8 Klachtenprocedure Wat te doen bij een klacht? Klachteninstituut Financiële Dienstverlening 45

Transcriptie

1 handleiding vermogensbeheer 1

2 INHOUD Inleiding 4 1 Alex Vermogensbeheer: beleggen zonder zorgen Wat is vermogensbeheer? Hoe beheert Alex mijn vermogen? Waaruit stelt Alex uw portefeuille samen? Beleggingsbeleid: uitgangspunten en doelstellingen Kosten Alex Vermogensbeheer Minimale inleg Beleid Orderuitvoering van Alex 13 2 Uw vermogensbeheerrekening Inloggen op de website Inloggen op de mobiele website Vaststellen beleggingsplan Start vermogensbeheer Mijn Alex Servicedesk 18 3 Gebruik van de website Geldrekening Bestedingsruimte Geld en effecten overboeken Rekeningoverzichten Administratieve handelingen Beveiliging 25 4 Gegevens wijzigen Algemeen Wijzigen adresgegevens Wachtwoord aanvragen Wijzigen en toevoegen van een tegenrekening Als u meerderjarig wordt Wijzigen gegevens rechtspersonen Wijzigen tenaamstelling Volmachtverklaring Overlijden rekeninghouder Opheffen beschikkingsbevoegdheid en/of rekening Opheffen algemene blokkade Opheffen rekening US Persons 33 5 Risico s van beleggen Risicobeheersing Algemene risico s Kenmerken van financiële instrumenten en hun specifieke risico s Risico s bij Alex Vermogensbeheer 38 2

3 6 Beleid Belangenbescherming en overige zekerheden Uitgangspunt Bescherming van uw gelden en effecten Garanties Nog niet geleverde effecten Geleverde effecten Inschakeling van derden Pandrecht en verrekeningsrecht 42 7 Beleid belangenconflicten Voorkomen belangenconflicten Functiescheiding Privé beleggingen medewerkers Alex Nevenfuncties Gelijke behandeling Controle Registratie belangenconflicten Toekomstige ontwikkelingen 44 8 Klachtenprocedure Wat te doen bij een klacht? Klachteninstituut Financiële Dienstverlening 45 Bijlage 1 Beurzen 46 Bijlage 2 Risicoprofielen 47 Bijlage 3 Hoe wijzigt u uw persoonlijke gegevens? 48 Bijlage 4 Producten, diensten en communicatiemiddelen 49 Bijlage 5 Alex Vermogensbeheer-begrippenlijst 50 3

4 INLEIDING Voor u ligt de Handleiding van Alex Vermogensbeheer. U vindt hierin informatie over de werking van Alex Vermogensbeheer, de effectendiensten die Alex aanbiedt en de daaraan verbonden risico s. Ook meer praktische zaken die aan het beleggen via Alex zijn verbonden vindt u terug in deze handleiding. Bijvoorbeeld het overboeken van geld en effecten of de manier waarop u wijzigingen in uw persoonlijke gegevens kunt doorgeven. Wij maken u erop attent dat de Handleiding Alex Vermogensbeheer onderdeel uitmaakt van de Voorwaarden Alex Vermogensbeheer. Wij adviseren u daarom de informatie in deze handleiding en in het bijzonder het hoofdstuk Risico s van beleggen goed te lezen voordat u een beleggingsrekening opent. De voorwaarden kunt u downloaden en printen via Wilt u de voorwaarden en de handleiding liever per post ontvangen, neemt u dan contact op met de servicedesk. Alex Vermogensbank Alex Vermogensbank (hierna: Alex) is in mei 1999 opgericht vanuit de gedachte dat de particuliere belegger zelfstandig moet kunnen beleggen en tegelijkertijd over dezelfde mogelijkheden moet beschikken als de professionele belegger. Innovatie en service zijn daarbij de kernwaarden. Sinds januari 2008 is Alex Vermogensbank een handelsnaam van BinckBank N.V. (hierna: BinckBank). BinckBank is een vergunninghouder van De Nederlandsche Bank N.V. (DNB) en geregistreerd bij de Autoriteit Financiële Markten (AFM). Stel uw vragen aan Alex Heeft u vragen, neemt u dan contact op met de servicedesk van Alex. Wij zijn maandag tot en met vrijdag van 08:00 tot 22:00 uur en op zaterdag van 10:00 tot 17:00 uur bereikbaar via telefoonnummer (keuze 3). Uiteraard kunt u ook een sturen naar info@alex.nl. Alex Vermogensbank Barbara Strozzilaan HN Amsterdam Postbus AM Amsterdam servicedesk (keuze 3) Fax info@alex.nl Internet Mobiel internet 4

5 1 ALEX VERMOGENSBEHEER: BELEGGEN ZONDER ZORGEN Uw vermogen is een kostbare zaak. U heeft het zorgvuldig opgebouwd en u wilt er zorgvuldig mee omgaan. En u wilt er natuurlijk van kunnen genieten. Niet alleen nu, maar ook later. Sparen levert doorgaans te weinig op om uw doel te bereiken. Beleggen is een aantrekkelijk alternatief om uw vermogen te laten groeien. Omdat beleggen altijd risico s met zich meebrengt, is het zaak een goed gespreide beleggingsportefeuille samen te stellen en deze zorgvuldig te blijven beheren. Dat kost echter wel veel tijd. Kostbare tijd die u liever besteedt aan andere zaken. Met Alex kiest u voor een solide en deskundige vermogensbeheerder. Uw vermogen is in betrouwbare handen en u heeft geen omkijken naar uw beleggingen. Of u nu , of wilt laten beheren, Alex beheert uw portefeuille op een professionele manier. In dit hoofdstuk leest u wat vermogensbeheer eigenlijk is en hoe Alex Vermogensbank uw vermogen beheert. U leest over welke beleggingsinstrumenten uw vermogen verdeeld wordt en hoe voor u een beleggingsportefeuille wordt samengesteld. Uitgebreide informatie over de risico s en kenmerken van de financiële instrumenten waarin wordt belegd en de risico s van beleggen via Alex Vermogensbeheer vindt u in hoofdstuk 5 Risico s van beleggen. 1.1 Wat is vermogensbeheer? Drie soorten dienstverlening: verschillen en overeenkomsten In de beleggerswereld wordt onderscheid gemaakt tussen verschillende niveaus van dienstverlening. Belangrijke vormen van effectendienstverlening door een bank zijn: 1. Execution-only 2. Advies 3. Vermogensbeheer Elke vorm heeft specifieke kenmerken en kent een verdeling van verantwoordelijkheden tussen klant en bank Execution-only Misschien heeft u al een beleggingsrekening bij Alex waarmee u zelf belegt. De effectendienst die Alex Zelf Beleggen aanbiedt, wordt ook wel execution-only dienstverlening genoemd. Zoals deze term al aangeeft, zorgt Alex voor dit type rekening uitsluitend voor de uitvoering ( execution ) of het doorgeven van door de klant opgegeven aan- of verkooporders. De klant blijft altijd zelf verantwoordelijk voor het verzamelen van informatie en zijn beleggingsbeleid en de orders die hij geeft. Ook de dienstverlening van een prorekening is execution-only Advies Advies heeft elementen van vermogensbeheer en van execution-only. Zo worden de aan- en verkoopmogelijkheden door de adviseur geselecteerd en aan de klant geadviseerd. De beleggingsadviseur vergelijkt daarbij steeds het risicoprofiel en de beleggingsvoorkeuren van de klant met het risicoprofi el en de beleggingsvoorkeuren van de klant met elkaar. Aan de andere kant is de klant zelf, net als bij execution-only, degene die de orders op de beurs plaatst. De klant blijft altijd zelf verantwoordelijk voor de beslissing om de gegeven adviezen wel of niet op te volgen. Alex Advies is een echte adviesdienst: u krijgt (digitale) beleggingsadviezen die zijn afgestemd op uw persoonlijke situatie, maar u bepaalt zelf of u de gegeven adviezen wilt opvolgen of niet Vermogensbeheer Bij vermogensbeheer laat de klant zijn beleggingen geheel over aan een vermogensbeheerder, die hiervoor een overeenkomst met de klant afsluit. De vermogensbeheerder plaatst op basis van de in de overeen komst gemaakte afspraken zelfstandig aan- en verkooporders. De portefeuille van de klant wordt afgestemd op de persoonlijke situatie van de klant. Zoals de naam al zegt kunt u via Alex Vermogensbeheer op deze manier uw vermogen laten beheren. 5

