Fortis Investments. Fortis Strategie Fondsen Prospectus mei 2009

Transcriptie

1 Fortis Investments Fortis Strategie Fondsen Prospectus mei 2009

2 Belangrijke informatie Beleggers in elke serie participaties van Fortis Strategie Fondsen wordt er nadrukkelijk op gewezen dat aan een belegging financiële risico s zijn verbonden. Zij dienen dan ook goede nota te nemen van de volledige inhoud van dit prospectus met inbegrip van de daarbij behorende Aanvullende Prospectussen (zoals hierna gedefinieerd) en bijlagen (het Prospectus ). De afgifte en verspreiding van dit Prospectus alsmede het aanbieden, verkopen en leveren van elke serie participaties kunnen in bepaalde rechtsgebieden onderworpen zijn aan (wettelijke) beperkingen. Fortis Funds (Nederland) N.V. (de Beheerder ), Fortis Bank SA/NV, BGL Société Anonyme en hun groepsmaatschappijen (de 'Fortis Bank SA/NV Groep') verzoeken personen die in bezit komen van dit Prospectus zich op de hoogte te stellen van die beperkingen en zich daaraan te houden. Dit Prospectus is geen aanbod van enig effect of uitnodiging tot het doen van een zodanig aanbod aan een persoon in enige jurisdictie waar dit volgens de aldaar toepasselijke regelgeving niet is geoorloofd. De Beheerder noch de Fortis Bank SA/NV Groep aanvaarden enige juridische aansprakelijkheid voor enige schending van enige zodanige beperking door wie dan ook, ongeacht of deze een mogelijke koper van de participaties is of niet. Ten aanzien van alle in dit Prospectus opgenomen verwijzingen naar (verwachte) rendementen geldt dat de waarde van een participatie van elke serie participaties van Fortis Strategie Fondsen kan fluctueren en dat in het verleden behaalde resultaten geen garantie bieden voor de toekomst. Ten aanzien van toekomstgerichte verklaringen geldt dat deze naar hun aard risico s en onzekerheden inhouden aangezien ze betrekking hebben op gebeurtenissen en afhankelijk zijn van omstandigheden die zich in de toekomst al dan niet zullen voordoen. Met uitzondering van de Beheerder is niemand gemachtigd informatie te verschaffen of verklaringen af te leggen die niet in dit Prospectus zijn opgenomen. Indien zodanige informatie is verschaft of zodanige verklaringen zijn afgelegd, dient op dergelijke informatie of dergelijke verklaringen niet te worden vertrouwd als zijnde verstrekt of afgelegd door de Beheerder. De afgifte van dit Prospectus en koop, verkoop, uitgifte en inkoop van participaties van elke serie participaties van Fortis Strategie Fondsen houden onder geen enkele omstandigheid in dat de in dit Prospectus vermelde informatie ook op een later tijdstip dan de datum hiervan nog juist is. De Beheerder zal de gegevens in dit Prospectus actualiseren zodra daartoe aanleiding bestaat. Ten aanzien van ieder Fonds (zoals hierna gedefinieerd) van Fortis Strategie Fondsen is een financiële bijsluiter opgesteld met informatie over het product, de kosten en de risico s. Vraag er om en lees hem voordat u het product koopt. Op dit Prospectus is uitsluitend Nederlands recht van toepassing. 1

3 Inhoudsopgave Belangrijke informatie... 1 Algemeen... 4 Inleiding... 5 Risicofactoren... 6 Fondsstructuur... 9 Beheerder en Bewaarder... 9 Uitbesteding... 9 Uitkeringen...10 Vergadering van participanten...10 Beleid van stemrechten en stemgedrag...10 Ontbinding en vereffening...10 Beleggingsdoelstelling, beleggingsbeleid en risicoprofiel...11 De portefeuille...11 Gelieerde partijen...11 Advisering...11 Financiering van beleggingen...11 Verbruiklening van effecten...11 Commissionsharingovereenkomsten...12 Beleggingen in andere beleggingsinstellingen...12 Intrinsieke waarde...13 Vaststelling intrinsieke waarde...13 Compensatie voor onjuist berekende intrinsieke waarde...13 Deelname via ABN AMRO Beleggingsrekeningen...14 Afgifte, terugname en overdracht van participaties en prijsvorming...15 Afgifte en terugname...15 Afgifte- en inkoopprijs...15 Bijzondere omstandigheden...15 Overdracht van participaties...16 Waarderingsgrondslagen...17 Grondslagen voor resultaatbepaling...18 Kosten en vergoedingen...19 Fiscale aspecten...21 Wijzigingen van de voorwaarden...23 Verslaggeving...24 Informatieverstrekking...25 Toezicht...26 Verklaring van de Beheerder...26 Assurance-rapport...27 Aanvullende Prospectussen...28 Fortis Duurzaam Donatie Fonds...29 ABN AMRO Multi Manager Profiel Fonds ABN AMRO Multi Manager Profiel Fonds ABN AMRO Multi Manager Profiel Fonds ABN AMRO Multi Manager Profiel Fonds ABN AMRO Multi Manager Profiel Fonds

4 Bijlage A...50 Voorwaarden van beheer en bewaring...50 Samenvatting statuten van de beheerder...58 Samenvatting statuten van de bewaarder...60 Bijlage B...61 Registratiedocument...61 Bijlage C...68 Jaarrekeningen...68 Bijlage D...69 Lijst van vermogensbeheerders...69 Lijst van adviseurs

5 Algemeen Fortis Strategie Fondsen Amsterdam Beheerder Fortis Funds (Nederland) N.V. De Entree 99 Postbus DX Amsterdam website: Bewaarder Stichting Bewaarder Fortis Beleggingsfondsen NL De Ruyterkade 6-I Postbus AD Amsterdam Accountant Ernst & Young Accountants LLP Antonio Vivaldistraat 150 Postbus AB Amsterdam Bankier en betaalkantoor Fortis Bank (Nederland) N.V. Amsterdam Depotbank BGL Société Anonyme Luxemburg Administrateur Fastnet Netherlands N.V. Amsterdam 4

