Werkingsverslag Dit was 2012

Transcriptie

1 Werkingsverslag Dit was 2012 Bekijk deze PDF in Fullscreen (CTRL + L) voor het beste resultaat.

2 Inhoud Voorwoord 5 1. Bestuur 7 2. Een bancaire wereld vol uitdagingen 8 Wat heeft Delta Lloyd Bank te bieden? 8 Bankieren in een moeilijke markt 8 3. Onze mensen maken het waar 9 Focus op cliënten 9 Online ondersteuning 9 4. Achter de schermen 10 Uitgekiend risicobeheer 10 Lean verhoogt efficiëntie Duurzaamheid in al haar facetten Commerciële resultaten 13 Deposito s 13 Buitenbalans 13 Kredieten Relatie met Delta Lloyd Groep Financiële resultaten 15 Algemeen resultaat (IFRS) 15 Operationeel resultaat (BE GAAP) De cijfers 16 Solvabiliteit 16 Geconsolideerde winst- en verliesrekening 17 Geconsolideerde balans 18 Revisorenverslag Functies en mandaten buiten Delta Lloyd Groep 21 Functies 21 Mandaten

3 Beste lezer, 2012 was voor Delta Lloyd Bank het jaar dat onze aangescherpte strategie echt tot leven kwam. Sinds de lancering eind 2010 hebben wij alles in het werk gesteld om ons als gespecialiseerde nichespeler te positioneren in de markt. Die inspanningen werpen nu hun vruchten af was ook het jaar waarin we onze missie en waarden herformuleerden. We streven ernaar de beste bankier te worden van onze doelgroepcliënten dankzij een duurzame, persoonlijke en transparante aanpak. Om dat engagement kracht bij te zetten, werden heel wat stappen gezet. We zijn er bijna De sleutelwoorden van het afgelopen jaar waren passie en expertise. Passie voor ons vak als bankier, passie om steeds beter te worden en de lat hoger te leggen. Concreet vertaalde zich dat naar innovatieve producten, een gloednieuwe website en proactief en kwaliteitsvol advies in een klare taal. Het verkoopnet werd verder gestroomlijnd om onze doelgroepcliënten een nog betere en efficiëntere dienstverlening te bieden. En dat is gelukt, want de commerciële resultaten overstijgen onze initiële verwachtingen. Die resultaten danken we ook aan onze expertise. Mede dankzij het DNA van de voormalige Bank Nagelmackers dat in onze genen zit, hebben we heel wat kennis en ervaring in huis om onze cliënten te helpen bij de opbouw, het beheer en de bescherming van hun vermogen. Die kennis vertalen we in de eerste plaats naar kwaliteitsvol advies en maatoplossingen. Maar het afgelopen jaar deelden we ze ook regelmatig via onze website en social media. maar nog niet helemaal Bovenop onze inspanningen moesten we als bank ook rekening houden met een aantal externe factoren. De financiële markten blijven onrustig, de eurocrisis sleept aan, de rente blijft historisch laag Het IFRS-resultaat van de bank werd er negatief door beïnvloed en bedraagt voor belastingen -13,2 miljoen EUR. 7,4 miljoen EUR van dat resultaat is toe te schrijven aan het gebruik van een andere waarderingsrentecurve door de Groep Delta Lloyd. Het BE GAAP-resultaat is wel positief met +13,8 miljoen EUR en weerspiegelt duidelijker hoe het met de dagelijkse werking van de bank gesteld is. Delta Lloyd Bank hield zich mooi staande. Wij investeren in u We zijn ons bewust van een aantal belangrijke werkpunten. Om de financiële plannen van onze cliënten te ondersteunen blijven we daarom investeren in nieuwe toepassingen en projecten, maar ook in mensen. Wij investeren in u is voor ons geen loze slagzin. Dankzij opleiding en vorming houden onze medewerkers de vinger aan de pols. Zij zetten zich elke dag opnieuw in om dat engagement waar te maken naar onze cliënten. Wij kijken alvast met optimisme naar de toekomst en zijn voorbereid op de uitdagingen die op ons afkomen. Piet Verbrugge Voorzitter van het Directiecomité Leden van het Directiecomité van Delta Lloyd Bank België. Van links naar rechts: Aymon Detroch, Koert Verbruggen, Piet Verbrugge, Filip De Campenaere. 4 5

