SynVest German RealEstate Fund N.V.
|
|
- Casper Brander
- 4 jaren geleden
- Aantal bezoeken:
Transcriptie
1 SynVest Fund Management B.V. (de "Beheerder") kondigt hierbij aan voornemens te zijn de voorwaarden die gelden tussen ("SGREF") en de certificaathouders van SGREF te wijzigen. 1. Voorgenomen wijziging ter zake van de bepaling van de intrinsieke waarde De waarderingsgrondslagen, op basis waarvan de vastgoedbeleggingen worden gewaardeerd ten behoeve van het bepalen van de intrinsieke waarde worden per 1 februari 2018 gewijzigd. De vastgoedbeleggingen worden vanaf 1 februari 2018 in alle gevallen gewaardeerd tegen taxatiewaarde vermeerderd met de aankoopkosten. 2. Inwerkingtreding en bekendmaking van de wijziging De voorgenomen wijzigingen treden per 1 februari 2018 in werking. Tot 1 februari 2018 kunnen de certificaathouders van SGREF onder de huidige voorwaarden hun certificaten aan SGREF ter inkoop aanbieden. 3. Toelichting op de voorgenomen wijziging Vanaf 1 februari 2018 worden de waarderingsgrondslagen waarop de intrinsieke waarde wordt vastgesteld gewijzigd. Vanaf genoemde datum wordt de waarde van de vastgoedbelegging gesteld op de taxatiewaarde vermeerderd met de aankoopkosten. Ter zake van de overgang van de oude naar de nieuwe waarderingsgrondslagen worden alleen aankoopkosten van bestaande vastgoedbeleggegingen geactiveerd voor het bedrag waarop onder de oude waarderingsgrondslagen nog werd afgeschreven. Vanwege de wijziging van de waarderingsgrondslagen zal de intrinsieke waarde per certificaat toenemen met EUR 138 op basis van de maandcijfers per 1 september 2017 (het verschil per 1 februari 2018 moet op dat moment worden vastgesteld. Dit bedrag dient derhalve als indicatie). De gewijzigde waarderingsgrondslagen voor het bepalen van de intrinsieke waarde worden gepubliceerd in het prospectus. Wat is de intrinsieke waarde? De intrinsieke waarde van SGREF is gelijk aan het bedrag van de waarde van de bezittingen verminderd met de waarde van de schulden. De intrinsieke waarde per certificaat is gelijk aan de intrinsieke waarde van het Fonds gedeeld door het aantal uitstaande certificaten. Bij het vaststellen van de intrinsieke waarde zijn de gehanteerde waarderingsgrondslagen van groot belang. De waarderingsgrondslagen bepalen hoe de waarde van de bezittingen en schulden worden vastgesteld. Ten einde de intrinsieke waarde juist te kunnen interpreteren, is het noodzakelijk om op de hoogte te zijn van de gehanteerde waarderingsgrondslagen. In het prospectus van SGREF is omschreven welke waarderingsgrondslagen bij het bepalen van de intrinsieke waarde worden gehanteerd, zodat de belegger zich daarover een oordeel kan vormen. Pagina 1
2 Wat is het belang van de intrinsieke waardebepaling? De intrinsieke waarde wordt maandelijks vastgesteld ten einde de handelskoers van de certificaten in SGREF te bepalen. Een juiste vaststelling van de intrinsieke waarde is dan ook van belang om er voor te zorgen dat toetredende beleggers, uittredende beleggers en zittende beleggers een eerlijke prijs betalen respectievelijk ontvangen voor hun ge- en verkochte certificaten. Indien de intrinsieke waarde niet juist wordt vastgesteld, wordt de ene belegger ten gunste van de andere belegger bevoordeeld. Indien bijvoorbeeld de intrinsieke waarde te laag wordt vastgesteld, dan heeft dat tot gevolg dat een toetredende belegger een te lage prijs betaald. Een uittredende belegger zal in dat geval een te lage prijs ontvangen voor de verkochte certificaten. Waarom worden de waarderingsgrondslagen voor de intrinsieke waarde gewijzigd? Aanleiding Per 1 januari 2017 zijn de verslaggevingsstandaarden voor beleggingsinstellingen gewijzigd. De verslagleggingsstandaarden schrijven de waarderingsgrondslagen voor op basis waarvan SGREF de jaarrekening moet opstellen. Tot 1 januari 2017 kwamen de waarderingsgrondslagen voor het bepalen van de intrinsieke waarde overeen met de verslaggevingsstandaarden. De in het prospectus van SGREF omschreven waarderingsgrondslagen voor het bepalen van de intrinsieke waarde komen als gevolg van de hierboven genoemde wijziging niet langer met elkaar overeen. Dat betekent dat de boekwaarde van SGREF zoals die blijkt uit de jaarrekening vanaf die datum niet langer gelijk is aan de intrinsieke waarde van SGREF die wordt opgesteld op grond van de in het prospectus omschreven waarderingsgrondslagen. De wijziging van de verslagleggingsstandaarden en het resulterende verschil tussen de boekwaarde en de intrinsieke waarde is voor de Beheerder aanleiding geweest om de waarderingsgrondslagen te herzien. Wijzigingen in de verslagleggingsstandaarden voor de jaarrekening Vastgoedbeleggingen werden tot 1 januari 2017 conform de verslagleggingsstandaarden in de jaarrekening en bij het bepalen van de intrinsieke waarde als volgt gewaardeerd: tegen de aankoopprijs, vermeerderd met de nog af te schrijven aankoopkosten indien en voor zover de taxatiewaarde lager was dan de aankoopprijs, vermeerderd met de nog af te schrijven aankoopkosten, maar hoger dan de aankoopprijs. In deze situatie werden de aankoopkosten gedurende 10 jaar afgeschreven; tegen taxatiewaarde vermeerderd met de nog af te schrijven aankoopkosten indien de taxatiewaarde lager is dan de aankoopprijs. In deze situatie werd het verschil tussen de taxatiewaarde en aankoopprijs ten laste van het resultaat gebracht en worden de aankoopkosten gedurende 10 jaar afgeschreven; of tegen taxatiewaarde, indien de taxatiewaarde hoger was dat de aankoopprijs vermeerderd met de nog af te schrijven aankoopkosten. In dit geval werden aankoopkosten niet meer afgeschreven. Vanaf 1 januari 2017 moeten ingevolge de gewijzigde verslaggevingsstandaarden de aankoopkosten van vastgoedbeleggingen in de jaarrekening direct en geheel ten laste van het resultaat worden gebracht. Het is op grond van de verslaggevingsstandaarden derhalve niet langer toegestaan de aankoopkosten te activeren. Analyse wel of niet activering aankoopkosten Indien bij het vaststellen van de intrinsieke waarde de aankoopkosten worden geactiveerd, wordt er van de veronderstelling uitgegaan dat SGREF met de gekochte vastgoedbeleggingen gedurende Pagina 2
