Hoofdstuk 1. Inleiding. Doel: inleiding in het onderwerp risicovol beleggen met geleend geld. Toelichten opbouw van dit boek.

Transcriptie

1 Hoofdstuk 1 Inleiding Doel: inleiding in het onderwerp risicovol beleggen met geleend geld. Toelichten opbouw van dit boek.

2 Op deze mistige zaterdagavond in het vroege voorjaar van 2010 kies ik ervoor om de draad weer op te pakken. Drie jaar geleden, in 2007, verscheen Refacing Risk, building a fortune. Een boek bedoeld als handleiding voor het ver voudigen van je vermogen in 20 jaar. Een combinatie van slim beleggen, sparen en het nemen van een hoog risico lag daaraan ten grondslag. Inmiddels zijn we een kredietcrisis rijker, ik een illusie armer, maar geloof ik nog steeds dat het mogelijk is je vermogen zeer snel te laten groeien. Gewapend met de extra lessen van de afgelopen jaren, aangevuld met enkele nieuwe inzichten, stort ik me dus hierbij op het herschrijven van dat boek. En dat doe ik af en toe gedurende vier jaar. Veel stamt uit 2011 en de laatste toevoegingen zijn van februari en november In vergelijking met het boek uit 2007 heb ik gepoogd de leesbaarheid te vergroten door meer voorbeelden en af en toe een plaatje te gebruiken. Gezien de materie is het aan de andere kant noodzakelijk om af en toe technisch te worden. Daarnaast zijn de nodige nieuwe inzichten toegevoegd. X Wat houdt dat eigenlijk in, het ver-1000-voudigen van je vermogen? Het klinkt wel leuk, maar het verdubbelen is al lastig genoeg. Sterker nog, de gemiddelde aandelenbelegger heeft in de periode 2000 t/m 2009 geen droge boterham verdiend, inclusief dividend. Laten we er meteen maar de belangrijkste spreadsheet ingooien. Deze sheet (zie pagina 24) heb ik in 2003 ontwikkeld, toen ik nog beleggingsadviseur was bij ABN AMRO in Utrecht. Ik was twee jaar daarvoor afgestudeerd als RBA (Register BeleggingsAnalist), een postdoctorale studie beleggen. De sheet is een simulatie van een scenario dat zich KAN voltrekken. Of niet natuurlijk Misschien denk je: Kan dit wat concreter? Nou nee, dit hele boek gaat over waarschijnlijkheden, mogelijkheden, kansen en bedreigingen. Als je zeker wilt weten hoe iets afloopt, koop dan een boek over financiële planning. INLEIDING 11

3 Daarin wordt een beeld geschetst hoe je leven er, via een degelijk plan, financieel de komende 30 jaar uitziet. Nuttig voor de begripsvorming, maar aangezien er de komende 30 jaar in je leven, in de aandelenmarkten en in je eigen plannen, talloze wijzigingen voor gaan doen, geef ik liever aan hoe het KAN lopen, dan te stellen hoe het GAAT lopen. Belangrijk verschil by the way! Bekijk de kolommen op pagina 24. In het blauw staan de jaartallen. Daarnaast, in het geel, je eigen vermogen. In dit boek laat ik de hoofdpersoon beginnen met Uitgedrukt in duizendjes, ofwel: we beginnen met een miljoen. Nou hoor ik je denken: Kan het ook met wat minder? Ja hoor, omvang maakt voor mijn plannen slechts een klein beetje uit. Je kunt ook met 10 of 100 beginnen. Of met 323, of welk getal dan ook. Het gaat om de richting. In Hoofdstuk 3, De sheet, ga ik veel verder in op de werking van de sheet en de betekenis ervan. De sheet kan worden gedownload via vanstuivertotmiljardair.nl. In de rij van het jaar 2034 is het netto EV (Eigen Vermogen) gestegen naar Ofwel: ruim een ver-1000-voudiging. Nou, zo simpel is het dus. Een kind kan de was doen. Gewoon een beetje beleggen met veel risico!? Uiteraard zit t iets ingewikkelder in elkaar, daarover gaat Hoofdstuk 2 Missie. In goede jaren is het echt vrij simpel; de kunst van het risicovol beleggen betreft echter ook de slechte jaren te beheersen. En het geluk wil dat deze auteur daar de afgelopen tien jaar meer dan genoeg mee heeft kunnen oefenen! Daarover gaan overigens Hoofdstuk 8 Margin en Hoofdstuk 9 Meltdown. Gaan we het in dit boek ook nog over normaal beleggen hebben, zodat je er als minder risicozoekende geest ook nog wat aan hebt? Jazeker, Hoofdstuk 4 Portefeuilleopbouw, Hoofdstuk 5 Alternatives, Hoofdstuk 6 Opties en Hoofdstuk 7 Aandelenselectie zijn hier het meest geschikt voor. Overigens is het de bedoeling dat de meeste hoofdstukken los van elkaar kunnen worden gelezen. Het is wel zo leuk als je eerst Hoofdstuk 2 en 3 hebt gelezen, want dan begrijp je aan welke kapstok ik alles probeer op te hangen. Kies daarna welke hangertjes in de vorm van losse hoofdstukken je aanspreken. 12 Van Stuiver tot MiljARDair