6 1.2 Hoe beheert Alex mijn vermogen? Uw vermogen wordt door Alex beheerd aan de hand van uw persoonlijke beleggingsplan en volgens kwantitatieve/technische analyse. Alex vermogensbeheer hanteert actief beheer. In de volgende paragrafen leggen we deze termen uit Uw persoonlijke beleggingsplan Om het beheer van uw portefeuille zo goed mogelijk op uw specifieke wensen en mogelijkheden aan te laten sluiten, maakt u eerst uw beleggingsplan. Het uitgangspunt van Alex is het zoeken van de juiste verhouding tussen risico en rendement. Risicobeheersing speelt daarin een belangrijke rol. Wij stellen u een aantal vragen waardoor u zeer bewust nadenkt over uw doel(en) in combinatie met uw risicobereidheid, financiële situatie en kennis en ervaring met beleggen. Aan de hand van uw antwoorden krijgen wij een zo volledig mogelijk inzicht in uw situatie. Hiermee kunnen wij een optimaal beleggingsplan opstellen. Wij vragen u jaarlijks uw beleggingsplan te actualiseren, zodat uw beleggingsstrategie aan blijft sluiten bij uw persoonlijke situatie. In paragraaf 2.3 leest u meer over het vaststellen van uw beleggingsplan. Onderdeel van uw beleggingsplan is uw persoonlijk risicogetal. Dit getal geeft aan hoeveel risico u wilt en kunt nemen. Uitgebreide informatie over portefeuillerisico, het risicoprofiel en risicobeheersing vindt u in hoofdstuk 5 Risico s van beleggen. Uw persoonlijk beleggingsplan Beleggingshorizon Financiële situatie Beleggingsplan Inleg/Vermogen Risicoprofiel keuze Kennis en ervaring Beleggingsdoelen Kwantitatieve en technische analyse Er zijn grofweg twee belangrijke methoden om de markt te analyseren: fundamenteel en technisch kwantitatief. Belegt u op basis van fundamentele analyse dan kijkt u vooral naar de bedrijven zelf, de aantrekkelijkheid van de bedrijfstak en welke bedrijven binnen de bedrijfstak het beste presteren. Belangrijke kengetallen bij fundamentele analyse zijn omzet en winst en de ontwikkeling hiervan, kwaliteit van het management, dividenduitkering, stabiliteit van de dividendontwikkeling en prognose van toekomstige rendementen. Het model dat gebaseerd is op basis van technische/kwantitatieve analyse is het hart van Alex Vermogensbeheer en bevat een groot aantal computermodellen die u kunt vergelijken met analisten. Elke maand bekijkt het model welk van de computermodellen voor een bepaald fonds de afgelopen periode het beste heeft gepresteerd. Alex kiest vervolgens dit best presterende systeem uit om het gedurende een maand te gebruiken als basis voor de selectie van dit aandeel. Afhankelijk van uw risicoprofiel en de samenstelling van uw portefeuille wordt een fonds uiteindelijk voor u gekocht of niet (zie hoofdstuk 1.2.4). Alex werkt op basis van technische/kwantitatieve analyse. Deze analyse is niet zoals bij fundamentele analyse geïnteresseerd in de kengetallen van een beursfonds, maar probeert aan de hand van historische koersen en daarbij gehandelde volumes het koersverloop op korte(re) termijn te voorspellen. Het is belangrijk dat u zich realiseert dat nieuws, zoals de bekendmaking van een fraudeschandaal, niet direct in de koersen is verwerkt. Desondanks is het mogelijk dat er, terwijl u dat eigenlijk niet zou verwachten, toch een aandeel wordt gekocht. Deze actie komt immers op basis van historische koersen tot stand. Zodra het nieuws wel in de koers is verwerkt en de beurskoers daadwerkelijk sterk daalt (sterker dan het stoploss percentage), dan zal het aandeel zo spoedig mogelijk verkocht worden. 6

7 1.2.3 Actief beheer: in- en uitstappen Bij Alex geloven we dat vermogensgroei begint met vermogensbehoud. Daarom beoordelen we elke dag uw portefeuille en kopen of verkopen we aandelen als Alex vindt dat daar aanleiding voor is. Het direct of geleidelijk in- en uit aandelen stappen noemen wij actief beheer. Wanneer Alex vindt dat de stand van zaken op de verschillende beurzen daar aanleiding toe geeft, kan Alex besluiten om (het deel van) uw vermogen dat in aandelen wordt aangehouden te vervangen door obligatietrackers. Dat betekent dat gedurende een mogelijk lange tijd geen transacties voor u worden gedaan. Alex is namelijk van mening dat alleen koopwaardige aandelen gekocht moeten worden. Door uw vermogen in obligatietrackers te beleggen beperken wij de invloed van grote dalingen op de aandelenbeurs Laag kopen, hoog verkopen van aandelen: hoe doet Alex dat? Alex streeft ernaar wat elke belegger zou willen doen: laag kopen en hoog verkopen van aandelen. Maar hoe weet je wanneer een koers laag en hoog is? Als Alex een positief koerspatroon herkent, dan wordt het signaal afgegeven om dit aandeel te kopen. Afhankelijk van uw portefeuille wordt het aandeel dan ook gekocht. Dagelijks wordt bepaald of het positieve koerspatroon omslaat in een negatief koerspatroon. Als dat gebeurt, dan wordt het aandeel weer verkocht. Dit verkoopmoment wordt bijvoorbeeld veroorzaakt doordat beleggers langzaamaan en achtereenvolgens uit het aandeel zijn gestapt of doordat de koers van het aandeel door zijn ondergrens zakt. Het aandeel zakt door de stoploss. De stoploss koers is een dynamische ondergrens die aangeeft wanneer er zeker verkocht moet worden. De stoploss koers is bedoeld om het neerwaartse risico af te dekken en beweegt evenredig mee met de koers van het aandeel. Dus stijgt de koers van een aandeel, dan stijgt de stoploss koers ook. Zodra een aandeel de stoploss koers bereikt, wordt het aandeel verkocht. Ook al ligt de verkoopprijs onder de aankoopprijs. Er wordt een actief beleggingsbeleid gehanteerd. Het aantal transacties is afhankelijk van uw vermogen, uw risicoprofiel en de ontwikkelingen op de beurs. Een goede transactie is niet alleen een transactie die tot winst heeft geleid, maar ook een transactie die een verlies heeft weten te beperken. Meer informatie over risico s van het in- en uitstapbeleid vindt u op Waaruit stelt Alex uw portefeuille samen? Alex belegt uw vermogen, afhankelijk van het beursklimaat, in aandelen en obligatietrackers. Dit doen wij niet in vaste verhoudingen, maar we spelen hierbij in op kansen en bedreigingen van de beurs. In de volgende paragrafen gaan we in op de verhouding, spreiding en keuze van aandelen en obligatietrackers Verhouding aandelen en obligatietrackers Alex kiest uit zo n 500 Europese aandelen en uit verschillende obligaties (zie hoofdstuk voor een specificatie van de obligatietrackers). Dat is het beleggingsuniversum van Alex, waaruit Alex Vermogensbeheer kiest om uw portefeuille samen te stellen. Welke van deze effecten precies tot uw universum behoren en welke spreiding hierbij wordt gehanteerd, hangt af van uw risicoprofiel. Alex Vermogensbeheer koopt geen effecten die niet tot uw universum horen. De verhouding tussen obligatietrackers en aandelen heet ook wel de asset mix. Is uw risicogetal 61 of groter, dan wordt, afhankelijk van de beurs, belegd in aandelen of obligatietrackers. Heeft u een risicogetal van 30 t/m 60, u bent dan een defensieve belegger, dan zal uw portefeuille voor 50% van uw vermogen standaard uit obligatietrackers bestaan; de overige 50% wordt, afhankelijk van de beurs, belegd in aandelen of obligatietrackers. Deze Asset mix (de verdeling tussen aandelen en obligatietrackers) van uw portefeuille wordt actief beheerd door Alex. Dit sluit aan bij onze beleggingsfilosofie om risico s actief te beheren en te streven naar vermogensgroei door vermogensbehoud. 7

