vervaldag 1 juli 2015 Beheer van de beleggingsportefeuille Fortis Investment Management Belgium N.V., Sterrenkundelaan Brussel 2. BELEGGINGSGEGEVENS Doel van het compartiment Aan de aandeelhouders de mogelijkheid bieden om op de eindvervaldag van de initiële beleggingshorizon, vastgesteld op 1 juli 2015 te profiteren (exclusief kosten en taksen) van de evolutie van de Dow Jones EURO STOXX 50 (Price) Index (1) (de die het verloop weerspiegelt van de 50 belangrijkste aandelen van bedrijven uit de landen van de Economische en Monetaire Unie). Daarbij loopt de aandeelhouder het risico om maximum 10% van zijn initieel kapitaal te verliezen (2), hetzij een actuarieel rendement van -2.06%. (1) In geval van overmacht kan de Raad van Bestuur ertoe worden gebracht een nieuwe Index te kiezen die het beste aansluit bij de nagestreefde doelstellingen. (2) Uitgedrukt in percentage van de initiële netto inventariswaarde, exclusief kosten en taksen. Bestaan van een kapitaalbescherming : Neen. Geen formele waarborg is verleend aan het compartiment, noch aan zijn deelnemers. Om zijn doelstelling te bereiken, concentreert het compartiment zich op beleggingen in EUR. Alle beleggingsvormen, zoals termijndeposito s en geldbeleggingen, kunnen gebruikt worden. De uitgevoerde bankdeposito s vallen echter niet onder de waarborg van het systeem van bescherming van de deposito s. In plaats van de hoger vermelde beleggingen kunnen beleggingen in staatsleningen of andere obligaties van goede kwaliteit gekozen worden. Het compartiment kan overeenkomsten afsluiten voor swaps, opties, futures en andere financiële derivaten, met vooraanstaande instellingen. Hoewel de verwezenlijking van de doelstelling de eerste prioriteit blijft, vormt dit geen vaste verbintenis voor het compartiment en geldt dit niet voor de aandeelhouder die zijn aandelen verkoopt vóór het verstrijken van de vastgelegde beleggingstermijn. Beleggingsbeleid van het compartiment De evolutie van de Index wordt bepaald ten opzichte van zijn startwaarde. - Indien de Index op de eindvervaldag van de initiële beleggingshorizon positief geëvolueerd is, ontvangt de aandeelhouder per aandeel (vóór aftrek van kosten en taksen) minstens de oorspronkelijk vastgestelde nettoinventariswaarde van EUR, vermeerderd met 90% van de evolutie van de Index (2). - Indien de evolutie van de Index, op de eindvervaldag van de initiële beleggingshorizon nul is, zal geen meerwaarde toegekend worden en ontvangt de aandeelhouder per aandeel de oorspronkelijk vastgestelde netto-inventariswaarde van EUR. - Indien de Index op de eindvervaldag van de initiële beleggingshorizon negatief geëvolueerd is, wordt de behaalde minwaarde, beperkt tot - 10% (2) (hetzij een actuarieel rendement van -2.06%), in mindering gebracht van het oorspronkelijk belegde kapitaal van EUR (tot een minimum laatste netto-inventariswaarde van 900 EUR per aandeel). De startwaarde van de Index is het rekenkundige gemiddelde van de slotkoersen op 10, 11 en 14 juni 2010 (3). De eindwaarde van de Index is het rekenkundige gemiddelde van de slotkoersen op 30 december 2013, 31 januari, 28 februari, 31 maart, 29 april, 30 mei, 30 juni, 31 juli, 29 augustus, 30 september, 31 oktober, 28 november en 30 december 2014, 30 januari, 27 februari, 31 maart, 29 april, 29 mei en 19 juni 2015 (3). De aandeelhouder loopt geen risico verbonden aan de evolutie van de wisselkoers tussen de munt waarin de Index noteert enerzijds en de EUR (devies van het compartiment) anderzijds. (1) In geval van overmacht kan de Raad van Bestuur ertoe worden gebracht een nieuwe Index te kiezen die het beste aansluit bij de nagestreefde doelstellingen. BNP PARIBAS B FUND II CALL EURO 1 - Vereenvoudigd prospectus - versie JUNI / 8

