AXA World Funds. Halfjaarverslag. R.C.S. Luxemburg B BTW Nummer LU (De «SICAV»)

Maat: px
Weergave met pagina beginnen:

Download "AXA World Funds. Halfjaarverslag. R.C.S. Luxemburg B - 63116 BTW Nummer LU 216 82 319. (De «SICAV»)"

Transcriptie

1 AXA World Funds (De «SICAV») R.C.S. Luxemburg B BTW Nummer LU Halfjaarverslag op 30 juni 2014

2

3 AXA World Funds (De SICAV ) Société d Investissement à Capital Variable Niet-geauditeerd halfjaarverslag op 30 juni 2014

4 AXA World Funds Niet-geauditeerd halfjaarverslag op 30 juni 2014 Er kunnen geen inschrijvingen worden ontvangen enkel op basis van het onderhavige verslag. Inschrijvingen zijn enkel geldig indien zij uitsluitend zijn gebaseerd op het gangbare volledige prospectus vergezeld van het inschrijvingsformulier, de essentiële beleggersinformatie ("KIID"), het recentste jaarverslag en het laatst beschikbare halfjaarverslag, indien recenter dan het laatste jaarverslag. 2

5 AXA World Funds Inhoud Algemene informatie 8 Informatie voor de aandeelhouders 10 Buitenlandse distributie 11 Rapport van de bestuurders 18 Jaarrekening Staat van het 24 Staat van de winst- en verliesrekening en wijzigingen van het 38 Statistieken 52 AXA World Funds - Framlington Europe Real Estate Securities Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 67 Uitsplitsing per sector 68 AXA World Funds - Framlington Global Real Estate Securities Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 69 Uitsplitsing per sector 71 AXA World Funds - Framlington Europe Emerging Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 72 Uitsplitsing per sector 74 AXA World Funds - Framlington Eurozone Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 75 Uitsplitsing per sector 76 AXA World Funds - Framlington Eurozone RI Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 77 Uitsplitsing per sector 78 AXA World Funds - Framlington Europe Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 79 Uitsplitsing per sector 81 AXA World Funds - Framlington Euro Relative Value Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 82 Uitsplitsing per sector 84 AXA World Funds - Framlington Europe Opportunities Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 85 Uitsplitsing per sector 86 AXA World Funds - Framlington Europe Small Cap Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 87 Uitsplitsing per sector 89 3

6 AXA World Funds Inhoud AXA World Funds - Framlington Europe Microcap Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 90 Uitsplitsing per sector 93 AXA World Funds - Framlington American Growth Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 94 Uitsplitsing per sector 96 AXA World Funds - Framlington Emerging Markets Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 97 Uitsplitsing per sector 99 AXA World Funds - Framlington Global Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 100 Uitsplitsing per sector 102 AXA World Funds - Framlington Global Opportunities Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 103 Uitsplitsing per sector 105 AXA World Funds - Framlington Global High Income Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 106 Uitsplitsing per sector 108 AXA World Funds - Framlington Global Convertibles Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 109 Uitsplitsing per sector 112 AXA World Funds - Framlington Global Small Cap Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 113 Uitsplitsing per sector 115 AXA World Funds - Framlington Health Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 116 Uitsplitsing per sector 118 AXA World Funds - Framlington Human Capital Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 119 Uitsplitsing per sector 121 AXA World Funds - Framlington Hybrid Resources Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 122 Uitsplitsing per sector 124 AXA World Funds - Framlington Italy Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 125 Uitsplitsing per sector 126 AXA World Funds - Framlington Junior Energy Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 127 Uitsplitsing per sector 129 4

7 AXA World Funds Inhoud AXA World Funds - Framlington Switzerland Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 130 Uitsplitsing per sector 131 AXA World Funds - Framlington Talents Global Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 132 Uitsplitsing per sector 134 AXA World Funds - Framlington LatAm Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 135 Uitsplitsing per sector 136 AXA World Funds - Global SmartBeta Equity Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 137 Uitsplitsing per sector 143 AXA World Funds - Euro Credit Short Duration Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 144 Uitsplitsing per sector 148 AXA World Funds - Euro 3-5 Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 149 Uitsplitsing per sector 152 AXA World Funds - Euro 5-7 Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 153 Uitsplitsing per sector 156 AXA World Funds - Euro 7-10 Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 157 Uitsplitsing per sector 160 AXA World Funds - Euro 10 + LT Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 161 Uitsplitsing per sector 163 AXA World Funds - Euro Bonds Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 164 Uitsplitsing per sector 167 AXA World Funds - Euro Credit IG Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 168 Uitsplitsing per sector 172 AXA World Funds - Euro Credit Plus Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 173 Uitsplitsing per sector 178 AXA World Funds - Euro Government Bonds Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 179 Uitsplitsing per sector 181 5