3 ongeveer tien jaar economisch profijt zal trekken. De aankoopkosten worden door de afschrijving op deze kosten over tien jaar gespreid. Een consequentie van het activeren van de aankoopkosten is dat uittredende beleggers een hogere prijs voor hun certificaten ontvangen dan de boekwaarde. Dit heeft een nadelig gevolg in geval waarin SGREF gedurende een langere periode wordt geconfronteerd met een onverwacht groot aantal uittredende beleggers. Het is dan waarschijnlijk dat SGREF niet voldoende anticipeert op de noodzakelijke verkoop van vastgoedbeleggingen. De aankoopkosten komen dan vertraagd ten laste van de intrinsieke waarde. In dat geval verkrijgen de eerst uittredende beleggers een te hoge prijs voor de verkochte certificaten waardoor de laatst uittredende beleggers een relatief groot aandeel van de aankoopkosten voor hun rekening krijgen. Indien de aankoopkosten van de vastgoedbeleggingen niet worden geactiveerd wordt uitgegaan van de waarde van de vastgoedbeleggingen die gelijk is aan de prijs die kan worden gekregen als SGREF de vastgoedbeleggingen (op zo kort mogelijke termijn) verkoopt tegen de getaxeerde waarde. Dit heeft als nadelige consequentie dat de intrinsieke waarde daalt als gevolg van de aankoop van een vastgoedbelegging. Beleggers die toetreden na de aankoop van een vastgoedbelegging kopen certificaten tegen deze lagere intrinsieke waarde. Deze systematiek heeft in economische zin tot gevolg dat de beleggers die in SGREF zitten ten tijde van de aankoop van de vastgoedbelegging de aankoopkosten voor hun rekening nemen. De daarna toetredende beleggers hebben dan profijt van het economisch nut van de aankoopkosten zonder aan deze kosten bij te dragen. Beoordeling van de Beheerder De Beheerder is van mening dat onder de meest voorkomende omstandigheden het reëel is dat de prijs waartegen beleggers toe- en uittreden, de aankoopkosten van de vastgoedbeleggingen geheel worden verdisconteerd. Hoewel tot 1 januari 2017 ook niet alle aankoopkosten konden worden geactiveerd, is in het verleden, omwille van de eenvoud en begrijpelijkheid, ervoor gekozen om bij vaststellen van de intrinsieke waarde de verslagleggingsstandaarden te volgen. Het is namelijk eenvoudiger en begrijpelijker als de intrinsieke waarde overeenkomt met de boekwaarde. De Beheerder vindt dit echter niet langer wenselijk omdat de aankoopkosten in het geheel niet meer kunnen worden geactiveerd. De Beheerder heeft daarom besloten om de waarderingsgrondslagen voor het bepalen van de intrinsieke waarde te wijzigen zodat de vastgoedbeleggingen onder alle omstandigheden worden gewaardeerd tegen taxatiewaarde vermeerderd met de (nog af te schrijven) aankoopkosten. Hoe verhoudt zich de nieuwe waarderingsgrondslagen voor het bepalen van de intrinsieke waarde tot de oude waarderingsgrondslagen? Hieronder wordt aan de hand van een voorbeeld schematisch weergegeven wat het verschil is tussen de oude waarderingsgrondslagen en de nieuwe waarderingsgrondslagen. Het overzicht is opgesteld aan de hand van een fictieve aankoop van een vastgoedbelegging met een aankoopprijs van met 10% aankoopkosten. Het totaal van de aankoopprijs en aankoopkosten bedraagt derhalve Het overzicht betreft de volgende drie voorkomende situaties: 1. de vastgoedbelegging is lager getaxeerd dan de aankoopprijs; 2. de vastgoedbelegging is hoger getaxeerd dan de aankoopprijs maar lager dan de aankoopprijs vermeerderd met de nog af te schrijven aankoopkosten; en 3. de vastgoedbelegging is hoger getaxeerd dan de aankoopprijs vermeerderd met de nog af te schrijven aankoopkosten. Pagina 3
4 In het overzicht wordt uiteengezet wat de waardering is van de vastgoedbelegging op basis van de oude en nieuwe waarderingsmethode: 1. in jaar één; en 2. in jaar tien (in het geval van een gelijke taxatie), waarin de aankoopkosten in alle gevallen geheel zijn afgeschreven. Situatie 1 Oud 1 Nieuw 2 Oud 2 Nieuw 3 Oud 3 Nieuw Aankkoopprijs Aankkoopkosten Totaal Waardering jaar 1 Taxatie Waardering Jaarlijkse afschrijving Waardering jaar 10 Taxatie Waardering Uit dit voorbeeld blijkt dat in de tweede en derde situatie de nieuwe waarderingsgrondslagen tot een hogere waardering leiden. In de tweede situatie ontstaat een verschil omdat in dat geval de vastgoedbelegging wordt gewaardeerd tegen taxatiewaarde vermeerderd met de aankoopkosten in plaats van tegen de koopprijs vermeerderd met de aankoopkosten. In de derde situatie ontstaat een verschil omdat de onder de nieuwe grondslagen de taxatiewaarde wordt vermeerderd met de aankoopkosten, onder de oude waarderingsgrondslagen werd de vastgoedbelegging gewaardeerd tegen de taxatiewaarde. Waarom neemt de intrinsieke waarde toe als gevolg van de wijziging van de waarderingsgrondslagen? Als direct gevolg van de wijzing neemt de intrinsieke waarde per certificaat met EUR 138 toe (het verschil per 1 februari 2018 moet op dat moment worden vastgesteld. Dit bedrag dient derhalve als indicatie). Deze toename ontstaat door de wijziging in de waardering van de bestaande vastgoedportefeuille. Vastgoedbeleggingen die zich bevinden in situatie twee van het in de voorgaande paragraaf gegeven voorbeeld, worden gewaardeerd tegen taxatiewaarde vermeerderd met de nog af te schrijven aankoopkosten. Onder de oude voorwaarden werden deze beleggingen gewaardeerd tegen de aankoopkosten vermeerderd met de nog af te schrijven aankoopkosten. Omdat de taxatiewaarde in deze situatie hoger is dan de aankoopprijs, stijgt de waardering van de betreffende vastgoedbelegging. Vastgoedbeleggingen die zich bevinden in de eerste situatie van het gegeven voorbeeld worden onder de oude en nieuwe waarderingsgrondslagen gelijk gewaardeerd. Vastgoedbeleggingen die zich bevinden in de derde situatie van het voorbeeld, worden bij de overgang niet anders gewaardeerd. Bij de overgang naar de nieuwe waarderingsgrondslagen worden namelijk alleen aankoopkosten geactiveerd waarover onder de oude waarderingsgrondslagen werd afgeschreven. Bij de overgang worden deze vastgoedbeleggingen derhalve tegen taxatiewaarde gewaardeerd zoals bij de oude waarderingsgrondslagen reeds het geval was. Pagina 4