8 Samengevat is de asset mix als volgt per beleggingsprofiel: n Defensieve klanten: aandelen (0% - 50%), obligatietrackers (50% - 100%). n Behoedzame, offensieve, speculatieve en zeer speculatieve klanten: aandelen (0% - 100%), obligatietrackers (0% - 100%). De 5 risicoprofielen van Alex Profiel Defensief Behoedzaam Offensief Speculatief Zeer speculatief Aandelen 0-50% in grote Europese aandelen* 0-100% in grote Europese aandelen* 0-100% in middelgrote en grote Europese aandelen* 0-100% in kleine, middelgrote en grote Europese aandelen* 0-100% in kleine, middelgrote en grote Europese aandelen* Uitstapbeleid % in obligatietrackers 0-100% in obligatietrackers Bovenstaande percentages zijn indicatief. * Het defensieve profiel belegt standaard 50% in obligatietrackers Spreiding van aandelen Alex spreidt de aandelen over sectoren. Bij het innemen van een positie wordt gecontroleerd of na het kopen van de positie dit tot een overweging in een bepaalde sector leidt. De grens ligt bij 33% van de waarde van uw totale portefeuille in één sector. Hiermee wordt voorkomen dat er een overweging in één sector is. Zo wordt het risico beperkt dat als het slecht gaat in een bepaalde sector, dit een te grote invloed heeft op de gehele portefeuille. Daarnaast spreidt Alex uw vermogen over verschillende aandelen om zodoende het bedrijfsspecifieke risico te verminderen. In onderstaande tabel wordt de spreiding over het aantal aandelen weergegeven bij een bepaald vermogen. Vermogen (in euro) Spreiding Aankoopbedrag (in euro) Bent u een defensieve belegger, dan kan de helft van uw vermogen in aandelen worden belegd en de andere helft wordt standaard in obligatietrackers belegd. In dat geval gelden onderstaande regels voor de spreiding over aandelen van de portefeuille. Om een optimale spreiding en grootte van de aankopen te waarborgen zal uw vermogen namelijk op een andere manier vol belegd worden. In onderstaande tabel ziet u bij welk vermogen uw portefeuille dan volledig belegd is (voor bedragen groter dan zie bovenstaande spreidingstabel voor aandelen). 8

9 Belegd in aandelen (in euro) Spreiding Aankoopbedrag (in euro) Obligatietrackers Voor klanten met een defensief beleggingsprofiel worden obligatietrackers standaard voor 50% van de portefeuille aangekocht. Deze strategie wordt toegelicht in en Het gedeelte van de portefeuille van alle risicoprofielen dat in aandelen of obligatietrackers kan worden belegd, wordt in obligatietrackers belegd. Een obligatietracker, ook wel ETF genoemd, is een mandje obligaties die de betreffende obligatie index zo nauwkeurig mogelijk volgt. Alex heeft gekozen voor drie verschillende obligatietrackers van Think Capital: Think Iboxx AAA-AA Government Bond UCITS ETF, Think Iboxx Government Bond UCITS ETF en Think Iboxx Corporate Bond UCITS ETF. De Think Iboxx AAA-AA Government Bond tracker belegt in Europese staatsobligaties met een minimale rating van AA. De Think Iboxx Government Bond tracker belegt in Europese staatsobligaties met een minimale rating van BBB (investment grade). De Think Iboxx Corporate Bond tracker belegt in bedrijfsobligaties in euro s genoteerd met een investment grade rating. Meer informatie over de Think Capital ETF s, onder andere de exacte samenstelling, is te vinden op de website van Think Capital: Think iboxx AAA-AA Government Bond UCITS ETF Think iboxx Government bond UCITS ETF Think iboxx Corporate bond UCITS ETF Belegt in Europese Staatsobligaties met minimaal een AA rating Europese Staatsobligaties Wereldwijd in Euro genoteerde bedrijfsobligaties Defensief Behoedzaam 50% 30% 45% 5% 50% 20% Offensief Speculatief Zeer speculatief 15% 50% 35% 30% 45% 45% 0% 40% 60% Obligatiestrategie ten behoeve van defensieve klanten Bent u een defensieve belegger, dan wordt 50% van uw vermogen standaard belegd in Think Iboxx AAA-AA Government Bond UCITS ETF s. Deze obligatietracker is opgebouwd uit veilige Europese staatsobligaties met een minimale rating van AA. Op basis van het vermogen dat u op uw Vermogensbeheerrekening stort wordt het bedrag bepaald dat standaard in obligatietrackers wordt belegd. Het bedrag blijft in principe gedurende de gehele looptijd constant en wordt dus niet aangepast voor bijvoorbeeld inflatie. Het eindbedrag kan wel worden aangepast door herwaardering (zie hoofdstuk ). Het vermogen van een defensieve belegger belegt Alex in beginsel dus voor de helft in de Think Iboxx AAA-AA Government Bond UCITS ETF s. Afhankelijk van het beurssentiment wordt de andere helft in aandelen en/of obligatietrackers belegd. Het deel dat in aandelen belegd kan worden, wordt bij een slechte beurs (deels) vervangen door de mix van de Think Iboxx Corporate Bond UCITS ETF en de Think Iboxx Government Bond UCITS ETF. De verhouding tussen obligatietrackers en aandelen heet ook wel de asset mix. 9

