DEGROOF N.V. Openbare bevek naar Belgisch recht Maatschappelijke zetel: Guimardstraat Brussel RPR

Transcriptie

1 DEGROOF N.V. Openbare bevek naar Belgisch recht Maatschappelijke zetel: Guimardstraat Brussel RPR Bijeenroeping van de buitengewone algemene vergaderingen van de compartimenten Equities EMU Flexible, Equities Europe Flexible en Equities EMU Behavioral Value De aandeelhouders van de compartimenten Equities EMU Flexible, Equities Europe Flexible en Equities EMU Behavioral Value worden uitgenodigd op de buitengewone algemene vergaderingen van aandeelhouders die op 3 september 2015 om uur zal plaatsvinden op de maatschappelijke zetel, Guimardstaat 18 te 1040 Brussels om er te beraadslagen en te stemmen over de onderstaande agenda. Fusie door overneming van de compartimenten Equities EMU Flexible en Equities Europe Flexible van Degroof N.V., openbare bevek naar Belgisch recht, ICBE, in het compartiment Equities EMU Behavioral Value van Degroof N.V., openbare bevek naar Belgisch recht, ICBE. De voorgestelde fusie is het gevolg van de beslissing van de beheervennootschap om de stijl van beheer zoals toegepast op de over te nemen compartimenten niet meer aan te bieden. De raad van bestuur is bijgevolg van mening dat het in het belang is van de aandeelhouders van deze compartimenten om te fuseren met het compartiment Equities EMU Behavioral Value, een ander compartiment van Degroof N.V. 1) Documenten en verslagen: kennisname en onderzoek van de onderstaande documenten: a. Ontwerp van fusie door overneming van de compartimenten Equities EMU Flexible en Equities Europe Flexible van Degroof N.V. in het compartiment Equities EMU Behavioral Value van Degroof N.V. De raad van bestuur van Degroof N.V. heeft dit ontwerp opgesteld in de vorm van een onderhandse akte. Het ontwerp bevat de vermeldingen voorgeschreven door artikel 167 van het Koninklijk Besluit van 12 november 2012 met betrekking tot bepaalde openbare instellingen voor collectieve belegging en werd op 24 juin 2015 neergelegd bij de griffie van de rechtbank van koophandel van Brussel. b. Verslagen opgesteld conform artikel 695 van het Wetboek van Vennootschappen, namelijk: - verslag van de commissaris betreffende het voorstel tot fusie. De volgende documenten zullen eveneens ter beschikking van de aandeelhouders worden gesteld: de jaarrekeningen van de laatste drie boekjaren van Degroof N.V., de verslagen van de bestuurders en de verslagen van de commissaris-revisor betreffende de laatste drie boekjaren. De documenten vermeld onder de punten 1.a en 1.b evenals het document voorgeschreven door artikel 173 van het Koninklijk Besluit van 12 november 2012 met betrekking tot bepaalde openbare instellingen voor collectieve belegging met passende en nauwkeurige informatie aangaande de voorgestelde fusie, het prospectus, de essentiële beleggersinformatie en het laatste periodiek verslag van Degroof N.V. kunnen door de aandeelhouders gratis, in het Nederlands en het Frans, worden verkregen aan de loketten van de Bank Degroof N.V., Nijverheidsstraat 44 te 1040 Brussel. De prospectussen en het laatste periodiek verslag kunnen ook worden geraadpleegd op de website 2) Voorstellen van besluiten: a. Fusie door overneming: voorstel tot fusie door overneming van alle elementen van het actief en het passief van het vermogen van de compartimenten Equities EMU Flexible en Equities Europe Flexible van Degroof N.V. in het compartiment Equities EMU Behavioral Value van Degroof N.V., en dit onder de opschortende voorwaarde van goedkeuring van de fusie door de buitengewone algemene vergaderingen van het overnemende en de over te nemen compartimenten. Pagina 1 van 3

2 b. Vaststellen van de ruilverhouding en de vergoeding van de aandeelhouders van de compartimenten Equities EMU Flexible en Equities Europe Flexible : voorstel tot goedkeuring van de onderstaande ruilverhouding en van het creëren van aandelen van het compartiment Equities EMU Behavioral Value van Degroof N.V., bij wijze van vergoeding voor de overdracht van het vermogen van het overgenomen compartiment. Het aantal aandelen van het overnemende compartiment, toe te wijzen per aandeelhouder van het over te nemen compartiment, wordt volgens de onderstaande formule berekend voor elke bestaande aandelenklasse: A B x D C A = het aantal te verkrijgen aandelen (per klasse) B = het aantal bijgehouden aandelen in het over te nemen compartiment C = de netto-inventariswaarde (*) per aandeel en per klasse van het over te nemen compartiment D = de netto-inventariswaarde (*) per aandeel en per klasse van het overnemende compartiment (*) Het betreft de nettowaarde van het overnemende en het over te nemen compartiment op de hierna vermelde data. Indien de aandeelhouders van de overgenomen compartimenten, in gevolge de inwisseling, een fractie van een aandeel toebedeeld krijgen, zal Bank Degroof N.V. overgaan tot de inkoop van de fracties van aandelen zonder kosten, behalve eventuele taksen. De nieuwe aandelen van het overnemende compartiment zullen van dezelfde klasse ( A of I ) zijn, namelijk: - voor de aandelen verhandeld in België, Nederland en Luxemburg: van de klasse A of I van de klasse Benelux ; - voor de aandelen verhandeld buiten België, Nederland en Luxemburg: van de klasse A of I van de klasse Buiten de Benelux ; en van hetzelfde type als deze voorheen aangehouden door de aandeelhouders van het over te nemen compartiment, te weten kapitalisatieaandelen. Bij de verwezenlijking van de fusie zullen de compartimenten Equities EMU Flexible en Equities Europe Flexible ontbonden worden zonder vereffening en zal hun totale vermogen, actief en passief, worden overgenomen door het compartiment Equities EMU Behavioral Value van Degroof N.V. in ruil voor de uitgifte van nieuwe aandelen. c. Bevoegdheden: voorstel om alle bevoegdheden te verlenen aan mevrouw Véronique Dumoulin en aan de heer Eric Nols, die alleen of samen handelen, met mogelijkheid van indeplaatsstelling, voor de uitvoering van de beslissingen die voorkomen op de agenda en die zullen zijn genomen en aan de instrumenterende notaris om de statuten van Degroof N.V. te coördineren en de gecoördineerde versie neer te leggen ter griffie van de Rechtbank van Koophandel te Brussel. d. Decharge: voorstel om volledige en onbeperkte decharge te verlenen aan de lasthebbers bedoeld in punt 12 van het voorstel tot fusie. De synthetische risico- en opbrengst indicator bedraagt 6 voor het overnemende compartiment, alsook voor de over te nemen compartimenten. Risico s die door de indicator van het over te nemen compartiment Equities Europe Flexible niet op adequate wijze worden bestreken, die van wezenlijke relevantie kunnen zijn voor het risicoprofiel en het rendement van dit compartiment: Valutarisico: Een deel van de activa is in Europese munten. De waarde van deze activa schommelt afhankelijk van de wisselkoersen ten opzichte van de euro. Er zijn geen risico s die door de indicator van het overnemende compartiment en het over te nemen compartiment Equities EMU Flexible niet op adequate wijze worden bestreken, die van wezenlijke relevantie kunnen zijn voor het risicoprofiel en het rendement van dit compartiment. Pagina 2 van 3