4 1. Bestuur DELTA LLOYD BANK nv Sterrenkundelaan Brussel Toestand op Raad van Bestuur Voorzitter: Dhr. Joost MELIS Leden: Dhr. Piet VERBRUGGE Dhr. Aymon DETROCH Dhr. Filip DE CAMPENAERE Dhr. Koert VERBRUGGEN Dhr. Paul MEDENDORP Dhr. Michel VAN HEMELE (1) Dhr. Lucas LAUREYS (2) Dhr. Jan VAN AUTREVE Secretaris: Dhr. Koen TROOSTERS Directiecomité Voorzitter: Dhr. Piet VERBRUGGE Leden: Dhr. Aymon DETROCH Dhr. Filip DE CAMPENAERE Dhr. Koert VERBRUGGEN Secretaris: Dhr. Koen TROOSTERS Audit- en riskcomité Voorzitter: Dhr. Michel VAN HEMELE (1) Leden: Dhr. Joost MELIS Nog in te vullen mandaat (1) als vaste vertegenwoordiger van de nv Rubus, C. Dereymaekerlaan 43, 3080 Tervuren (2) als vaste vertegenwoordiger van de nv Lucas Laureys, Heidebergenpark 20, 9830 Sint-Martens-Latem 6 7

5 2. Een bancaire wereld vol uitdagingen Wat heeft Delta Lloyd Bank te bieden? Het bankenlandschap veranderde de voorbije jaren fundamenteel. Daarbij is gebleken dat banken met een duurzaam bedrijfsmodel en een duidelijke identiteit het meest succesvol zijn. Delta Lloyd Bank profileert zich nadrukkelijk als specialist in vermogensopbouw, -beheer en -bescherming. Werken aan cliëntenrelaties op lange termijn zit ons in de genen. Het is in deze expertise dat de roots van de bank liggen. Een persoonlijke bankier is daarbij het aanspreekpunt. Hij of zij werkt samen met de cliënt een persoonlijk financieel plan uit. We zetten daarvoor alle nodige middelen in zodat de cliënt met kennis van zaken goede beslissingen kan nemen. Daarbij kunnen we bogen op de traditie van Bank Nagelmackers 1747 die in 2002 werd geïntegreerd in Delta Lloyd Bank. Deze strategie slaat aan, wat zich vertaalt naar een toenemend aantal doelgroepcliënten. In 2012 overtuigden we nieuwe strategische cliënten en klokten we af op een totaal van doelgroepcliënten. Deze doelgroep, die 60% van het totale cliëntenbestand vertegenwoordigt, realiseert wel 92% van de totaliteit in assets en 86% van de totaliteit in kredieten. Onze gesegmenteerde benadering wordt gesmaakt door de markt. Ons bedrijfsmodel is eenvoudig. Naast vermogensadvies in de ruime zin, bouwen we een depositoportefeuille op die we herinvesteren via kredieten aan particulieren, kmo s en vrije beroepen. Dat beschouwen we als onze belangrijkste en duurzame maatschappelijke opdracht. Bankieren in een moeilijke markt Dankzij de tussenkomst van de overheid tijdens verscheidene golven van de bankencrisis werd het Belgische bankenlandschap gevrijwaard van erger. Zoveel is duidelijk. Tegelijk werd de concurrentie beïnvloed door een aantal maatregelen: zowel de staatssteun aan een aantal banken als de impact van concrete maatregelen (zoals de bankenheffing, de kapitaalvereisten, de regelgeving ) op de financiële resultaten van alle banken ook diegene zoals Delta Lloyd Bank die niet ondersteund moesten worden hadden een grote invloed op de markt. De lage rentestand en vooral de moordende concurrentie zetten bovendien de rentemarges, en dus de rentabiliteit, zwaar onder druk. Deze context maakt de Belgische markt dan ook tot een zeer moeilijke markt. Maar toch heeft Delta Lloyd Bank op een succesvolle manier haar plaats veroverd. 