Overzicht le - mei 2 ofi y pr Compan

Transcriptie

1 Overzicht

2 Koen Dejonckheere, CEO Urbain Vandeurzen, Voorzitter Samen met ambitieuze ondernemers bouwen aan de marktleiders van morgen, is het credo van Gimv. Na het definiëren van een performant strategisch model in 2012, was 2013 een cruciaal jaar van consequente implementatie, organisatorische optimalisatie en het verbeteren van de kernprocessen. Om de markten van onze 4 geselecteerde investeringsplatformen proactief te benaderen, investeerde Gimv in de professionele versterking van haar teams en in de strategische uitbouw van actieve ecosystemen. De reacties van onze medewerkers, zakenrelaties en portfoliobedrijven waren niet alleen bijzonder enthousiast, de eerste positieve effecten zijn vooral veelbelovend. De nieuwe dynamiek met meer focus, meer sectorspecialisaties en een meer proactieve marktbenadering versterkt de kwaliteit van de dealflow en resulteerde in 12 nieuwe en vooral gerichte attractieve investeringsdossiers. Tegelijk focusten de teams op concrete acties om waarde te creëren in de bestaande participaties, waar de geactualiseerde strategie vaak interessante spin-off effecten bood. Gimv s platformstrategie was de juiste beslissing op het juiste moment

3 12 nieuwe groeiverhalen eurocept pharmaceuticals HEALTH & CARE - FRANKRIJK Groep van 7 privé-ziekenhuizen actief in specifiek chirurgische domeinen. HEALTH & CARE - NEDERLAND Farma en medische thuiszorgonderneming met uniek geïntegreerd model van producten en diensten. SMART INDUSTRIES - BELGIË Hoogwaardige visualisatie software voor krachtige Geospatial Situational Awareness-applicaties. HEALTH & CARE - BELGIË Biofarmaceutisch bedrijf dat geneesmiddelen ontwikkelt voornamelijk gericht op oncologie en auto-immuniteit. SUSTAINABLE CITIES - BELGIË Grootste private busmaatschappij in Vlaanderen. CONSUMER FRANKRIJK Online reisorganisatie gespecialiseerd in verre reizen op maat. SMART INDUSTRIES - BELGIË Ontwikkelt geoctrooieerde softwareoplossingen voor IT Operations Analytics. SUSTAINABLE CITIES - BELGIË Levert geïntegreerde bedrijfsoplossingen die voor 100% gefocust zijn op nutsbedrijven. CONSUMER FRANKRIJK Ontwerpt, produceert en verdeelt dameslingerie. Covagen Advanced Biopharmaceuticals G C HEALTH & CARE - ZWITSERLAND Biofarmaceutisch bedrijf dat geneesmiddelen ontwikkelt voor de behandeling van ontstekingsziektes en kanker. SUSTAINABLE CITIES - BELGIË Onafhankelijke leverancier van groene stroom en gas. SMART INDUSTRIES - BELGIË Vernieuwer in digitale kleurenprinttechnologie en aanverwante diensten.

4 miljoen EUR 223 in portefeuille 19 portfoliobedrijven Consumer 2020 focust op bedrijven met een duidelijke visie op de noden en voorkeuren van de toekomstige consument. Gimv investeert in bedrijven met een sterke visie op het koopgedrag van de Consumer 2020 en met een duidelijk groeiperspectief: groei door de ontwikkeling van innovatieve, trendgevoelige producten en diensten enerzijds maar ook groei door de ontwikkeling van innovatieve distributiekanalen en -concepten die inspelen en zelfs anticiperen op de behoeften van de veeleisende toekomstige consument. Consumer 2020 bestrijkt daarmee een brede laag van onze economie. Het afgelopen jaar sloot het Consumer 2020 team 2 nieuwe investeringsdossiers nl. Marco et Vasco (Frankrijk, online reisorganisatie) en Wolf (Frankrijk, lingerieproducent en -verdeler). INVESTERINGSFOCUS Consumer goods Food & beverage Retail Consumer services Media & content Travel & Leisure Education Digital Economy Online Marco & Vasco is de snelst groeiende online Franse touroperator voor verre reizen op maat. Met een duidelijke toekomstvisie, een vernieuwend business model en een karakteristiek productaanbod (online lead generation via 45 websites in combinatie met een persoonlijke directe verkooporganisatie) speelt het bedrijf op een heel specifi eke manier in op de noden van de consument. Gimv wil Marco & Vasco in zijn expansie begeleiden, zowel qua omzet als op het vlak van de online business. Het Consumer 2020 team brengt daartoe zijn brede e-commerce ervaring in. Gimv in Investeringscriteria Ondernemende en innovatieve bedrijven met een sterk potentieel, zowel jonge bedrijven met een uitgesproken groeiambitie als gevestigde bedrijven op zoek naar vers kapitaal Kleine tot middelgrote bedrijven met een ondernemingswaarde tot 125 miljoen EUR (750 miljoen EUR voor Gimv-XL) Bedrijven actief in de Benelux, Frankrijk of Duitsland (DACH-landen) Heldere bedrijfsvisie met een strategie gebaseerd op duurzame waardecreatie Competitief voordeel Sterk management