3 De ruilverhouding (per klasse) zal gebaseerd zijn op het aantal aandelen in omloop en op de nettoinventariswaarde van de betrokken compartimenten, berekend op 3 september 2015 op basis van de slotkoersen van 2 september De inschrijvings- en inkooporders van aandelen van de over te nemen compartimenten en het overnemende compartiment zullen worden geschorst de dag voor de datum waarop de ruilverhouding en in voorkomend geval de opleg dan wel de vergoeding voor de inbreng of overdracht worden berekend, te weten vanaf 1 september 2015 om uur. De opschorting zal een einde nemen voor de over te nemen compartimenten zodra de fusie is ingegaan, hetzij 11 september 2015 of, indien de fusie niet wordt goedgekeurd, de dag na de datum waarop de ruilverhouding en in voorkomend geval de opleg dan wel de vergoeding voor de inbreng of overdracht worden berekend, hetzij 4 september De opschorting zal een einde nemen de dag na de datum waarop de ruilverhouding en in voorkomend geval de opleg dan wel de vergoeding voor de inbreng of overdracht worden berekend, hetzij 4 september De aandeelhouders die niet akkoord gaan met de wijzigingen die het gevolg zijn van de voorgestelde fusie kunnen vanaf 16 juli 2015 tot en met 27 augustus 2015 de terugbetaling van hun aandelen zonder kosten (met uitzondering van heffingen en belastingen) eisen. De fusie zal goedgekeurd worden als ze gestemd wordt door drie vierden van de aanwezige of vertegenwoordigde aandeelhouders, ongeacht het aantal aanwezige of vertegenwoordigde aandelen. Elk aandeel beschikt over een stemrecht in verhouding tot het deel van het kapitaal dat het vertegenwoordigt, waarbij het aandeel dat de laagste quotiteit vertegenwoordigt, voor één stem geldt en waarbij geen rekening gehouden wordt met fracties van stemmen. Om de Vergadering te mogen bijwonen, moeten de houders van gedematerialiseerde aandelen ten laatste vijf werkdagen voor de Vergadering op de maatschappelijke zetel van de Vennootschap of aan de loketten van Bank Degroof N.V., Nijverheidsstraat 44 te 1040 Brussel, een attest neerleggen dat werd opgesteld door een erkende rekeninghouder of de erkende rekeninghouder-centralisator (Bank Degroof N.V.) en dat de onbeschikbaarheid van de bovenvermelde aandelen vaststelt tot de datum van de Vergadering. De houders van aandelen op naam moeten, binnen dezelfde termijn, de Raad van Bestuur (C/O Banque Degroof Luxembourg S.A., bijkantoor te Brussel, Guimardstraat 19, 5de verdieping, 1040 Brussel) schriftelijk op de hoogte brengen van hun intentie om de Vergadering bij te wonen en van het aantal aandelen waarvoor ze van plan zijn aan de stemming deel te nemen. De raad van bestuur Pagina 3 van 3

4 DEGROOF N.V. Openbare bevek naar Belgisch recht Maatschappelijke zetel: Guimardstraat Brussel RPR Informatiedocument met betrekking tot de fusie door overneming, onder het regime van artikelen 671 en volgende van het Wetboek van Vennootschappen, van de compartimenten Equities EMU Flexible en Equities Europe Flexible in het compartiment Equities EMU Behavioral Value van Degroof N.V., Openbare bevek naar Belgisch recht. 1) De achtergrond en de redenen van de fusie De voorgestelde fusie is het gevolg van de beslissing van de beheervennootschap om de stijl van portefeuillebeheer toegepast op de compartimenten Equities EMU Flexible en Equities Europe Flexible niet meer aan te bieden De raad van bestuur is bijgevolg van mening dat het in het belang is van de aandeelhouders van deze compartimenten om te fuseren met een ander compartiment van Degroof N.V. Als de fusie wordt goedgekeurd, zullen de over te nemen compartimenten Equities EMU Flexible en Equities Europe Flexible worden ontbonden zonder vereffening en zal hun totale vermogen, niets uitgezonderd, niets voorbehouden, overgaan naar het compartiment Equities EMU Behavioral Value. De aandeelhouders van de compartimenten Equities EMU Flexible en Equities Europe Flexible worden dan automatisch aandeelhouder van het overnemende compartiment. De aandeelhouders van de over te nemen compartimenten worden verzocht kennis te nemen van de essentiële beleggersinformatie van het overnemende compartiment. De raad van bestuur benadrukt de wenselijkheid om deze te lezen. 2) Mogelijke gevolgen van de fusie De aandacht van de aandeelhouder wordt gevestigd op het verschil in beleggingsbeleid en de geografische zone van de beleggingen van de te fusern compartimenten. Het beleggingsbeleid van het overnemende compartiment is gedefinieerd als volgt in het prospectus: Het compartiment heeft tot doel de aandeelhouders een zo hoog mogelijk globaal resultaat te bieden. Het compartiment belegt in aandelen (zonder sector beperking), genoteerd in de lidstaten van de Europese Unie die deelnemen aan de Europese Monetaire Unie (EMU). Het beleggingsbeleid steunt op de principes van de Behavioral Finance, een academisch terrein dat de financiële markten bestudeert met behulp van de psychologie. Het compartiment belegt in aandelen die als ondergewaardeerd worden beschouwd en met een goed koersmomentum. Het fonds blijft de risico s ruim spreiden, meer bepaald door een ruime sectordiversificatie. daar waar het beleggingsbeleid van over te nemen compartiment, Equities EMU Flexible is gedefinieerd als volgt in het prospectus: Het compartiment heeft tot doel de aandeelhouders een zo hoog mogelijk globaal resultaat te bieden. Het compartiment belegt in beursgenoteerde aandelen van de lidstaten van de Europese Unie die deelnemen aan de Europese Monetaire Unie (EMU). De risico s worden ruim gespreid, onder andere door een ruime sectordiversificatie. De allocatie van de portefeuille zal veranderen in functie van de inschatting van de macro-economische vooruitzichten en de toestand op de financiële markten,. Zo kan het compartiment bepaalde sectoren, landen of beleggingsstijlen verkiezen of vermijden op basis van onder andere conjunctuurvooruitzichten.