3. Onze mensen maken het waar Focus op cliënten 131 agentschappen (54 eigen agentschappen en 77 zelfstandige agenten) stellen elke dag alles in het werk om onze cliënten een vlekkeloze dienstverlening aan te bieden. De afgelopen 2 jaar werden heel wat agentschappen geoptimaliseerd. Zowel het aantal agentschappen als het aantal medewerkers daalde. Dat had echter geen enkele impact op de beheerde portefeuilles, wel integendeel, de productiviteit nam toe en dat ondanks de hogere eisen van de toezichthouders. Aan efficiëntie werd dus niet ingeboet. Dankzij intensieve vormingsinspanningen werd het takenpakket van de commercieel assistenten uitgebreid en kregen ook zij een meer adviserende rol. Om die adviesfunctie nog meer te optimaliseren, werd in een aantal agentschappen de loketactiviteit stopgezet. Op die manier bieden we de medewerkers de mogelijkheid om zich 100% toe te leggen op dienstverlening en het leveren van toegevoegde waarde. Cliënten zijn daarom van harte welkom op afspraak voor persoonlijk advies op maat, op een moment dat hen het beste uitkomt. Om die flexibiliteit te ondersteunen, is het trouwens mogelijk om online een afspraak te boeken. We willen onze cliënten in een aangepaste omgeving onthalen. Daarom werden plannen uitgetekend om onze agentschappen vanaf 2013 een nieuwe look te geven. Zo kunnen wij onze cliënten in een open en stijlvolle omgeving ontvangen om rustig te praten over hun plannen en projecten, en samen te zoeken naar een gepaste oplossing. Online ondersteuning Naast een nieuwe website met een online afspraakmodule investeerden we dit jaar ook fors in onze online banking. Door dat kanaal te versterken, kunnen cliënten hun dagdagelijkse bankzaken deels zelf beheren. Dat geeft onze mensen opnieuw meer ruimte om te focussen op onze cliënten en onze corebusiness als specialist in vermogensbeheer. 8 9

6 4. Achter de schermen Lean verhoogt efficiëntie Lean is een methodiek die een continue en cliëntgerichte verbetering van de prestaties en de kwaliteit nastreeft. Het draait om veel meer dan alleen maar efficiëntiewinsten. Lean gaat vanuit het standpunt van de cliënt voortdurend op zoek naar efficiëntie en kwaliteit. De perceptie van de cliënt en zijn verwachtingen zijn fundamenteel en staan centraal in alles wat de onderneming doet. Lean deed zijn intrede binnen Delta Lloyd Bank dankzij het project Gemba dat in 2010 uitgerold werd en heel wat verbeterpunten blootlegde. De nieuwe strategie, die de focus legt op onze strategische doelgroepcliënten, verhoogde de kwaliteitseisen. Ook de economische crisis speelde een belangrijke rol aangezien operationele kostenbeheersing een noodzaak werd. In de loop van 2011 en 2012 zette de bank haar Lean-traject verder in de verschillende grote backoffices met de hulp van externe specialisten. Eind 2012 deed Lean haar intrede in enkele agentschappen. Vooraf was een uitgebreide voorbereiding nodig om deze methode te vertalen naar de werkomgeving van een agentschap. In 2013 is het eigen verkoopnet verder aan de beurt en in 2014 enkele zetelafdelingen. Lean blijft uiteraard een traject waaraan continu gewerkt moet worden. Onze agentschappen, onze marketingcampagnes, onze resultaten... Ze zijn zichtbaar voor iedereen. Maar ook achter de schermen wordt er hard gewerkt om onze cliënten een uitstekende dienstverlening te bieden en duurzame oplossingen voor te stellen. We zoomen in op twee aspecten in het bijzonder: risicobeheersing en efficiëntie. Uitgekiend risicobeheer Om het risicobeheer gerichter en performanter te maken werd de afdeling Risicobeheer in 2012 verder hervormd en versterkt. Inhoudelijk werden in meerdere risicodomeinen belangrijke stappen gezet. Zo werd een liquiditeitsdashboard ontwikkeld: een instrument dat een algemeen overzicht geeft van de liquiditeitsposities en -ratio s en het mogelijk maakt ze gemakkelijker op