8 AXA World Funds Inhoud AXA World Funds - Euro Inflation Bonds Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 182 Uitsplitsing per sector 183 AXA World Funds - European High Yield Bonds Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 184 Uitsplitsing per sector 188 AXA World Funds - Global Aggregate Bonds Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 189 Uitsplitsing per sector 202 AXA World Funds - Global Credit Bonds Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 203 Uitsplitsing per sector 211 AXA World Funds - Global SmartBeta Credit Bonds Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 212 Uitsplitsing per sector 218 AXA World Funds - Global Emerging Markets Bonds Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 219 Uitsplitsing per sector 222 AXA World Funds - Global High Yield Bonds Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 223 Uitsplitsing per sector 232 AXA World Funds - Global Inflation Bonds Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 233 Uitsplitsing per sector 236 AXA World Funds - Global Strategic Bonds Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 237 Uitsplitsing per sector 243 AXA World Funds - Universal Inflation Bonds Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 244 Uitsplitsing per sector 246 AXA World Funds - US Credit Short Duration IG Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 247 Uitsplitsing per sector 250 AXA World Funds - US Dynamic High Yield Bonds (toelichting 1b) Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 251 Uitsplitsing per sector 255 AXA World Funds - US High Yield Bonds Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 256 Uitsplitsing per sector 262 6

9 AXA World Funds Inhoud AXA World Funds - US Libor Plus Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 263 Uitsplitsing per sector 266 AXA World Funds - Emerging Markets Local Currency Bonds Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 267 Uitsplitsing per sector 269 AXA World Funds - Emerging Markets Short Duration Bonds Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 270 Uitsplitsing per sector 274 AXA World Funds - Global Flex 50 Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 275 Uitsplitsing per sector 276 AXA World Funds - Global Flex 100 Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 277 Uitsplitsing per sector 278 AXA World Funds - Global Income Generation Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 279 Uitsplitsing per sector 280 AXA World Funds - Global Optimal Income Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 281 Uitsplitsing per sector 284 AXA World Funds - Optimal Income Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 285 Uitsplitsing per sector 291 AXA World Funds - Optimal Absolute Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 292 Uitsplitsing per sector 293 AXA World Funds - Optimal Absolute Piano (toelichting 1b) Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 294 Uitsplitsing per sector 295 AXA World Funds - Optimal Absolute Vivace Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 296 Uitsplitsing per sector 297 AXA World Funds - Money Market Euro Schema van de beleggingen en andere nettoactiva 298 Uitsplitsing per sector 299 Toelichtingen bij de jaarrekening 300 Aanvullende appendix 355 7

10 AXA World Funds Algemene informatie Hoofdkantoor van de SICAV 49, avenue J.F. Kennedy, L-1855 Luxembourg, Groothertogdom Luxemburg Raad van bestuur Voorzitter Dhr. Joseph Pinto, Global Head of Markets and Investment Strategy, AXA Investment Managers Paris, wonende in Parijs, Frankrijk (ontslag ingediend op 2 juni 2014) Dhr. Laurent Seyer, Global Head of Client Group, AXA Investment Managers S.A., wonende in Parijs, Frankrijk (aangesteld op 2 juni 2014) Leden Dhr. Denis Cohen Bengio, Head of Product Engineering, AXA France, wonende in Parijs, Frankrijk Dhr. Christian Gissler, Global Head of Risks & Controls - AXA Investment Managers S.A., wonende in Parijs, Frankrijk Dhr. Stephan Heitz, Head of AXA Investment Managers Continental Europe and Nordics, AXA Investment Managers Switzerland AG, wonende in Zürich, Zwitserland. Dhr. Jean-Louis Laforge, Global Head of Risk, Research & Quality Assurance and Deputy CEO of AXA Investment Managers Paris, wonende in Parijs, Frankrijk Dhr. Michael Reinhard, Global Head of Operations, AXA Investment Managers S.A., wonende in Frankfurt, Duitsland Mw. Dorothée Sauloup, Head of Product Management, AXA Investment Managers Paris, woonachtig in Frankrijk Beheermaatschappij AXA Funds Management S.A., 49, avenue J.F. Kennedy, L-1855 Luxembourg, Groothertogdom Luxemburg Raad van Bestuur van de beheermaatschappij Voorzitter Dhr. Michael Reinhard, Global Head of Operations, AXA Investment Managers S.A., wonende in Frankfurt, Duitsland Leden Dhr. Bruno Durieux, NORCEE Finance Office, AXA Belgium S.A., wonende in Brussel, België Dhr. Steve Gohier, General Manager en Compliance Officer, AXA Funds Management S.A., wonende in Luxemburg Dhr. Christof Jansen, General Manager en Third Parties Relationship Manager, AXA Funds Management S.A., wonende in Luxemburg Dhr. Laurent Jaumotte, Chief Financial Officer and Member of the Executive Committee of AXA Luxembourg, wonende in Yvoir, België Dhr. Jean-Louis Laforge, Global Head of Risk, Research & Quality Assurance and Deputy CEO of AXA Investment Managers Paris, wonende in Parijs, Frankrijk (aangesteld op 25 maart 2014) 8