5 In de onderstaande opstelling wordt uiteen gezet welke gevolgen de wijzigingen hebben voor de intrinsieke waarde van SGREF per 1 september 2017 (het verschil per 1 februari 2018 moet op dat moment worden vastgesteld. Dit overzicht dient derhalve als indicatie). De boekwaarde betreft het eigen vermogen vastgesteld conform de per 1 januari 2017 gewijzigde verslagleggingsstandaarden. (in Euro s) Oud Nieuw Verschil Totaal Per certificaat Totaal Per certificaat Per certificaat Boekwaarde Aanpassingen voor: Aankoopkosten Intrinsieke waarde Wat zijn de gevolgen voor toetredende beleggers? Toetredende beleggers betalen over het algemeen een hogere prijs voor de certificaten dan de boekwaarde (zolang de aankoopkosten niet volledig zijn afgeschreven). Het verschil bestaat uit de geactiveerde aankoopkosten van de vastgoedbeleggingen. Zoals hierboven uiteengezet, vindt de Beheerder dit juist omdat op deze wijze de aankoopkosten worden verdeeld over de zittende en toetredende beleggers. Een nadelig bijgevolg is echter dat wanneer SGREF door ongunstige omstandigheden vastgoedbeleggingen (tegen de verwachting in) vervroegd moet verkopen (tegen de taxatiewaarde), de toegetreden certificaathouders een lager bedrag voor hun certificaten zullen ontvangen dan wat zij daarvoor hebben betaald. De aankoopkosten zullen in dat geval nog niet volledig zijn afgeschreven. Wat zijn de gevolgen voor uittredende beleggers? Uittredende beleggers krijgen in beginsel een hogere prijs voor hun certificaten dan de boekwaarde (zolang de aankoopkosten niet volledig zijn afgeschreven). Het meerdere betreft de nog niet afgeschreven aankoopkosten. In economische zin worden zij vergoed voor het deel van de aankoopkosten van de vastgoedbeleggingen waarvan zij geen profijt meer zullen trekken. Wat zijn de gevolgen voor zittende beleggers? Voor zittende beleggers heeft de wijziging tot gevolg dat toe- en uittredende beleggers een hogere prijs betalen respectievelijk ontvangen voor de certificaten. Een positief gevolg hiervan is dat in de prijs die toetredende beleggers moeten betalen voor de certificaten de aankoopkosten van de vastgoedbeleggingen worden verdisconteerd. Aankoopkosten worden zodoende niet alleen gedragen door de zittende beleggers maar tevens door toetredende beleggers. Een mogelijk nadelig gevolg van het activeren van de aankoopkosten is dat uitredende beleggers een hogere prijs voor hun certificaten ontvangen dan de boekwaarde. In het geval waarin SGREF gedurende een langere periode wordt geconfronteerd met een onverwacht groot aantal uittredende beleggers in het waarschijnlijk dat de eerst uittredende beleggers een te hoge prijs voor de verkochte certificaten ontvangen waardoor de laatst uitredende beleggers een relatief groot aandeel van de aankoopkosten voor hun rekening krijgen. Welke gevolgen heeft de wijziging voor het te publiceren rendement en de kosten? Pagina 5
6 Door de wijziging in de verslagleggingsstandaarden en de keuzes die de Beheerder dientengevolge heeft gemaakt, worden er afwijkende waarderingsgrondslagen voor het bepalen van de intrinsieke waarde en het opstellen van de jaarrekening gehanteerd. Als gevolg hiervan moet door de Beheerder voor een aantal factoren een keuze worden gemaakt op basis van welke waarderingsgrondslagen zij worden vastgesteld. Dit betreffen de volgende factoren: de rendementscijfers van SGREF; de doorlopende kosten factor; de winstbonus van de Beheerder; en de managementvergoeding van de Beheerder. De Beheerder heeft besloten voor deze factoren consequent de waarderingsgrondslagen die gelden voor het bepalen van de intrinsieke waarde te hanteren. Zoals eerder uiteengezet, worden na de wijziging bij het bepalen van de intrinsieke waarde alle aankoopkosten geactiveerd en gedurende tien jaar ten laste van het resultaat gebracht. Een deel van de uitgaven die gerelateerd zijn aan de aankoop van vastgoedbeleggingen worden daardoor later ten laste van het resultaat gebracht dan tot nu toe het geval is. Dit effect zal worden gereflecteerd in de rendementscijfers en de doorlopende kosten factor van SGREF. Het gemiddelde van deze factoren zal over een langere periode zal echter nagenoeg gelijk blijven. Het effect van de wijziging op de omvang van een eventuele winstbonus fees is grotendeels afhankelijk van andere factoren waaronder het op de vastgoedportefeuille behaalde resultaat en de timing daarvan. Van het effect op de performance fee kan derhalve redelijkerwijs geen inschatting worden gemaakt. De managementvergoeding zal onder de gewijzigde voorwaarden doorgaans hoger zijn. De managementvergoeding bedraagt een percentage (0,1 % per maand) van het balanstotaal. Dit balanstotaal zal na de wijziging doorgaans hoger zijn dan nu het geval is omdat de alle aankoopkosten worden geactiveerd (en over tien jaar afgeschreven). De wijziging heeft tot direct gevolg dat de managementvergoeding met EUR per maand stijgt. Dit bedrag is gebaseerd op de cijfers per 1 september Deze directe toename ontstaat door de in de vorige paragrafen behandelde wijziging in de waardering van de bestaande vastgoedportefeuille. Pagina 6
SynVest RealEstate Fund N.V.
Financiële berichten SynVest RealEstate Fund N.V. 1e kwartaalcijfers 2015 SynVest. Ondernemend vermogen. INHOUDSOPGAVE EERSTE KWARTAAL 2015 Pagina 1 Analyse Bedrijfsresultaat 2 2 Intrinsieke waarde 2 3
Nadere informatieHOLLAND IMMO GROUP XV/RETAIL RESIDENTIAL FUND C.V. TE EINDHOVEN. Halfjaarcijfers per 30 juni 2009. Geen accountantscontrole toegepast
HOLLAND IMMO GROUP XV/RETAIL RESIDENTIAL FUND C.V. TE EINDHOVEN Halfjaarcijfers per 30 juni 2009 Balans per 30 juni 2009 Vóór resultaatbestemming ACTIVA 30 juni 2009 31 december 2008 Beleggingen Terreinen
Nadere informatieSynVest RealEstate Fund N.V.
1. ALGEMEEN Dit document is een supplement (het "Supplement") bij het prospectus van SynVest RealEstate Fund N.V. (het "Fonds") d.d. 17 augustus 2011 (het "Prospectus") en maakt hiervan integraal onderdeel
Nadere informatieHALFJAARVERSLAG. C.V. S2 Vastgoed V te Groningen. Over de periode 1 januari 2011 t/m 30 juni 2011
HALFJAARVERSLAG C.V. S2 Vastgoed V te Groningen Over de periode 1 januari 2011 t/m 30 juni 2011 INHOUD Pagina HALFJAARVERSLAG 1 Resultaat over 1 januari 2011 t/m 30 juni 2011 3 2 Balans per 30 juni 2011
Nadere informatieVOORSTEL EN TOELICHTING WIJZIGING VOORWAARDEN VAN DEELNAME
VOORSTEL EN TOELICHTING WIJZIGING VOORWAARDEN VAN DEELNAME DELTA LLOYD MULTI ASSET CONSERVATIEF 30.11.2015 De beheerder, de bewaarder en de juridisch eigenaar (hierna te noemen wij ) van het Delta Lloyd
Nadere informatiePRINCIPLES OF FUND GOVERNANCE AMERICAN VALUE FUND
PRINCIPLES OF FUND GOVERNANCE AMERICAN VALUE FUND I. INLEIDING Safe Harbour Fund Management B.V. (de Beheerder ) is de beheerder van American Value Fund (het Fonds ). De bewaarder van het Fonds is Stichting
Nadere informatieFUND GOVERNANCE MONOLITH N.V.
