Buitengewone vergadering van aandeelhouders. 11 maart 2010

Transcriptie

1 Buitengewone vergadering van aandeelhouders 11 maart 2010

2 Agenda 1. Opening 2. Besluit/Stemming : Aankoop 75% belangen in Timmerije ( Holding) BV en Euro BV 3. Besluit/Stemming : 4. Sluiting Statutenwijzigingen o.a. nieuwe naam + zetel

3 Acquisities Timmerije en Euro

4 Kernafspraken met verkopers Wadinko NV is regionale participatie Maatschappij Enkel actief in Overijssel Vnl. minderheidsbelangen Ziet in Nyloplast goede partner voor deze bedrijven Nyloplast koopt 75% aandelen in 2 bedrijven voor 6 mio Nyloplast is leading + managing aandeelhouder Geen RvC per bedrijf, wel aandeelhoudersoverleg Enkel over majeure kwesties beide toestemming nodig Volledige consolidatie in Nyloplast financiële verslaggeving Verwachting is een overname van restant 25% binnen enkele jaren. Belangen beide aandeelhouders lopen parallel!

5 Kern van de overnames Nyloplast verwerft 75% van de totale aandelen van beide bedrijven Met terugwerkende kracht van 1 jan 2010 Prijs voor de aandelen bedraagt 6 mio Nyloplast zal ` `managing partner zijn Geen afspraken over koop-verkoop restbelangen Enkel zeer gewichtige zaken vereisen gezamenlijke besluit. Overname contracten bevatten normale balansgaranties Besluit BuVa Nyloplast is laatste stap in overname proces.

6

7 Euro mouldings BV Producent van zgn. geblazen kunststof verpakkingen Gevestigd te Nijverdal, eigen productiefaciliteiten Omzet circa 13 mio ( 2009) met 50 Fte. Ondanks 7% omzet daling in 2009 goede resultaten Vooral ook dankzij materiaal prijs voordeel Goede spreiding in klanten bestand Relatief beschermde marktpositie Opstartkosten hoog Economische actie radius van circa 250 km Goed management met bewezen track record

8

9

10

11

12 Timmerije 1 van de grotere spuitgietbedrijven in NL Gevestigd te Neede, eigen productie locatie. Directie heeft structurele aanpassingen goed uitgevoerd In 2009 reorganisatie uitgevoerd: 30 fte minder Waardoor kostenstructuur nu belangrijk lager ( 25%) Over 2008 was omzet nog 20 mio, 2009 was 16 mio Bij huidige omzet netto resultaat break-even even Vooral actief in hogere marktsegmenten Complexere producten Relatief betere marges Sterke + langdurige klantenbinding Omzet verbetering zal direct tot hogere resultaten leiden Groei naar oude nivo s zal meerdere jaren vergen!

13 Waarom deze bedrijven? Beide bedrijven passen in geformuleerde criteria: Industriële Nederlandse activiteiten Elk met voldoende omvang: Professionele directie Voldoende gespreid klantenbestand Structurele marktposities Voldoende infrastructuur Geen gedwongen verkoop of noodsituatie! Redelijke overname prijs Vorming van nieuwe kunststof producten groep Industrie lijkt nog consolidatie slag te moeten maken Levert potentieel voor verdere groei : autonoom en add-on overnames

14 Kerngegevens Timmerije + Euro geconsolideerd ( 1000) Winst- en verliesrekening (proforma) Omzet Materiaalverbruik Toegevoegde waarde Afschrijvingen Overige bedrijfskosten Bedrijfsresultaat (exclusief reorganisatielasten) Interest Resultaat voor belasting Belastingen Nettoresultaat ,600-12,552 16,048 1, ,139-17,773 17,366 1,215 14,121 2, , ,352

15 Kerngegevens Timmerije + Euro geconsolideerd ( 1000) Balans (proforma) Vaste activa Netto werkkapitaal Totaal netto activa 7,858 2,437 10,295 7,686 3,144 10,830 Eigen vermogen Voorzieningen Rentedragende schulden Totaal financiering 5, ,478 10,295 7, ,809 10,830

16 Kunststof industrie NL Kerngegevens: Circa 1160 bedrijven Bedrijven > 100 FTE = 65! Sector Omzet 7,4 mrd Exportaandeel 65% Gem. omzet / bedrijf 6,4 mio Consolidatie in Industrie? Trends: Gem. groei omzet % Omzet daling 2009 van >15% Dalende marges a.g.v. stijgende grondstofprijzen Kansen/bedreigingen: Stijgend hergebruik van kunststof Nieuw innovatief gebruik kunstsof producten Prod. ontwikkeling met afnemers Samenwerking met leveranciers

17 Consequenties voor Nyloplast NV Uitvoering van strategie + aanwending liquiditeiten Spreiding van activiteiten Minder risico, meer potentieel Verwerving van kunststof productie groep Naast elektronische panelen ( Danielson) Vergroting van omzet naar circa 50 mio Dus vergroting van winst potentieel Basis voor verdere groei: autonoom Zgn. add-on acquisities

18 Agenda punt 2 Stemming over voorstel aan buitengewone aandeelhouders vergadering Goedkeuring tot verwerving van 75% van aandelen in Timmerije Holding BV en Euro BV

19 Agenda punt 3 Voorgestelde statutenwijzigingen 1. Wijziging tot naam : Hydratec Industries NV 2. Wijziging zetel : Amersfoort 3. Wijziging Publicaties : geen vermelding Prijscourant 4. Opheffing Prefs + Prio s : geen bescherming constructies 5. Transparantie richtlijn : wettelijke verplichting 6. Agenderingsrecht : wettelijk naar minimaal 3%

20 Sluiting Heden publicatie jaarcijfers 2009 Dank en tot ziens op 20 mei!