Halfjaarcijfers s Hertogenbosch, 31 augustus 2010

Transcriptie

1 Halfjaarcijfers 2010 s Hertogenbosch, 31 augustus 2010

2 Onderwerpen 1. Ctac Powerhouse model 2. Recente ontwikkelingen 3. Toelichting halfjaarcijfers 4. Toekomstige focus 2

3 Kenmerken Ctac Powerhouse model Branche- en marktkennis Kennis van specifieke producten, oplossingen en expertisegebieden Product/marktspecifieke expertise en ervaring van Ctac consultants Gebalanceerde portfolio van diensten Focus op het midden- en kleinbedrijf, maar ook actief bij grotere ondernemingen Relatie met SAP, Microsoft, e.a. Onafhankelijke product/oplossing propositie Eigen producten Referenties (meer dan 800 klanten) Track record Naamsbekendheid Pragmatisch en ondernemend Big enough to cure but small enough to care! 3

4 Kracht Ctac Powerhouse model Succesvolle marktbenadering heeft de afgelopen jaren geleid tot sterke groei en solide marktposities Aantal medewerkers afgelopen jaren fors gegroeid Sterke uitbreiding producten- en dienstenportfolio met nieuwe specialismen in niche markten Voor onze klanten Gespecialiseerde business units voor specifieke marktsegmenten en voor specifieke expertisegebieden Compleet portfolio van producten & diensten Transparantie en continuïteit (beursgenoteerd) Voor onze medewerkers Duidelijke focus op kennismanagement, individuele ontwikkeling en ontplooiing Frequente afwisseling van werk- en projectomgeving Pragmatisch en open bedrijf, platte organisatiestructuur 4

5 Onderwerpen 1. Ctac Powerhouse model 2. Recente ontwikkelingen 3. Toelichting halfjaarcijfers 4. Toekomstige focus 5

6 Bescheiden winst in de eerste helft van 2010 ICT markt trekt voorzichtig aan na terugval tweede kwartaal 2009 mln (tenzij anders vermeld) H1 10 H1 09 % Q2 10 Q2 09 Omzet 35,2 37,5-6,3 17,2 16,9 Bruto-marge 27,5 27,6-0,1 13,3 12,9 Bedrijfsresultaat 0,6 0,8 0,1-0,2 Nettoresultaat 0,1 0,2* -0,1-0,2 Nettoresultaat per aandeel ( ) 0,01 0,02* Medewerkers per ultimo (aantal) Hoofdpunten eerste halfjaar 2010 Omzet stijgt autonoom met 9,2% ten opzichte van tweede helft 2009; daalt autonoom met 10,3% Vergeleken met eerste helft 2009 Positief bedrijfsresultaat van 0,6 miljoen na verlieslatende tweede helft 2009 Vooruitzichten 2010 Focus op versterking marktpositie en rendementsherstel door reductie indirecte kosten Bij voortgaand voorzichtig marktherstel zal Ctac 2010 met een bescheiden winst afsluiten 6

7 Nieuwe initiatieven Overname Yellow2B en Yellow & Red Opening van een vestiging in Parijs Retailoplossingen aan middelgrote bedrijven Overname Meridian IT, MKB-leverancier van SAP Business One Strategische samenwerking aangegaan met SUPERP. Om een betere en completere dienstverlening te kunnen bieden bij de huidige en toekomstige klanten in met name de utiliteitssector. Uiterlijk aan het einde van 2010 zal er meer duidelijk zijn t.a.v. de definitieve vorm van de samenwerking. 7