4 (2) Uitgedrukt in percentage van de initiële netto inventariswaarde, exclusief kosten en taksen. (3) Als één van de observatiedata samenvalt met een sluitingsdag van de beurzen waarop de noteert, kan de raad van bestuur die datum door een andere datum vervangen of enige andere beslissing nemen die de raad opportuun vindt in het belang van de aandeelhouders van het compartiment. Categorieën van toegelaten activa: overdraagbare effecten, deposito's bij een kredietinstelling, financiële derivaten, geldmarktinstrumenten, liquiditeiten. Toegelaten derivatentransacties: het compartiment kan gebruik maken van financiële derivaten, zowel als dekking als met het oog op het verwezenlijken van de beleggingsdoelstellingen. De gebruikte financiële derivaten zijn gebaseerd op aandelen of aandelenen of op met aandelen vergelijkbare effecten (opties, termijncontracten, swaps, ), op obligaties of obligatie-en (renteswaps, termijncontracten, credit default swaps,...) of op liquide middelen in diverse deviezen. Deze lijst is niet uitputtend en hangt af van de beleggingsdoelstellingen van het compartiment. Doorgaans worden deze instrumenten gebruikt om de inherente risico's van beleggingen in de onderliggende effecten op gerichtere en flexibelere wijze na te bootsen of te neutraliseren. Hun gebruik op zich verhoogt de risico's niet. De OTC-derivaten (niet verhandelbaar op een gereglementeerde markt) moeten op betrouwbare en controleerbare wijze worden gewaardeerd bij elke berekening van de inventariswaarde van het compartiment. Op ieder ogenblik en op initiatief van het compartiment moeten deze instrumenten verkocht of geliquideerd kunnen worden tegen hun juiste waarde. Bepaalde strategie: Om zijn doelstelling te bereiken, investeert het compartiment in: *een deposito * een CALL optie, teneinde deel te nemen aan de positieve evolutie van de Index; * het kopen en verkopen van putopties om, in geval van een negatieve evolutie van de Index, het verlies tot maximum 10% te beperken, hetzij een actuarieel rendement van -2,06%. Kenmerken van de obligaties en schuldinstrumenten: de obligaties en de schuldinstrumenten waarin het compartiment kan beleggen, worden uitgegeven door alle types emittenten: staten, territoriale overheidsinstanties, internationale openbare organismen en bedrijven. Zij beschikken als minimum over een "investment grade" rating (een investment-grade rating stemt overeen met obligaties en schuldbewijzen waarvan de emittent een rating van AAA tot BBB- volgens de schaal van Standard & Poor's heeft gekregen van de ratingagentschappen). Voorbeelden: Zie annex 2 Risicoprofiel van het compartiment De inschatting van het risicoprofiel van de ICB en/of van het type belegger is gebaseerd op een aanbeveling van de Belgische Vereniging van Asset Managers die geconsulteerd kan worden op de internetsite De waarde van een recht van deelneming kan stijgen of dalen en de belegger kan minder terugkrijgen dan hij heeft ingelegd. Nadere bijzonderheden omtrent alle risico s zijn te vinden in het prospectus. Samenvattende tabel van de relevante en betekenisvolle risico s zoals ingeschat door het compartiment: Risicotype Bondige definitie van het risico Middel Hoog Marktrisico Risico dat de hele markt van een categorie van activa daalt, waardoor de prijs en de waarde van de activa in portefeuille kunnen worden beïnvloed Rendementsrisico Risico voor het rendement X Risicoprofiel van het type belegger Aanbevolen beleggingstermijn: 5 jaar Dit compartiment is vooral gericht op beleggers met een defensief risicoprofiel. Deze informatie wordt louter ter indicatie gegeven en brengt geen verbintenissen met zich mee voor de Vennootschap. X BNP PARIBAS B FUND II CALL EURO 1 - Vereenvoudigd prospectus - versie JUNI / 8

