Technische aspecten van de consolidatie

Transcriptie

1 20 Technische aspecten van de consolidatie 2001 a De te consolideren ondernemingen moeten eenzelfde rekeningenstelsel hanteren, zowel qua naamgeving (= formeel) als qua inhoud (= materieel). b c Moeder hanteert een rekening Gebouwen voor de boekwaarde, terwijl dochter op de rekening Gebouwen de aanschafprijs en op de rekening Afschrijving gebouwen de cumulatieve afschrijving registreert. Moeder waardeert de gebouwen tegen vervangingswaarde, terwijl dochter de gebouwen waardeert op basis van historische aanschafprijs a I Aandelenkapitaal d Reserves Winst na belasting Aan Deelneming Daltrea BV d II Crediteuren d Aan Debiteuren d Hoofdstuk 20

2 b Consolidatiegrootboek Deelneming Daltrea BV Gebouwen Marnix d (elim. I) d Marnix d Daltrea - 0 Daltrea Machines Inventaris Marnix d Marnix d 0 Daltrea - 0 Daltrea Voorraden Debiteuren Marnix d Marnix d (elim. II) d Daltrea Daltrea Liquide middelen Aandelenkapitaal Marnix d (elim. I) d Marnix d Daltrea Daltrea Reserves Winst na belasting (elim. I) d Marnix d (elim. I) d Marnix d Daltrea Daltrea % Hypothecaire lening 7% Onderhandse lening Marnix d Marnix d 0 Daltrea - 0 Daltrea Crediteuren Te betalen belasting (elim. II) d Marnix d Marnix d Daltrea Daltrea Hoofdstuk

3 31 december 2007 Proefbalans Saldibalans (= geconsolideerde balans) Debet Credit Debet Credit Deelneming Daltrea BV d d Gebouwen d Machines Inventaris Voorraden Debiteuren Liquide middelen Aandelenkapitaal d Reserves Winst na belasting % Hypothecaire lening % Onderhandse lening Crediteuren Te betalen belasting d d d d Hoofdstuk 20

4 c Consolidatiewerkblad 31 december 2007 Balans Balans Eliminaties Geconsoli- Marnix BV Daltrea BV deerde Bedragen x d Debet Credit balans Deelneming Daltrea BV (I) Gebouwen Machines Inventaris Voorraden Debiteuren (II) 90 Liquide middelen Aandelenkapitaal (I) 800 Reserves (I) 300 Winst na belasting (I) 250 6% Hypothecaire lening % Onderhandse lening Crediteuren (II) 270 Te betalen belasting a I Inventaris d Aan Afschrijving inventaris d II Crediteuren d Aan Te betalen interest d III Interestkosten d Huur Aan Overige kosten d b I Aandelenkapitaal d Winstreserve Winst boekjaar Aan Deelneming in Dallea BV d II Crediteuren d Aan Debiteuren d Hoofdstuk

5 c Aandeel resultaat deelneming d Aan Saldo winst d d 31 december 2007 Balans Correcties Gecorr.Balans Eliminaties Gecons. Dallea BV Debet Credit balans Mirjam NV Debet Credit balans Bedragen x d Dallea BV Deelneming in Dallea BV (I) Inventaris (I) Afschrijving inventaris 60 (I) Voorraad goederen Debiteuren (II) 80 Liquide middelen Aandelenkapitaal (I) 350 Agio Winstreserve (I) 130 Winst boekjaar (I) 140 6% Lening % Lening Crediteuren 70 1 (II) (II) 132 Te betalen interest 1 (II) Hoofdstuk 20

6 e 2007 W&V-rek.Correcties Gecorr.W&V-rek.Eliminaties Gecons. Dallea BV Debet Credit w&v-rek.mirjam NV Debet Credit w&v-rek. Bedragen x d Dallea BV Lonen en sociale lasten Afschrijvingskosten inventaris Afschrijvingskosten debiteuren Interestkosten 4 (III) Huur 15 (III) Overige kosten (III) Saldo winst Brutowinst verkopen Aandeel resultaat deelneming a 0.. Deelneming in Dunax BV d Aan 1.. Bank d b 0.. Deelneming in Dunax BV d Aan 9.. Aandeel resultaat Dunax BV d Hoofdstuk