5 en waar het beleggingsbeleid van over te nemen compartiment, Equities Europe Flexible is gedefinieerd als volgt in het prospectus: Het compartiment heeft tot doel de aandeelhouders een zo hoog mogelijk globaal resultaat te bieden. Het compartiment belegt in beursgenoteerde Europese aandelen. De risico s worden ruim gespreid, onder andere door een ruime sectordiversificatie. De allocatie van de portefeuille zal veranderen in functie van de inschatting van de macro-economische vooruitzichten en de toestand op de financiële markten,. Zo kan het compartiment bepaalde sectoren, landen of beleggingsstijlen verkiezen of vermijden op basis van onder andere conjunctuurvooruitzichten. De provisies en kosten zijn identiek voor het overnemende compartiment en de over te nemen compartimenten met uitzondering van de verhandelingsvergoeding. De verhandelingsvergoeding bedraagt 0,50% per jaar van de netto activa voor de klasse «Benelux» «A» en «I», 1,00% voor de klasse «Buiten de Benelux» «A» en «I» en 0,40% voor de klasse «HI», daar waar de verhandelingsvergoeding voor de over te nemen compartimenten 0,50% per jaar bedraagt van de netto activa. De synthetische risico- en opbrengst indicator bedraagt 6 voor het overnemende compartiment, alsook voor de over te nemen compartimenten. Risico s die door de indicator van het compartiment Equities Europe Flexible niet op adequate wijze worden bestreken, die van wezenlijke relevantie kunnen zijn voor het risicoprofiel en het rendement van dit compartiment: Valutarisico: Een deel van de activa is in Europese munten. De waarde van deze activa schommelt afhankelijk van de wisselkoersen ten opzichte van de euro. Er zijn geen risico s die door de indicator van het overnemende compartiment en van het compartiment Equities EMU Flexible niet op adequate wijze worden bestreken, die van wezenlijke relevantie kunnen zijn voor het risicoprofiel en het rendement van dit compartiment. De lopende kosten van het overnemende compartiment bedragen 0,95% voor de klasse «Benelux» «A», 1,35% voor de klasse «Buiten de Benelux» «A», 0,86% voor de klasse «Benelux» «I», 1,35% voor de klasse «Buiten de Benelux» «I», daar waar de lopende kosten voor het over te nemen compartiment Equities EMU Flexible 0,98% bedragen voor de klasse «A» en 0,91% voor de klasse «I» en deze lopende kosten voor het over te nemen compartiment Equities Europe Flexible 1,02% bedragen voor de klasse «A» en 0,91% voor de klasse «I». De beheervennootschap zal overgaan tot de verkoop van de aandelen, die ten gevolge van de fusie niet beantwoorden aan de beleggingspolitiek van het compartiment Equities EMU Behavioral Value. De fiscaal behandeling van de aandeelhouder zou kunnen veranderen naar aanleiding van de fusie. De beheervennootschap verwacht niet dat de fusie een materieel effect op de portefeuille van het overnemende compartiment zal hebben en is niet voornemens een herschikking van de portefeuille door te voeren voordat of nadat de herstructurering ingaat. 3) Specifieke rechten die aandeelhouders bij de voorgestelde fusie hebben De aandeelhouders hebben het recht om aanvullende informatie te bekomen en om op aanvraag een afschrift te verkrijgen van het verslag van de commissaris en enig ander verslag over de fusie bij Bank Degroof N.V., Nijverheidsstraat 44, 1040 Brussel. De aandeelhouders van elk van de betrokken compartimenten hebben het recht zonder kosten, met uitzondering van eventuele belastingen, de inkoop van hun aandelen te vragen. Dit recht wordt van kracht op 16 juli 2015 en vervalt 5 werkdagen voor de berekening van de ruilverhouding, met name op 27 augustus 2015.

6 4) Datum vanaf welke de nieuwe aandelen van het overnemende compartiment recht zullen geven om deel te nemen in de winst, alsmede elke bijzondere regeling betreffende dit recht De nieuwe aandelen uitgegeven ter vergoeding van de inbrengen gedaan door het over te nemen compartiment zullen recht geven om deel te nemen in de resultaten van het overnemende compartiment vanaf de ingangsdatum van de fusie zoals gedefinieerd in punt 5 hierna. Zij zullen, vanaf hun uitgifte, volledig gelijkgesteld zijn aan de bestaande aandelen van het overnemende compartiment en zullen dus over dezelfde rechten beschikken. 5) Datum vanaf welke de handelingen van het over te nemen compartiment boekhoudkundig geacht zullen worden te zijn verricht voor rekening van het overnemende compartiment De fusie wordt boekhoudkundig van kracht op de datum van de berekening van de ruilverhouding zoals gedefinieerd in punt 3 hiervoor, met name 3 september ) Specifieke voordelen toegekend aan de aandeelhouders van het over te nemen of overnemende compartiment, die beschikken over speciale rechten Alle aandelen uitgegeven respectievelijk door het overnemende en over te nemen compartiment zijn identiek en kennen de zelfde rechten en voordelen toe aan de houders ervan, zodat er geen rekening moet gehouden worden, in het kader van de fusie, met aandeelhouders, die over speciale rechten beschikken. 7) Relevante procedurele aspecten en de beoogde ingangsdatum van de fusie De aandeelhouders worden uitgenodigd om het voorstel tot fusie goed te keuren op de buitengewone algemene vergadering die zelf gehouden worden op 3 september De fusie zal goedgekeurd worden indien ze gestemd wordt met drievierden van de stemmen van de aanwezige of vertegenwoordigde aandeelhouders, ongeacht het aantal aanwezige of vertegenwoordigde aandelen. Elk aandeel beschikt over een stemrecht in verhouding tot het deel van het kapitaal dat het vertegenwoordigt, waarbij het aandeel dat de laagste quotiteit vertegenwoordigt, voor één stem geldt en waarbij geen rekening gehouden wordt met fracties van stemmen. Een persmededeling omtrent de beslissing met betrekking tot de fusie zal op de website van Bank Degroorf geplaatst worden vanaf 11 september 2015 : Om de Vergadering te mogen bijwonen, moeten de houders van gedematerialiseerde aandelen ten laatste vijf werkdagen voor de Vergadering op de maatschappelijke zetel van de Vennootschap of aan de loketten van Bank Degroof N.V., Nijverheidsstraat 44 te 1040 Brussel, een attest neerleggen dat werd opgesteld door een erkende rekeninghouder of de erkende rekeninghouder-centralisator (Bank Degroof N.V.) en dat de onbeschikbaarheid van de bovenvermelde aandelen vaststelt tot de datum van de Vergadering. De houders van aandelen op naam moeten, binnen dezelfde termijn, de Raad van Bestuur (C/O Banque Degroof Luxembourg S.A., bijkantoor te Brussel, Guimardstraat 19, 5de verdieping, 1040 Brussel) schriftelijk op de hoogte brengen van hun intentie om de Vergadering bij te wonen en van het aantal aandelen waarvoor ze van plan zijn aan de stemming deel te nemen. De inschrijvings- en inkooporders van aandelen van het overgenomen en het overnemende compartiment zullen worden geschorst de dag voor de datum waarop de ruilverhouding en in voorkomend geval de opleg dan wel de vergoeding voor de inbreng of overdracht worden berekend, te weten vanaf 1 september 2015 om uur. De opschorting zal een einde nemen voor het over te nemen compartiment zodra de fusie is ingegaan, hetzij 11 september 2015 of, indien de fusie niet wordt goedgekeurd, de dag na de datum waarop de ruilverhouding en in voorkomend geval de opleg dan wel de vergoeding voor de inbreng of overdracht worden berekend, hetzij 4 september De opschorting zal een einde nemen de dag na de datum