te volgen. Dankzij regelmatige simulaties kon de afdeling de toekomstige evolutie van de liquiditeitspositie schatten en de stevigheid van de liquiditeitsbuffer in allerlei mogelijke stresssituaties testen. boekhoudkundig zware afschrijvingen accurater worden verwerkt. Na goedkeuring door de revisor wordt deze methode vanaf 2013 toegepast. Op het vlak van kredietrisico s heeft de bank dankzij een goed beheerst acceptatiebeleid weinig verliezen geleden. Er werd berekend dat de bank op basis van deze lage verliezen minder kapitaal moet voorzien voor het kredietrisico als er een intern ratingsysteem geïntroduceerd wordt. De haalbaarheid van zo n systeem wordt verder onderzocht. In de loop van 2012 heeft Risicobeheer, in samenwerking met de afdelingen Compliance en Interne Audit, assessments georganiseerd met alle afdelingen van de bank. Daarbij werd telkens nagegaan welke de voornaamste risico s zijn binnen de processen van elke afdeling, hoe die risico s het best beheerst worden en in welke mate de beheersing momenteel voldoende sterk is. Als er lacunes naar boven kwamen, werden bijsturingsmaatregelen afgesproken. De uitvoering van deze maatregelen wordt van nabij opgevolgd. Met betrekking tot het renterisico werden voorbereidingen getroffen voor de ingebruikname begin 2013 van een nieuwe beheersmodule. Wat de problematiek van hedge accounting betreft werd verder gewerkt aan een aantal oplossingen. Dat resulteerde in een voorstel van reversed amortizations waarbij de 10 11

7 5. Duurzaamheid in al haar facetten Als bank willen we op een duurzame manier aan bankieren doen, ver van risico. Dat trekken we door naar de manier waarop we buiten onze kernactiviteit met zaken omgaan. Bij Delta Lloyd Bank hechten we daarom veel belang aan CSR, Corporate Social Responsibility of Maatschappelijk Verantwoord Ondernemen. In de loop van 2012 werd aan alle medewerkers van de bank een oproep gedaan om zich te engageren in een CSR-stuurgroep. Met succes De groep werkte aan een strategienota voor Delta Lloyd Bank en engageerde zich om het CSR-engagement van de medewerkers van de bank mee te animeren. De strategienota werd officieel gevalideerd door het Directiecomité op 15 november en de CSR-stuurgroep kreeg een formele plaats in de organisatie. Naast de medewerkers toonden ook verscheidene managers hun engagement. Het voorzitterschap werd opgenomen door onze CEO Piet Verbrugge. Cliëntbelang centraal, (product)integriteit, goed werkgeverschap, maatschappelijke betrokkenheid en milieu-impact: dat zijn de vijf actiedomeinen waarin de stuurgroep werkt. Al vóór deze strategische verankering werden er trouwens CSR-trajecten opgezet: gescheiden afvalverwerking, keuze voor groene energie, energiemetingen in het kader van een sensibiliseringscampagne, gebruik van gerecycleerd papier (FSC en Ecolabel), begrenzing van de CO2-uitstoot van bedrijfswagens, cliënten- en medewerkerstevredenheidsonderzoeken De installatie van de stuurgroep zorgde niet enkel voor een strategische verankering, ze heeft ook een positieve impact op de betrokkenheid van de medewerkers. De talrijke projecten die vandaag in de steigers staan vormen daarvan het bewijs. 