FUND GOVERNANCE MONOLITH N.V. I. INLEIDING Monolith Investment Management B.V. (de MIM ) voert de directie over Monolith N.V. ( MNV ) en is daarmee beheerder in de zin van de Wet op het financieel toezicht.
Nadere informatieWaardering van vastgoedbeleggingen in de balans, ofwel: hoe goed wilt u zich voordoen? :25
Waardering van vastgoedbeleggingen in de balans, ofwel: hoe goed wilt u zich voordoen? 11-09-2018 07:25 Een vennootschap die bij het waarderen van een vastgoedbelegging een keuze maakt uit drie waarderingsstelsels
Nadere informatieVBI Winkelfonds. Halfjaarbericht 2009
VBI Winkelfonds Halfjaarbericht 2009 Algemeen Dit halfjaarbericht betreft de eerste verslagperiode van het VBI Winkelfonds. VBI Winkelfonds (voorheen VBI Inflatiewinst Fonds) is opgericht op 5 september
Nadere informatieRJ-Uiting 2013-17: Richtlijn 615 Beleggingsinstellingen Lopende Kosten Factor
RJ-Uiting 2013-17: Richtlijn 615 Beleggingsinstellingen Lopende Kosten Factor Ten geleide RJ-Uiting 2013-17 bevat wijzigingen van Richtlijn 615 Beleggingsinstellingen (2013) als gevolg van een aanpassing
Nadere informatieHet belang van het Toelatingsmemorandum en het verschil tussen Initial Business en Geneba
Amsterdam, 14 juli 2014 Geachte heer/mevrouw, Ten vervolge op onze brief van 7 juli 2014, waarin wij uiteenzetten welke ontwikkelingen hebben plaatsgevonden sinds het nieuwe management van Geneba Properties
Nadere informatiePRINCIPLES OF FUND GOVERNANCE HAVEN EUROPEAN VALUE FUND ASIAN VALUE FUND AMERICAN VALUE FUND FUNDAMENT BOND FUND
PRINCIPLES OF FUND GOVERNANCE HAVEN EUROPEAN VALUE FUND ASIAN VALUE FUND AMERICAN VALUE FUND FUNDAMENT BOND FUND I. INLEIDING Safe Harbour Fund Management B.V. (de Beheerder ) is de beheerder van Haven
Nadere informatieVBI WINKELFONDS NV ANNEXUM. Directie Annexum Beheer B.V. WTC, G-Toren Strawinskylaan 485 1077 XX Amsterdam HALFJAARBERICHT 2012
1 Halfjaarbericht 2012 VBI Winkelfonds NV ANNEXUM VBI WINKELFONDS NV HALFJAARBERICHT 2012 Directie Annexum Beheer B.V. WTC, G-Toren Strawinskylaan 485 1077 XX Amsterdam 2 Halfjaarbericht 2012 VBI Winkelfonds
Nadere informatieHOLLAND IMMO GROUP XVI/WINKELFONDS C.V. TE EINDHOVEN. Halfjaarcijfers per 30 juni 2009. Geen accountantscontrole toegepast
HOLLAND IMMO GROUP XVI/WINKELFONDS C.V. TE EINDHOVEN Halfjaarcijfers per 30 juni 2009 Balans per 30 juni 2009 Vóór resultaatbestemming ACTIVA 30 juni 2009 31 december 2008 Beleggingen Terreinen en gebouwen
Nadere informatieFinanciële bijsluiter Super Winkel Fonds BV
Financiële bijsluiter Super Winkel Fonds BV De overheid heeft de financiële bijsluiter voor financiële producten als Super Winkel Fonds BV verplicht gesteld. De financiële bijsluiter is opgesteld volgens
Nadere informatieSynVest German RealEstate Fund N.V.
Financiële berichten SynVest German RealEstate Fund N.V. 3e kwartaalbericht 2014 SynVest. Ondernemend vermogen. INHOUDSOPGAVE ALGEMEEN Pagina 1 Analyse Bedrijfsresultaat 2 DERDE KWARTAAL 2014 2 Balans
Nadere informatieAddendum. Prospectus van 1 mei 2018 RZL Beleggingsfondsen N.V.
Addendum Prospectus van 1 mei 2018 RZL Beleggingsfondsen N.V. 1 augustus 2018 Inhoudsopgave 1 Wijziging Hoofdstuk 11, Supplementen, paragraaf 11.2.1 Beleggingsbeleid RZL Azië Aandelenfonds' 2 Wijziging
Nadere informatieFinanciële bijsluiter Super Winkel Fonds BV
Financiële bijsluiter Super Winkel Fonds BV Het doel van deze financiële bijsluiter is om u op een vaste bij wet voorgeschreven vorm op hoofdlijnen een beeld te geven van Super Winkel Fonds BV. Deze financiële
Nadere informatieAddendum d.d. 15 januari 2011 bij het Prospectus van HiQ Invest Market Neutral Fund d.d. 1 juni 2007
Dit addendum vormt een onlosmakelijk deel van het prospectus van HiQ Market Neutral Fund (het Fonds ), versie -inclusief de wijziging per 15 januari 2009- (het Prospectus ). In dit addendum wordt melding
Nadere informatieADDENDUM BIJ PROSPECTUS MET BETREKKING TOT HET COMMODITY DISCOVERY FUND EEN FONDS VOOR GEMENE REKENING NAAR NEDERLANDS RECHT 3 SEPTEMBER 2018
ADDENDUM BIJ PROSPECTUS MET BETREKKING TOT HET COMMODITY DISCOVERY FUND EEN FONDS VOOR GEMENE REKENING NAAR NEDERLANDS RECHT 3 SEPTEMBER 2018 Addendum Prospectus Pag. 1/8 INHOUDSOPGAVE 1. Wijziging hoofdstuk
Nadere informatie9. Financiele aspecten
9. Financiele aspecten ANNEXUM 9.1 Rendement Het beleid van het Fonds en de Beheerder is gericht op het behalen van een optimale opbrengst uit de verhuur en de verkoop van de vastgoedportefeuille. De kansen
Nadere informatieVOORWAARDEN SYNVEST LIJFRENTEBELEGGINGSRECHT
Blad 1 van 5 Inhoudsopgave Artikel 1. Uitleg en definities... 1 2. Toepasselijkheid... 2 3. Inleg algemeen... 2 4. Inleg uitgesteld lijfrentebeleggingsrecht. 2 5. Inleg direct ingaand lijfrentebeleggingsrecht...
Nadere informatieSynVest RealEstate Fund N.V.
1. ALGEMEEN Dit document is een supplement (het "Supplement") bij het prospectus van SynVest RealEstate Fund N.V. (het "Fonds") d.d. 17 augustus 2011 (het "Prospectus") en maakt hiervan integraal onderdeel
Nadere informatieNieuwsbericht. 22 januari Achmea Beleggingsfondsen Beheer B.V. Postbus KA AMSTERDAM.