6 Inleiding Fortis Strategie Fondsen heeft een zogenaamde paraplu(umbrella)structuur, hetgeen inhoudt dat het fondsvermogen is verdeeld in verschillende series participaties (gezamenlijk de Sub- Fondsen of Fondsen en elk een Sub-Fonds of Fonds ). De paraplustructuur is gekozen omdat dit leidt tot schaalvergroting als gevolg waarvan efficiencyvoordelen kunnen worden behaald. Bovendien kunnen nieuwe fondsen op betrekkelijk eenvoudige wijze worden geïntroduceerd en in een bestaande structuur worden ondergebracht. Hierdoor kan sneller en efficiënter op veranderende marktsituaties worden ingespeeld. Voor elk Fonds is een Aanvullend Prospectus opgesteld waarin de specifieke kenmerken zijn opgenomen, waaronder: het beleggingsbeleid en risicoprofiel; de risicofactoren gerangschikt naar belangrijkheid daarvan; een profiel van het type belegger tot wie het Fonds zich richt; nadere informatie omtrent de kosten en vergoedingen; de gegevens omtrent de verhandeling van dat Fonds; (tezamen de Aanvullende Prospectussen en elk een Aanvullend Prospectus ). Het op elk Fonds te storten of daaraan toe te rekenen vermogen wordt afzonderlijk belegd in de specifieke beleggingsportefeuille van het betreffende Fonds. Naast de algemene beleggingsdoelstellingen en -beleid (zie Beleggingsdoelstelling, beleggingsbeleid en risicoprofiel ) heeft elk Fonds een eigen beleggingsbeleid en risicoprofiel. De Fondsen onderscheiden zich primair door het in de Aanvullende Prospectussen geformuleerde beleggingsbeleid. Voor elk Fonds wordt een aparte administratie gevoerd, zodat alle aan een Fonds toe te rekenen opbrengsten en kosten per Fonds worden verantwoord en geadministreerd op een daartoe per Fonds aangehouden rekening. Zowel de positieve als de negatieve waardeveranderingen in de beleggingsportefeuille van een Fonds komen ten gunste respectievelijk ten laste van de participanten in het betreffende Fonds. 5

7 Risicofactoren Algemeen Aan het beleggen in effecten zijn financiële risico s verbonden. Mogelijke beleggers in de Fondsen wordt verzocht goede nota te nemen van het volgende: De mogelijkheid bestaat dat uw belegging in waarde stijgt; het is echter ook mogelijk dat uw belegging weinig tot geen inkomsten zal genereren en dat uw inleg bij een ongunstig koersverloop geheel of ten dele verloren gaat. In het verleden behaalde resultaten bieden geen garantie voor de toekomst. De verschillende risico s die verbonden zijn aan een belegging in Fondsen van Fortis Strategie Fondsen, zijn hieronder nader beschreven. De Beheerder bewaakt de risico s onder meer op basis van de periodieke rapportages van de vermogensbeheerder, de administrateur en de overige dienstverleners. Koersrisico Aan beleggingen in een of meerdere Fondsen zijn financiële kansen, maar ook financiële risico s verbonden. De beleggingen van elk Fonds zijn onderhevig aan marktfluctuaties in het algemeen (de koersen kunnen wereldwijd, regionaal of op individuele beurzen en markten dalen) - de marktrisico s - en de risico s als gevolg van specifieke op die ondernemingen en waarden van toepassing zijnde omstandigheden - de specifieke risico s. Er worden geen garanties gegeven dat de beleggingsdoelstellingen zullen worden gerealiseerd. Als gevolg hiervan kan de intrinsieke waarde van de participaties van elk Fonds zowel stijgen als dalen. Dit betekent dat beleggers mogelijk minder terugkrijgen dan zij hebben ingelegd. Derivatenrisico De Fondsen kunnen direct of indirect gebruikmaken van financiële derivaten. Hierbij kan sprake zijn van hefboomwerking, waardoor de volatiliteit van een Fonds kan worden vergroot. Sommige derivaten, vooral over-the-counter verhandelde derivaten, kunnen op verschillende wijzen worden gewaardeerd. Een derivaat kan een minder sterke correlatie hebben met de onderliggende effecten dan verwacht en kan daardoor ineffectief blijken of zelfs een averechts effect hebben op de waarde van een Fonds. Valutarisico De Fondsen kunnen beleggen in effecten en andere vermogensbestanddelen, waarvan de waarde wordt uitgedrukt in een andere valuta dan de euro. Dit betekent dat de resultaten van een Fonds door valutabewegingen kunnen worden beïnvloed. Deze fluctuaties kunnen zowel een positieve als een negatieve invloed uitoefenen. De Beheerder heeft de mogelijkheid om, indien dit haar wenselijk voorkomt (en binnen de grenzen van het beleggingsbeleid van een Fonds), valutarisico af te dekken door gebruik te maken van financiële derivaten. Liquiditeitsrisico Het kan voorkomen dat een ten behoeve van een Fonds ingenomen positie niet tijdig tegen een redelijke prijs kan worden geliquideerd. 6

8 Tegenpartijrisico Er is een mogelijkheid dat een uitgevende instelling of tegenpartij zijn contractuele verplichtingen niet kan nakomen, waardoor een Fonds verlies kan lijden. Voor zover in andere beleggingsinstellingen wordt belegd is er het risico dat de terugname of afgifte van deelnemingsrechten geheel of gedeeltelijk wordt opgeschort. Afwikkelingsrisico De mogelijkheid bestaat dat afwikkeling via een betalingssysteem niet zoals verwacht kan plaatsvinden, omdat de betaling of levering van de financiële instrumenten door een tegenpartij niet of niet op tijd of niet zoals verwacht plaatsvindt. Bewaarrisico Hoewel de Beheerder de nodige voorzichtigheid in acht neemt is het mogelijk dat activa verloren gaan als gevolg van onder meer insolvabiliteit of fraude bij de bewaarnemer. Uitleenrisico Elk Fonds kan transacties tot het uitlenen van effecten aangaan. Het risico bestaat dat uitgeleende effecten verloren gaan. Ter afdekking van dit risico zorgt het Fonds ervoor dat voldoende zekerheden worden verkregen. Risico ten aanzien van beleggen met geleend geld Doordat beleggingen met geleend geld kunnen worden gefinancierd zijn er weliswaar kansen op een hogere opbrengst maar zijn ook de neerwaartse risico s groter. Concentratierisico Door hoofdzakelijk te beleggen in effecten en andere vermogensbestanddelen, maar met de nadruk op een bepaalde deelmarkt, loopt men het risico dat is verbonden aan een grote concentratie van de beleggingen van die soort en in die markt. Inflatierisico De beleggingen van de Fondsen beogen niet expliciet te beschermen tegen inflatierisico s. Uitbestedingsrisico Uitbesteding van activiteiten brengt als risico met zich dat de wederpartij niet aan haar verplichtingen voldoet, ondanks gemaakte afspraken. De Beheerder, die eindverantwoordelijk blijft voor de uitbestede activiteiten, toetst periodiek de naleving van de gemaakte afspraken. Risico s externe factoren Eventuele wijzigingen in de (fiscale) wet- en regelgeving alsmede de interpretatie hiervan, kunnen een positieve of negatieve invloed hebben op de fiscale positie van (de aandeelhouder van) de Fondsen. Als gevolg van wijzigingen in de (fiscale) wet- en regelgeving kunnen de Fondsen met lasten of heffingen worden geconfronteerd die niet waren voorzien ten tijde van het opstellen van het Prospectus of op het moment dat beleggingen worden gekocht, gewaardeerd of verkocht. Risico's verbonden aan paraplustructuur Fortis Strategie Fondsen heeft een ongedeeld vermogen. Dit betekent dat een eventueel negatief vermogenssaldo van een Fonds gevolgen kan hebben voor de andere Fondsen. Met name geldt dit bij het doen van uitkeringen alsmede in geval van liquidatie van een Fonds, 7