6. Commerciële resultaten Eind 2012 bedroeg het totaal van alle cliëntenportefeuilles van de bank 14 miljard EUR. Dat bedrag benadert sterk het resultaat van het jaar voordien. Deposito s Voor de deposito s is er sprake van een status quo tegenover Op de zeer liquide portefeuilles kortetermijn- en zichtrekeningen was er 70 miljoen EUR afvloei. Meer dan de helft betreft institutionele cliënten. De portefeuille termijnplaatsingen van minimaal 1 jaar groeide wel met 24 miljoen EUR ondanks een lage langetermijnrente in Ook de spaarportefeuille hield stand. Omwille van de lage rentestand op de financiële markten werden de tarieven meermaals naar beneden aangepast. Toch konden onze commerciële medewerkers cliënten overtuigen om een liquide reserve bij onze bank aan te houden. Buitenbalans In de portefeuille buitenbalansbeleggingen konden we een mooie groei optekenen van 13%. Deze sterke prestatie is te danken aan een positief saldo instroom/uitstroom van 186 miljoen EUR, evenals aan de stijging van de marktwaarden van onze beleggingsfondsen, aandelen en obligaties. Private Asset Management blijft het paradepaardje voor onze doelgroepcliënten en tekende een groei op van 12%. Wat particulieren betreft bedroeg de portefeuille discretionair vermogensbeheer 650 miljoen EUR. De portefeuille adviserend vermogensbeheer, die pas in 2012 werd opgestart, was goed voor 8 miljoen EUR. De portefeuille van DL Premium fondsen, dakfondsen geënt op een openarchitectuuraanpak, ten slotte bedroeg eind miljoen EUR. Nieuw in ons aanbod Private Banking in 2012 was de all-in fee. Als eerste vermogensbeheerder in België kan de cliënt bij Delta Lloyd Private Banking kiezen voor één transparante procentuele vergoeding op het vermogen dat onze bank beheert. In deze fee zijn instap- en transactiekosten inbegrepen, evenals beheer- en bewaarlonen. Kredieten In 2012 werden voor 437 miljoen EUR nieuwe kredieten gerealiseerd. De woningkredieten vertegenwoordigden daarvan 180 miljoen. Het gemiddelde kredietbedrag van een woningkrediet bedroeg EUR, een bedrag dat hoger ligt dan het marktgemiddelde. De professionele kredieten vertegenwoordigen 1,5 miljard EUR, bijna een derde van de kredietportefeuille. De totale kredietportefeuille daalde licht tot 4,8 miljard EUR. De depositoportefeuille is daarmee voor 97% geherinvesteerd in kredieten (loan to deposit ratio). Ondanks de slechte economische conjunctuur bleef de portefeuille probleemdossiers goed onder controle. De verliesratio op onze totale kredietportefeuille is minder dan 0,1%. Een mooie illustratie van de duurzaamheid van onze aanvaardingspolitiek

8 7. Relatie met Delta Lloyd Groep Delta Lloyd Bank nv is via de Delta Lloyd Bankengroep een 100% dochter van Delta Lloyd nv in Amsterdam. Delta Lloyd is al sinds 1807 een vertrouwde en toonaangevende partner voor financiële dienstverlening (verzekeringen, pensioenen, bankieren en beleggen) in Nederland. De Groep heeft medewerkers in vaste dienst van wie in Nederland en in België. In 2012 beheerde Delta Lloyd beleggingen ter waarde van ruim 79 miljard EUR en behaalde een premie-inkomen van 4,7 miljard EUR. Het netto operationeel resultaat bedroeg 404 miljoen EUR. Het eigen vermogen bedraagt 2,3 miljard EUR. Delta Lloyd Groep is genoteerd op de NYSE Euronext Amsterdam. (Het aandeel wordt sinds 23 januari 2013 ook op de NYSE Euronext in Brussel genoteerd en vanaf 18 maart 2013 werd het opgenomen in de Bel-20). Standard & Poor s bevestigde in 2012 de A-rating met een stabiele Outlook voor Delta Lloyd Leven en Schade. De Bis-ratio (kapitaalpositie) steeg 1,8 procentpunten t.o.v tot 13,9%. De IGD-solvabiliteit van Delta Lloyd Groep bedroeg eind %. Tijdens het eerste kwartaal van 2013 is die verder gestegen naar 193%. Vanuit een sterke financiële positie, met focus op de lange termijn en geavanceerd risicomanagement, formuleert de Groep op middellange termijn ambitieuze doelstellingen, ook in België. Duurzaam ondernemen heeft een belangrijke plaats in de strategie van de Groep. Integriteit, cliëntbelang, maatschappelijke betrokkenheid, goed werkgeverschap en milieu krijgen daarbij nadrukkelijk aandacht. 