4 Vanaf Hoofdstuk 10, meer bedoeld als achtergrond, behandel ik nog een aantal onderwerpen: in Hoofdstuk 10 is dat Gevoel, Hoofdstuk 11 gaat over Financiering en Hoofdstuk 12 heet Stoppen met werken. Voor lezers die minder met getallen hebben en dit boek mogelijk wat taai vinden, is het ook een idee om met Hoofdstuk 10, Gevoel, te beginnen. Leeswijzer Normale belegger: Module 1 H2 en H3 Missie en De Sheet Module 2 H4 t/m H7 Portefeuilleopbouw, Alternatives, Opties en Aandelenselectie Risicovolle belegger: Module 1 H2 en H3 Missie en De sheet Module 2 H4 t/m H7 Portefeuilleopbouw, Alternatives, Opties en Aandelenselectie Module 3 H8 en H9 Margin en Meltdown Module 4 H10 t/m H12 Gevoel, Financiering en Stoppen met werken INLEIDING 13

5

6 Het is overigens handig om nu meteen even Hoofdstuk 13 te lezen, de samenvatting, die slechts uit één pagina bestaat en ook een soort leeswijzer is. Komt-ie In Hoofdstuk 2 en Hoofdstuk 3 heb ik beschreven hoe we via een dedicated strategie ons vermogen in 20 jaar kunnen ver-1000-voudigen. Hiervoor is het nodig dat de beurs op termijn 10% per jaar doet, en wij nog 6% extra rendement maken door slimme aandelenselectie (Hoofdstuk 7), slim optiegebruik (Hoofdstuk 6) en het gebruik van alternatives (Hoofdstuk 5). We voegen daar nog 4% aan toe door te sparen, bij te lenen of geschonken te krijgen. Hiervoor gebruiken we een beleggingsstrategie met een hefboom. We lenen dus geld bij (Hoofdstuk 11) en lopen tussentijds af en toe bij beursdalingen (Hoofdstuk 8) of crashes (Hoofdstuk 9) tegen de marginproblematiek aan. Dat doet behoorlijk wat met ons gevoel (Hoofdstuk 10), maar leidt naar alle waarschijnlijkheid tot het veel eerder kunnen stoppen met werken (Hoofdstuk 12). En op termijn tot vreselijk rijk worden, vandaar de titel van Stuiver tot Miljardair! Ik wens jullie allemaal heel veel succes in het vergaren van je toekomstige rijkdom. Velen zullen je voor gek verklaren, maar als wij elkaar over 20 jaar treffen op ons jacht in de Middellandse Zee, weten we heel goed hoe we daar, via golven en soms ruwe zee, zijn gekomen! Ik wens je veel leesplezier, een beetje mazzel met de beleggingen voor de komende 20 jaar, en hoor graag wat je ervan vindt. Mijn persoonlijke missie is immers zoveel mogelijk mensen de kunst van het hefboombeleggen bij te brengen, dus zegt het voort! Rob Stuiver RBA Amsterdam en Alicante, februari 2010 tot en met maart 2015 INLEIDING 15