9 waarbij een eventueel negatief vermogenssaldo wordt omgeslagen over de andere Fondsen. Tenzij anders ten aanzien van een Fonds is aangegeven in het Aanvullend Prospectus, zijn de hierboven geschetste risicofactoren gerangschikt naar belangrijkheid daarvan op basis van een inschatting op langere termijn. 8

10 Fondsstructuur Fortis Strategie Fondsen is een besloten fonds voor gemene rekening met een open-end structuur. Fortis Strategie Fondsen is ingesteld op 7 april 2002 en de voorwaarden van beheer en bewaring zijn verleden voor notaris Mr. P. Klemann, destijds notaris te Amsterdam. De voorwaarden van beheer en bewaring zijn voor het laatst gewijzigd bij onderhandse akte, van 13 maart De voorwaarden van beheer en bewaring van Fortis Strategie Fondsen zijn als Bijlage A bij dit Prospectus gevoegd. Het vermogensbeheer van Fortis Strategie Fondsen is uitbesteed aan vennootschappen behorende tot Fortis Investments (zoals hierna gedefinieerd). Tevens wordt de Beheerder door onderdelen van ABN AMRO geadviseerd op het gebied van tactische asset allocatie en asset selectie. De administratie van Fortis Strategie Fondsen is uitbesteed aan Fastnet Netherlands N.V. Zie nader onder Uitbesteding. Beheerder en Bewaarder Fortis Strategie Fondsen heeft een Beheerder en een Bewaarder. In het registratiedocument dat als Bijlage B bij dit Prospectus is opgenomen (het Registratiedocument ) is onder andere de volgende informatie opgenomen: een nadere omschrijving van de activiteiten van de Beheerder en de Bewaarder; de namen van de personen die belast zijn met het dagelijks beleid van de Beheerder en de Bewaarder (en daarmee het dagelijks beleid van Fortis Strategie Fondsen); de aanduiding van de groepen waarvan de Beheerder en de Bewaarder deel uitmaken. Voor de namen van de door de Beheerder beheerde beleggingsinstellingen wordt verwezen naar de website onder Wft informatie. Uitbesteding De vermogensbeheerder De Beheerder kan het vermogensbeheer van een Fonds uitbesteden aan met de Beheerder gelieerde partijen ( gelieerde partijen ). Een lijst van vermogensbeheerders, waaraan de Beheerder het vermogensbeheer van een Fonds kan uitbesteden, is opgenomen in Bijlage D bij dit Prospectus. Alle vermogensbeheerders waaraan de Beheerder werkzaamheden uitbesteedt, dienen te voldoen aan lokaal gestelde toezichtseisen. De vermogensbeheerders waaraan de Beheerder het vermogensbeheer van een Fonds kan uitbesteden, zijn een onderdeel van de wereldwijd opererende vermogensbeheerorganisatie Fortis Investment Management S.A., welke organisatie opereert onder de handelsnaam 'Fortis Investments'. Fortis Investments heeft wereldwijd vestigingen in Europa, Amerika, Azië, het Midden-Oosten, Afrika, Turkije, de Scandinavische landen en CIS-landen. Fortis Investments beheert naast beleggingsfondsen ook institutionele vermogens. De aandelen in Fortis Investment Management S.A. worden gehouden door Fortis Bank SA/NV en BGL Société Anonyme. Op de website onder Over ons en Fortis Bank in een oogopslag is de actuele stand van zaken aangegeven met betrekking tot het aandeelhouderschap van Fortis Bank S.A./N.V. 9

11 Op de website is onder Reference documents en the history de actuele stand van zaken aangegeven met betrekking tot het aandeelhouderschap van BGL Société Anonyme. De administrateur De Beheerder heeft Fastnet Netherlands N.V. aangesteld als administrateur van de Fondsen. Uitkeringen Het beleggingsbeleid van elk Fonds is niet gericht op het doen van (tussentijdse) uitkeringen, maar gericht op het behalen van vermogensgroei. De Beheerder heeft evenwel de bevoegdheid tot het doen van (tussentijdse) uitkeringen. De betaalbaarstelling van eventuele uitkeringen aan participanten van een Fonds alsmede de samenstelling van de uitkeringen zal worden bekendgemaakt per advertentie in ten minste één landelijk verspreid Nederlands dagblad of aan het adres van iedere participant alsmede op de website van de Beheerder. Vergadering van participanten Indien de Beheerder of de Bewaarder dit in het belang van de participanten gewenst acht, zal de Beheerder een vergadering van participanten bijeenroepen conform de voorwaarden van beheer en bewaring. Een oproeping voor een vergadering geschiedt niet later dan op de vijftiende dag vóór de dag van de vergadering en zal geschieden per advertentie in een landelijk verspreid Nederlands dagblad of aan het adres van iedere participant, alsmede op de website van de Beheerder. De Beheerder is verplicht een vergadering bijeen te roepen, indien participanten, tezamen vertegenwoordigende ten minste een derde gedeelte van het op de dag van indiening van het daartoe strekkende schriftelijke verzoek uitstaande participaties, zulks gewenst achten. In een vergadering van participanten heeft elke gehele participatie recht op één stem. Besluiten worden genomen met meerderheid van geldig uitgebrachte stemmen en zullen alsdan bindend zijn voor de minderheid en voor de niet ter vergadering vertegenwoordigde participanten. Beleid van stemrechten en stemgedrag Ten behoeve van een goede corporate governance heeft de Beheerder een beleid inzake stemgedrag. De uitgangspunten die de Beheerder hanteert inzake stemgedrag zijn vermeld onder 'Corporate Governance' op de website van Fortis Investments ( en meer uitgebreid in het document 'Proxy Voting Policies' dat kan worden gedownload op deze website. Periodiek zal verantwoording worden afgelegd over het stemgedrag via de website van de Beheerder. Ontbinding en vereffening Fortis Strategie Fondsen of een of meer Fondsen kunnen worden opgeheven door een daartoe strekkend besluit van de Beheerder en de Bewaarder. Indien de Beheerder en de Bewaarder voornemens zijn een besluit tot opheffing te nemen zal een vergadering van participanten worden opgeroepen. De vereffening geschiedt door de Beheerder en hij zal daarvan rekening en verantwoording afleggen aan de participanten, alvorens tot uitkering aan de desbetreffende participanten over te gaan. Gedurende de vereffening blijven voor zover mogelijk de bepalingen in de voorwaarden van beheer en bewaring van toepassing. 10