5 3. BEDRIJFSINFORMATIE Provisies en kosten Verhandelingprovisie Administratieve kosten Niet-recurrente provisies en kosten gedragen door de belegger (in EUR of in percentage berekend op de netto-inventariswaarde per aandeel) Intrede Uittreding Wijziging 2,50% (bij BNP Paribas Fortis en Rabobank, korting van 20% op de inschrijvingen via PC Banking of Phone Banking). -- indien hoger, inning van het saldo Compartimentswijziging EUR Wijziging van een nominee-inschrijving naar een directe inschrijving Bedrag tot dekking van de kosten voor de verwerving/realisatie van de activa % (enkel na de initiële inschrijvingsperiode) 1% (enkel bij vervroegde uittreding) Beurstaks -- 0,5 % (maximum 750 EUR) enkel bij vervroegde uittreding Recurrente provisies en kosten gedragen door het compartiment (in EUR of in percentage berekend op de netto-inventariswaarde van de activa) Tarieven van toepassing bij intrede en uittreding. Kap. -> Kap./Uitk. : 0,5% met een maximum van 750 EUR Vergoeding voor het beheer van de beleggingsportefeuille 15 EUR maximum per jaar en per aandeel in omloop (met een maximum van 2,45% van de gemiddelde waarde van de netto-activa tijdens de periode) Prestatieprovisie Vergoeding voor de administratie 0,05% per jaar Verhandelingsvergoeding -- Vergoeding voor de financiële dienst -- Vergoeding van de bewaarder 0,05% per jaar Jaarlijkse belasting 0,08% van de in België op 31 december van het voorafgaande jaar netto uitstaande bedragen Andere kosten (schatting) 0,15% per jaar (vergoeding van de toezichtsautoriteit, belastingen, publicaties en andere, met inbegrip van de vergoeding voor de commissaris). Bestaan van soft commissions Voor nadere informatie over dit punt, zie het prospectus. Bestaan van fee-sharing agreements Voor nadere informatie over dit punt, zie het prospectus. 4. INFORMATIE AANGAANDE DE VERHANDELING VAN DE RECHTEN VAN DEELNEMING Types van aan het publiek aangeboden rechten van deelneming Kapitalisatieaandelen, op naam of gedematerialiseerd. ISIN code BE Munteenheid voor de berekening van de netto-inventariswaarde EUR Initiële inschrijvingsperiode van 10 mei tot en met 28 mei 2010, met betalingsdatum op 14 juni BNP PARIBAS B FUND II CALL EURO 1 - Vereenvoudigd prospectus - versie JUNI / 8

6 Initiële inschrijvingsprijs EUR Berekening van de netto-inventariswaarde Oorspronkelijk vastgelegd op 14 juni 2010, uiteindelijke waarde berekend op 25 juni De netto-inventariswaarde wordt berekend op de eerste werkdag van elke maand en op de tweede werkdag na de 14de van elke maand, op basis van de laatste koersen die bekend zijn op het moment van de waardering, op voorwaarde dat de financiële markten die overeenstemmen met 80% van de activa van het compartiment minstens een dag open zijn geweest na de dag die als basis diende voor de berekening van de vorige netto-inventariswaarde. Publicatie van de netto-inventariswaarde De netto-inventariswaarde wordt dagelijks gepubliceerd in de Belgische financiële pers en is eveneens beschikbaar aan de loketten van de instelling die de