10 Herwaardering Alex herwaardeert de portefeuille van een defensieve belegger als door één van onderstaande redenen de standaard verdeling van 50% in obligatietrackers uit balans raakt. n De waarde van uw aandelenportefeuille is gestegen. n U heeft geld en/of stukken overgemaakt naar uw rekening. Gevolg: Alex koopt extra obligatietrackers. Dit kan uiteraard alleen als er voldoende kasgeld is. Is dat niet het geval, dan wacht Alex met het kopen van obligatietrackers totdat er aandelen zijn verkocht. Alex verkoopt dus nooit aandelen om een deel van het vermogen vrij te maken voor obligatietrackers. Omdat u een deel van uw winsten in veilige obligatietrackers belegt, heeft herwaardering ook tot gevolg dat uw eindbedrag stijgt. n U heeft geld en/of stukken opgenomen van uw rekening. Gevolg: Alex verkoopt obligatietrackers en aandelen om de balans van de asset mix te herstellen. 1.4 Beleggingsbeleid: uitgangspunten en doelstellingen In paragraaf 1.2 en 1.3 heeft u kunnen lezen hoe Alex Vermogensbank uw vermogen beheert en over welke beleggingsinstrumenten uw vermogen wordt verdeeld. Hieronder hebben we de uitgangspunten en doelstellingen van het beleggingsbeleid voor u samengevat: n Risicogetal: doelstelling is dat het risicogetal van de portefeuille te allen tijde lager is dan uw persoonlijke risicogetal. n Strategie: bij aandelen wordt er belegd op basis van technische/kwantitatieve analyse. n Assetmix: uw portefeuille zal voor een deel uit aandelen bestaan en voor een deel uit obligatietrackers (afhankelijk van uw risicoprofiel). Als de stand van zaken op de verschillende beurzen daar aanleiding toe geeft, kan Alex aandelen verkopen en een deel van uw vermogen in obligatietrackers op uw rekening aanhouden. n Aandelenuniversum: het aandelenuniversum bestaat uit ongeveer 500 Europese in euro genoteerde fondsen. n Spreiding: de mate van spreiding is afhankelijk van de omvang van het vermogen dat Alex Vermogensbeheer voor u beheert. Er wordt maximaal in twintig verschillende fondsen belegd. n Niet gevolgde fondsen: in het geval dat de portefeuille als gevolg van deponeringen of corporate actions op enig moment fondsen bevat die niet zijn opgenomen in het Aandelenuniversum (en dus niet door Alex worden gevolgd) zullen deze fondsen zo snel mogelijk in de markt worden verkocht. n Vreemde valuta: er wordt uitsluitend belegd in fondsen die in euro genoteerd zijn. n Corporate actions: over de afwikkeling van corporate actions leest u meer in hoofdstuk van deze Handleiding. n Debetstanden: beleggingen die leiden tot debetstanden kunnen niet voorkomen. n Derivaten: er wordt niet belegd in derivaten. Marginposities kunnen niet voorkomen. n Fiscale consequenties: er wordt bij vermogensbeheer geen rekening gehouden met uw fiscale situatie. 1.5 Kosten Alex Vermogensbeheer U betaalt voor het beheer van uw vermogen een onkostenvergoeding (over het gemiddelde vermogen op uw rekening per kwartaal) en een prestatievergoeding (over het netto rendement aan het einde van het jaar). U betaalt alleen extra productkosten wanneer Alex voor u tijdelijk in veilige obligatietrackers belegt. Deze bedragen 0,15% op jaarbasis en worden verwerkt in de koers van de tracker. Daarnaast betaalt u een drietal belastingen. Kijk voor een overzicht op 10

11 Rekenvoorbeeld Stel u heeft een vermogen van op uw rekening. In een jaar tijd bedraagt het netto rendement (8%*). Gedurende het jaar staat er per kwartaal dan bijvoorbeeld gemiddeld op uw rekening. Wat zijn dan uw kosten? De prestatievergoeding is 10%* van het netto rendement: 480. Gedurende het jaar betaalt u per kwartaal een onkostenvergoeding van 0,25%* van het gemiddelde vermogen per kwartaal. Dit komt neer op 0,25% van per kwartaal, ofwel 156,-. Per jaar bedraagt de onkostenvergoeding dus 624,-. Uw totale kosten per jaar zijn dan 1.104,-. Dit komt neer op ongeveer 1,77%* kosten over uw gemiddelde vermogen op jaarbasis. * Tariefswijzigingen voorbehouden. De percentages in dit rekenvoorbeeld zijn inclusief BTW en de bedragen zijn afgerond. Het genoemde rendement is geen toekomstig rendement. Het is uitsluitend bedoeld om inzicht te geven in de kostenstructuur. U kunt aan dit rekenvoorbeeld geen rechten ontlenen Het Hoogste Prestatieniveau We leggen de lat voor onszelf extra hoog door het Hoogste Prestatieniveau toe te passen. Als u start met Alex Vermogensbeheer, geldt de beginwaarde van uw vermogen als referentiepunt. Over de groei van uw vermogen betaalt u aan het eind van het kalenderjaar de prestatievergoeding. Het Hoogste Prestatieniveau (HPN) wordt dan vastgelegd. Pas wanneer dit HPN wordt overtroffen (door rendement, niet door stortingen) betaalt u weer de prestatievergoeding. Om u goed uit te kunnen leggen hoe de prestatievergoeding afhankelijk is van het Hoogste Prestatieniveau, geven we hieronder een voorbeeld. Stel, u heeft een vermogen van ingelegd en laat dat door Alex Vermogensbeheer beheren. 11

12 200 Prestatievergoeding Rekenvoorbeeld Stel, u heeft een vermogen van ingelegd en laat dat door Alex Vermogensbeheer beheren Het Hoogste prestatieniveau Jaar 1 Jaar 2 Jaar 3 Jaar 1 Uw vermogen groeit van naar U betaalt daarom een prestatievergoeding over de behaalde vermogensgroei: 10% van = 500. Het Hoogste Prestatieniveau wordt vastgesteld op = Jaar 2 Uw vermogen staat aan het eind van jaar 2 op Dit betekent dat het Hoogste Prestatieniveau niet overtroffen is. U betaalt dit jaar geen prestatievergoeding. Jaar 3 Uw vermogen stijgt weer en staat aan het eind van jaar 3 op Het Hoogste Prestatieniveau is in jaar 1 vastgesteld op Dit betekent dat u de prestatievergoeding van 10% alleen betaalt over = U betaalt dus 200 aan prestatievergoeding. Het nieuwe Hoogste Prestatieniveau is = Uitgangspunten HPN: n Bij aanvang is het HPN gelijk aan het startvermogen n Het laatst vastgesteld HPN blijft gelden totdat het overtroffen wordt 12