12 Beleggingsdoelstelling, beleggingsbeleid en risicoprofiel Fortis Strategie Fondsen heeft als doelstelling om, bij een aanvaardbaar risico, het vermogen van elk Fonds voor de participanten te beheren en een zo goed mogelijk resultaat te realiseren. Elk Fonds heeft daarnaast zijn eigen specifieke beleggingsbeleid en risicoprofiel dat is omschreven in het Aanvullend Prospectus. De portefeuille Om de beleggingsdoelstellingen te realiseren kan elk Fonds beleggen in andere beleggingsinstellingen en in effecten en andere vermogensbestanddelen, waaronder financiële derivaten. Financiële derivaten kunnen zowel in het kader van risicoafdekking als voor het verwezenlijken van andere beleggingsdoelstellingen worden toegepast. Gelieerde partijen Voor elk Fonds staat de mogelijkheid open te beleggen in andere beleggingsinstellingen, waaronder begrepen beleggingsinstellingen beheerd door Fortis Investments. Elk Fonds kan transacties aangaan met gelieerde partijen. Deze transacties kunnen onder meer beleggingstransacties, overeenkomsten van verbruiklening van effecten en overeenkomsten tot bewaring van effecten betreffen. Zulke transacties, waaronder begrepen transacties met vennootschappen behorende tot Fortis Bank SA/NV Groep, vinden plaats tegen voorwaarden die door de Beheerder marktconform of gunstiger dan marktconform worden geacht. Bij een transactie met een gelieerde partij buiten een gereglementeerde markt, effectenbeurs of een andere geregelde, regelmatig functionerende, erkende open markt, zal een onafhankelijke waardebepaling ten grondslag liggen aan de transactie of zal de waardebepaling geschieden door een of meer bij de transactie betrokken partijen. Advisering De Beheerder wordt door onderdelen van ABN AMRO geadviseerd op het gebied van tactische asset allocatie en asset selectie. De namen van deze adviseurs zijn in Bijlage D opgenomen. Financiering van beleggingen Elk Fonds heeft de mogelijkheid tot ten hoogste 10% van het vermogen leningen aan te gaan. Bij Fondsen die geheel of gedeeltelijk indirect beleggen kan dit percentage door dit indirecte beleggen uiteindelijk hoger uitkomen. Elk Fonds kan zo nodig zijn gedeelte van het fondsvermogen tot zekerheid verbinden voor betaling van het terzake van die leningen verschuldigde. Verbruiklening van effecten Elk Fonds kan transacties tot het uitlenen van effecten aangaan tot 100% van de beleggingen. Deze transacties worden aangegaan met vooraanstaande financiële instellingen met een rating van Standard & Poor's van ten minste A- op basis van marktconforme overeenkomsten. De Beheerder zorgt ervoor dat ter afdekking van de hieruit voortvloeiende risico s op marktconforme basis voldoende en gebruikelijke zekerheden worden verkregen. Gebruikelijke zekerheden zijn onder meer (staats)obligaties en aan een beurs genoteerde aandelen. 11

13 Commissionsharingovereenkomsten Er kan gebruik worden gemaakt van commissionsharingovereenkomsten met brokers. Transactiekosten, die door een broker in rekening worden gebracht, bestaan uit twee componenten: een vergoeding voor de daadwerkelijk executie van een order en een vergoeding voor de research die door de betreffende broker aan de vermogensbeheerder wordt geleverd. Bij commissionsharingovereenkomsten wordt met een broker afgesproken dat het deel van de transactiekosten dat betrekking heeft op afname van research wordt losgekoppeld van het deel dat betrekking heeft op de executie. De vergoeding voor de research wordt vervolgens apart gezet bij de betreffende broker als een tegoed van een Fonds. Een Fonds kan besluiten om (een deel van) deze vergoeding over te laten maken naar een andere broker die naar haar mening betere research levert. De broker die naar de mening van de Beheerder de beste research levert, zal daarvoor dus extra worden beloond, hetgeen een stimulans is om deze prestatie te blijven evenaren dan wel nog verder te verbeteren. Door de executie los te koppelen van de afname van de research wordt bewerkstelligd dat op beide vlakken de best presterende brokers kunnen worden geselecteerd. Beleggingen in andere beleggingsinstellingen Indien 20% of meer van het vermogen van een Fonds direct of indirect wordt belegd in een andere beleggingsinstelling zijn op het adres van de Beheerder of op de website van de Beheerder beschikbaar: het prospectus en de laatst verschenen halfjaar- en jaarverslagen van die andere beleggingsinstelling, waarin opgenomen het kostenniveau; indien van toepassing, de afspraken tussen de beleggingsinstelling en de andere beleggingsinstelling over de deling van kosten en aan wie het voordeel toekomt. Voor zover ten minste 95% van het vermogen van het Fonds wordt belegd in een andere beleggingsinstelling zal in het Aanvullend Prospectus van dat Fonds een beschrijving worden gegeven van het beleggingsbeleid en het niveau van de kosten van de andere beleggingsinstelling. 12

14 Intrinsieke waarde Vaststelling intrinsieke waarde De intrinsieke waarde per participatie wordt elke Beursdag - elke dag dat Euronext Amsterdam bij NYSE Euronext voor handel geopend is - in euro vastgesteld en bekend gemaakt op de website van de Beheerder. Het aan elk afzonderlijk Fonds toe te rekenen gedeelte van het fondsvermogen gedeeld door het op de dag van vaststelling uitstaande aantal participaties in dat Fonds geeft de intrinsieke waarde van elke participatie van dat Fonds. De regelmaat waarmee en de valuta waarin de intrinsieke waarde wordt vastgesteld en de valuta waarin deze wordt uitgedrukt wordt vermeld in het Aanvullend Prospectus. De waarde van een Fonds wordt vastgesteld met inachtneming van de hierna omschreven waarderingsgrondslagen die in het maatschappelijk verkeer als aanvaardbaar worden beschouwd. De waarde van de participaties van elk Fonds is uiteindelijk gebaseerd op de waarde van de beleggingen. Compensatie voor onjuist berekende intrinsieke waarde Participanten die schade hebben geleden door mededeling door de Beheerder van een onjuiste intrinsieke waarde van een participatie, als gevolg van een berekeningsfout of door een andere oorzaak, hebben tegenover Fortis Strategie Fondsen of de Beheerder slechts recht op vergoeding van schade, al dan niet door middel van een vergoeding aan het desbetreffende Fonds, indien: (i) het verschil tussen de medegedeelde intrinsieke waarde en de daadwerkelijke intrinsieke waarde meer beloopt dan 100 basispunten voor aandelenfondsen en 50 basispunten voor fondsen die in verschillende beleggingscategorieën beleggen; en (ii) de schadevergoeding voor de betreffende participant of het Fonds ten minste EUR 100 beloopt. 13