5 miljoen EUR 95 in portefeuille 14 portfoliobedrijven Health & Care investeert in baanbrekende biotechnologie, innovatieve medische technologie en in toonaangevende spelers actief in de gezondheids- en zorgsector. Een vergrijzende bevolking, een stijgend aantal chronische aandoeningen, de nood aan gespecialiseerde zorg en druk op de budgetten van ziekenhuizen hebben de zorgsector aanzienlijk geïmpacteerd. Het Health & Care platform speelde goed in op deze evoluties en voegde het afgelopen jaar 4 nieuwe investeringsdossiers toe aan zijn portfolio: Complix (België, ontwikkeling van nieuwe geneesmiddelen op basis van AlphabodyTM platform, voornamelijk gericht op oncologie en auto-immuniteit, investering ism Biotech Fonds Vlaanderen), Covagen (Zwitserland, ontwikkeling van geneesmiddelen voor de behandeling van ontstekingsziektes en kanker via gepatenteerde Fynomer -technologie), Almaviva Santé (Frankrijk, groep van 7 gespecialiseerde privé-ziekenhuizen) en Eurocept (Nederland, unieke combinatie van specialty pharma en medische thuiszorg). INVESTERINGSFOCUS Biotech: geneesmiddelen, platformtechnologieën, vaccins en diagnostische tests Medtech: medische apparatuur en verbruiksgoederen Gezondheids- en zorgdiensten Het Nederlands zorgbedrijf Eurocept ontwikkelde een uniek geïntegreerd model van producten en thuiszorgdiensten gericht op de vereenvoudiging van de therapeutische relatie tussen arts en patiënt. Een innovatief technologisch platform laat de medische specialist toe te focussen op onderzoek, advies en therapie, terwijl de patiënt comfortabel (en budgetvriendelijk) in zijn thuisomgeving van nabij wordt opgevolgd. Gimv ziet in Eurocept een kans om het nieuwe zorgmodel ism ziekenhuizen en farmaceutische bedrijven uit te werken en te exporteren naar andere landen. De samenwerking zal focussen op groei: o.m. het versterken van Eurocept s leiderspositie in Nederland door het bestuderen van organische groeikansen via een selectieve en doordachte acquisitiestrategie en het toevoegen van nieuwe thuiszorgmogelijkheden. 2 Investeringsaanpak en -meerwaarde Investeringen van 3 tot 30 miljoen EUR (in België: van 0,5 miljoen tot 100 miljoen EUR) Actieve aandeelhouder, betrokken in raad van bestuur Expertise in bedrijven in diverse fases van ontwikkeling (risicokapitaal versus groeikapitaal voor meer mature bedrijven) Internationaal georganiseerd met multidisciplinaire teams Globale kijk, creatief en open-minded

6 miljoen EUR 249 in portefeuille 27 portfoliobedrijven Smart Industries richt zich op bedrijven die B2B-producten en -diensten leveren, gebaseerd op waardecreatie door innovatie, techniek of intelligente technologie. Een slim gebruik van schaarse energiebronnen, duurzame productie-entiteiten die just-in-time inspelen op de marktvraag, een effi ciënte organisatie van de toenemende hoeveelheid aan datastromen, het zijn maar een paar van de vele uitdagingen die we zien binnen het brede Smart Industries platform. De activiteit binnen de sector is enorm, de technologie vaak innovatief en het werkgebied internationaal. In het afgelopen jaar kon het team een partnership sluiten met drie bedrijven nl. Luciad (België, visualisatie software), Xeikon (België, digitale kleurenprinttechnologie en aanverwante diensten, investering i.s.m. Gimv-XL) en CoScale (België, Software-oplossingen voor IT Operations Analytics, investering i.s.m. Gimv Arkiv). INVESTERINGSFOCUS Efficiënte en duurzame productie Automotive en aerospace, zowel optimalisatie van bestaande als ontwikkeling van nieuwe transportmiddelen Efficiënt omgaan met energie, op vlak van productie, beheer, transport en gebruik Cloud en data, o.a. flexibel gebruik van de cloud en slim databeheer Luciad ontwikkelt hoogwaardige visualisatie software die een willekeurig aantal ruimtelijke datastromen verbindt, analyseert en visualiseert in één enkel scherm, waardoor de gebruiker een volledig overzicht krijgt van de situatie waarin hij of zij zich bevindt. Initieel spitste Luciad zich voornamelijk toe op de veiligheidsen luchtvaartsector met klanten als Boeing, Belgocontrol en Lockheed Martin. De veelbelovende technologie kan echter ook ingezet worden op heel wat toepassingen in andere sectoren. Gimv wil mee het groeipad van Luciad versnellen: het vergroten van marktaandeel in de bestaande marktsegmenten, internationale groei en productdiversificatie naar nieuwe toepassingen en markten toe. 3 Toegevoegde waarde voor ondernemingen Samen uitwerken van strategische krachtlijnen en business model Ontwikkeling en roll-out van innovatieve producten en diensten Professionalisering, transparant bestuur en operationele uitmuntendheid Internationale expansie via contact met Gimvs brede internationale netwerk