8. Financiële resultaten Algemeen resultaat (IFRS) Het IFRS-resultaat voor belastingen van Delta Lloyd Bank België bedroeg in ,2 miljoen EUR en na belastingen -14,2 miljoen EUR. Wanneer we abstractie maken van de niet-operationele posten, conform de regels van Delta Lloyd Groep, beëindigt de bank het jaar 2012 met een sterk positief resultaat voor belastingen van +21,0 miljoen EUR en na belastingen +15,6 miljoen. Voor het resultaat 2012 hadden de evoluties op de financiële markten zeer zware gevolgen voor de rentemarge van de bank. Een daling met 21% in vergelijking met vorig jaar. Gelukkig kon de fee business op niveau blijven en zelfs licht stijgen. We konden ook, opnieuw, een belangrijke daling realiseren in de personeels- en beheerskosten. IFRS-herwerkingen zorgden voor extra contentieuxkosten. De toepassing van de regels met betrekking tot hedge accounting resulteren ook dit jaar in een grote negatieve impact op het totale resultaat. De verplichte overgang naar de Eonia-curve tot slot heeft eveneens een negatieve impact. Operationeel resultaat (BE GAAP) De bank klokte eind 2012 af met een mooi positief BE GAAP-resultaat van +13,8 miljoen EUR. De historisch lage rentestand woog zwaar op het renteresultaat. Portefeuilles waarvan de rentevoorwaarden gekoppeld zijn aan de kortetermijnrente werden direct getroffen door deze evolutie. Het grootste slachtoffer van deze evolutie is de swap-portefeuille van de bank die de renterisico s van de bank indekt. Voor de portefeuille woningkredieten werd een daling van de renteopbrengsten opgetekend met 21 miljoen EUR, voor de professionele kredieten gaat het om 9 miljoen EUR. Voor spaarrekeningen daalden de rentekosten met 8 miljoen EUR, voor de termijnplaatsingen stegen zij met 7 miljoen. Op het gebied van fee business bleef de bank meer dan behoorlijk presteren. De geboekte aanbrengcommissies en ook de recurrente beheersfees waren hoger dan in En dat ondanks het feit dat cliënten niet stonden te springen om meer risicovolle (equity linked) beleggingen te kopen. Naast 31 miljoen EUR fee-opbrengsten boekten we ook 15 miljoen EUR inkomsten uit kruisverkoop zoals betalingsverkeer, beurstransacties en bewaarlonen, kredieten, variaverzekeringen Dat is 6% minder dan het jaar voordien. De contentieuxkosten bedroegen -8,6 miljoen EUR. Opnieuw hebben twee IFRS-herwerkingen een grote invloed op dat resultaat nl. de herberekening van de actuele waarden van de recuperaties en de IBNR-provisie (Incurred but not Reported) voor de gezonde kredietportefeuille. Zonder deze twee niet-operationele elementen komen de jaarkosten uit op -5,1 miljoen EUR. In 2012 werd 43 miljoen EUR meerwaarden gerealiseerd op de beleggingsportefeuille van de bank. De bank slaagde er ten slotte voor het derde opeenvolgende jaar in een belangrijke daling van de personeels- en beheerskosten te realiseren

9 9. De cijfers Solvabiliteit Het eigen vermogen bestaat voor 267 miljoen EUR uit Tier I-kapitaal en voor 107,8 miljoen EUR uit aanvullend kapitaal (voornamelijk achtergestelde schulden). De BIS-ratio komt uit op 12,01%. De Tier I-ratio komt uit op 8,55%. Eind 2011 bedroeg deze nog 7,37%. De stijging van deze ratio is in belangrijke mate te verklaren door een aantal derisking-maatregelen. Het gaat om acties die genomen werden om de kwaliteit van de data, gebruikt voor de berekeningen van de solvabiliteit, te verbeteren. Dat gebeurde door extra aandacht te geven aan data entry, maar vooral door een inhaalbeweging te doen op de historische