15 Deelname via ABN AMRO Beleggingsrekeningen Deelname in de Fondsen is mogelijk via het girale systeem van ABN AMRO Beleggingsrekeningen ( AABR ) gekoppeld aan een geldrekening bij ABN AMRO Bank N.V. De voorwaarden van AABR zijn op aanvraag verkrijgbaar bij ABN AMRO Bank N.V. en worden bij eerste deelname aan de belegger ter beschikking gesteld. Deze voorwaarden zijn van toepassing voor zover daarvan niet wordt afgeweken in het Prospectus of het Aanvullend Prospectus. De naam van de derde betrokkene bij de administratie van het girale systeem van AABR luidt: Stichting ABN AMRO Beleggingsrekeningen. De kosten van aan- en verkoop en de kosten van switchen tussen de Fondsen bij deelname via het AABR bedragen momenteel tussen 0,1% en 0,4% van de transactieprijs (waarbij een minimum bedrag per order wordt berekend), zijnde de kosten die ABN AMRO Bank N.V. in rekening brengt. Nadere informatie over de kosten is verkrijgbaar bij ABN AMRO Bank N.V. In het Aanvullend Prospectus kan worden aangegeven dat ABN AMRO Bank N.V. een ander kostenpercentage bij aan- en verkoop via het AABR hanteert. De minimum inleg bedraagt EUR 20. Bewaarloon wordt niet in rekening gebracht Aan deelname kan in het Aanvullend Prospectus een minimum zijn gesteld. 14

16 Afgifte, terugname en overdracht van participaties en prijsvorming Afgifte en terugname De participaties in een Fonds luiden op naam. Participaties worden ingeschreven in een register van participanten. Er worden geen verhandelbare bewijzen van participaties uitgegeven. Elk Fonds is - bijzondere omstandigheden voorbehouden mede gelet op het belang van de participanten - bereid participaties af te geven tegen de geldende intrinsieke waarde verhoogd met een opslag, ofwel participaties terug te nemen tegen de geldende intrinsieke waarde onder aftrek van een afslag. De hoogte van de afslag per Fonds is vermeld in het betreffende Aanvullend Prospectus. De op- en afslag wordt door de Fondsen uitsluitend gebruikt ter dekking van de kosten van het toe- en uittreden van participanten. Dit betreft de aan- en verkoopkosten van de onderliggende beleggingen. De Beheerder heeft de mogelijkheid de op- en afslagen te wijzigen. Afgifte- en inkoopprijs Orders worden éénmaal per Beursdag afgewikkeld tegen een door de Beheerder vastgestelde prijs. Orders die uiterlijk om 8.45 uur (het Afslagmoment ) bij de Fondsen zijn ingelegd, de zogeheten cut-off time, worden de eerstvolgende Beursdag ( T ) uitgevoerd tegen de op die dag T door de Beheerder bekendgemaakte prijs. Orders die na 8.45 uur worden ingelegd, worden de daaropvolgende Beursdag uitgevoerd. De prijs bestaat uit de intrinsieke waarde en een op- of afslag. Indien een ander Afslagmoment van toepassing is, zal dit in het Aanvullend Prospectus worden vermeld. Bijzondere omstandigheden In geval van de volgende bijzondere omstandigheden kan de terugname of afgifte van participaties van een Fonds of alle Fondsen geheel of gedeeltelijk worden opgeschort mede gelet op het belang van de participanten gedurende de periode dat op grond van het bepaalde in dit Prospectus de intrinsieke waarde van het desbetreffende Fonds niet wordt vastgesteld of redelijkerwijs verwacht kan worden dat terugname of afgifte van participaties tot gevolg kan hebben dat het belang van de meerderheid van de bestaande participanten aanzienlijk wordt geschaad. De intrinsieke waarde van (een participatie van) het Fonds kan onder andere niet worden vastgesteld, indien: (i) (ii) één of meer effectenbeurzen of markten waaraan effecten zijn genoteerd of worden verhandeld die behoren tot het vermogen van een Fonds of het vermogen van een beleggingsinstelling waarin het desbetreffende Fonds direct of indirect belegt, zijn gesloten tijdens andere dan gebruikelijke dagen of wanneer de transacties op deze beurzen zijn opgeschort of aan niet gebruikelijke beperkingen zijn onderworpen en de Beheerder, naar zijn oordeel, geen juiste taxatie van de koers van de beleggingen kan geven, de middelen van communicatie of berekeningsfaciliteiten die normaal worden gebruikt voor de bepaling van het vermogen van het Fonds of het vermogen van 15

17 (iii) een beleggingsinstelling waarin het desbetreffende Fonds direct of indirect belegt, niet meer functioneren of indien om enige andere reden de waarde van een belegging die behoort tot het vermogen van een Fonds of het vermogen van een beleggingsinstelling waarin het desbetreffende Fonds direct of indirect belegt, niet met de door de Beheerder gewenste snelheid of nauwkeurigheid kan worden bepaald, of factoren die onder andere verband houden met de politieke, economische, militaire of monetaire situatie waarover de Beheerder geen zeggenschap heeft, de Beheerder verhinderen de waarde te bepalen van het vermogen van het Fonds en het vermogen van een beleggingsinstelling waarin het desbetreffende Fonds direct of indirect belegt. Indien sprake is van opschorting zal de maatregel op de website van de Beheerder worden vermeld en worden toegelicht. Indien sprake is van opschorting gedurende meer dan één Beursdag, zal daarover tevens een mededeling worden gedaan. Doordat voornamelijk in verhandelbare waarden wordt belegd, zijn er voldoende waarborgen aanwezig dat, behoudens wettelijke bepalingen en bijzondere omstandigheden, aan de verplichting om participaties in te kopen en terug te betalen kan worden voldaan. Overdracht van participaties De overdracht van participaties kan alleen plaatsvinden aan: - het Fonds zelf, bij uittreding of vermindering van de deelneming; - bloed- en aanverwanten in de rechte linie. In geval van overlijden van een participant is overdracht door rechthebbende(n) aan het Fonds verplicht wanneer rechthebbende(n) geen bloed- of aanverwant(en) in de rechte linie is (zijn) en vindt inkoop plaats conform artikel 8 van de voorwaarden van beheer en bewaring. Meer informatie over de afgifte, terugname en overdracht van participaties van een Fonds wordt verstrekt in het Aanvullend Prospectus. 16