7 waarop de ruilverhouding en in voorkomend geval de opleg dan wel de vergoeding voor de inbreng of overdracht worden berekend, hetzij 4 september De aandeelhouders van het overgenomen compartiment die niet akkoord gaan met de wijzigingen die het gevolg zijn van de voorgestelde fusie kunnen vanaf 16 juli 2015 tot en met 27 augustus 2015 de terugbetaling van hun aandelen zonder kosten (met uitzondering van heffingen en belastingen) eisen In het geval waarin het voorstel tot fusie met de nodige meerderheid wordt goedgekeurd, worden de aandeelhouders die tegen het voorstel stemden of in het geheel niet stemmen en binnen de toepasselijke termijn geen gebruik gemaakt hebben van hun rechten om de inkoop van hun aandelen te vragen, aandeelhouder van het overnemende compartiment. De ruilverhouding zal, in het kader van de fusie, gebaseerd zijn op het aantal aandelen in omloop en op de netto-inventariswaarde per klasse van het overnemende en over te nemen compartiment, berekend op 3 september 2015, zoals bevestigd door de commissaris van Degroof N.V. Indien de aandeelhouders van de overgenomen compartimenten, in gevolge de inwisseling, een fractie van een aandeel toebedeeld krijgen, zal Bank Degroof N.V. zal overgaan tot de inkoop van de fracties van aandelen, zonder kosten, behalve eventuele taksen. De raad van bestuur benadrukt de wenselijkheid om de essentiële beleggersinformatie te lezen. De volgende documenten zullen, kosteloos, beschikbaar zijn op de website van Bank Degroof N.V. : a) De oproeping tot de algemene vergadering die zich moet uitspreken over de fusie, vanaf de datum van het verzenden van deze informatie : b) De persmededeling omtrent de beslissing met betrekking tot de fusie vanaf 11 september 2015 :

8 Schematisch en chronologisch overzicht met betrekking tot de fusie 24 juni 2015 Neerlegging van het fusievoorstel op de Rechtbank van Koophandel te Brussel 16 juli 2015 Oproeping van de buitengewone algemene vergadering, ter beschikkingstelling op de website van het oproepingsbericht, begin van de periode van inkoop zonder kosten 27 augustus 2015 Einde van de periode van inkoop zonder kosten 2 september 2015 Opschorting van de berekening van de netto-inventariswaarde, de uitgifte, inkoop en omzetting van aandelen 3 september 2015 Houden van de buitengewone algemene vergadering en datum van de berekening van de ruilverhouding 4 september 2015 Einde van de opschorting van de berekening van de netto-inventariswaarde, de uitgifte, inkoop en omzetting van aandelen van het compartiment Equities EMU Behavioral Value, en als de fusie niet werd goedgekeurd, van de berekening van de netto-inventariswaarde, de uitgifte, inkoop en omzetting van aandelen voor de compartimenten Equities EMU Flexible en Equites Europe Flexible 11 februari 2015 Datum van het ingaan van de fusie en einde van de opschorting van de berekening van de netto-inventariswaarde, de uitgifte, inkoop en omzetting van aandelen van compartimenten Equities EMU Flexible en Equites Europe Flexible en het ter beschikking stellen op de website van de mededeling betreffende de beslissing van de fusie

9 VOLMACHT De ondergetekende :.. Gedomicilieerd te/waarvan de maatschappelijke zetel gevestigd is te:. Eigenaar van. aande(e)l(en) van de openbare Bevek naar Belgisch recht Degroof N.V. compartiment Equities EMU Behavioral Value geeft hierbij volmacht aan... verblijvend te... ten einde hem (haar) te vertegenwoordigen op de Buitengewone Algemene Vergadering van aandeelhouders van bovenvermelde vennootschap, die zal plaatsvinden op 3 september 2015 om uur in de Guimardstraat 18 te 1040 Brussel en waarvan de dagorde de volgende is: 1) Documenten en verslagen: kennisname en onderzoek van de onderstaande documenten: a. Ontwerp van fusie door overneming van de compartimenten Equities EMU Flexible en Equities EMU Flexible van Degroof N.V. in het compartiment Equities EMU Behavioral Value van Degroof N.V. b. Verslagen opgesteld conform artikel 695 van het Wetboek van Vennootschappen, namelijk: - verslag van de commissaris betreffende het voorstel tot fusie. 2) Voorstellen van besluiten: a. Fusie door overneming. b. Vaststellen van de ruilverhouding en de vergoeding van de aandeelhouders van de compartimenten Equities EMU Flexible en Equities EMU Flexible. c. Voorstel om alle bevoegdheden te verlenen aan mevrouw Véronique Dumoulin en aan de heer Eric Nols, die alleen of samen handelen, met mogelijkheid van indeplaatsstelling, voor de uitvoering van de beslissingen die voorkomen op de agenda en die zullen zijn genomen en aan de instrumenterende notaris om de statuten van Degroof N.V. te coördineren en de gecoördineerde versie neer te leggen ter griffie van de Rechtbank van Koophandel te Brussel. d. Voorstel om volledige en onbeperkte decharge te verlenen aan de lasthebbers bedoeld in punt 12 van het voorstel tot fusie. Met het oog hierop, geeft ondergetekende volmacht aan... om alle akten en processen-verbaal te tekenen, zich te laten vervangen en in het algemeen alles te doen wat noodzakelijk of nuttig is voor de uitoefening van dit mandaat. Gedaan te, op Gelieve te vermelden Goed voor volmacht en te tekenen

10 VOLMACHT De ondergetekende :.. Gedomicilieerd te/waarvan de maatschappelijke zetel gevestigd is te:. Eigenaar van. aande(e)l(en) van de openbare Bevek naar Belgisch recht Degroof N.V. compartiment Equities EMU Flexible geeft hierbij volmacht aan... verblijvend te... ten einde hem (haar) te vertegenwoordigen op de Buitengewone Algemene Vergadering van aandeelhouders van bovenvermelde vennootschap, die zal plaatsvinden op 3 september 2015 om uur in de Guimardstraat 18 te 1040 Brussel en waarvan de dagorde de volgende is: 1) Documenten en verslagen: kennisname en onderzoek van de onderstaande documenten: a. Ontwerp van fusie door overneming van de compartimenten Equities EMU Flexible en Equities EMU Flexible van Degroof N.V. in het compartiment Equities EMU Behavioral Value van Degroof N.V. b. Verslagen opgesteld conform artikel 695 van het Wetboek van Vennootschappen, namelijk: - verslag van de commissaris betreffende het voorstel tot fusie. 2) Voorstellen van besluiten: a. Fusie door overneming. b. Vaststellen van de ruilverhouding en de vergoeding van de aandeelhouders van de compartimenten Equities EMU Flexible en Equities EMU Flexible. c. Voorstel om alle bevoegdheden te verlenen aan mevrouw Véronique Dumoulin en aan de heer Eric Nols, die alleen of samen handelen, met mogelijkheid van indeplaatsstelling, voor de uitvoering van de beslissingen die voorkomen op de agenda en die zullen zijn genomen en aan de instrumenterende notaris om de statuten van Degroof N.V. te coördineren en de gecoördineerde versie neer te leggen ter griffie van de Rechtbank van Koophandel te Brussel. d. Voorstel om volledige en onbeperkte decharge te verlenen aan de lasthebbers bedoeld in punt 12 van het voorstel tot fusie. Met het oog hierop, geeft ondergetekende volmacht aan... om alle akten en processen-verbaal te tekenen, zich te laten vervangen en in het algemeen alles te doen wat noodzakelijk of nuttig is voor de uitoefening van dit mandaat. Gedaan te, op Gelieve te vermelden Goed voor volmacht en te tekenen