Achmea Beleggingsfondsen Beheer B.V. Nieuwsbericht 22 januari 2010 Achmea Beleggingsfondsen Beheer B.V. Postbus 59011 1040 KA AMSTERDAM www.achmeabeleggingsfondsen.nl I N F O R M A T I E M E M O R A N
Nadere informatieInlegvel 1 Prospectus van het Finles Liquid Macro Fund (29 juni 2010)
Inlegvel 1 Prospectus van het Finles Liquid Macro Fund (29 juni 2010) Kostenverlaging Finles Liquid Macro Fund De kostenstructuur van het Finles Liquid Macro Fund is per 1 juli 2010 als volgt: - Aankoopkosten
Nadere informatieDe Uitgifte staat voor (Nieuwe) Aandeelhouders open tegen een deelnamebedrag van minimaal EUR 100.000, exclusief Uitgiftevergoeding.
Bijlage 12 - Uitgifte van Aandelen De Uitgifte Op 5 juni 2014 heeft de Algemene Vergadering aan de Directie de bevoegdheid verleend om - met goedkeuring van de Raad van Commissarissen - voor een periode
Nadere informatieAlgemeen. 6. Publicatie Priciples De meest actuele versie van deze Principles of Fund Governance is te vinden op www.gilissen.nl.
FUND GOVERNANCE Algemeen 1. Compliance functie Een directielid van de Beheerder is aangesteld als Compliance Officer. Deze ziet toe op de correcte naleving van: (i) de Prospectussen van de TG Fondsen;
Nadere informatieHALFJAARVERSLAG Over de periode 1 januari 2017 tot en met 30 juni Finles Multi Strategy Hedge Fund I.L.
HALFJAARVERSLAG 2017 Over de periode 1 januari 2017 tot en met 30 juni 2017 Finles Multi Strategy Hedge Fund I.L. Inhoudsopgave Algemene informatie... 3 Kerncijfers Finles Multi Strategy Hedge Fund I.L....
Nadere informatieHalfjaarcijfers per 30 juni 2011
Halfjaarcijfers per 30 juni 2011 STICHTING BEHEER OIKOCREDIT NEDERLAND FONDS INHOUDSOPGAVE pagina Balans per 30 juni 2011 2 Staat van baten en lasten eerste halfjaar 2011 3 Toelichting op de halfjaarcijfers
Nadere informatieStichting Bewaarder BNP Paribas Beleggingsfondsen NL. te Amsterdam. Jaarrekening 2013
Stichting Bewaarder BNP Paribas Beleggingsfondsen NL te Amsterdam Jaarrekening 2013 Inhoudsopgave Blad Verslag van het Bestuur 2 Jaarrekening Balans per 31 december 2013 4 Staat van baten en lasten over
Nadere informatieDe (voorgenomen) activiteiten van Beethoven Beheer BV bestaan uit het beheren van Woon- Winkel Fonds.
Registratiedocument Dit is het registratiedocument van Beethoven Beheer BV als beheerder van Woon-Winkel Fonds zoals bedoeld in artikel 11 Btb 2005. In dit registratiedocument zijn de gegevens opgenomen
Nadere informatieHALFJAARVERSLAG. AEFIDES Vastgoed XII CV te Groningen. Over de periode 11 december 2007 t/m 30 juni 2008
HALFJAARVERSLAG AEFIDES Vastgoed XII CV te Groningen Over de periode 11 december 2007 30 juni 2008 INHOUD Pagina HALFJAARVERSLAG 1 Resultaat over 11 december 2008 30 juni 2008 3 2 Balans per 30 juni 2008
Nadere informatieINFORMATIE MEMORANDUM
INFORMATIE MEMORANDUM BIJ DE AGENDA VAN DE BUITENGEWONE ALGEMENE VERGADERING VAN ACHMEA BELEGGINGSFONDSEN N.V. (EEN BELEGGINGSMAATSCHAPPIJ MET VERANDERLIJK KAPITAAL) EN DE VERGADERINGEN VAN HOUDERS VAN
Nadere informatieSynVest Fund Management B.V. gevestigd te Amsterdam Rapport inzake de Publicatiebalans 2016 Vastgesteld door de Algemene Vergadering d.d.
SynVest Fund Management B.V. gevestigd te Amsterdam Rapport inzake de Publicatiebalans 2016 Vastgesteld door de Algemene Vergadering d.d. 26 juni 2017 Inhoudsopgave 1. Jaarrekening 1.1 Balans per 31 december
Nadere informatieRFM Regulated Fund Management BV HALFJAARBERICHT 2012
RFM Regulated Fund Management BV HALFJAARBERICHT 2012 Inhoudsopgave pagina Algemeen Directieverslag 2 Halfjaarrekening Balans 4 Winst- en verliesrekening 5 Kasstroomoverzicht 6 Toelichting algemeen en
Nadere informatieHalfjaarbericht 2015. Bright LifeCycle Fonds
Halfjaarbericht 2015 Bright LifeCycle Fonds Periode: 19 december 2014 tot en met 30 juni 2015 Inhoudsopgave HALFJAARBERICHT BRIGHT LIFECYCLE FONDS... 3 BALANS PER 30 JUNI 2015... 3 WINST- EN VERLIESREKENING
Nadere informatieHALFJAARVERSLAG Over de periode 1 januari 2017 tot en met 30 juni Finles Bond Fund
HALFJAARVERSLAG 2017 Over de periode 1 januari 2017 tot en met 30 juni 2017 Finles Bond Fund Inhoudsopgave Algemene informatie... 3 Kerncijfers... 4 Verslag van de beheerder... 5 Halfjaarcijfers... 6 Balans...
Nadere informatieRJ-Uiting : ontwerp-richtlijn Pensioenvoorziening en oudedagsverplichting directeuren-grootaandeelhouder
RJ-Uiting 2017-3: ontwerp-richtlijn Pensioenvoorziening en oudedagsverplichting directeuren-grootaandeelhouder Inleiding Op 27 maart 2017 is de gewijzigde Wet uitfasering pensioen in eigen beheer en overige
Nadere informatieBNP Paribas Fund IV -BNP Paribas Rente Gigant Garantie Fonds II
BNP Paribas Fund IV -BNP Paribas Rente Gigant Garantie Fonds II Vereffeningsverslag 31 maart 2014 BNP Paribas Fund IV besloten fonds voor gemene rekening met een open-end structuur Beheerder BNP Paribas
Nadere informatieBNP Paribas Groen Fonds
BNP Paribas Groen Fonds Vereffeningsverslag 30/05/2013 BNP Paribas Groen Fonds fonds voor gemene rekening Beheerder BNP Paribas Investment Partners Funds (Nederland) N.V. Burgerweeshuispad 201, Tripolis
Nadere informatieBIJLAGE II - IIA SUPPLEMENT W&O BRIGHT NEW WORLD
BIJLAGE II - IIA SUPPLEMENT W&O BRIGHT NEW WORLD Behorend bij prospectus Paraplufonds Nederlandse Beleggingsfondsen. Opgericht per 6 april 1993 voor onbepaalde tijd. 1. DEELNAME Het W&O Bright New World
Nadere informatieDe Uitgifte staat voor (Nieuwe) Aandeelhouders open tegen een deelnamebedrag van minimaal EUR 100.000, exclusief Uitgiftevergoeding.
