RAPPORT FINANCIEEL CONTINUITEITSTOEZICHT

Transcriptie

1 RAPPORT FINANCIEEL CONTINUITEITSTOEZICHT bij Saba Educational Foundation Plaats : Utrecht Bestuursnummer : Onderzoeksnummer : Edocs nummer : Datum onderzoek : januari december 2016 Datum vaststelling : 17 mei 2017

2

3 Inhoud 1 Inleiding 5 2 Bevindingen 7 3 Toezichtarrangement financiële continuïteit 9 Pagina 3 van 9

4

5 1 Inleiding De Inspectie van het Onderwijs (hierna: de inspectie) heeft met rapport van 10 november 2015 het financieel toezicht op Saba Educational Foundation (hierna: SEF) met bestuursnummer 21342, aangepast. Wij hebben de ontwikkeling van de financiële positie van SEF gemonitord gedurende de maanden januari tot en met december Onze bevindingen zijn beknopt weergegeven in dit onderzoeksrapport. Onderzoeksopzet Het onderzoek bestond uit de volgende activiteiten: analyse van de jaarrekening 2015; beoordeling van aangeleverde informatie als gevolg van aangepast financieel toezicht. Tijdens het onderzoek beoordeelden wij de financiële positie van het bestuur, met als leidende vraag of de financiële continuïteit van het onderwijs binnen afzienbare termijn in het geding is. Toezichtkader en afbakening onderzoek De inspectie is bij haar onderzoek uitgegaan van de Beleidsregel Financieel toezicht po en vo 2011 en het Toezichtkader VO 2013, inclusief de aanpassingen toegelicht in de sectorale nieuwsbrieven en tevens vermeld op Opbouw rapport In hoofdstuk 2 staan de bevindingen uit het onderzoek naar de financiële positie. Hoofdstuk 3 bevat het toezichtarrangement. Pagina 5 van 9

6

7 2 Bevindingen 2.1 Kengetallen In de volgende tabel staan de signaleringswaarden waarmee de inspectie de jaarcijfers van onderwijsbesturen/onderwijsinstellingen vergelijkt in haar jaarlijkse risicoanalyse, afgezet tegen de kengetallen van SEF over de afgelopen drie jaar: Kengetallen Signaleringsgrenzen Voortgezet onderwijs Liquiditeit (current ratio) (vlottende activa/kort vreemd 0,84 0,70 0,75 vermogen) < 0,75 Solvabiliteit 2 ((eigen vermogen + voorzieningen)/totale 0,07-0,16-0,63 passiva) < 0,30 Rentabiliteit (resultaat/totale 3-jarig < 0 2-jarig < -0,05-0,11-0,10-0,17 baten), 1-jarig < -0,10 Weerstandsvermogen, (eigen vermogen /totale baten) < 0,05 0,03-0,06-0,24 Uit deze kengetallen blijkt dat de financiële positie in de afgelopen twee jaar is verslechterd. De kengetallen solvabiliteit en weerstandvermogen zijn over 2015 verder negatief geworden en de liquiditeit is marginaal verbeterd tot de signaleringswaarde. De solvabiliteit en het weerstandsvermogen zijn verslechterd door het negatieve exploitatieresultaat. 2.2 Overige bevindingen Financiële ontwikkelingen op grond van de voorlopige realisatie 2016 De voorlopige realisatiecijfers tot en met december 2016 geven een negatief resultaat aan van $ Begroot was $ negatief. Door de voorlopige realisatiecijfers 2016 zijn de kengetallen eind 2016 verder verslechterd. Liquiditeitspositie Uit de ontvangen liquiditeitsoverzichten 2016 blijkt dat in 2016 de liquide middelen met $ zijn gedaald van $ naar $ Uit het tevens ontvangen liquiditeitsoverzicht 2017 blijkt dat de liquiditeitspositie gedurende het jaar 2017 verder zal verslechteren naar $ Vanaf 2018 neemt de liquiditeit weer toe. Meerjarenbegroting Uit de ontvangen meerjarenbegroting voor de jaren 2017 tot en met 2020 blijken exploitatiesaldi van respectievelijk 2017 $ negatief, 2018 $ positief, 2019 $ positief en 2020 $ positief. De positieve resultaten vanaf 2018 zijn voornamelijk het gevolg van nog te realiseren bezuinigingen op personele uitgaven. Pagina 7 van 9

8 Verrekening te veel verstrekte bedragen De Dienst Uitvoering Onderwijs (DUO) heeft met de brieven BEK/BPR- 2015/16629 M en BEK/BPR-2015/16628 M van 28 augustus 2015 de vaststelling van de bekostiging herzien naar aanleiding van gewijzigde telgegevens per 1 oktober 2013 respectievelijk 1 oktober De teveel verstrekte bedragen aan rijksbijdrage 2014 van $ en rijksbijdrage 2015 van $ ,09 worden met deze brieven teruggevorderd. Het bestuur van SEF heeft met brief van 5 september 2015 een bezwaarschift tegen de herziening van de bekostiging ingediend. Naar aanleiding hiervan heeft DUO met brief DUO/OND-2016/8992-M van 22 maart 2016 beslist op het bezwaar. In deze brief is besloten dat het bedrag van $ 195, met ingang van 1 januari 2018 in 24 maandelijkse termijnen wordt verrekend met de lopende bekostiging. Het bedrag van $ 201, wordt met ingang van 1 januari 2020 in 24 maandelijkse termijnen verrekend met de lopende bekostiging. In de meerjarenbegroting is rekening gehouden met de terug te betalen bedragen. Pagina 8 van 9

9 3 Toezichtarrangement financiële continuïteit Aangepast financieel continuïteitstoezicht De bevindingen in hoofdstuk 2 wijzen uit dat de financiële continuïteit van SEF binnen afzienbare termijn in het geding is. Wij handhaven dan ook het arrangement aangepast financieel continuïteitstoezicht. Afspraken Het bestuur informeert de inspectie direct over belangrijke wijzigingen in zijn financiële positie en zendt de inspectie de volgende informatie toe: Per maand actuele financiële informatie. Deze informatie dient, indien mogelijk op het niveau van grootboekrekening, een vergelijking te maken tussen het budget en de realisatie per maand. Van eventuele verschillen dient een analyse te worden opgenomen. Tevens dient het effect voor de rest van het jaar duidelijk te worden. Per maand een liquiditeitsoverzicht onderverdeeld in maanden met een horizon van één jaar. De bedoeling van een liquiditeitsoverzicht is dat in kaart wordt gebracht welke betalingen periodiek dienen te worden gedaan en hoeveel liquide middelen op dat moment aanwezig zullen zijn. Door dit overzicht kunnen vroegtijdig mogelijke liquiditeitstekorten worden gesignaleerd en hierop worden geanticipeerd. De informatie kan aanleiding zijn voor navraag of een vervolggesprek. Pagina 9 van 9