11 VOLMACHT De ondergetekende :.. Gedomicilieerd te/waarvan de maatschappelijke zetel gevestigd is te:. Eigenaar van.. aande(e)l(en) van de openbare Bevek naar Belgisch recht Degroof N.V. compartiment Equities Europe Flexible geeft hierbij volmacht aan... verblijvend te... ten einde hem (haar) te vertegenwoordigen op de Buitengewone Algemene Vergadering van aandeelhouders van bovenvermelde vennootschap, die zal plaatsvinden op 3 september 2015 om uur in de Guimardstraat 18 te 1040 Brussel en waarvan de dagorde de volgende is: 1) Documenten en verslagen: kennisname en onderzoek van de onderstaande documenten: a. Ontwerp van fusie door overneming van de compartimenten Equities EMU Flexible en Equities EMU Flexible van Degroof N.V. in het compartiment Equities EMU Behavioral Value van Degroof N.V. b. Verslagen opgesteld conform artikel 695 van het Wetboek van Vennootschappen, namelijk: - verslag van de commissaris betreffende het voorstel tot fusie. 2) Voorstellen van besluiten: a. Fusie door overneming. b. Vaststellen van de ruilverhouding en de vergoeding van de aandeelhouders van de compartimenten Equities EMU Flexible en Equities EMU Flexible. c. Voorstel om alle bevoegdheden te verlenen aan mevrouw Véronique Dumoulin en aan de heer Eric Nols, die alleen of samen handelen, met mogelijkheid van indeplaatsstelling, voor de uitvoering van de beslissingen die voorkomen op de agenda en die zullen zijn genomen en aan de instrumenterende notaris om de statuten van Degroof N.V. te coördineren en de gecoördineerde versie neer te leggen ter griffie van de Rechtbank van Koophandel te Brussel. d. Voorstel om volledige en onbeperkte decharge te verlenen aan de lasthebbers bedoeld in punt 12 van het voorstel tot fusie. Met het oog hierop, geeft ondergetekende volmacht aan... om alle akten en processen-verbaal te tekenen, zich te laten vervangen en in het algemeen alles te doen wat noodzakelijk of nuttig is voor de uitoefening van dit mandaat. Gedaan te, op Gelieve te vermelden Goed voor volmacht en te tekenen

12 Essentiële Beleggersinformatie 29 mei 2015 Dit document verschaft u essentiële beleggersinformatie aangaande dit fonds. Het is geen marketingmateriaal. De verstrekte informatie is bij wet voorgeschreven en bedoeld om u meer inzicht te geven in de aard en de risico s van beleggingen in dit fonds. Wij raden u aan deze informatie te lezen opdat u met kennis van zaken kunt beslissen of u al dan niet in dit fonds wenst te beleggen. Equities EMU Behavioral Value Compartiment van de bevek Degroof N.V. Klasse A - Benelux: Kapitalisatie BE Beheervennootschap : Degroof Fund Management Company N.V., deel van de groep Degroof Doelstellingen en beleggingsbeleid Doel Een zo hoog mogelijk rendement te bieden. Het fonds belegt in beursgenoteerde aandelen (zonder sectorale beperking) van lidstaten van de Europese Unie die deelnemen aan de Europese Monetaire Unie (EMU). Het beleggingsbeleid steunt op de principes van de Behavioral Finance, een academische discipline die de financiële markten bestudeert met behulp van de psychologie. Het fonds belegt in aandelen die als ondergewaardeerd worden beschouwd en met een goed koersmomentum. Het fonds blijft de risico s ruim spreiden, meer bepaald door een ruime sectordiversificatie. Beleggingsprotefeuille Aandelen van Europese ondernemingen van de EMU-zone (en andere met aandelen gelijkgestelde roerende waarden), warrants, inschrijvingsrechten en liquide middelen. en minste tachtig procent van de bruto-activa van het compartiment zijn belegd in aandelen en andere effecten en deelnemingsrechten van ondernemingen die hun maatschappelijke zetel hebben in de lidstaten van de Europese Unie die deelnemen aan de Europese Monetaire Unie (EMU) of die het overgrote deel van hun activiteiten uitvoeren in de lidstaten van de Europese Unie die deelnemen aan de Europese Monetaire Unie (EMU). De resterende twintig procent mag worden belegd in liquide middelen. Toegelaten derivatentransacties worden aanvullend gebruikt met het oog op de verwezenlijking van de beleggingsdoelstellingen. Het gebruik van deze contracten heeft geen betekenisvolle invloed op het risicoprofiel. Referentiemunt EUR U kan op elke bankwerkdag te Brussel de inkoop van uw rechten van deelneming vragen. Het fonds keert geen dividend uit. Dit fonds is misschien niet geschikt voor beleggers die van plan zijn hun geld binnen 10 jaar op te nemen. Risico- en opbrengstprofiel Lager risico Mogelijk lager rendement Hoger risico Mogelijk hoger rendement Het fonds behoort tot deze specifieke categorie omdat het fonds in aandelen belegt, die over het algemeen risicovoller zijn dan obligaties of geldmarktinstrumenten. Het fonds geniet geen «kapitaalwaarborg» of «kapitaalbescherming». De belegger kan dus zijn kapitaal geheel of gedeeltelijk verliezen. De indicatior is gebaseerd op de historische volatiliteit van de netto-inventariswaarde van het fonds, waarbij gebruik gemaakt wordt van de wekelijkse rendementen over de laatste vijf jaar. Historische gegevens, gebruikt voor de berekening van de indicator, vormen niet altijd een betrouwbare indicatie van het toekomstige risicoprofiel. Er kan niet worden gegarandeerd dat de risico- en opbrengstcategorie ongewijzigd blijft. De indeling kan in de tijd variëren. De laagste categorie betekent niet dat er sprake is van een risicoloze belegging. Essentiële Beleggersinformatie 1 Equities EMU Behavioral Value Klasse A - Benelux