financiële dienstverlening verzorgt. Wijze waarop op de rechten van deelneming kan worden ingeschreven en wijze waarop deze kunnen worden teruggekocht, regels voor compartimentswijziging De aanvragen om omzetting en terugkoop moeten door de met de financiële dienst belaste instelling ontvangen en aanvaard worden vóór 16 uur één werkdag vóór de dag van berekening van de inventariswaarde en zullen betaald worden met valuta drie werkdagen na de dag van berekening van de inventariswaarde. BNP PARIBAS B FUND II CALL EURO 1 - Vereenvoudigd prospectus - versie JUNI / 8

7 Bijlage 1: jaarlijks herzienbare informatie voor de periode van 28/05/2010 tot 30/09/2010 Synthetische risico-indicator 3 op een schaal van 0 (laagste risico) tot 6 (hoogste risico). De risicoklasse geeft een aanduiding van het risico dat verbonden is aan de belegging in een ICB of in een ICBcompartiment met vaste looptijd en kapitaalbescherming bij uittreding voor de vervaldag. De risicoklasse wordt toegekend aan de hand van de gemiddelde standaardafwijking van categorieën van gelijkaardige producten. Het nieuwe ICB-compartiment neemt initieel de risicoklasse over van de categorie waartoe het behoort. Van zodra het ICBcompartiment een inventariswaarden-historiek van meer dan 1 jaar heeft, wordt de risicoklasse toegekend op basis van de berekening van de standaardafwijking op jaarbasis van de returns in EUR. De eventuele wijziging van risicoklasse zal in de prospectus worden opgenomen. Elke latere wijziging van risicoklasse zal in de (half)jaarverslagen van de ICB worden opgenomen. BNP PARIBAS B FUND II CALL EURO 1 - Vereenvoudigd prospectus - versie JUNI / 8

8 Bijlage 2 : Voorbeeld van evolutieberekening van de korf op het einde van een observatieperiode (dat louter ter indicatie wordt verschaft) Observatiedatum Waarde van de Positief scenario Neutraal scenario Negatief scenario Evolutie van de Waarde van de Evolutie van de Waarde van de 10/06/ , , ,86 11/06/ , , ,20 14/06/ , , ,69 Startwaarde Startwaarde Startwaarde 1.047, , ,92 Evolutie van de 30/12/ ,67 48,74% 1.358,67 29,65% 987,42-5,77% 31/01/ ,13 49,76% 1.380,13 30,68% 984,27-5,92% 28/02/ ,29 50,33% 1.387,29 31,25% 960,78-6,72% 31/03/ ,63 50,72% 1.341,63 30,44% 990,24-6,42% 29/04/ ,33 57,90% 1.298,97 29,15% 984,12-6,35% 30/05/ ,68 63,05% 1.249,12 27,49% 984,56-6,30% 30/06/ ,49 66,59% 1.258,18 26,43% 944,31-6,81% 31/07/ ,51 69,05% 1.187,32 24,79% 964,23-6,96% 29/08/ ,83 71,13% 1.256,74 24,25% 921,19-7,53% 30/09/ ,29 72,55% 1.218,36 23,45% 943,93-7,77% 31/10/ ,73 73,55% 1.248,19 23,05% 930,14-8,08% 28/11/ ,37 74,05% 1.217,26 22,48% 927,18-8,37% 30/12/ ,40 73,86% 1.198,45 21,86% 910,14-8,74% 30/01/ ,14 74,56% 1.128,56 20,84% 936,10-8,88% 27/02/ ,74 75,19% 1.142,87 20,06% 930,18-9,03% 31/03/ ,95 75,35% 1.123,16 19,25% 920,08-9,23% 29/04/ ,66 75,26% 1.089,49 18,35% 821,11-9,96% 29/05/ ,49 74,48% 1.020,38 17,19% 830,18-10,56% 19/06/ ,38 73,44% 987,63 15,98% 822,14-11,14% Eindwaarde Eindwaarde Eindwaarde 73,44% 15,98% 1.817, ,39 931,17-11,14% Evolutie van de 73,44% 15,98% -11,14% % in te brengen bij de berekening van de 66,09% = 73,44% * 90% 14,38% = 15,98% * 90% -10,00% (2) meerwaarde Inventariswaarde op 1.660,92 EUR = EUR * ( ,83 EUR = EUR * ( ,00 EUR = EUR * ( vervaldag (exclusief 66,09%) 14,38%) 10,00%) kosten en taksen) Actuarieel rendement (1) 10,57% 2,69% -2,06% (1) Avant déduction de frais et de taxes. (2) L évolution négative est limitée à -10 %. BNP PARIBAS B FUND II CALL EURO 1 - Vereenvoudigd prospectus - versie JUNI / 8