18 Waarderingsgrondslagen De intrinsieke waarde wordt door de Beheerder vastgesteld op basis van de koersen van de onderliggende beleggingen van de Fondsen ná het Afslagmoment. Bij de bepaling van de intrinsieke waarde van een Fonds zijn de navolgende waarderingsgrondslagen van toepassing. Beleggingen worden gewaardeerd op basis van actuele marktwaarden. Effecten genoteerd aan een effectenbeurs worden gewaardeerd op basis van reële waarde: (slot)koersen totstandgekomen na de cut-off time van uur op balansdatum, of - indien een of meer effectenbeurzen waarop een substantieel gedeelte van de effecten wordt verhandeld zijn gesloten - een taxatie. Indien de effecten bestaan uit rechten van deelneming in beleggingsinstellingen wordt gewaardeerd op basis van de meest recente intrinsieke waarde dan wel een taxatie. De overige beleggingen worden gewaardeerd op basis van reële waarde, met inachtneming van de voor de belegging gangbare maatstaven. De overige activa en passiva worden gewaardeerd op nominale waarde. Activa en passiva luidende in vreemde valuta s worden omgerekend tegen de laatst bekende koers. Baten en lasten in vreemde valuta s worden omgerekend tegen de transactiekoers. 17

19 Grondslagen voor resultaatbepaling Voor elk Fonds wordt een aparte administratie gevoerd, zodat alle aan een Fonds toe te rekenen opbrengsten en kosten per Fonds worden verantwoord en geadministreerd. Het resultaat van elk Fonds wordt bepaald door de aan de verslagperiode toe te rekenen opbrengsten te verminderen met de aan de verslagperiode toe te rekenen kosten. Onder de opbrengsten uit beleggingen is afzonderlijk opgenomen de vergoeding verbruiklening effecten. De aankoopkosten van de beleggingen worden in de kostprijs geactiveerd. Verkoopkosten op beleggingen worden in mindering gebracht op het gerealiseerde koersresultaat. De in de verslagperiode opgetreden gerealiseerde en niet-gerealiseerde koersresultaten op beleggingen worden bepaald door op de verkoopopbrengst dan wel de balanswaarde aan het einde van de verslagperiode de aankoopwaarde dan wel de balanswaarde aan het begin van de verslagperiode in mindering te brengen. Deze koersresultaten worden in de verlies- en winstrekening verantwoord als onderdeel van de opbrengsten. Indien de bestaansduur van een Fonds dat mogelijk maakt, vermeldt het (half)jaarverslag het beleggingsresultaat van elk Fonds en een vergelijkend overzicht van de ontwikkeling van het vermogen van elk Fonds alsmede van de baten en lasten van het Fonds over de afgelopen drie jaar. 18

20 Kosten en vergoedingen Kosten van oprichting De kosten van oprichting van Fortis Strategie Fondsen zijn reeds afgeschreven. Beheervergoeding De Beheerder brengt een vergoeding voor beheerkosten in rekening bij elk Fonds. Daarnaast kan de Beheerder aan elk Fonds een resultaatafhankelijke vergoeding (performance fee) in rekening brengen. De hoogte van de beheervergoeding alsmede de hoogte en berekeningswijze van de eventuele performance fee wordt in het Aanvullend Prospectus vermeld. De beheervergoeding wordt op jaarbasis in rekening gebracht en wordt berekend over het vermogen van het Fonds aan het eind van elke maand. De beheervergoeding wordt ten laste van het resultaat van het Fonds gebracht. Service fee Aan elk Fonds wordt door de directie een service fee in rekening gebracht. Een service fee dient ter dekking van kosten van de Bewaarder, administratie en bewaargeving van effecten, alsmede van alle andere operationele kosten zoals die van toezicht en registratie, accountantscontrole, verslaggeving en vergaderingen van participanten. In de service fee zijn niet begrepen transactiekosten, eventuele belastingen, rente-en bankkosten, alsmede buitengewone kosten zoals juridische kosten met het oog op het verhalen van eventuele schade. De hoogte van de service fee wordt in het Aanvullend Prospectus vermeld. De service fee wordt op jaarbasis in rekening gebracht en wordt berekend over het vermogen van het Fonds aan het eind van elke maand. De service fee wordt ten laste van het resultaat van het Fonds gebracht. Op- en afslag De in de paragraaf 'Afgifte, terugname en overdracht van participaties en prijsvorming' bedoelde op- en afslagen worden in het Aanvullend Prospectus vermeld. Transactiekosten Als globale indicatie van de transactiekosten wordt in het jaarverslag de omloopsnelheid van de portefeuille van elk Fonds vermeld. De transactiekosten van een Fonds zijn marktconform en komen ten laste van het vermogen van dat Fonds. Kostenratio (TER) In het Aanvullend Prospectus is van elk Fonds het kostenniveau als percentage van het fondsvermogen opgenomen. Deze kostenratio betreft alle kosten met uitzondering van de kosten van beleggingstransacties, rentekosten en eventuele belastingen. Voor de kostenratio's over de voorgaande jaren wordt verwezen naar het betreffende jaarverslag. 19

21 Overige kosten Bij deelname via het AABR bedragen de kosten van aan- en verkoop en de kosten van switchen tussen de Fondsen momenteel tussen 0,1% en 0,4% van de prijs (waarbij een minimum bedrag per order wordt berekend), zijnde de kosten die ABN AMRO Bank N.V. in rekening brengt. Voor zover andere kosten in rekening worden gebracht of een andere kostenstructuur wordt gehanteerd wordt dit in het Aanvullend Prospectus vermeld. Indien wordt belegd in andere door Fortis Investments beheerde beleggingsinstellingen wordt geen dubbele beheervergoeding in rekening gebracht. Andere kosten, bijvoorbeeld van administratie en bewaargeving of van een service fee, zijn hiervan uitgezonderd. Eventuele rebates op de beheervergoeding van onderliggende beleggingsinstellingen komen direct of indirect ten goede aan het betreffende Fonds. Fortis Strategie Fondsen heeft geen personeel in dienst. Opbrengsten verbruiklening van effecten De opbrengsten van verbruiklening van effecten komen voor 75% ten gunste van het betreffende Fonds en voor 25% ten gunste van de Beheerder. De hoogte van de opbrengsten evenals de verdeling ervan is marktconform en wordt in het jaarverslag van Fortis Strategie Fondsen gekwantificeerd. 20