7 c 31 december 2007 Balans Balans Eliminaties Geconsoli- Muxum BV Dunax BV deerde Bedragen x d Debet Credit balans Deelneming in Dunax BV (I) Gebouw Bedrijfsauto s Voorraden Debiteuren Liquide middelen Aandelenkapitaal (I) Agio (I) 200 Winstreserve (I) 314 Winst na belasting (I) 390 6,2% Lening Overige schulden op korte termijn d 2007 W&V-rek.W&V-rek.Eliminaties Geconsoli- Muxum BV Dunax BV deerde Bedragen x d Debet Credit w&v-rek. Kostprijs verkopen Diverse bedrijfskosten Vennootschapsbelasting Winst na belasting (I) Opbrengst verkopen Aandeel resultaat Dunax BV (I) Hoofdstuk 20

8 e 0.. Winst na belasting d Aan 1.. Te betalen dividend d Aan 0.. Winstreserve f 1.. Te vorderen dividend Dunax BV d Aan 0.. Deelneming in Dunax BV d a Balans per 31 december 2007 Multex BV Deelneming Dreize BV d Aandelenkapitaal d Overige bezittingen Reserves Winst na belasting Vreemd vermogen lang Rekening-courant Dreize BV Te betalen vennootschapsbelasting Overige korte schulden d d d d d Salderend bepaald. Balans per 31 december 2007 Dreize BV Rekening-courant Multex BV d Aandelenkapitaal d Overige bezittingen Reserves Winst na belasting Vreemd vermogen lang Te betalen vennootschapsbelasting Overige korte schulden d d Salderend bepaald. Hoofdstuk

9 Winst-en-verliesrekening 2007 Multex BV Inkoopwaarde omzet d Omzet d Diverse bedrijfskosten Aandeel resultaat Dreize BV Vennootschapsbelasting Winst na belasting d d % van (d d ). Winst-en-verliesrekening 2007 Dreize BV Inkoopwaarde omzet d Omzet d Diverse bedrijfskosten Vennootschapsbelasting Winst na belasting d d b 1 I Aandelenkapitaal d Reserves Winst na belasting Aan Deelneming Dreize BV d II Rekening-courant Dreize BV d Aan Rekening-courant Multex BV d I Aandeel resultaat Dreize BV d Aan Winst na belasting d Hoofdstuk 20

10 c 1 31 december 2007 Balans Balans Eliminaties Geconsoli- Multex BV Dreize BV deerde Bedragen x d Debet Credit balans Deelneming Dreize BV (I) Rekening-courant Multex BV (II) Overige bezittingen Aandelenkapitaal (I) Reserves (I) 600 Winst na belasting (I) 360 Vreemd vermogen lang Rekening-courant Dreize BV (II) Te betalen vennootschapsbelasting Overige korte schulden Uit het hokje op het werkblad blijkt een geconsolideerd eigen vermogen van d Dit bedrag is gelijk aan het eigen vermogen op de balans van Multex BV W&V-rek.W&V-rek.Eliminaties Geconsoli- Multex BV Dreize BV deerde Bedragen x d Debet Credit w&v-rek. Inkoopwaarde omzet Diverse bedrijfskosten Vennootschapsbelasting Winst na belasting (I) Omzet Aandeel resultaat Dreize BV (I) Hoofdstuk

11 Uit het hokje op het werkblad blijkt een geconsolideerde winst na belasting van d Dit bedrag is gelijk aan de winst na belasting op de winst-en-verliesrekening van Multex BV a (a) 75% van (d d d d ) = d (b) 75% van d = d (c) d (salderend bepaald). b I Aandelenkapitaal d % van d Herwaardering materiële activa % van d Winstreserve % van d Winst na belasting % van d Aan Deelneming in Dracht BV d II Diverse schulden d Aan Te vorderen kosten op Dracht BV d III Aandelenkapitaal d % van d Herwaardering materiële activa % van d Winstreserve % van d Winst na belasting % van d Aan Aandeel derden d Hoofdstuk 20