8 Onderwerpen 1. Ctac Powerhouse model 2. Recente ontwikkelingen 3. Toelichting halfjaarcijfers 4. Toekomstige focus 8

9 Toelichting halfjaarcijfers Omzet en resultaten 2. Balans 3. Kasstroom 9

10 Ontwikkelingen 1e helft 2010 Omzet hoger dan 2e helft 2009, ook autonoom - Minder licentieverkopen / verbeterde marge - Kleinere en middelgrote ondernemingen zijn laatcyclisch - Binnen Professional Services relatief weinig nieuwe projecten gestart - Managed Services heeft nieuwe contracten gesloten en ook zicht op een aantal nieuwe contracten - Voorzicht herstel Business Services met name in de logistieke en retail markt; Investeringsbereidheid in de utiliteitssector neemt toe Winstgevendheid verbeterd ten opzichte van 2e helft 2009 door een effectieve sturing op bezettingsgraad en strakker projectmanagement - Resultaat in tweede kwartaal blijft met name door minder werkdagen achter bij eerste kwartaal - Bezettingsgraad nog niet op gewenste niveau - Gegeven huidige businessvolume is verhouding direct / indirect uit balans Aangepast bestuur: sterk gericht op verbeteren samenwerking en optimalisatie organisatie / efficiency verbetering 10

11 Omzet en EBIT ontwikkeling per halfjaar Omzet en resultaten Balans Kasstroom Omzet en EBIT per halfjaar EURm Omzet EBIT ,0 35,1 37,2 37,5 30,8 35,2 15% 10% EBIT marge ,0 20,0 22,3 5% ,9 9,8 6,1 7,0 0,0 0,2 0,6 1,2 1,6 2,2 1,5 2,2 4,3 3,4 0,8 0,6 0% -5% -5 04H1 04H2 05H1 05H2 06H1 06H2 07H1 07H2 08H1 08H2 09H1 09H2 2,6-10H1-10% 11

12 Omzet en EBIT ontwikkeling per kwartaal Omzet en resultaten Balans Kasstroom Performance t/m juni 2010: Omzet en EBIT per kwartaal EURm Omzet EBIT Q Q2 06Q3 06Q4 07Q1 07Q2 07Q3 07Q4 08Q1 08Q2 08Q3 08Q4 09Q Q2 09Q3 09Q Q1 10Q2 15% 10% 5% 0% -5% -10% -15% EBIT marge 12

13 Winst- en verliesrekening (in EUR x 1.000) Omzet en resultaten Balans Kasstroom 1e helft e helft 2009 NETTO-OMZET Inkoopwaarde van de omzet (7.639) (9.975) BRUTOMARGE Personeelskosten Afschrijvingen en amortisaties Overige bedrijfskosten TOTALE BEDRIJFSLASTEN BEDRIJFSRESULTAAT Financiële baten en lasten (440) (382)* RESULTAAT UIT GEWONE BEDRIJFS- UITOEFENING VOOR BELASTINGEN Belastingen (136) (229)* NETTOWINST

14 Omzetsegmentatie per land / sector Omzet en resultaten Balans Kasstroom 1 e H 2010: 100% = EUR 35,2 miljoen 1 e H 2009: 100% = EUR 37,5 miljoen Ctac België 8,4 Ctac Duitsland 0,2 Ctac Midden en Klein Bedrijf 5,0 Ctac Managed Services Ctac Duitsland Ctac België 0,3 8,7 Ctac Midden en Klein Bedrijf 5,4 Ctac Managed Services 7,9 8,4 Ctac Business Services 10,3 3,3 Ctac Business Services 11,4 3,4 Ctac Professional Services Ctac Professional Services

15 Omzetspecificatie naar soort Omzet en resultaten Balans Kasstroom Contracten Licenties HW, SW Diensten 1e H 2010: 100% = EUR 35,2 miljoen 1e H 2009: 100% = EUR 37,5 miljoen Licenties 2,0 Contracten 2,5 Licenties 3,2 Contracten 2,0 Externen 5,3 Externen 6,7 25,4 25,6 Eigen mensen Eigen mensen

16 Balans (in EUR x 1.000) Omzet en resultaten Balans Kasstroom 30 juni 2010 ultimo 09 VASTE ACTIVA Immateriële vaste activa Materiële vaste activa Latente belastingvorderingen VLOTTENDE ACTIVA Vorderingen Liquide middelen EIGEN VERMOGEN LANGLOPENDE VERPLICHTINGEN KORTLOPENDE VERPLICHTINGEN

17 Balansontwikkelingen 1e helft 2010 Belangrijkste punten: Immateriële activa: - Earn outs Yellow, Meredian, Core consulting, Ctac France (totaal EUR 3,4 miljoen) - Opnieuw berekenen toekomstige verplichtingen overige onderdelen Vorderingen: geen belangrijke afboekingen Bankstand: - Afloop schulden eind 2009, afgelost begin Bonussen over Vakantiegeld - Voorfinanciering onderhoudscontracten en earn outs