22 Fiscale aspecten Hieronder volgt een beschrijving op hoofdlijnen van de meest relevante fiscale aspecten van het beleggen in Fortis Strategie Fondsen en de daarin opgenomen Fondsen, uitgaande van de huidige Nederlandse fiscale wetgeving en jurisprudentie met uitzondering van bepalingen die na de datum van dit Prospectus met terugwerkende kracht worden ingevoerd. Fortis Strategie Fondsen Vennootschapsbelasting Fortis Strategie Fondsen is een besloten fonds voor gemene rekening in de zin van de Wet op de Vennootschapsbelasting Hierdoor is Fortis Strategie Fondsen niet onderworpen aan de heffing van vennootschapsbelasting en derhalve fiscaal transparant. Aangezien Fortis Strategie Fondsen fiscaal transparant is, worden de inkomsten van Fortis Strategie Fondsen naar verhouding van deelname toegerekend aan de participanten. Fortis Strategie Fondsen streeft ernaar niet te beleggen in effecten waarvan de uitkeringen zijn onderworpen aan bronbelasting. Onverhoopt opgelopen bronbelasting op beleggingen kan niet worden teruggevraagd door Fortis Strategie Fondsen en daarover zullen geen individuele rapportages worden verschaft aan participanten. Dividendbelasting Aangezien Fortis Strategie Fondsen fiscaal transparant is, wordt over uitkeringen gedaan door Fortis Strategie Fondsen geen dividendbelasting ingehouden. De participanten Algemeen Deze paragraaf is niet bedoeld als samenvatting van alle fiscale gevolgen voor iedere participant met betrekking tot het verwerven, houden en vervreemden van participaties in Fortis Strategie Fondsen. Deze gevolgen zijn afhankelijk van de persoonlijke situatie van de participant en van de wetgeving en jurisprudentie in het land waar de participant woonachtig of gevestigd is. Participanten dienen bij hun eigen fiscaal adviseur advies in te winnen omtrent alle fiscale aspecten met betrekking tot het verwerven en het vervreemden van de participaties in Fortis Strategie Fondsen in hun persoonlijke situatie. In Nederland woonachtige particulieren In de hierna weer te geven Nederlandse fiscale aspecten voor in Nederland woonachtige particuliere participanten wordt ervan uitgegaan dat de participaties in Fortis Strategie Fondsen niet gerekend (behoeven te) worden tot een ondernemingsvermogen. Tevens wordt ervan uitgegaan dat de participant ter zake van de participaties geen resultaat uit overige werkzaamheden geniet. Ten slotte wordt ervan uitgegaan dat de participaties niet worden aangehouden in het kader van een levensloopregeling. 21

23 Inkomstenbelasting De inkomsten uit beleggingen (box 3) worden fictief gesteld op 4% van de waarde van het gemiddeld belegd vermogen ongeacht het werkelijk behaalde rendement. Het fictieve rendement wordt belast tegen een tarief van 30%. De effectieve belastingdruk over het belegd vermogen bedraagt derhalve 1,2%. Het gemiddeld belegd vermogen wordt berekend als het gemiddelde van het netto belegd vermogen (bezittingen minus schulden, voor zover deze uitgaan boven een bepaalde drempel en niet in aanmerking dienen te worden genomen in box 1 of 2) per 1 januari en 31 december van het betreffende jaar, verminderd met een heffingvrij vermogen. Het algemene heffingvrije vermogen bedraagt over het belastingjaar 2009 EUR per belastingplichtige (EUR voor partners gezamenlijk), eventueel te verhogen met toeslagen. In Nederland gevestigde vennootschappen Voor in Nederland gevestigde vennootschappen die participaties houden gelden afwijkende regels en tarieven. Het aanhouden van een belang in Fortis Strategie Fondsen kwalificeert niet voor de deelnemingsvrijstelling. 22

24 Wijzigingen van de voorwaarden Wijziging van de voorwaarden van Fortis Strategie Fondsen kunnen alleen aangebracht worden bij akte krachtens besluit van een vergadering van participanten, evenwel uitsluitend op en overeenkomstig het voorstel van de Beheerder en de Bewaarder. Een (voorstel tot) wijziging van de voorwaarden van Fortis Strategie Fondsen wordt bekendgemaakt in een landelijk verspreid dagblad of aan het adres van iedere participant alsmede op de website van de Beheerder. Wijzigingen van de voorwaarden van Fortis Strategie Fondsen waardoor rechten of zekerheden van de participanten worden verminderd of lasten aan hen worden opgelegd, worden tegen degenen die participanten zijn op het tijdstip van de bekendmaking van de wijzigingen, niet ingeroepen voordat drie maanden zijn verstreken na bekendmaking van de wijziging op de wijze zoals hiervoor vermeld. Gedurende deze periode kunnen de participanten tegen de gebruikelijke voorwaarden uittreden, onverminderd het daarover bepaalde in het Prospectus, de voorwaarden van Fortis Strategie Fondsen en de overige voorwaarden die gelden tussen Fortis Strategie Fondsen en de participanten. Wijzigingen van de voorwaarden van Fortis Strategie Fondsen waardoor het beleggingsbeleid wordt gewijzigd, worden tegen degenen die participanten zijn op het tijdstip van de bekendmaking van de wijzigingen, niet ingevoerd voordat drie maanden zijn verstreken na bekendmaking van de wijziging op de wijze zoals hiervoor vermeld. Gedurende deze periode kunnen de participanten tegen de gebruikelijke voorwaarden uittreden, onverminderd het daarover bepaalde in het Prospectus, de voorwaarden van Fortis Strategie Fondsen en de overige voorwaarden die gelden tussen Fortis Strategie Fondsen en de participanten. 23