13 Kosten De kosten die u betaalt, worden aangewend om de beheerkosten van het fonds, met inbegrip van de marketing- en distributiekosten te dekken. Deze kosten verminderen de potentiële groei van de belegging. Eenmalige kosten die vóór of na uw belegging worden aangerekend Instapvergoeding : 1,50 % Uitstapvergoeding : Kosten bij compartimentswijziging : De som van de instapen uitstapvergoeding Dit is het maximale bedrag dat van uw geld zou kunnen worden afgehouden [voordat het belegd wordt] [voordat de opbrengsten van uw belegging worden uitbetaald] Kosten die in de loop van één jaar aan het fonds worden onttrokken Lopende kosten : 0,95 % Kosten die onder bepaalde specifieke voorwaarden aan het fonds worden onttrokken - De instap- en uitstapvergoedingen zijn maximumcijfers. In sommige gevallen zou het kunnen dat u minder moet betalen. U kan de feitelijke instap- en uitstapvergoedingen van u financieel adviseur of distributeur vernemen. Het cijfer van de lopende kosten is gebaseerd op de uitgaven van het voorgaande boekjaar, afgesloten op juni Dit cijfer kan variëren van jaar tot jaar. Het sluit uit : portefeuilletransactiekosten behalve deze betaald aan de bewaarder en behalve de instap- en uitstapvergoedingen betaald door het fonds voor het kopen en verkopen van stukken van een ander fonds. Verdere informatie over de kosten kan u terugvinden in de rubriek «Bedrijfsinformatie» van het prospectus van het fonds In het verleden behaalde resultaten 50,0% 40,0% 30,0% 20,0% 10,0% 0,0% -10,0% -20,0% -30,0% -40,0% -50,0% -60,0% -70,0% Equities EMU Behavioral Value - KAP (EUR) 32,5% 27,5% 26,7% 22,5% 22,4% 1,8% 3,7% 2,1% -20,5% -50,9% D e g ra fie k g e e ft d e in h e t ve rle d e n b ehaald e re su lta te n va n het fonds weer. De resultaten uit het verleden bieden geen garantie voor de resultaten in de toekomst. Zij houden rekening met alle kosten behalve de verhandelingsprovisies gedragen door de belegger (die u kan terugvinden in de rubriek Bedrijfsinformatie van het prospectus). Het fonds werd opgericht in 2001 en effectief gelanceerd in Het resultaat werd berekend in EUR. Praktische informatie Bewaarder: Bank Degroof N.V. U kunt verdere informatie over het fonds, andere praktische informatie, alsook het prospectus en het meest recente jaar- en halfjaarverslag, in het Nederlands of het Frans, kosteloos bekomen via bij Bank Degroof N.V., die de financiële dienst verzorgt, Nijverheidstraat Brussel. U kan de meest recente netto inventariswaarde (NIW) raadplegen via de website van BEAMA ( of via de website Dit fonds is onderworpen aan de fiscale wetgeving van België, die een invloed kan hebben op uw persoonlijke fiscale positie. De fiscale behandeling hangt af van uw individuele omstandigheden en kan in de toekomst wijzigen. Voor meer details, gelieve een adviseur te raadplegen. Degroof Fund Management Company N.V. kan enkel aansprakelijk worden gesteld op grond van een in dit document opgenomen verklaring die misleidend, incorrect of niet in overeenstemming met de desbetreffende delen van het prospectus van het fonds is. Dit document met essentiële beleggersinformatie beschrijft een aandelenklasse van het compartiment Equities EMU Behavioral Value van de bevek Degroof N.V.. De bevek heeft geopteerd voor beleggingen die voldoen aan de voorwaarden van de richtlijn 2009/65/EG. Naast deze, heeft de bevek nog andere compartimenten. Compartimenten hebben gescheiden activa en passiva, wat betekent dat elk compartiment geïsoleerd is van elk verlies of aanspraak verbonden aan de andere compartimenten. De jaar- en halfjaarverslagen worden opgemaakt op het niveau van de bevek voor alle compartimenten. U heeft het recht om de rechten van deelneming die u aanhoudt in een compartiment kosteloos, met uitzondering van eventuele belastingen, om te ruilen voor de rechten van deelneming van een ander compartiment. U kunt meer gedetailleerde informatie over de kosten van omruiling terugvinden in de rubriek Bedrijfsinformatie van het prospectus van het fonds Aan dit fonds is in België vergunning verleend en het staat onder toezicht van de Autoriteit voor Financiële Diensten en Markten. Aan Degroof Fund Management Company N.V. is in België vergunning verleend en zij staat onder toezicht van de Autoriteit voor Financiële Diensten en Markten. Deze essentiële beleggersinformatie is correct op datum van 29 mei Degroof N.V. Guimardstraat Brussel Essentiële Beleggersinformatie 2 Equities EMU Behavioral Value Klasse A - Benelux

14 Essentiële Beleggersinformatie 29 mei 2015 Dit document verschaft u essentiële beleggersinformatie aangaande dit fonds. Het is geen marketingmateriaal. De verstrekte informatie is bij wet voorgeschreven en bedoeld om u meer inzicht te geven in de aard en de risico s van beleggingen in dit fonds. Wij raden u aan deze informatie te lezen opdat u met kennis van zaken kunt beslissen of u al dan niet in dit fonds wenst te beleggen. Equities EMU Behavioral Value Compartiment van de bevek Degroof N.V. Klasse A - Buiten de Benelux : Kapitalisatie BE Beheervennootschap : Degroof Fund Management Company N.V., deel van de groep Degroof Doelstellingen en beleggingsbeleid Doel Een zo hoog mogelijk rendement te bieden. Het fonds belegt in beursgenoteerde aandelen (zonder sectorale beperking) van lidstaten van de Europese Unie die deelnemen aan de Europese Monetaire Unie (EMU). Het beleggingsbeleid steunt op de principes van de Behavioral Finance, een academische discipline die de financiële markten bestudeert met behulp van de psychologie. Het fonds belegt in aandelen die als ondergewaardeerd worden beschouwd en met een goed koersmomentum. Het fonds blijft de risico s ruim spreiden, meer bepaald door een ruime sectordiversificatie. Beleggingsprotefeuille Aandelen van Europese ondernemingen van de EMU-zone (en andere met aandelen gelijkgestelde roerende waarden), warrants, inschrijvingsrechten en liquide middelen. en minste tachtig procent van de bruto-activa van het compartiment zijn belegd in aandelen en andere effecten en deelnemingsrechten van ondernemingen die hun maatschappelijke zetel hebben in de lidstaten van de Europese Unie die deelnemen aan de Europese Monetaire Unie (EMU) of die het overgrote deel van hun activiteiten uitvoeren in de lidstaten van de Europese Unie die deelnemen aan de Europese Monetaire Unie (EMU). De resterende twintig procent mag worden belegd in liquide middelen. Toegelaten derivatentransacties worden aanvullend gebruikt met het oog op de verwezenlijking van de beleggingsdoelstellingen. Het gebruik van deze contracten heeft geen betekenisvolle invloed op het risicoprofiel. Referentiemunt EUR U kan op elke bankwerkdag te Brussel de inkoop van uw rechten van deelneming vragen. Het fonds keert geen dividend uit. Dit fonds is misschien niet geschikt voor beleggers die van plan zijn hun geld binnen 10 jaar op te nemen. Risico- en opbrengstprofiel Lager risico Mogelijk lager rendement Hoger risico Mogelijk hoger rendement Het fonds behoort tot deze specifieke categorie omdat het fonds in aandelen belegt, die over het algemeen risicovoller zijn dan obligaties of geldmarktinstrumenten. Het fonds geniet geen «kapitaalwaarborg» of «kapitaalbescherming». De belegger kan dus zijn kapitaal geheel of gedeeltelijk verliezen. De indicatior is gebaseerd op de historische volatiliteit van de netto-inventariswaarde van het fonds, waarbij gebruik gemaakt wordt van de wekelijkse rendementen over de laatste vijf jaar. Historische gegevens, gebruikt voor de berekening van de indicator, vormen niet altijd een betrouwbare indicatie van het toekomstige risicoprofiel. Er kan niet worden gegarandeerd dat de risico- en opbrengstcategorie ongewijzigd blijft. De indeling kan in de tijd variëren. De laagste categorie betekent niet dat er sprake is van een risicoloze belegging. Essentiële Beleggersinformatie 1 Equities EMU Behavioral Value Klasse A - Buiten de Benelux