data. Daarnaast werden ook een aantal verfijningen op de regels toegepast bij de verwerking. Geconsolideerde winst- en verliesrekening (bedragen in duizenden euro s) Baten Rentebaten Rentelasten Nettorente Dividenden Ontvangen commissies Betaalde commissies Netto commissies Handelsresultaat Resultaat financiële activa Resultaat uit financiële transacties Resultaat op verkoop activa Overige baten Overige inkomsten Totaal baten Lasten Personeelskosten Andere beheerskosten Personeels- en andere beheerskosten Afschrijvingen Overige bedrijfslasten Bedrijfslasten Waardeveranderingen van kredieten en vorderingen Waardeveranderingen van financiële activa voor verkoop 0 0 beschikbaar Waardeveranderingen Totaal lasten Bedrijfsresultaat vóór belastingen Belastingen bedrijfsresultaat Bedrijfsresultaat ná belastingen Groepsresultaat Belang van derden 2 2 Nettoresultaat Nettowinst beschikbaar voor aandeelhouders

10 Geconsolideerde balans per 31 december (voor winstbestemming) (bedragen in duizenden euro s) Activa Geconsolideerde balans per 31 december (voor winstbestemming) (bedragen in duizenden euro s) Passiva Geldmiddelen en tegoeden bij centrale banken Bankiers Bankiers Financiële activa aangehouden voor handelsdoeleinden Financiële activa tegen reële waarde via winst- en verliesrekening Financiële activa voor verkoop beschikbaar Kredieten Immateriële activa Onroerende zaken en bedrijfsmiddelen Vastgoedbeleggingen Actuele vennootschapsbelasting vorderingen Latente vennootschapsbelasting vorderingen Spaargelden Overige toevertrouwde middelen Toevertrouwde middelen Schuldbewijzen Derivaten niet aangehouden voor hedge accounting Derivaten aangehouden voor hedge accounting Financiële verplichtingen aangehouden voor handelsdoeleinden Actuele vennootschapsbelasting verplichtingen 27 0 Latente vennootschapsbelasting verplichtingen 0 0 Overige schulden Overlopende passiva Voorzieningen Overige activa Achtergestelde schulden Vaste activa aangehouden voor verkoop Overlopende activa Totaal activa Geplaatst en volgestort kapitaal Agioreserve Voor verkoop beschikbare reserve Overige reserves Onverdeelde winst Minderheidsbelang Groepsvermogen Totaal passiva

11 Revisorenverslag We stellen de jaarrekening van Delta Lloyd Bank hier voor in een verkorte versie. De volledige jaarrekening werd aan de Algemene Vergadering van 14 mei 2013 voorgelegd ter goedkeuring. Conform de wettelijke voorschriften worden de jaarrekening, het verslag van de Raad van Bestuur en het verslag van de commissaris neergelegd bij de Nationale Bank van België. U kunt die documenten gratis opvragen bij Delta Lloyd Bank nv, Jef Vandenbergh - Corporate Communication Manager, Sterrenkundelaan 23, 1210 Brussel. Na neerlegging zijn ze beschikbaar op De commissaris heeft over de jaarrekening van Delta Lloyd Bank een verklaring zonder voorbehoud afgegeven. Ernst & Young Bedrijfsrevisoren De Kleetlaan Diegem (Brussels) Belgium 10. Functies en mandaten buiten Delta Lloyd Groep Functies Volgende bestuurders en andere leidinggevenden van de bank (personen die deelnemen aan het bestuur of het beleid van de bank) oefenen een externe functie uit buiten Delta Lloyd Groep (zie artikel 27 van de Wet van ). De heer Paul Medendorp, bestuurder van Delta Lloyd Bank, is lid van de Raad van Commissarissen van houdstermaatschappij Andus Group bv, Beukenlaan 117, 5616 VC Eindhoven. Andus richt zich via een twintigtal gespecialiseerde werkmaatschappijen op petrochemie, olie- en gaswinning, de elektriciteitsmarkt, de civiele en de industriële markt en railinfrastructuur. Via de divisie Andus Refractories is Andus actief