18 Kasstroom (in EUR x 1.000) Omzet en resultaten Balans Kasstroom 1e helft e helft 2009 NETTO KASSTROOM UIT OPERATIONELE ACTIVITEITEN (2.294) (1.518) Investeringen in materiele vaste activa (505) (646) Netto investering in nieuwe deelnemingen 479 (725) Uitbreiding belang deelnemingen (279) (1.341) KASSTROOM UIT (305) (2.712) INVESTERINGSACTIVITEITEN Dividend 0 (1.498) KASSTROOM UIT FINANCIERINGSACTIVITEITEN 0 (1.498) (2.599) (5.728) Saldo liquide middelen per 1/1 (1.893) (1.227) Saldo liquide middelen per 30/6 (4.492) (6.955) (2.599) (5.728)

19 Ratio s per medewerker Ratio s per medewerker 1e H e H 2009 Aantal medewerkers (per ultimo) Gemiddeld aantal medewerkers Gemiddeld aantal chargeable medewerkers Bruto marge per medewerker (EUR 000) Bruto marge per chargeable medewerker (EUR 000) Personeelskosten per medewerker Totale kosten per medewerker

20 Onderwerpen 1. Ctac Powerhouse model 2. Recente ontwikkelingen 3. Toelichting jaarcijfers 4. Toekomstige focus 20

21 Strategische hoofdlijn blijft gelijk Groei en positieve ontwikkeling winstgevendheid Uitgangspunten Powerhouse: binding, focus, ondernemerschap, P&L ownership per unit Portfoliomodel; consultancy, hosting en beheer, en producten. Meer evenwichtige verhouding nastreven Internationalisatie: - Services: geen doel op zichzelf. Volgen van klanten - Producten: XV moet zich internationaal gaan bewijzen. Niet te breed in eerste instantie Aandacht voor white spots: - Bijvoorbeeld: Healthcare, Banking & Insurance etc. - Maar ook regionaal: Amsterdam, Rotterdam, Limburg 21

22 Marktontwikkelingen en trends Groei van functionaliteit uit de muur (SAAS) Service Oriented Architecture (SOA) oplossingen Oplossingen voor communities; b.v. Binnenstadservice Totaaloplossing voor het MKB. SAP en overige benodigde software Kennis van de business is essentieel voor klantgerichte benadering ERP moet goedkoper en eenvoudiger 22

23 Opportunities, waar gaan we op inzetten? Verdere versterking branchegerichte aanpak (Handelslogistiek, Retail, Logistieke Service Providers, Utilities, Asset Live Management, Real Estate, Food & Feed) Ctac steeds meer een partij voor grote klanten door aansprekende en pragmatische aanpak Bewust omgaan met verschil tussen MKB en grotere klanten Investeren in oplossingen, slim combineren van kennis Internationale exposure, export van oplossingen Verdere groei beheer en hosting markt (flex/saas) Opzet en uitbouw Managed Services in België Betere benutting cross selling mogelijkheden Vergroting productverkoop (Extended Business Member Program) 23

24 Ctac ziet de toekomst met vertrouwen tegemoet Goede positionering in ERP markt (onderscheidend vermogen) Door efficiënte kostenbasis en pragmatische aanpak kunnen concurrerende prijzen worden geboden bij hoge kwaliteit Sterke operationele sturing met veel flexibiliteit Veel cross selling mogelijkheden Grote klantenbasis in meerdere branches Sterke klantrelaties 24

25 Verwachtingen 2010 Focus 2010 Herstel van het rendement Verbeteren kwaliteit van dienstverlening Vergroting verkoopcapaciteit Verbeteren van interne samenwerking en behoud van specialistische kennis en expertise Vooruitzichten 2010 Zicht op nieuwe grote projecten in komende maanden is matig Voldoende vraag bestaande klanten voor optimalisering van ICT omgeving Uitgaande van een continuering van de marktontwikkelingen in de eerste helft, zal Ctac 2010 naar verwachting met een bescheiden winst afsluiten. 25

26 Vragen? Vragen? 26