Bijlage 13 Uitgifte van Aandelen in december 2014 De Uitgifte Op 5 juni 2014 heeft de Algemene Vergadering aan de Directie de bevoegdheid verleend om met goedkeuring van de Raad van Commissarissen voor
Nadere informatieInformatiedocument De Erfpachter BV
Informatiedocument De Erfpachter BV U staat op het punt om een woning te kopen. De Erfpachter BV. wil u via dit Informatieboek informeren over De Erfpachter BV. Hieronder zetten we graag voor u uiteen
Nadere informatieFinanciële bijsluiter VBI Winkelfonds N.V. - Retail Index Certificaten
Financiële bijsluiter VBI Winkelfonds N.V. - Retail Index Certificaten Het doel van deze financiële bijsluiter is om u op een vaste bij wet voorgeschreven vorm op hoofdlijnen een beeld te geven van Retail
Nadere informatieHet resultaat over het eerste halfjaar 2018 bedroeg positief. Voor de uitsplitsing van het resultaat verwijzen wij naar onderstaande tabel.
Verslag van de beheerder over eerste halfjaar 2018 Resultaat Het resultaat over het eerste halfjaar 2018 bedroeg 780.479 positief. Voor de uitsplitsing van het resultaat verwijzen wij naar onderstaande
Nadere informatieHOLLAND IMMO GROUP BEHEER B.V. TE EINDHOVEN. Halfjaarcijfers per 30 juni 2015. Geen accountantscontrole toegepast
HOLLAND IMMO GROUP BEHEER B.V. TE EINDHOVEN Halfjaarcijfers per 30 juni 2015 Balans per 30 juni 2015 Vóór resultaatbestemming ACTIVA 30 juni 2015 31 december 2014 Vaste activa Immateriële vaste activa
Nadere informatieRJ-Uiting : Actuele kostprijs
RJ-Uiting 2017-2: Actuele kostprijs Algemeen Met RJ-Uiting 2016-11 Actuele kostprijs heeft de Raad voor de Jaarverslaggeving (RJ) enige wijzigingen voorgesteld om nadere duiding te geven over het begrip
Nadere informatieFUND GOVERNANCE CODE VAN DELTA LLOYD ASSET MANAGEMENT N.V.
FUND GOVERNANCE CODE VAN DELTA LLOYD ASSET MANAGEMENT N.V. I. INLEIDING Doel Delta Lloyd Asset Management N.V. (DLAM) wenst de DUFAS Principles of Fund Governance na te leven. De onderhavige code heeft
Nadere informatieADDITIONELE INFORMATIE BETREFFENDE DE AANBIEDING VAN AANDELEN IN HET KAPITAAL VAN ING (L) RENTA CASH IN NEDERLAND
ADDITIONELE INFORMATIE BETREFFENDE DE AANBIEDING VAN AANDELEN IN HET KAPITAAL VAN ING (L) RENTA CASH IN NEDERLAND Dit addendum ( addendum ) bevat additionele informatie bij het prospectus ( prospectus
Nadere informatiePublicatiegegevens 2008
Publicatiegegevens 2008 Dossiernummer 34264727 Keizersgracht 410 1016 GC Amsterdam Tel: 020-531 21 21 Fax: 020-531 21 95 Inhoud Balans per 31 december 2008 3 Toelichting op de balans 4 en 5 Keijser Capital
Nadere informatieWettelijke regelingen in verband met de jaarrekening
16 hoofdstuk Wettelijke regelingen in verband met de jaarrekening 16.1 Onder de werking van boek 2 titel 9 van het burgerlijk wetboek vallen ondernemingen die gedreven worden in de vorm van een NV, BV,
Nadere informatieREGISTRATIEDOCUMENT EAGLE FUND BEHEER B.V.
REGISTRATIEDOCUMENT EAGLE FUND BEHEER B.V. Algemeen Dit is het registratiedocument van Eagle Fund Beheer B.V., als bedoeld in artikel 11 Besluit toezicht beleggingsinstellingen 2005 ("Btb 2005"). Tenzij
Nadere informatieADDENDUM BIJ PROSPECTUS MET BETREKKING TOT HET COMMODITY DISCOVERY FUND EEN FONDS VOOR GEMENE REKENING NAAR NEDERLANDS RECHT 3 SEPTEMBER 2018
ADDENDUM BIJ PROSPECTUS MET BETREKKING TOT HET COMMODITY DISCOVERY FUND EEN FONDS VOOR GEMENE REKENING NAAR NEDERLANDS RECHT 3 SEPTEMBER 2018 Addendum Prospectus Pag. 1/3 INHOUDSOPGAVE 1. Wijziging hoofdstuk
Nadere informatieBNP Paribas Fund IV. -BNP Paribas 5x5 Garantie Fonds II
BNP Paribas Fund IV -BNP Paribas 5x5 Garantie Fonds II Vereffeningsverslag 01-04-2011 BNP Paribas Fund IV besloten fonds voor gemene rekening met een open-end structuur Beheerder BNP Paribas Investment
Nadere informatieStichting United Bikers Against Abuse Europe Grindweg EG Wolvega
Stichting United Bikers Against Abuse Europe Grindweg 7 8471 EG Wolvega 2015 Inhoud Opdracht 3 Balans per 31 december 2015 5 Winst- en verliesrekening over 2015 7 Toelichting op de balans 8 Toelichting
Nadere informatieBouwfonds Office Value Fund NV. Financiële Bijsluiter
Bouwfonds Office Value Fund NV Financiële Bijsluiter Bij of krachtens de Wet op het financieel toezicht (hierna: de Wft ) voorgeschreven productinformatie over Bouwfonds Office Value Fund NV. Over de financiële
Nadere informatieMaandbeleggen. Ook met een klein bedrag. Geen aankoopkosten. Betere spreiding. Flexibel. Van punt tot punt sneller naar je doel
Maandbeleggen Van punt tot punt sneller naar je doel Ook met een klein bedrag Geen aankoopkosten Betere spreiding Flexibel Elke maand dichter bij je doel Je legt geld opzij voor later. Om een onvergetelijke
Nadere informatieFinancieel halfjaarverslag Alpha Based Capital Fund Management B.V.
Financieel halfjaarverslag 2017 Alpha Based Capital Fund Management B.V. Utrecht Juli 2017 Inhoudsopgave Pagina Balans per 30 juni 2017 2 Winst en verliesrekening van 1 januari 2017 tot en met 30 juni
Nadere informatieEssentiële Beleggersinformatie 2012
1 Essentiële Beleggersinformatie 2012 Inhoudsopgave Doelstelling en beleggingsbeleid 3 Risico- en opbrengstprofiel 3 Kosten 4 In het verleden behaalde resultaten 5 Praktische informatie 6 2 Essentiële
Nadere informatieBNP Paribas Garantie Fondsen besloten fondsen voor gemene rekening
BNP Paribas Garantie Fondsen -BNP Paribas Best of World Garantie Fonds Vereffeningsverslag 18-12-2012 BNP Paribas Garantie Fondsen besloten fondsen voor gemene rekening Beheerder BNP Paribas Investment
Nadere informatieBIJLAGE II - IIA SUPPLEMENT W&O BRIGHT NEW WORLD
BIJLAGE II - IIA SUPPLEMENT W&O BRIGHT NEW WORLD Behorend bij prospectus W&O Beleggingsfondsen. Opgericht per 6 april 1993 voor onbepaalde tijd. 1. DEELNAME Het W&O Bright New World is een Subfonds van
Nadere informatieFinancieel halfjaar verslag Alpha Based Capital Fund Management B.V.