13 1.5.2 Stortingen/onttrekkingen en het HPN In bovenstaand voorbeeld is geen rekening gehouden met stortingen en/of onttrekkingen. Bij de berekening van het HPN wordt hier wel rekening mee gehouden. Dit kunt u ook dagelijks volgen wanneer u inlogt op uw rekening. Onder het menu Portefeuille resultaat -> Prestatievergoeding treft u het onderstaande overzicht aan. Wanneer er sprake is van stortingen en/of onttrekkingen dan wordt er gerekend met een gecorrigeerd HPN. Onttrekkingen geven een verlaging van het HPN. U bepaalt op dat moment namelijk zelf dat het beheerd vermogen wordt verlaagd. Stortingen zorgen voor een verhoging van uw HPN. Het is namelijk geen prestatie van ons. HPN= Startvermogen (of het gecorrigeerde HPN) + rendement prestatievergoeding Gecorrigeerde HPN = (oude) HPN/startvermogen - onttrekkingen + stortingen Prestatievergoeding =0,1* (Vermogen - (gecorrigeerde) HPN (indien >0, anders prestatievergoeding = 0) Voorbeeld bij storting: Jaar 2 U stort in jaar Uw HPN wordt gecorrigeerd: = Aan het eind van het jaar staat uw vermogen op U betaalt geen prestatievergoeding, het Hoogste Prestatieniveau is niet overtroffen. Jaar 3 U stort in jaar 3 wederom Uw HPN wordt gecorrigeerd: = Aan het eind van het jaar staat uw vermogen op U betaalt een prestatievergoeding over het rendement tov het gecorrigeerde HPN: ( )*0.1=200 Voorbeeld bij onttrekking: Jaar 2 U onttrekt in jaar Uw HPN wordt gecorrigeerd: = Aan het eind van het jaar staat uw vermogen op U betaalt geen prestatievergoeding, het Hoogste Prestatieniveau is niet overtroffen. Jaar 3 U onttrekt in jaar 3 wederom Uw HPN wordt gecorrigeerd: = Aan het eind van het jaar staat uw vermogen op U betaalt een prestatievergoeding over het rendement tov het gecorrigeerde HPN: ( )*0.1= Minimale inleg De minimale inleg van Alex Vermogensbeheer is Als uw vermogen, bestaande uit uw portefeuille en liquide middelen, door bijvoorbeeld koersdalingen onder de grens van , dan blijft Alex uw vermogen gewoon beheren. Bij eventuele grote dalingen van uw vermogen neemt Alex contact met u op. Als uw vermogen te ver gedaald is onder de , dan zou het er toe kunnen leiden dat Alex uw vermogen niet meer kan beheren. In geval van het wegstorten van vermogen tot een vermogen onder , zal Alex bevoegd zijn om het vermogensbeheer op de rekening te beëindigen. 1.7 Beleid Orderuitvoering van Alex De actuele versie van het Orderuitvoeringsbeleid kunt u nalezen op alex.nl/documenten. Wij adviseren u dit beleid goed te lezen. 13

14 2 UW VERMOGENSBEHEERREKENING In dit hoofdstuk leest u wat u stapsgewijs moet doen om snel met uw vermogensbeheerrekening aan de slag te kunnen. Graag attenderen wij u op hoofdstuk 3 Gebruik van de website en bijlage 4 Alex Vermogens beheerbegrippenlijst waarin uitgebreid wordt ingegaan op de begrippen gebruikersnaam, wachtwoord en vervolgrekening. U kunt bij Alex op drie verschillende manieren uw rekening raadplegen: n via internet; n via mobiel internet; n telefonisch via een servicedesk medewerker. Op elk gewenst moment kunt u kiezen voor het communicatiemiddel dat ú het beste uitkomt. Hieronder vindt u een korte uitleg over onze communicatiemiddelen. Lees meer in bijlage 3 over het wijzigen van uw persoonlijke gegevens. 2.1 Inloggen op de website Benodigde apparatuur Om op een snelle en efficiënte wijze gebruik te kunnen maken van de website van Alex Vermogensbeheer moet u minimaal beschikken over een pc voorzien van een Pentium processor, het besturingssysteem Windows (XP of hoger), 256 Mb intern geheugen en een internetaansluiting via ADSL of de kabel. Een Apple computer in combinatie met de webbrowser Firefox en een internetaansluiting via ADSL of de kabel voldoet eveneens aan de minimale eisen voor gebruik van de website. De klantensite kan benaderd worden met behulp van Internet Explorer versie 7.0 of hoger. U kunt eveneens Firefox 3.0 of hoger, Google Chrome of Safari gebruiken. De site is ontworpen voor een minimale schermresolutie van 1024 bij Voor het eerst inloggen Als u nog géén rekening bij Alex heeft Als u nog géén rekening bij Alex heeft of een rekening met een andere tenaamstelling dan uw nieuwe vermogensbeheerrekening, dan ontvangt u van Alex een brief met een wachtwoord voor uw vermogensbeheerrekening. U ontvangt uw gebruikersnaam apart (zie hoofdstuk 2.1.3). U logt in op uw persoonlijke pagina door op uw gebruikersnaam en wachtwoord in te vullen. Als u voor de eerste keer inlogt met uw gebruikersnaam en wachtwoord krijgt u het verzoek om uw wachtwoord te wijzigen. Zodra u heeft ingelogd, verschijnt er een scherm met het verzoek uw beleggingsplan te maken (zie hoofdstuk 2.3). 14

15 Stap 1: Ga naar Stap 2: Toets de gebruikersnaam en het wachtwoord in dat u van Alex heeft ontvangen. Stap 3: Wijzig uw wachtwoord. Stap 4: Maak uw beleggingsplan Als u al een rekening bij Alex heeft Als u al een rekening bij Alex heeft met dezelfde tenaamstelling en u heeft uw vermogensbeheerrekening als vervolgrekening geopend, dan ontvangt u van Alex niet opnieuw een wachtwoord. Daarnaast is de gebruikersnaam standaard gelijk aan die van uw al bestaande Alex-rekening. U hoeft dus maar één gebruikersnaam en wachtwoord te onthouden. U logt in op uw persoonlijke pagina door op uw gebruikersnaam en wachtwoord in te vullen. Dit is dus de gebruikersnaam en het wachtwoord van uw al bestaande Alex-rekening. Zodra u heeft ingelogd, verschijnt er een scherm met een overzicht van uw Alex-rekeningen. In uw geval staan hier uw al bestaande Alex-rekening(en) en uw nieuwe vermogensbeheerrekening. Om naar de homepage te gaan, klikt u op uw vermogensbeheerrekening. Hierna verschijnt er een scherm met het verzoek uw beleggingsplan te maken (zie hoofdstuk 2.3). Stap 1: Ga naar Stap 2: Toets de gebruikersnaam en het wachtwoord in van uw bestaande Alex-rekening. Stap 3: Klik op uw nieuwe vermogensbeheerrekening. Stap 4: Maak uw beleggingsplan Hulp bij inloggen De toegang tot Alex is zo eenvoudig mogelijk opgezet. Toch kan het gebeuren dat u niet direct kunt inloggen. Neemt u in dat geval telefonisch of per contact op met de servicedesk. De medewerkers helpen u graag met inloggen Gebruikersnaam Als u voor het eerst klant van Alex wordt, ontvangt u een gebruikersnaam. Deze gebruikersnaam is geldig voor al uw vervolgrekeningen met dezelfde tenaamstelling die u hierna opent. De gebruikersnaam kunt u, als u dat wenst, via uw instellingen (onder de button Mijn Alex ) op de klantensite wijzigen in een door u makkelijk te onthouden combinatie van cijfers en letters. De gebruikersnaam moet minimaal bestaan uit zeven en maximaal uit vijftien karakters, waarvan minimaal twee cijfers. Als u uw gebruikersnaam bent vergeten, neemt u dan telefonisch contact op met de servicedesk. Na controle van uw rekeningnummer en het stellen van een paar persoonlijke vragen geeft de medewerker u uw gebruikersnaam door. De servicedesk medewerker kan uw gebruikersnaam niet wijzigen. Als u uw rekeningnummer niet meer weet, kunt u per post uw gebruikersnaam opvragen. 15