op het gebied van ontwerp, productie en installatie van vuurvaste materialen. De heer Lucas Laureys, bestuurder van Delta Lloyd Bank als vaste vertegenwoordiger van de nv Lucas Laureys, ondernemingsnummer , is bestuurder van Top Form International Ltd, gevestigd in Hong Kong, Tower A, Wai Yip Street , Kwun Tong, Kowloon, actief in de confectiesector en genoteerd op de Hong Kong Stock Exchange. Hij is ook gedelegeerd bestuurder van holdingvennootschap Van de Velde Holding nv, Lage Weg 4, 9260 Schellebelle en bestuurder van Van de Velde nv, Lage Weg 4, 9260 Schellebelle, een beursgenoteerde vennootschap (Euronext Brussel), actief in de creatie, fabricage en distributie van lingerie. De heer Michel Van Hemele is bestuurder van Delta Lloyd Bank als vaste vertegenwoordiger van de nv Rubus, ondernemingsnummer Hij heeft eveneens een bestuurdersmandaat in Essensys cvba, Woluwelaan 2, 1150 Sint-Pieters-Woluwe, actief in de sector van het interimmanagement en in holding- en managementvennootschap Essensys Partners nv, Woluwelaan 2, 1150 Sint-Pieters-Woluwe. De heer Van Hemele is voorzitter van Essensys sas, Place de la Défense 7, Courbevoie, actief in het domein van het interim-management. Ook in brouwerij Duvel Moortgat nv, Breendonkdorp 58, 2870 Puurs heeft hij een mandaat als voorzitter van de Raad van Bestuur. Deze vennootschap is genoteerd op Euronext Brussel. De heer Van Hemele is tevens voorzitter van de Raad van Bestuur van Intys nv, Woluwelaan 2, 1150 Sint-Pieters-Woluwe, actief in operational consulting. Hij is voorzitter van de Raad van Bestuur van Intys HR nv, Woluwelaan 2, 1150 Sint-Pieters-Woluwe, een vennootschap die HR-adviezen geeft en aan consulting doet. Bij Talentus nv, Woluwelaan 2, 1150 Sint-Pieters-Woluwe heeft de heer Van Hemele een mandaat als afgevaardigd bestuurder. Talentus nv is actief in de uitzendarbeid, werving en selectie. De heer Aymon Detroch, lid van het Directiecomité, is bestuurder van nv Namur Invest, avenue des Champs Elysées 160, 5000 Namen, actief in de financiële sector (deelname aan de oprichting van nieuwe ondernemingen en aan de ontwikkeling van bestaande kmo s), en waarvan van de in totaal aandelen (niet-genoteerd) eigendom zijn van Delta Lloyd Bank. Hij is eveneens bestuurder van drie dochterondernemingen van Namur Invest nv, meerbepaald Namur Sud Développement, Préface en Namur Développement Compétivité. Nv Namur Sud Développement, avenue des Champs Elysées 160, 5000 Namen, heeft als activiteit het toekennen van financiële tegemoetkomingen aan ondernemingen in het arrondissement Dinant-Philippeville. Nv Préface, avenue des Champs Elysées 160, 5000 Namen is actief in de financiering van spin-off- en spin-out-projecten. Nv Namur Développement Compétivité, avenue des Champs Elysées 160, 5000 Namur, heeft als doel de ontwikkeling van kmo s in de provincie Namen te bevorderen. De heer Filip De Campenaere, lid van het Directiecomité, oefent een bestuurdersmandaat uit bij Mainsys Engineering nv, Marsveldplein 5 bus 21, 1050 Brussel, een vennootschap die actief is in de ontwikkeling en verkoop van softwarepaketten voor financiële instellingen. Mandaten Met ingang van 1 juli 2012 nam de heer Gilbert Pluym ontslag als niet-uitvoerende bestuurder van Delta Lloyd Bank. De Algemene Vergadering van 14 mei 2013 verleent de commissaris en alle bestuurders kwijting voor de uitoefening van hun mandaten tijdens en met betrekking tot het boekjaar

12 Verantwoordelijke uitgever, Jef Vandenbergh, Sterrenkundelaan 23, 1210 Brussel - FSMA A Delta Lloyd Bank nv Sterrenkundelaan Brussel Tel Fax Follow us on social media