Financieel halfjaar verslag 2018 Alpha Based Capital Fund Management B.V. Utrecht Juli 2018 Inhoudsopgave Pagina Balans per 30 juni 2018 2 Winst- en verliesrekening over 2018 3 Toelichting op het financieel
Nadere informatieADDITIONELE INFORMATIE BETREFFENDE DE AANBIEDING VAN AANDELEN IN HET KAPITAAL VAN ING (L) RENTA CASH IN NEDERLAND
ADDITIONELE INFORMATIE BETREFFENDE DE AANBIEDING VAN AANDELEN IN HET KAPITAAL VAN ING (L) RENTA CASH IN NEDERLAND Dit addendum ( addendum ) bevat additionele informatie bij het prospectus ( prospectus
Nadere informatieGEEN ACCOUNTANTSCONTROLE TOEGEPAST
Cijfers t/m 30 juni 2017 www.bufferfund.nl info@bufferfund.nl Bewaarder: Stichting Bewaring Buffer Funds Bestuur bewaarder: SGG Custody B.V. SGG Financial Services B.V. Hoogoorddreef 15, 1101 BA Amsterdam
Nadere informatieKWARTAALRAPPORTAGE Q VASTGOED FUNDAMENT FONDS N.V.
KWARTAALRAPPORTAGE Q4 2017 VASTGOED FUNDAMENT FONDS N.V. 12 JANUARI 2018 Inhoud 1. Management samenvatting... 2 2. Financiële rapportage: 4 e kwartaal 2017... 3 3. Verklarende begrippen en definities...
Nadere informatieHOLLAND IMMO GROUP BEHEER B.V. TE EINDHOVEN. Halfjaarcijfers per 30 juni Geen accountantscontrole toegepast
HOLLAND IMMO GROUP BEHEER B.V. TE EINDHOVEN Halfjaarcijfers per 30 juni 2016 Balans per 30 juni 2016 Vóór resultaatbestemming ACTIVA 30 juni 2016 31 december 2015 Vaste activa Immateriële vaste activa
Nadere informatieSynVest RealEstate Fund N.V.
Financiële berichten SynVest RealEstate Fund N.V. 3e kwartaalcijfers 2014 SynVest. Ondernemend vermogen. INHOUDSOPGAVE ALGEMEEN Pagina 1 Analyse Bedrijfsresultaat 2 DERDE KWARTAAL 2014 2 Balans voor resultaatbestemming
Nadere informatieRJ-Uiting : Actuele kostprijs
RJ-Uiting 2016-11: Actuele kostprijs Algemeen Op 9 oktober 2015 is de Uitvoeringswet richtlijn jaarrekening (wetsvoorstel 34 176) in het Staatsblad gepubliceerd (Staatsblad 2015, nr. 349). Deze Uitvoeringswet
Nadere informatieTOELICHTEND INFORMATIEMEMORANDUM. met betrekking tot het voorstel tot wijziging van het prospectus van
TOELICHTEND INFORMATIEMEMORANDUM met betrekking tot het voorstel tot wijziging van het prospectus van Insinger de Beaufort European Mid Cap Fund N.V. 16 april 2014 I N H O U D 1. DOEL TOELICHTEND INFORMATIEMEMORANDUM
Nadere informatieRegels voor activa ; Waarderingsgrondslagen
www.jooplengkeek.nl Regels voor activa ; Waarderingsgrondslagen De waarderingsgrondslag is de wijze waarop de activa (bezit) wordt gewaardeerd in de administratie (boekhouding, balans). Voor welke prijs?
Nadere informatieHOF HOORNEMAN HOUDSTERMAATSCHAPPIJ BV BV
INFORMATIEMEMORANDUM HOF HOORNEMAN HOUDSTERMAATSCHAPPIJ BV BV Bestemd voor certificaathouders en geïnteresseerden in Hof Hoorneman Houdstermaatschappij BV ( Houdstermaatschappij BV ). Datum informatiememorandum:
Nadere informatieFinancieel halfjaarverslag Alpha Based Capital Fund Management B.V.
Financieel halfjaarverslag 2016 Alpha Based Capital Fund Management B.V. Utrecht augustus 2016 Inhoudsopgave Pagina Balans per 30 juni 2016 2 Winst- en verliesrekening van 1 januari 2016 tot en met 30
Nadere informatieBOUWFONDS OFFICE VALUE FUND NV. 2 e EMISSIE
BOUWFONDS OFFICE VALUE FUND NV 2 e EMISSIE Bouwfonds Vastgoedfondsen Beheer BV biedt beleggers de mogelijkheid om certificaten van aandelen te verwerven in Bouwfonds Office Value Fund NV. Waarom Bouwfonds
Nadere informatieHOLLAND IMMO GROUP XVII/GERMAN RETAIL FUND C.V. TE EINDHOVEN. Halfjaarcijfers per 30 juni 2009. Geen accountantscontrole toegepast
HOLLAND IMMO GROUP XVII/GERMAN RETAIL FUND C.V. TE EINDHOVEN Halfjaarcijfers per 30 juni 2009 Balans per 30 juni 2009 Vóór resultaatbestemming ACTIVA 30 juni 2009 31 december 2008 Vaste activa Financiële
Nadere informatieDutchveste Calandria C.V. Jaarbericht 2010
Dutchveste Calandria C.V. Jaarbericht Annexum Beheer B.V. Postbus 79032 1070 NB Amsterdam INHOUDSOPGAVE Pagina Kerncijfers 4 Verslag van de Beheerder 4 Balans 7 Winst- en verliesrekening 8 Kasstroomoverzicht
Nadere informatieHALFJAARVERSLAG Over de periode 1 januari 2017 tot en met 30 juni Finles Fountain Umbrella Fund
HALFJAARVERSLAG 2017 Over de periode 1 januari 2017 tot en met 30 juni 2017 Finles Fountain Umbrella Fund Inhoudsopgave Algemene informatie... 3 Kerncijfers Finles Fountain Umbrella Fund... 4 Verslag van
Nadere informatieAddendum bij het Prospectus van Zwitserleven Institutionele Beleggingsfondsen d.d. 1 januari 2017
Addendum bij het Prospectus van Zwitserleven Institutionele Beleggingsfondsen d.d. 1 januari 2017 Betreft: I. Wijziging Hoofdstuk 7 Kosten en vergoedingen, paragraaf 7.1.1 Transactiekosten... 2 II. Wijziging
Nadere informatieBALANS PER 31 DECEMBER 2011 (na resultaatbestemming) ====================== IMMATERIËLE VASTE ACTIVA 27.196 37.741
JAARREKENING 2011 BALANS PER 31 DECEMBER 2011 (na resultaatbestemming) ====================== 31-12-2011 31-12-2010 activa: IMMATERIËLE VASTE ACTIVA 27.196 37.741 MATERIËLE VASTE ACTIVA 62.018 26.274 FINANCIËLE
Nadere informatieHalfjaarcijfers per 30 juni 2014
Halfjaarcijfers per 30 juni 2014 STICHTING BEHEER OIKOCREDIT NEDERLAND FONDS INHOUDSOPGAVE Balans per 30 juni 2014 Staat van baten en lasten over het eerste halfjaar 2014 Toelichting op de halfjaarcijfers
Nadere informatieStaat van baten en lasten over 2016
Stichting Beheer Het Schild Website financiële tekst Staat van baten en lasten over 2016 Baten 2016 2015 EUR EUR EUR EUR Baten uit giften en fondsenwerving Ontvangen giften en nalatenschappen 8 4.698 4.459
Nadere informatieEssentiële-Informatiedocument
Essentiële-Informatiedocument Doel Dit document geeft u belangrijke informatie over dit beleggingsproduct. Het is geen marketingmateriaal. Deze informatie is wettelijk voorgeschreven om u te helpen de
Nadere informatieAanvulling aan het prospectus van 18 maart 2008 ( het Prospectus ).