16 2.1.4 Wachtwoord Als u voor het eerst klant van Alex wordt, ontvangt u een wachtwoord. Dit wachtwoord is geldig voor al uw vervolgrekeningen met dezelfde tenaamstelling die u hierna opent. Het wachtwoord is geschikt voor het raadplegen van gegevens over uw portefeuille Geldigheidsduur Het wachtwoord moet bestaan uit een combinatie van tien tot zestien cijfers en/of letters en zijn geldig voor uw persoonlijke pagina en de mobiele internetsite. Uw wachtwoord is standaard 180 dagen geldig. De geldigheidsduur van uw wachtwoord kunt u via uw instellingen op de klantensite aanpassen van dagelijks tot maximaal 180 dagen. Als de door u ingestelde termijn is verstreken, krijgt u van Alex automatisch een melding dat u uw wachtwoord moet wijzigen. Houdt u er rekening mee dat uw nieuwe wachtwoord minimaal vier karakters moet verschillen van uw vorige wachtwoord. Een raadpleegwachtwoord wordt beschikbaar gesteld om alleen inzage te hebben, dit wachtwoord kent geen beperkte geldigheidsduur Klantensite De klantensite van Alex is overzichtelijk en gebruiksvriendelijk ingericht. Op uw persoonlijke pagina vindt u belangrijke berichten van Alex. En met één muisklik krijgt u een overzicht van de mutatiehistorie, beleggingsplan en portefeuille. Op elke pagina waar u zich bevindt, staan verwijzingen naar alle andere pagina s. 2.2 Inloggen op de mobiele website Alex Vermogensbeheer is ook via mobiel internet toegankelijk ( Via mobiel internet kunt u de voortgang van uw portefeuille bekijken Benodigde apparatuur Om de mobiele internetsite te kunnen gebruiken, heeft u een Personal Digital Assistant (PDA) met Microsoft Windows voor Pocket PC in combinatie met Microsoft Internet Explorer nodig. De navigatie en beveiliging van de mobiele internetsite is hetzelfde als via de gewone klantensite van Alex Voor de eerste keer inloggen Voordat u de mobiele internetsite kunt gebruiken, moet u eerst een keer ingelogd hebben op de gewone klantensite van Alex Vermogensbeheer. Allereerst moet namelijk uw beleggingsplan zijn opgesteld. Dit is alleen mogelijk via de gewone klantensite (zie ook hoofdstuk 2.1) Gebruikersnaam en wachtwoord De gebruikersnaam en het wachtwoord zijn voor de mobiele internetsite gelijk aan die voor de gewone klantensite (zie hoofdstuk en 2.1.3). 2.3 Vaststellen beleggingsplan Om het beheer van uw portefeuille zo goed mogelijk op uw specifieke wensen aan te laten sluiten, maakt u eerst uw beleggingsplan. Het is heel belangrijk dat u de vragen serieus, zorgvuldig en naar waarheid beantwoordt. Alex stelt uw portefeuille namelijk samen op basis van de antwoorden die u tijdens het maken van uw beleggingsplan geeft. Realiseert u zich dat Alex niet controleert of uw antwoorden overeenkomen met de werkelijkheid. U bent zelf verantwoordelijk voor de juistheid van uw antwoorden Risicoprofiel Allereerst wordt uw optimale risicoprofiel vastgesteld aan de hand van uw antwoorden op de door ons gestelde vragen. Daarvoor gebruikt Alex geavanceerde software. Deze software is gebaseerd op een in de financiële wereld veel toegepaste methode voor de berekening van beleggingsrisico s. 16

17 Het doel van dit deel is om uw persoonlijke risicobereidheid te bepalen. Of met andere woorden: hoeveel risico wilt en kunt u nemen? Daarnaast wordt aan de hand van uw persoonlijke situatie vastgesteld welk risico u op grond van wet- en regelgeving kunt of mag lopen. De vragen die Alex u stelt, hebben betrekking op uw (beschikbare) financiële middelen, uw kennis en ervaring, uw beleggingshorizon, uw beleggingsdoelstelling(en) en uw risicobereidheid. Op basis van uw antwoorden wordt voor u een persoonlijk risicogetal berekend. Hierbij hoort een optimaal profiel. Meer gedetailleerde informatie over het risicoprofiel leest u in hoofdstuk 5. Heeft u een risicogetal kleiner dan 30 dan kan Alex Vermogensbeheer uw vermogen niet beheren. U kunt dan een spaarrekening openen. In bijlage 2 vindt u van elk risicoprofiel een omschrijving Beleggingsplan De vragenlijst die u bij aanvang bij Alex Vermogensbeheer invult vormt de basis voor uw beleggingsstrategie bij Alex Vermogensbeheer. Deze vragenlijst bevat een interactieve tool waarmee u zelf uw vermogensdoelen bepaalt. Doordat u zeer bewust nadenkt over uw doel(en) in combinatie met uw risico s en uw wensen krijgen wij een zo volledig mogelijk inzicht in uw situatie. Zo kunnen wij een optimaal beleggingsplan opstellen. Afhankelijk van het beleggingsplan bepaalt Alex uit welke effecten wordt gekozen om uw portefeuille samen te stellen. Alex selecteert uit zo n 500 Europese aandelen en verschillende obligatietrackers (zie hoofdstuk 1.4.4). In paragraaf 1.6 ziet u welke beurzen tot het universum van Alex Vermogensbeheer behoren. Aan het eind vraagt Alex u om uw beleggingsplan goed te keuren. Jaarlijks ontvangt u een overzicht en ziet u in hoeverre u op schema ligt bij het behalen van uw doelen. Ook vragen wij u regelmatig uw beleggingsplan te actualiseren, zodat uw beleggingsstrategie aan blijft sluiten bij uw persoonlijke situatie. Het beleggingsplan is via internet beschikbaar en kunt u op elk gewenst moment aanpassen. 1. Doorloop de vragenlijst 2. Selecteer uw optimale profiel 3. Uw akkoord op het beleggingsplan 4. Jaarlijks overzicht en actualiseren beleggingsplan Jaarlijks actualiseren beleggingsplan Vinden er veranderingen in uw persoonlijke omstandigheden plaats, dan dient u een nieuw beleggingsplan te maken zodat het beheer kan worden aangepast aan uw nieuwe situatie. Daarnaast zijn wij (wettelijk) verplicht om jaarlijks uw risicoprofiel opnieuw vast te stellen. Het kan namelijk zijn dat uw persoonlijke situatie is veranderd als gevolg van bijvoorbeeld een gewijzigde inkomenssituatie, samenlevingssituatie, scheiden of overlijden. Daarom zullen wij u de vragen met betrekking tot uw financiële middelen, uw beleggingshorizon, uw beleggingsdoelstelling en uw risicobereidheid nogmaals voorleggen.u kunt dan ook eventuele wijzigingen doorgeven. Het is in uw belang om hier aan mee te werken. Als u akkoord bent, keurt u het nieuwe beleggingsplan goed. Realiseert u zich wel dat dat kan betekenen dat uw risicoprofiel en het beleggingsbeleid wijzigt. Een ander risicoprofiel kan effect hebben op het rendement en risicogedrag van uw portefeuille en hierdoor kan de opbouw van uw portefeuille wijzigen Geen vermogensbeheer mogelijk U kunt geen vermogensbeheerrekening openen als blijkt dat u de risico s van beleggen niet begrijpt, een te lage risicobereidheid heeft voor beleggen of minder dan ,- te beleggen heeft. Wellicht is een van de andere rekeningen van Alex dan wel een optie. Kijk op voor meer informatie. 17