15 Kosten De kosten die u betaalt, worden aangewend om de beheerkosten van het fonds, met inbegrip van de marketing- en distributiekosten te dekken. Deze kosten verminderen de potentiële groei van de belegging. Eenmalige kosten die vóór of na uw belegging worden aangerekend Instapvergoeding : 1,50 % Uitstapvergoeding : Kosten bij compartimentswijziging : De som van de instapen uitstapvergoeding Dit is het maximale bedrag dat van uw geld zou kunnen worden afgehouden [voordat het belegd wordt] [voordat de opbrengsten van uw belegging worden uitbetaald] Kosten die in de loop van één jaar aan het fonds worden onttrokken Lopende kosten : 1,35 % Kosten die onder bepaalde specifieke voorwaarden aan het fonds worden onttrokken - De instap- en uitstapvergoedingen zijn maximumcijfers. In sommige gevallen zou het kunnen dat u minder moet betalen. U kan de feitelijke instap- en uitstapvergoedingen van u financieel adviseur of distributeur vernemen. Het cijfer van de lopende kosten is gebaseerd op de uitgaven van het voorgaande boekjaar, afgesloten op juni Dit cijfer kan variëren van jaar tot jaar. Het sluit uit : portefeuilletransactiekosten behalve deze betaald aan de bewaarder en behalve de instap- en uitstapvergoedingen betaald door het fonds voor het kopen en verkopen van stukken van een ander fonds. Verdere informatie over de kosten kan u terugvinden in de rubriek «Bedrijfsinformatie» van het prospectus van het fonds In het verleden behaalde resultaten 50,0% 40,0% 30,0% 20,0% 10,0% 0,0% -10,0% -20,0% -30,0% -40,0% -50,0% -60,0% -70,0% Equities EMU Behavioral Value - KAP (EUR) 32,0% 26,1% 21,9% 21,9% 1,3% 3,3% 1,7% -20,9% -51,1% D e g ra fie k g e e ft d e in h e t ve rle d e n b ehaald e re su lta te n va n het fonds weer. De resultaten uit het verleden bieden geen garantie voor de resultaten in de toekomst. Zij houden rekening met alle kosten behalve de verhandelingsprovisies gedragen door de belegger (die u kan terugvinden in de rubriek Bedrijfsinformatie van het prospectus). Het fonds werd opgericht in Het resultaat werd berekend in EUR. Praktische informatie Bewaarder: Bank Degroof N.V. U kunt verdere informatie over het fonds, andere praktische informatie, alsook het prospectus en het meest recente jaar- en halfjaarverslag, in het Nederlands of het Frans, kosteloos bekomen via bij Bank Degroof N.V., die de financiële dienst verzorgt, Nijverheidstraat Brussel. U kan de meest recente netto-inventariswaarde (NIW) raadplegen via de website van BEAMA ( of via de website Dit fonds is onderworpen aan de fiscale wetgeving van België, die een invloed kan hebben op uw persoonlijke fiscale positie. De fiscale behandeling hangt af van uw individuele omstandigheden en kan in de toekomst wijzigen. Voor meer details, gelieve een adviseur te raadplegen. Degroof Fund Management Company N.V. kan enkel aansprakelijk worden gesteld op grond van een in dit document opgenomen verklaring die misleidend, incorrect of niet in overeenstemming met de desbetreffende delen van het prospectus van het fonds is. Dit document met essentiële beleggersinformatie beschrijft een aandelenklasse van het compartiment Equities EMU Behavioral Value van de bevek Degroof N.V.. De bevek heeft geopteerd voor beleggingen die voldoen aan de voorwaarden van de richtlijn 2009/65/EG. Naast deze, heeft de bevek nog andere compartimenten. Compartimenten hebben gescheiden activa en passiva, wat betekent dat elk compartiment geïsoleerd is van elk verlies of aanspraak verbonden aan de andere compartimenten. De jaar- en halfjaarverslagen worden opgemaakt op het niveau van de bevek voor alle compartimenten. U heeft het recht om de rechten van deelneming die u aanhoudt in een compartiment om te ruilen voor de rechten van deelneming van een ander compartiment. U kunt meer gedetailleerde informatie over de kosten van omruiling terugvinden in de rubriek Bedrijfsinformatie van het prospectus van het fonds Aan dit fonds is in België vergunning verleend en het staat onder toezicht van de Autoriteit voor Financiële Diensten en Markten. Aan Degroof Fund Management Company N.V. is in België vergunning verleend en zij staat onder toezicht van de Autoriteit voor Financiële Diensten en Markten. Deze essentiële beleggersinformatie is correct op datum van 29 mei Degroof N.V. Guimardstraat Brussel Essentiële Beleggersinformatie 2 Equities EMU Behavioral Value Klasse A - Buiten de Benelux