HANZEVAST CARISBROOKE SHIPPING I Naamloze vennootschap Koloniënstraat 11 1000 Brussel RPR: Brussel 0895.379.482 Tel: +32 2 517 61 24. OPENBAAR AANBOD TOT INSCHRIJVING op 6.700 Scheepscertificaten en AANVRAAG
Nadere informatieWijziging voorwaarden TCM aandelenfondsen
Wijziging voorwaarden TCM aandelenfondsen Inleiding Trustus Capital Management B.V. (Trustus) voert op dit moment de directie en het beheer van Intereffekt Investment Funds N.V. (IIF). Trustus is in het
Nadere informatieNaam van de rechtspersoon Squarewise Transitions B.V. Zetel van de rechtspersoon Amsterdam. Datum van vaststelling van de jaarrekening 12 juni 2019
Startdatum van de periode waarop de betrekking heeft 1 januari 2018 Einddatum van de periode waarop de betrekking heeft 31 december 2018 Jaarrekening vastgesteld (J/N) Datum deponering 1 INHOUD Jaarverslag2
Nadere informatieJaarverslag 2010 Rhodenborg Beleggingen I BV Houten
Jaarverslag 2010 Rhodenborg Beleggingen I BV Houten Inhoudsopgave pagina Jaarrekening Balans per 31 december 2010 2 Algemene toelichting 3 Grondslagen voor de waardering van activa en passiva 4 Grondslagen
Nadere informatieKBC CLICK EXCLUSIVE INTEREST 1
GEDETAILLEERDE VOORSTELLING VAN HET COMPARTIMENT KBC CLICK EXCLUSIVE INTEREST 1 SOORT BELEGGING : Obligatie-ICB met vaste looptijd. FINANCIËLE KENMERKEN BELEGGINGSDOELEINDEN EN BELEID : Het compartiment
Nadere informatieABN AMRO Strategie Fondsen
ABN AMRO Strategie Fondsen Halfjaarverslag 2014 30 juni 2014 ABN AMRO Strategie Fondsen Besloten fonds voor gemene rekening Beheerder BNP Paribas Investment Partners Funds (Nederland) N.V. Burgerweeshuispad
Nadere informatieBijlage bij opgave 3 N.V. Nederlandsche Apparatenfabriek Nedap jaarrekening 2013
Bijlage bij opgave 3 N.V. Nederlandsche Apparatenfabriek Nedap jaarrekening 2013 GECONSOLIDEERDE BALANS PER 31 DECEMBER (x 1.000) Vaste activa Materiële vaste activa 48.001 45.836 Immateriële vaste activa
Nadere informatieMateriële vaste activa Financiële vaste activa Vorderingen Overlopende activa
Balans per 31 december 2017 na resultaatbestemming 31-12-2017 31-12-2016 Activa Vaste activa Materiële vaste activa 275.822 331.720 Financiële vaste activa 89.572.947 83.960.204 Vlottende activa Vorderingen
Nadere informatieBeleggingsverslag. 31 december 2015 tot en met 31 december Aegon Levensverzekeringen NV inzake toeslagen Loodswezen
31 december 2015 tot en met 31 december 2016 Inhoud 1 Balans per 31 december 2016 3 2 Winst- en-verliesrekening over 2016 4 3 Kasstroomoverzicht over 2016 5 4 Grondslagen voor waardering en resultaatbepaling
Nadere informatieBeleggingsverslag. 1 januari 2017 tot en met 31 december Aegon Levensverzekeringen NV inzake toeslagen Loodswezen
1 januari 2017 tot en met 31 december 2017 Inhoud 1 Balans per 31 december 2017 3 2 Winst-en-verliesrekening over 2017 4 3 Kasstroomoverzicht over 2017 5 4 Grondslagen voor waardering en resultaatbepaling
Nadere informatieInlegvel 1 Prospectus Paraplufonds Finles beleggingsfondsen (16 maart 2011)
Inlegvel 1 Prospectus Paraplufonds Finles beleggingsfondsen (16 maart 2011) Vermelding koersen Finles beleggingsinstellingen alleen nog op de website Per 16 maart 2011 worden de koersen van het Subfonds
Nadere informatieJaarrekening Stichting ANNA FONDS NOREF
Jaarrekening 2016 Stichting ANNA FONDS NOREF 2016 2015 ACTIVA Toel. EUR EUR Materiele vaste activa 1 Schilderijen e.d. pm pm Totaal Materiele vaste activa - - Beleggingen 2 352,730 406,265 Overige vorderingen
Nadere informatie1 Halfjaarbericht 2015 ANNEXUM VBI WINKELFONDS NV HALFJAARBERICHT 2015. Directie Annexum Beheer B.V. WTC, G-Toren Strawinskylaan 485 1077 XX Amsterdam
1 Halfjaarbericht 2015 ANNEXUM VBI WINKELFONDS NV HALFJAARBERICHT 2015 Directie Annexum Beheer B.V. WTC, G-Toren Strawinskylaan 485 1077 XX Amsterdam 2 Halfjaarbericht 2015 INHOUDSOPGAVE a P Pagina 1.
Nadere informatieHALFJAARVERSLAG. C.V. S2 Vastgoed VI te Groningen
HALFJAARVERSLAG C.V. S2 Vastgoed VI te Groningen Over de periode 1 januari 2012 t/m 30 juni 2012 Doordat er geen halfjaarverslag is gemaakt over 1 januari 2011 t/m 30 juni 2011 zijn in dit verslag geen
Nadere informatieRJ-Uiting : Richtlijn Pensioenvoorziening en oudedags- verplichting directeuren-grootaandeelhouder
RJ-Uiting 2017-8: Richtlijn Pensioenvoorziening en oudedags- verplichting directeuren-grootaandeelhouder Algemeen Met RJ-Uiting 2017-3 ontwerp-richtlijn Pensioenvoorziening en oudedagsverplichting directeuren-grootaandeelhouder
Nadere informatieJaarrekening. BrightNL Coöperatie U.A. Statutair gevestigd te Amsterdam KvK inschrijving:
Jaarrekening BrightNL Coöperatie U.A. Statutair gevestigd te Amsterdam KvK inschrijving: 60880651 Rapport inzake de jaarrekening 2016 Inhoudsopgave JAARREKENING 2016 3 BALANS 3 WINST- EN VERLIESREKENING
Nadere informatieSAMENVATTING. Toepasselijk recht. Op het aanbod is Nederlands recht van toepassing. Rechten verbonden aan de certificaten van aandelen
SAMENVATTING Dit hoofdstuk is een samenvatting (de Samenvatting) van de essentiële kenmerken en risico s met betrekking tot de Uitgevende instelling(stichting administratie kantoor aandelen Triodos Bank),
Nadere informatie