18 2.4 Start vermogensbeheer Nadat u het beleggingsplan heeft goedgekeurd kan het beheren van uw vermogen beginnen Eerste analyse Heeft u al geld gestort en/of uw huidige portefeuille overgeboekt (zie hoofdstuk 3.3), dan maakt Alex op basis van uw beleggingsplan een eerste analyse en koopt eventueel een eerste aandeel. Als u nog geen geld en/of effecten heeft overgeboekt, dan kan Alex uiteraard nog geen aandeel voor u kopen. Zoals u in hoofdstuk 1.6 heeft kunnen lezen, is de minimale inleg om met Alex uw vermogen te kunnen laten beheren, vastgesteld op Houdt u er rekening mee dat uw vermogen volledig in obligatietrackers belegd kan worden op het moment dat de risico s van aandelen te groot zijn of als er zich geen kansen voordoen in aandelen Mutatiehistorie In de mutatiehistorie vindt u een overzicht van alle transacties die Alex voor u heeft gedaan. De laatste mutatie staat bovenaan. 2.5 Mijn Alex Op de klantensite van Alex Vermogensbeheer vindt u het menu-item Mijn Alex. Via Mijn Alex kunt u uw instellingen bekijken en aanpassen. Verder vindt u er allerlei standaardformulieren voor bijvoorbeeld een adreswijziging en heeft u toegang tot uw andere Alex-rekeningen. Ook kunt u heel eenvoudig een vervolg rekening openen. In bijlage 3 leest u welke instellingen en diensten u via de verschillende communicatiemiddelen kunt afnemen Mailbox In uw mailbox plaatst Alex berichten die alleen voor u bestemd zijn. U kunt de berichten via internet, mobiel internet en een servicedesk medewerker raadplegen. Zodra u inlogt op uw rekening wordt u direct gewezen op eventuele nieuwe berichten door de weergave van een envelop op de website. Via uw mailbox wordt u geïnformeerd over bijvoorbeeld een bod op een fonds dat u in portefeuille heeft. 2.6 Servicedesk Vanzelfsprekend heeft u ook de mogelijkheid om een servicedesk medewerker te spreken. De mede werkers van de servicedesk staan maandag tot en met vrijdag van 08:00 tot 22:00 en zaterdag van 10:00 tot 17:00 uur telefonisch of per voor u klaar. De servicedesk is te bereiken via info@alex.nl en telefonisch via (keuze 3). Na het beantwoorden van een aantal persoonlijke vragen kunt u wijzigingen doorgeven of informatie opvragen bij de medewerker. U kunt bij de servicedesk terecht met al uw vragen over Alex, de mutaties op uw rekening, uw portefeuille, enzovoorts. Let op: Alex beheert geautomatiseerd uw portefeuille. Servicedeskmedewerkers zijn niet bevoegd en gekwalificeerd om de mutaties toe te lichten. Heeft u contact met de servicedesk, realiseert u zich dan dat uitlatingen van medewerkers nooit als beleggingsadvies mogen worden opgevat. 18

19 3 GEBRUIK VAN DE WEBSITE Uw vermogensbeheerrekening bestaat uit een effectendepot en een eurorekening. In dit hoofdstuk leest u onder andere hoe u geld en effecten van en naar uw vermogensbeheerrekening kunt over boeken. 3.1 Geldrekening Als u een rekening bij Alex Vermogensbeheer opent, wordt er alleen een eurorekening voor u geopend. Houdt u er rekening mee dat effectentransacties pas drie beursdagen (twee beursdagen voor transacties op de Frankfurter Wertpapierbörse) na de transactiedatum valutair worden bij- of afgeschreven op of van uw rekening. 3.2 Bestedingsruimte Uitleg vrije bestedingsruimte De vrije bestedingsruimte van uw rekening (VBR) wordt realtime, tegen de laatstbekende (koers)informatie, berekend en bepaalt of er voldoende saldo op uw rekening beschikbaar is om een aandeel te kopen. Realiseert u zich dat de VBR in geen geval negatief mag zijn en dat het altijd om een momentopname gaat (de VBR fluctueert continu). Ook kan het voorkomen dat de laatstbekende koersinformatie niet de meest actuele informatie is. Dit is bijvoorbeeld het geval bij de buitenlandse beurzen waarbij de koersen met 1 tot 15 minuten vertraagd zijn (zie bijlage 1). De vrije bestedingsruimte wordt voor iedere Alex-rekening apart berekend. Dit betekent dat de saldi of portefeuilles van eventuele andere rekeningen bij Alex niet worden meegenomen in de berekening van de vrije bestedingsruimte Componenten vrije bestedingsruimte Bij de berekening van de vrije bestedingsruimte wordt, voor zover van toepassing, rekening gehouden met de volgende componenten: n het saldo van de geldrekening n de lopende opdrachten Saldo geldrekening Bij het saldo van uw geldrekening houdt het systeem rekening met de laatst bekende gegevens. Uitgevoerde orders (ook deeluitvoeringen) en betalingsopdrachten worden vrijwel direct verwerkt in het geldsaldo Negatieve vrije bestedingsruimte De situatie kan zich voordoen dat u met een tekort in de bestedingsruimte wordt geconfronteerd. Bijvoorbeeld doordat kosten achteraf in rekening worden gebracht. Om dit zoveel mogelijk te voorkomen zal Alex een gedeelte van uw vermogen niet beleggen, ongeacht het risicoprofiel, zodat hieruit de kosten kunnen worden betaald. Zodra een negatieve vrije bestedingsruimte wordt geconstateerd, neemt Alex contact met u op. 19