16 Essentiële Beleggersinformatie 29 mei 2015 Dit document verschaft u essentiële beleggersinformatie aangaande dit fonds. Het is geen marketingmateriaal. De verstrekte informatie is bij wet voorgeschreven en bedoeld om u meer inzicht te geven in de aard en de risico s van beleggingen in dit fonds. Wij raden u aan deze informatie te lezen opdat u met kennis van zaken kunt beslissen of u al dan niet in dit fonds wenst te beleggen. Equities EMU Behavioral Value Compartiment van de bevek Degroof N.V. Klasse HI : Kapitalisatie BE Beheervennootschap : Degroof Fund Management Company N.V., deel van de groep Degroof Doelstellingen en beleggingsbeleid Doel Een zo hoog mogelijk rendement te bieden. Het fonds belegt in beursgenoteerde aandelen (zonder sectorale beperking) van lidstaten van de Europese Unie die deelnemen aan de Europese Monetaire Unie (EMU). Het beleggingsbeleid steunt op de principes van de Behavioral Finance, een academische discipline die de financiële markten bestudeert met behulp van de psychologie. Het fonds belegt in aandelen die als ondergewaardeerd worden beschouwd en met een goed koersmomentum. Het fonds blijft de risico s ruim spreiden, meer bepaald door een ruime sectordiversificatie. Beleggingsprotefeuille Aandelen van Europese ondernemingen van de EMU-zone (en andere met aandelen gelijkgestelde roerende waarden), warrants, inschrijvingsrechten en liquide middelen. en minste tachtig procent van de bruto-activa van het compartiment zijn belegd in aandelen en andere effecten en deelnemingsrechten van ondernemingen die hun maatschappelijke zetel hebben in de lidstaten van de Europese Unie die deelnemen aan de Europese Monetaire Unie (EMU) of die het overgrote deel van hun activiteiten uitvoeren in de lidstaten van de Europese Unie die deelnemen aan de Europese Monetaire Unie (EMU). De resterende twintig procent mag worden belegd in liquide middelen. Toegelaten derivatentransacties worden aanvullend gebruikt met het oog op de verwezenlijking van de beleggingsdoelstellingen. Het gebruik van deze contracten heeft geen betekenisvolle invloed op het risicoprofiel. Referentiemunt EUR Het bedrag van de initiële inschrijving bedraagt ten minste euro. U kan op elke bankwerkdag te Brussel de inkoop van uw rechten van deelneming vragen. Het fonds keert geen dividend uit. Dit fonds is misschien niet geschikt voor beleggers die van plan zijn hun geld binnen 10 jaar op te nemen. Risico- en opbrengstprofiel Lager risico Mogelijk lager rendement Hoger risico Mogelijk hoger rendement Het fonds behoort tot deze specifieke categorie omdat het fonds in aandelen belegt, die over het algemeen risicovoller zijn dan obligaties of geldmarktinstrumenten. Het fonds geniet geen «kapitaalwaarborg» of «kapitaalbescherming». De belegger kan dus zijn kapitaal geheel of gedeeltelijk verliezen. De indicatior is gebaseerd op de historische volatiliteit van de netto-inventariswaarde van het fonds, waarbij gebruik gemaakt wordt van de wekelijkse rendementen over de laatste vijf jaar. Historische gegevens, gebruikt voor de berekening van de indicator, vormen niet altijd een betrouwbare indicatie van het toekomstige risicoprofiel. Er kan niet worden gegarandeerd dat de risico- en opbrengstcategorie ongewijzigd blijft. De indeling kan in de tijd variëren. De laagste categorie betekent niet dat er sprake is van een risicoloze belegging. Essentiële Beleggersinformatie 1 Equities EMU Behavioral Value Klasse HI

17 Kosten De kosten die u betaalt, worden aangewend om de beheerkosten van het fonds, met inbegrip van de marketing- en distributiekosten te dekken. Deze kosten verminderen de potentiële groei van de belegging. Eenmalige kosten die vóór of na uw belegging worden aangerekend Instapvergoeding : Uitstapvergoeding : Kosten bij compartimentswijziging : De som van de instapen uitstapvergoeding Dit is het maximale bedrag dat van uw geld zou kunnen worden afgehouden [voordat het belegd wordt] [voordat de opbrengsten van uw belegging worden uitbetaald] Kosten die in de loop van één jaar aan het fonds worden onttrokken Lopende kosten : 0,76 % Kosten die onder bepaalde specifieke voorwaarden aan het fonds worden onttrokken - De instap- en uitstapvergoedingen zijn maximumcijfers. In sommige gevallen zou het kunnen dat u minder moet betalen. U kan de feitelijke instap- en uitstapvergoedingen van u financieel adviseur of distributeur vernemen. Het cijfer van de lopende kosten maakt het voorwerp uit van een raming op basis van het verwachte kostentotaal. Dit cijfer kan variëren van jaar tot jaar. Het sluit uit : portefeuilletransactiekosten behalve deze betaald aan de bewaarder en behalve de instap- en uitstapvergoedingen betaald door het fonds voor het kopen en verkopen van stukken van een ander fonds. Verdere informatie over de kosten kan u terugvinden in de rubriek «Bedrijfsinformatie» van het prospectus van het fonds ( In het verleden behaalde resultaten Aangezien deze aandelenklasse van het fonds nog niet over gegevens betreffende de behaalde resultaten beschikt, zijn er geen gegevens om een bruikbare aanwijzing van de in het verleden behaalde resultaten te verschaffen. De grafiek geeft de in het verleden behaalde resultaten van het fonds weer. De resultaten uit het verleden bieden geen garantie voor de resultaten in de toekomst. Zij houden rekening met alle kosten behalve instapvergoedingen. Het fonds werd opgericht in Het resultaat werd berekend in EUR. Praktische informatie Bewaarder: Bank Degroof N.V. Bewaarder: Bank Degroof N.V. U kunt verdere informatie over het fonds, andere praktische informatie, alsook het prospectus en het meest recente jaar- en halfjaarverslag, in het Nederlands of het Frans, kosteloos bekomen via bij Bank Degroof N.V., die de financiële dienst verzorgt, Nijverheidstraat Brussel. U kan de meest recente netto inventariswaarde (NIW) raadplegen via de website van BEAMA ( of via de website Dit fonds is onderworpen aan de fiscale wetgeving van België, die een invloed kan hebben op uw persoonlijke fiscale positie. De fiscale behandeling hangt af van uw individuele omstandigheden en kan in de toekomst wijzigen. Voor meer details, gelieve een adviseur te raadplegen. Degroof Fund Management Company N.V. kan enkel aansprakelijk worden gesteld op grond van een in dit document opgenomen verklaring die misleidend, incorrect of niet in overeenstemming met de desbetreffende delen van het prospectus van het fonds is. Dit document met essentiële beleggersinformatie beschrijft een aandelenklasse van het compartiment Equities EMU Behavioral Value van de bevek Degroof N.V.. De bevek heeft geopteerd voor beleggingen die voldoen aan de voorwaarden van de richtlijn 2009/65/EG. Naast deze, heeft de bevek nog andere compartimenten. Compartimenten hebben gescheiden activa en passiva, wat betekent dat elk compartiment geïsoleerd is van elk verlies of aanspraak verbonden aan de andere compartimenten. De jaar- en halfjaarverslagen worden opgemaakt op het niveau van de bevek voor alle compartimenten. U heeft het recht om de rechten van deelneming die u aanhoudt in een compartiment kosteloos, met uitzondering van eventuele belastingen, om te ruilen voor de rechten van deelneming van een ander compartiment. U kunt meer gedetailleerde informatie over de kosten van omruiling terugvinden in de rubriek Bedrijfsinformatie van het prospectus van het fonds Aan dit fonds is in België vergunning verleend en het staat onder toezicht van de Autoriteit voor Financiële Diensten en Markten. Aan Degroof Fund Management Company N.V. is in België vergunning verleend en zij staat onder toezicht van de Autoriteit voor Financiële Diensten en Markten. Deze essentiële beleggersinformatie is correct op datum van 29 mei Degroof N.V. Guimardstraat Brussel Essentiële Beleggersinformatie 2 Equities EMU Behavioral Value Klasse HI