25 Verslaggeving Het boekjaar van Fortis Strategie Fondsen loopt van 1 januari tot en met 31 december. De Beheerder stelt jaarlijks binnen vier maanden na afloop van het boekjaar een jaarrekening op met inachtneming van het bepaalde in Titel 9, Boek 2 Burgerlijk Wetboek en hetgeen bepaald is bij of krachtens de Wet op het financieel toezicht ( Wft ). Op het niveau van Fortis Strategie Fondsen bestaat de geconsolideerde jaarrekening uit een balans, een winst- en verliesrekening, alsmede een toelichting. Per Fonds wordt ten minste een balans, een winsten verliesrekening, een kasstroomoverzicht en een toelichting opgenomen. De jaarrekening van Fortis Strategie Fondsen wordt door een door de Beheerder in overleg met de Bewaarder aan te wijzen registeraccountant gecontroleerd. De accountant brengt omtrent zijn onderzoek verslag uit aan de Beheerder en de Bewaarder en geeft de uitslag van zijn onderzoek in een verklaring weer. De verklaring van de accountant zal aan de jaarrekening worden toegevoegd. De Beheerder brengt tevens binnen vier maanden na afloop van het boekjaar een verslag uit aan de participanten over het gevoerde beheer, welk verslag tezamen met de jaarrekening het jaarverslag vormt. In deze jaarverslagen is een vergelijkend overzicht opgenomen van de ontwikkeling van het vermogen van elk Fonds alsmede van de baten en lasten en van het behaalde rendement van elk Fonds over de afgelopen drie jaar. Binnen acht dagen na vaststelling van de jaarrekening wordt aan de participanten mededeling gedaan waar de jaarrekening, het jaarverslag en de overige gegevens verkrijgbaar zijn. Indien een jaarverslag gewijzigd is vastgesteld, vermeldt deze mededeling tevens dat het jaarverslag tezamen met de daarop betrekking hebbende verklaring van de accountant door het Fonds kosteloos beschikbaar wordt gesteld aan de participanten. De openbaarmaking van het jaarverslag geschiedt door publicatie op de website van de Beheerder. Jaarlijks binnen negen weken na afloop van de eerste helft van het boekjaar maakt de Beheerder een halfjaarbericht op over de eerste helft van dat boekjaar met inachtneming van het bepaalde bij of krachtens de Wft en maakt deze openbaar. Dit halfjaarbericht wordt opgesteld conform de structuur van de jaarrekening. Gelijktijdig met de openbaarmaking van het halfjaarbericht wordt door de Beheerder aan alle participanten mededeling gedaan van de plaats waar het halfjaarbericht kosteloos verkrijgbaar is. De jaarrekeningen van Fortis Strategie Fondsen over de laatste drie boekjaren met bijbehorende accountantsverklaring en het laatste halfjaarbericht zijn openbaar en op aanvraag verkrijgbaar op het kantooradres van de Beheerder en zullen worden gepubliceerd op de website van de Beheerder. Deze documenten maken onderdeel uit van dit Prospectus als Bijlage C en worden op verzoek kosteloos toegezonden. 24

26 Informatieverstrekking Fortis Strategie Fondsen zal mededelingen doen en periodiek informatie verstrekken door publicatie in één of meerdere landelijk verspreide Nederlandse dagbladen of aan het adres van iedere participant, alsmede op de website van de Beheerder. Fortis Strategie Fondsen zal aan een ieder op verzoek tegen ten hoogste de kostprijs de gegevens omtrent de Beheerder, de Fondsen en de Bewaarder welke ingevolge enig wettelijk voorschrift in het handelsregister moeten worden opgenomen, verstrekken. Een kopie van de vergunning van de Beheerder op grond van artikel 2:67 en 2:69 Wft, alsmede een afschrift van de voorwaarden van Fortis Strategie Fondsen zijn voor een ieder kosteloos verkrijgbaar. Aan houders van participaties in Fortis Strategie Fondsen wordt op verzoek kosteloos verstrekt: een afschrift van een door de Autoriteit Financiële Markten ( AFM ) genomen besluit tot ontheffing van het ingevolge de Wft bepaalde met betrekking tot de Beheerder, de Bewaarder of de Fondsen; een afschrift van de maandelijkse opgave met toelichting van de totale waarde van de beleggingen per Fonds, een overzicht van de samenstelling van de beleggingen per Fonds, het aantal uitstaande participaties van elk Fonds waarvan participaties uitstaan en de meest recente intrinsieke waarde van de participaties van de Fondsen zoals bedoeld in artikel 50 lid 2 Besluit gedragstoezicht financiële ondernemingen. Actuele informatie over de Fondsen, alsmede het Prospectus waaronder de Aanvullende Prospectussen en bijlagen, de financiële bijsluiters die zijn opgesteld voor alle Fondsen, het jaarverslag en het halfjaarverslag, zijn kosteloos verkrijgbaar bij de Beheerder. Deze informatie alsmede alle overige relevante informatie is tevens beschikbaar op de website van de Beheerder: Wat te doen bij klachten Deelnemers in de Fondsen kunnen klachten met betrekking tot de Fondsen schriftelijk indienen bij de Beheerder. 25

27 Toezicht De Beheerder van Fortis Strategie Fondsen staat onder toezicht van de AFM. De vergunning op grond van artikel 2:67 en 2:69 Wft is verleend door de AFM op 1 september Verklaring van de Beheerder De Beheerder verklaart dat Fortis Strategie Fondsen, de Beheerder, de Bewaarder en het Prospectus voldoen aan de bij of krachtens de Wft gestelde regels. Amsterdam, mei 2009 Fortis Funds (Nederland) N.V. 26

28 Assurance-rapport Opdracht en verantwoordelijkheden Wij hebben de assurance-opdracht aangaande de inhoud van het prospectus Fortis Strategie Fondsen uitgevoerd. In dit kader hebben wij onderzocht of het prospectus d.d. mei 2009 van Fortis Strategie Fondsen te Amsterdam ten minste de ingevolge artikel 4:49 lid 2 a tot en met 2 e van de Wet op het financieel toezicht voorgeschreven gegevens bevat. Deze assurance-opdracht is gericht op het verkrijgen van een redelijke mate van zekerheid. Ingevolge artikel 4:49 lid 2 a van de Wet op het financieel toezicht dient het prospectus alle gegevens te bevatten die noodzakelijk zijn voor beleggers om zich een oordeel te vormen over de beleggingsinstelling en de daaraan verbonden kosten en risico s. Aangezien onbekend is welke gegevens voor individuele beleggers noodzakelijk zijn is het niet mogelijk de volledigheid van de op te nemen gegevens vast te stellen. De verantwoordelijkheden zijn als volgt verdeeld: De beheerder van de instelling is verantwoordelijk voor de opstelling van het prospectus dat ten minste de ingevolge de Wet op het financieel toezicht voorgeschreven gegevens bevat; Het is onze verantwoordelijkheid een conclusie te verstrekken zoals bedoeld in artikel 4:49, lid 2 c van de Wet op het financieel toezicht. Werkzaamheden Ons onderzoek is verricht in overeenstemming met Nederlands recht, waaronder Standaard 3000 'Assurance-opdrachten anders dan opdrachten tot controle of beoordeling van historische financiële informatie'. Op basis daarvan hebben wij de door ons in de gegeven omstandigheden noodzakelijk geachte werkzaamheden verricht om een conclusie te kunnen formuleren. Wij hebben, voor zover redelijkerwijs mogelijk, getoetst of het prospectus de ingevolge artikel 4:49 lid 2 a tot en met 2 e van de Wet op het financieel toezicht voorgeschreven gegevens bevat. Conclusie Op grond van onze werkzaamheden en het gestelde in de paragraaf 'Opdracht en verantwoordelijkheden' komen wij tot de conclusie dat het prospectus naar onze mening ten minste de ingevolge artikel 4:49 lid 2 a tot en met 2 e van de wet op het financieel toezicht voorgeschreven gegevens bevat. Amsterdam, mei 2009 Ernst & Young Accountants LLP w.g. drs. M. Hagers RA 27