Wie wint de verkiezingen en hoe wint u?

Transcriptie

1 Amerikaanse weken Special 1 Wie wint de verkiezingen en hoe wint u? André Brouwers & Tycho Schaaf 3 november 2016

2 Disclaimer Het Beleggingsinstituut staat niet onder toezicht van de AFM. Het Beleggingsinstituut staat niet onder toezicht van De Nederlandsche Bank. Het Beleggingsinstituut noch betrokken medewerkers van Het Beleggingsinstituut kunnen voor de juistheid en volledigheid van de genoemde feiten, gegevens, meningen, verwachtingen, financiële gevolgen en uitkomsten daarvan instaan. Het Beleggingsinstituut geeft geen garantie of verklaring omtrent juistheid en volledigheid van ter beschikking gestelde informatie, noch uitdrukkelijk noch stilzwijgend. Het Beleggingsinstituut aanvaardt dan ook geen aansprakelijkheid voor schade die het gevolg is van de onjuistheid en/of onvolledigheid van bedoelde informatie. 2 Het Beleggingsinstituut verleent geen beleggingsadvies in de betekenis van de Wet op het financieel toezicht en de in de Markets in Financial Instruments Directive (MiFID) opgenomen begrippen. Het Beleggingsinstituut voert evenmin vermogensbeheeractiviteiten uit. Voor beleggingsadvies of vermogensbeheer dat is toegesneden op uw individuele situatie en de toetsing op geschiktheid en passendheid van uw beleggingen dient u zich te richten tot uw eigen beleggingsadviseur of vermogensbeheerder. Het Beleggingsinstituut adviseert U nadrukkelijk om eerst contact op te nemen met uw beleggingsadviseur vooraleer posities in de financiële markten aan te gaan. Het Beleggingsinstituut aanvaardt geen enkele aansprakelijkheid voor de eventuele gevolgen, zoals schade of gederfde winst, op welke wijze of grondslag dan ook ontstaan als gevolg van het gebruik (of juist de onmogelijkheid van gebruik), het vertrouwen op of acties ondernomen naar aaeiding van informatie in deze publicatie of andere publicaties van Het Beleggingsinstituut. De uitsluiting van aansprakelijkheid strekt mede ten behoeve van directeuren of medewerkers van Het Beleggingsinstituut, waaronder personen die zijn betrokken bij het opstellen of de uitgifte van dit materiaal.

3 Sprekers 3 Tycho Schaaf André Brouwers Beleggingsspecialist bij LYNX Beleggingstrainer bij het Beleggingsinstituut

4 Het webinar 4 Sheets & presentatie achteraf beschikbaar in het Archief Chatten Enquête Stel uw vragen in de chat Team van LYNX & Beleggingsinstituut is ingelogd

5 Masterclass Archief 5

6 Masterclass Archief 6

7 Programma 7 Hillary Clinton of Donald Trump? Verwachtingen Implied Volatility Concrete optiestrategieën

8 Amerikaanse presidentsverkiezingen Details 8 Hillary Clinton of Donald Trump? Dinsdag 8 november 2016

9 Amerikaanse presidentsverkiezingen Verwachtingen 9

10 10

11 Amerikaanse presidentsverkiezingen Verwachtingen 11

12 Amerikaanse presidentsverkiezingen Verwachtingen 12

13 Amerikaanse presidentsverkiezingen Verwachtingen 13

14 Amerikaanse presidentsverkiezingen Implied Volatility 14 Weergave van verwachte beweeglijkheid van de onderliggende waarde Vuistregel over de Implied Volatility is als volgt: Volatiliteit neem toe als de beurs naar beneden gaat en neemt af als de beurs stijgt. Meer angst zorgt voor een hogere volatiliteit en hiermee worden opties duurder. Implied Volatility / 256 = verwachte beweging voor één dag

15 Amerikaanse presidentsverkiezingen Implied Volatility 15

16 Amerikaanse presidentsverkiezingen Implied Volatility 16

17 Amerikaanse presidentsverkiezingen Implied Volatility 17

18 Amerikaanse presidentsverkiezingen Implied Volatility 18

19 Amerikaanse presidentsverkiezingen Volatiliteit 19 Implied volatility in Lynx platform (term structure)

20 Volatiliteit rondom de verkiezingen 20

21 Volatiliteit voor de Brexit 21

22 Volatiliteit voor de Brexit 22 AEX-indexopties

23 Strategieën 23 Wat gaan aandelen doen als Hillary Clinton wint? Wat gaan aandelen doen als Donald Trump wint? Overwinning Trump? S&P á 13% lager (Barclays)