7 miljoen EUR 141 in portefeuille 12 portfoliobedrijven Sustainable Cities investeert in diensten, nutsvoorzieningen en infrastructuur met een duurzame impact op de samenleving van morgen. Het Sustainable Cities platform richt zich naar duurzame stedelijke gebieden waar Gimv een unieke positie inneemt. Enerzijds door een partnership aan te gaan met bedrijven die werken aan de energie-, mobiliteit-, en communicatietoepassingen voor de steden van de toekomst, bv. ARS T&TT, actief in intelligente verkeersmonitoring. Anderzijds neemt Gimv in zijn samenwerking met DG Infra ook een meer actieve rol op bij de realisatie van kritische infrastructuur, bv. in een project als de R4 rond Gent. In voegde het team zowel Lampiris (België, groene stroomleverancier, investering i.s.m. Gimv-XL), Itineris (België, leverancier van innovatieve softwareoplossingen, investering i.s.m. Gimv Arkiv) als Hansea (België, voorheen Veolia Transport Belgium, grootste private busmaatschappij in Vlaanderen) aan zijn portfolio toe. INVESTERINGSFOCUS Lampiris is een onafhankelijke leverancier van groene stroom en gas die sterk groeide sinds de liberalisering van de energiemarkt. Het bedrijf combineert een groene positionering en bijzonder concurrentiële tarieven met een commercieel beleid gedreven door innovatie, een kwaliteitsvolle service en respect voor de consument. De investering laat Lampiris toe zijn positie op de Belgische markt te versterken en proactief naar nieuwe opportuniteiten te kunnen kijken. Gimv wil o.m. de organisatie versterken met de juiste expertise, de financiële processen verfijnen en de passende governance structuren implementeren. Nutsbedrijven en consumptiegoederen verwant met energie of andere ruwe grondstoffen en materialen Afvalbehandeling, recyclage en valorisatie Bouw en infrastructuur Transport en logistieke diensten miljard EUR activa onder beheer 5 Portefeuille volgens platform 23% 20% 54% Portefeuille (op balans) Cash en overige netto activa Co-investeringsinitiatieven (externe middelen) Nog op te vragen commitments (externe middelen) 21% 15% 3% 24% 10% Consumer 2020 Health & Care Smart Industries Sustainable Cities Fondsen van derden Overige participaties 3% 27%

8 % Gimv in een oogopslag participaties nieuwe participaties in miljard EUR activa onder beheer (inclusief co-investeringsinitiatieven) langetermijnrendement medewerkers kantoren: Antwerpen - Den Haag - München - Parijs jaar ervaring in private equity en venture capital Partnerships vergroten slagkracht De nieuwe strategie van Gimv vindt zijn verlengde in diverse co-investeringsprogramma s. Een voorbeeld hiervan is de lancering van het Gimv Health & Care Fund dat de slagkracht naar investeringen binnen de zorgsector aanzienlijk verhoogt. Met de steun van de Vlaamse overheid werd dit fonds begin 2013 opgericht om te investeren in de groei en internationalisatie van innovatieve zorg concepten, specifiek in de Health & Care Services en Medtech sector. In maart 2014 kende het fonds zijn eerste closing. Samen met Belfius kondigde Gimv daarnaast ook zijn verhoogde ambities op het vlak van infrastructuur aan. DG Infra (goed voor 300 miljoen EUR) focust op infrastructuur en aanverwante kapitaalintensieve projecten, met inbegrip van publiekprivate partnerships (PPS) en selectieve vastgoedprojecten. Op basis van de positieve resultaten die DG Infra de laatste 5 jaar realiseerde, schakelt het nu een versnelling hoger en heeft het de ambitie om het investeringsvolume te verdubbelen voor de volgende 5 jaar. Company profi le - mei 2014 België Gimv nv Karel Oomsstraat Antwerpen T Nederland Gimv Nederland Holding BV Lange Voorhout EA Den Haag T Frankrijk Gimv France SAS 38, avenue Hoche Paris T Duitsland Gimv Promenadeplatz München T