12 c 31 december 2007 Balans Balans Eliminaties Geconsoli- Mennen BV Dracht BV deerde Bedragen x d Debet Credit balans Deelneming in Dracht BV (I) Te vorderen kosten op Dracht BV (II) Diverse bezittingen Aandelenkapitaal (I) (III) Herwaardering materiële activa (I) (III) Herwaardering deelneming Dracht BV Winstreserve (I) (III) Winst na belasting (I) (III) Aandeel derden 600 (III) 600 Diverse schulden (II) a Debiteuren d Aan Voorziening debiteuren d b 1 I Aandelenkapitaal d Reserves Winst 2007 (na belasting) Aan Deelneming Duindoorn BV d II Crediteuren d Aan Debiteuren d III Aandelenkapitaal d Reserves Winst 2007 (na belasting) Aan Aandeel derden d Hoofdstuk

13 2 31 december 2007 Balans Balans Eliminaties Geconsoli- Mahonia NV Duindoorn BV deerde Bedragen x d Debet Credit balans Gebouwen Inventaris Machines Deelneming Duindoorn BV (I) Voorraad grondstoffen Voorraad goederen Debiteuren (II) 658 Transitoria Liquide middelen Aandelenkapitaal (I) (III) Reserves (I) (III) Winst 2007 (na belasting) (I) (III) Aandeel derden 366 (III) 366 Voorziening debiteuren Hypothecaire lening Crediteuren (II) 470 Te betalen vennootschapsbelasting Transitoria c De wettelijke reserve deelnemingen moet door Mahonia NV worden gevormd voor haar aandeel in de door Duindoorn BV gemaakte winst. 80% x d = d Mahonia NV maakt dan als journaalpost: 0.. Reserves d Aan 0.. Wettelijke reserve deelnemingen d Hoofdstuk 20

14 Op de geconsolideerde balans staat dan vermeld: Reserves (d d =) d Wettelijke reserve deelnemingen Overigens heeft de wetgever in art. 2: 411 BW bepaald dat het eigen vermogen op de geconsolideerde balans niet gespecificeerd hoeft te worden en dus in één bedrag kan worden vermeld. d 1 I Aandeel resultaat deelneming d Aan Winst 2007 (na belasting) d II Aandeel derden d Aan Winst 2007 (na belasting) d W&V-rek.W&V-rek.Eliminaties Geconsoli- Mahonia NV Duindoorn BV deerde Bedragen x d Debet Credit w&v-rek. Kostprijs verkopen Dotatie voorziening debiteuren Diverse kosten Vennootschapsbelasting Winst 2007 (na belasting) (I) (II) Aandeel derden 66 (II) Opbrengst verkopen Aandeel resultaat deelneming (I) Hoofdstuk

15 e Netto-omzet (= opbrengst verkopen) d Kostprijs van de omzet (= kostprijs verkopen) Bruto-omzetresultaat d Dotatie voorziening debiteuren d Diverse kosten Bedrijfsresultaat van de groep vóór belastingen d Vennootschapsbelasting Bedrijfsresultaat van de groep na belastingen d Aandeel van derden Nettoresultaat d f 1 Winst 2007 (na belasting) d Aan Te betalen dividend d Aan Reserves Winst 2007 (na belasting) d Aan Te betalen dividend d Aan Reserves Te vorderen dividend deelneming d % van d Aan Deelneming Duindoorn BV d en eventueel Wettelijke reserve deelnemingen d Aan Reserves d a Deelneming Druif BV d Aan Aandelenkapitaal d Aan Agio Hoofdstuk 20