24 Verwachtingen aandelenmarkt 24

25 Verwachtingen aandelenmarkt 25

26 Belangrijke niveaus S&P

27 Belangrijke niveaus AEX 27

28 Belangrijke niveaus Eurostoxx 50 28

29 Belangrijke niveaus EUR/USD 29

30 Belangrijke niveaus Mexicaanse Peso 30

31 Belangrijke niveaus Amerikaanse rente 31

32 Hillary Clinton Call Butterfly S&P 500 future 32 Koop een call butterfly op de S&P500 future Expiratie 11 november 2016 Investering $ 3,00 Aantal Strike Premie 1x $ 5,50-2x $ 1,40 1x $ 0,30

33 Hillary Clinton Call Butterfly S&P 500 future 33 S&P 500 future Waarde Butterfly Investering P&L $ $ $ $ $ 750 $ 150 $ $ $ 150 $ $ 750 $ 150 $ $ $ $ $ 150

34 Hillary Clinton Call Butterfly S&P 500 future 34

35 Hillary Clinton Call Butterfly AEX 35 Koop een call butterfly op de AEX Expiratie 11 november 2016 Investering 2,25 Aantal Strike Premie 1x 450 4,10-2x 460 1,00 1x 470 0,15

36 Hillary Clinton Call Butterfly AEX 36 AEX Waarde Butterfly Investering P&L

37 Hillary Clinton Call Butterfly AEX 37

38 Donald Trump Put S&P 500 future 38 Volatiliteit (nog) niet extreem (implied volatility 28%) Koop een put optie met uitoefenprijs op de S&P 500 future Expiratie 11 november 2016 Investering $ 300 Aantal Strike Premie 1x $ 6,00

39 Donald Trump Put S&P

40 Donald Trump Put AEX 40 Volatiliteit (nog) niet extreem (implied volatility 31%) Koop een put optie 420 op de AEX Expiratie 11 november 2016 Investering 1,10 Aantal Strike Premie 1x 420 1,10

41 Donald Trump Put AEX 41

42 Vlak voor de verkiezingen 42 Volatiliteit nog beperkt? Verwacht je beweging? Koop een at-the-money straddle op bijvoorbeeld de S&P 500 of de AEX Stel je zou nu al een at-the-money stradlle (446) kopen op de AEX Betaal 13,50 aan premie Expiratie 11 november 2016 Verdienen bij AEX boven de 459,50 of onder de 432,50

43 AEX Straddle 43

44 Vlak voor de verkiezingen 44 Volatiliteit (te) hoog? Schrijf een at-the-money straddle op bijvoorbeeld de S&P 500 of de AEX Stel je zou nu al een at-the-money stradlle (446) schrijven op de AEX Ontvang 13,50 aan premie Expiratie 11 november 2016 Break-even op de AEX tussen de 432,50-459,50

45 AEX Straddle 45

46 Na de verkiezingen en 14 december 2016 FED rentebesluit

47 Na de verkiezingen 47 Ook hier (nog) beperkte volatiliteit (implied volatility 12%!) Profiteren van lage volatiliteit Bijvoorbeeld calendar call backspread Instrument Expiratie Aantal Premie ES DEC Call Fut. Option (EW1) $ 6,00 ES DEC Call Fut. Option $ 5,50

48 48

49 André Brouwers volgen? 49 Oine Beleggersabonnement Succesvolle optiestrategie André Brouwers Wekelijkse marktupdate video Analyses van de belangrijkste financiële markten Wekelijks kansrijke aandelen Interessante achtergrondartikelen Wekelijkse beursupdate Uitgewerkte defensieve strategieën Tussentijdse updates Aanbieding Zelf leren Specialisatiecursus Opties Probeer nu een kwartaal lang het Oine Beleggersabonnement voor slechts 67,- Voor- en nadelen van opties Gebruik van delta s en volatility Succesvolle constructies Gouden regel voor optie traders Actuele strategieën Datum: 9 november Locatie: Amsterdam Prijs: 249,- Nog 3 plaatsen beschikbaar!

50 Masterclass Archief 50