20 3.3 Geld en effecten overboeken U kunt uitsluitend giraal geld en effecten overmaken van en naar uw vermogensbeheerrekening. Het verrichten van contante stortingen of opnames is niet mogelijk. Alex heeft namelijk geen kasfaciliteit. Ook kunt u geen fysieke effecten in girale effecten om laten zetten, in bewaring geven of laten uitleveren. Vanuit risicobeheersing voert Alex transactiemonitoring uit. Hiertoe is Alex bevoegd en verplicht op grond van de Wet ter voorkoming van witwassen en terrorismefinanciering. Wanneer de herkomst van inkomende betalingen niet adequaat kan worden vastgesteld, dan kan Alex deze betalingen weigeren. Klanten kunnen naar aanleiding van deze monitoring gebeld worden Geld overboeken naar uw vermogensbeheerrekening Voor het eerst geld overboeken (identificatieboeking) Alex is, zoals elke bank, verplicht u te identificeren op grond van de Wet ter voorkoming van witwassen en financiering van terrorisme (Wwft). Het enige wat u daarvoor hoeft te doen, is een geldbedrag naar uw vermogensbeheerrekening overboeken vanaf uw eigen bank- of girorekening in een EU-land met dezelfde tenaamstelling als uw rekening bij Alex. Voor en/of rekeningen geldt hetzelfde. Als u niet eenzelfde en/of rekening heeft, dan kunnen beide rekeninghouders afzonderlijk van hun eigen rekening een identificatieboeking overmaken. Let op: verzoek om kopie dagafschrift bij en/of-rekening Door een beperking in het Nederlandse betalingsverkeer is de tenaamstelling van de en/of-rekening waar het geldbedrag vandaan komt, helaas niet goed leesbaar. Wij kunnen de 2e rekeninghouder daarom in veel gevallen niet identificeren. Om deze reden verzoeken wij u, naast de geldoverboeking, een kopie van een dagafschrift op te sturen. Dit kan per post, of fax onder vermelding van uw Alex-rekeningnummer. Als u effecten of geld overboekt naar uw vermogensbeheerrekening terwijl er nog geen identificatieboeking heeft plaatsgevonden, dan worden de effecten of het geldbedrag wel op uw rekening bijgeschreven maar start het beheren van uw vermogen nog niet. U kunt dan wel al uw portefeuille of mobiel internet raadplegen. Zodra de identificatieboeking heeft plaatsgevonden en u uw beleggings plan heeft goedgekeurd, start het beheer van uw rekening. Opent u uw nieuwe vermogensbeheerrekening als vervolgrekening, dan heeft u in het verleden voor uw bestaande Alex-rekening al een identificatieboeking gedaan. Voor uw nieuwe vermogensbeheerrekening hoeft dit dan niet nogmaals te gebeuren. U kunt dus meteen van elke willekeurige rekening geld of effecten overboeken naar uw vermogensbeheerrekening Reguliere overboeking vanaf een Nederlandse instelling Als u geld wilt overboeken naar uw vermogensbeheerrekening geeft u uw bank opdracht een geldbedrag over te boeken naar uw rekeningnummer. Omdat u bij Alex alleen een eurorekening kunt aanhouden (behalve in bijzondere situaties, zie paragraaf 3.3.5), worden overboekingen in een andere valuta niet geaccepteerd Spoedoverboekingen Alex verwerkt binnenkomende spoedoverboekingen gedurende de gehele dag. Alex kan niet garanderen dat spoedoverboekingen die na uur binnenkomen nog dezelfde dag geboekt worden. Spoed overboekingen vanaf een buitenlandse rekening naar uw vermogensbeheerrekening zijn niet mogelijk. Iedere bank heeft zijn eigen regels voor het opgeven van spoedoverboekingen. U kunt deze informatie het beste opvragen bij uw bank Overboekingen vanuit het buitenland Tussen het binnenlandse en buitenlandse betalingsverkeer bestaan belangrijke verschillen. Alle binnen landse, girale geldboekingen verlopen via Equens (voorheen Interpay) en de verrekening van de saldi tussen banken gebeurt via De Nederlandsche Bank. In het betalingsverkeer met het buitenland ontbreekt een dergelijke verrekencentrale. Iedere bank heeft een netwerk van correspondentbanken in het buiten land en over en weer worden 20

21 rekeningen aangehouden. Vanwege deze systematiek vergt het overboeken van geld via een instelling in het buitenland meer tijd dan een geldoverboeking via het Nederlandse circuit. Ook heeft u speciale overboekingsinstructies nodig. Deze instructies veranderen van tijd tot tijd en u kunt ze opvragen bij de servicedesk Geld overboeken vanaf uw vermogensbeheerrekening Houdt u er rekening mee dat als u geldbedragen wegboekt vanaf uw vermogensbeheerrekening en uw vermogen daalt hiermee onder het minimumvermogen van , Alex genoodzaakt kan zijn het vermogensbeheer te beëindigen De tegenrekening Opent u voor het eerst een rekening bij Alex dan moet u minimaal één en kunt u maximaal vijf tegenrekeningnummers opgeven. Heeft u uw nieuwe vermogensbeheerrekening als vervolgrekening geopend dan gelden de tegenrekeningnummers van uw bestaande Alex-rekening ook voor uw nieuwe vermogensbeheerrekening. Alex kan het beleid ten aanzien van de tegenrekening wijzigen en nadere eisen stellen aan de tegenrekening. Een tegenrekening is een geldrekening die u aanhoudt bij een bankinstelling en waar u geld naartoe wilt overboeken vanaf uw rekening bij Alex. Het is niet mogelijk geld over te boeken naar andere rekeningen dan de door u opgegeven tegenrekeningen. U kunt uw tegenrekeningnummer(s) alleen wijzigen of laten toevoegen door een schriftelijke opdracht per post (geen fax of ) Het opgeven van een betalingsopdracht Een betalingsopdracht kunt u bij Alex Vermogensbeheer alleen doen via een medewerker van de servicedesk. De reden dat u niet zelf betalingsopdrachten kunt opgeven, is dat Alex dan uw vermogen niet goed kan beheren. Wanneer u geld wilt overboeken, zullen wij dit bedrag vrijmaken middels het evenredig verkopen van alle posities in de portefeuille (de kaasschaafmethode). Dit doen wij voor alle aandelen en ETF s (obligatietrackers) in uw portefeuille. Deze methode gebruiken we om de risico s en spreiding tussen de verschillende beleggingscategorieën van uw portefeuille zo min mogelijk te laten beïnvloeden door een onttrekking. Op het moment dat wij enkel vermogen vrij maken uit kas/etf s, verandert de samenstelling en risico s van de portefeuille. Dat is onwenselijk Reguliere overboeking naar een financiële instelling in Nederland Als Alex uw overboekingsopdracht voor uur ontvangt, wordt deze in de regel de volgende beursdag verwerkt. De bankinstelling van uw tegenrekening ontvangt het bedrag over het algemeen na één werkdag Overboekingen naar het buitenland Een overboeking van een geldbedrag in euro s naar een land binnen de Europese Economische Ruimte (EER), Zwitserland en Monaco, wordt vanaf 1 januari 2012 binnen dezelfde termijn uitgevoerd als betalingen in euro s binnen Nederland. Voor schriftelijke overboekingsopdrachten is de uitvoeringstermijn een dag langer. Voor betalingen naar een land buiten de EER (bijvoorbeeld de Verenigde Staten) of in een niet EER-valuta (bijvoorbeeld Amerikaanse dollars) gelden de hiervoor vermelde uitvoeringstermijnen niet. De gemiddelde doorlooptijd is dan vijf werkdagen en medeafhankelijk van de bank van de ontvanger. Bij buitenlands betalingsverkeer is een complete en correcte aanlevering van de betaalinformatie van belang. U dient altijd het IBAN en de BIC te vermelden bij uw tegenrekening Het intrekken van een betalingsopdracht Een eenmalige betalingsopdracht die u per post verstuurt, kunt u na verzending niet meer intrekken. Een eenmalige betalingsopdracht die u via internet of via een servicedeskmedewerker heeft opgegeven, kunt u, indien de uitvoering van de betalingsopdracht door Alex nog niet heeft plaatsgevonden, intrekken door contact op te nemen met een servicedeskmedewerker Geld overboeken tussen uw Alex-rekeningen Houdt u er rekening mee dat als u geldbedragen wegboekt vanaf uw vermogensbeheerrekening en uw vermogen daalt hiermee onder het minimumvermogen van , Alex het vermogensbeheer kan staken. 21