16 b Verkrijgingsprijs verworven deelneming d Netto-vermogenswaarde Druif BV per 1 januari 2007 Aandelenkapitaal d Agio Algemene reserve d d = d Netto-vermogenswaarde verworven deelneming 60% van d = Betaalde goodwill d (Bij de berekening van de betaalde goodwill blijft het dividend over 2006 buiten beschouwing. De aandelen Druif BV zijn door Mango NV immers ex dividend verkregen). c 1 Aandelenkapitaal d % van d Agio % van d Algemene reserve % van d Goodwill Aan Deelneming Druif BV d Winst 2007 (na belasting) d % x d Aan Goodwill d Aandelenkapitaal d % van d Agio % van d Algemene reserve % van d Winst 2007 (na belasting) % van d Aan Aandeel derden d Hoofdstuk

17 d Netto-vermogenswaarde Druif BV per 31 december 2007 Aandelenkapitaal d Agio Algemene reserve d d = d Netto-vermogenswaarde verworven deelneming 20% van d = d Verkrijgingsprijs verworven deelneming 90% van d = Ontstane badwill d e Deelneming Druif BV d Aan Bank d f 1 Aandelenkapitaal d % van d Agio % van d Algemene reserve % van d % van d Goodwill Aan Badwill d Aan Deelneming Druif BV d d Algemene reserve d % van d Winst 2008 (na belasting) % van d Aan Goodwill d Badwill d % van d Aan Winst 2008 (na belasting) d Hoofdstuk 20

18 3 Aandelenkapitaal d % van d Agio % van d Algemene reserve % van d Winst 2008 (na belasting) % van d Aan Aandeel derden d Opmerking Aangezien het tegelijkertijd bestaan van goodwill en badwill op één en dezelfde deelneming enigszins vreemd is, zou het ons inziens voor de hand liggen de goodwill en de badwill samen te voegen tot één bij de consolidatie naar voren komend verschil (= consolidatieverschil). f1 wordt dan: Aandelenkapitaal d Agio Algemene reserve Goodwill (= Consolidatieverschil) Aan Deelneming Druif BV d De vraag is nu wat er met het consolidatieverschil moet gebeuren. Bij de consolidatie in 2007 is op het toen naar voren komende goodwillbedrag van d al d afgeschreven. Als Mango NV zou besluiten het consolidatieverschil van d het reeds in 2007 afgeschreven bedrag van d = d af te schrijven in bijvoorbeeld 4 jaar, zou de journaalpost f2 worden: Algemene reserve d % van d Winst 2008 (na belasting) % van d Aan Goodwill (= Consolidatieverschil) d Op de geconsolideerde balans per 31 december 2008 staat dan debet een post Goodwill (= Consolidatieverschil) van d d d = d Gezien de bij de aankoop van het 20% pakket ontstane badwill is het de vraag of het activeren van een post Goodwill van d wel aanvaardbaar is. Gezien de slechte gang van zaken bij Druif BV ligt het waarschijnlijk meer voor de hand het goodwillbedrag van d d = d via een impairmentboeking volledig ten laste te brengen van de geconsolideerde winst-en-verliesrekening over Hoofdstuk

19 De uitwerking van f1 en f2 wordt in dit geval: f1 Aandelenkapitaal d * Agio * Algemene reserve * Goodwill (= Consolidatieverschil) * Aan Deelneming Druif BV d f2 Algemene reserve d * 20% van d Winst 2004 (na belasting) * Aan Goodwill (= Consolidatieverschil) d * Is het reeds bij de consolidatie in 2007 afgeschreven goodwillbedrag. Een heel andere vraag is of al niet in de vennootschappelijke jaarrekening van Mango NV moet worden begonnen met het uitvoeren van een impairmentboeking met betrekking tot de deelneming in Druif BV. Bij waardering tegen verkrijgingsprijs zou de waardering van de 80% deelneming in Druif BV (eind 2008) wellicht kunnen worden gebracht van d d = d op 80/20 x d (de verkrijgingsprijs van het laatst verworven 20% pakket) = d Aldus ontstaat een bijzondere waardevermindering van d d = d , die ten laste wordt gebracht van de winst-en-verliesrekening over 2008 van Mango BV. Dat bij deze benadering de eliminatieposten bij de consolidatie veranderen, zal duidelijk zijn. 236 Hoofdstuk 20