11 AXA World Funds Algemene informatie Raad van Bestuur van de beheermaatschappij (vervolg) Leden (vervolg) Mw. Tatiana Pécastaing-Pierre, Chief Operating Officer AXA Investment Managers Distribution, AXA Investment Managers Paris, wonende in Parijs, Frankrijk Dhr. Christian Rabeau, Chief Investment Officer, AXA Investment Managers Paris, wonende in Parijs, Frankrijk (ontslag ingediend op 12 maart 2013) Beleggingsbeheerders AXA Investment Managers GS Limited, 7 Newgate Street, London EC1A 7NX, Verenigd Koninkrijk AXA Investment Managers UK Limited, 7 Newgate Street, London EC1A 7NX, Verenigd Koninkrijk AXA Rosenberg Investment Management Limited, 7 Newgate Street, London EC1A 7NX, Verenigd Koninkrijk AXA Investment Managers Paris, Coeur Défense Tour B, La Défense 4, 100, Esplanade du Général de Gaulle, F Courbevoie, Frankrijk AXA Investment Managers Inc., One Fawcett Place, Greenwich, CT 06830, Verenigde Staten AXA Investment Managers Asia (Singapore) Ltd, 1 George Street, # 14-02/03, 15th floor, Singapore AXA Investment Managers Asia Ltd, Suites , 57/F, One Island East, 18 Westlands Road, Quarry Bay, Hong Kong Agent voor de uitvoering van lening- en terugkoopovereenkomsten op effecten AXA Investment Managers GS Limited, 7 Newgate Street, London EC1A 7NX, Verenigd Koninkrijk Depotbank, registerhouder en transferagent, domiciliëringsagent, administratie- en betaalagent State Street Bank Luxembourg S.A., 49, avenue J.F. Kennedy, L-1855 Luxembourg, Groothertogdom Luxemburg Promotor AXA Investment Managers, Coeur Défense, Tour B, La Défense 4, 100, Esplanade du Général de Gaulle, F Courbevoie, Frankrijk Accountant PricewaterhouseCoopers, Société coopérative, 400, route d Esch, L-1471 Luxemburg, Groothertogdom Luxemburg Juridisch adviseur Arendt & Medernach S.A., 14, rue Erasme, B.P. 39, L-2082 Luxembourg, Groothertogdom Luxemburg 9

12 AXA World Funds Informatie voor de aandeelhouders Het volledige prospectus, het document met essentiële beleggersinformatie ("KIID"), de statuten alsook alle andere gepubliceerde informatie zijn verkrijgbaar bij het hoofdkantoor van de SICAV, de depotbank, de registerhouder en de transferagent. De halfjaar- en jaarverslagen kunnen worden verkregen op het adres van de depotbank. Informatie over de uitgifte- en terugkoopprijzen wordt verstrekt door de depotbank. Deze documenten kunt u ook downloaden van de website Het boekjaar van de SICAV eindigt elk jaar op 31 december. 10

13 AXA World Funds Buitenlandse distributie Lijst van subfondsen Per 30 juni 2014 bestaat de SICAV uit 60 voor inschrijving in aanmerking komende actieve subfondsen: Subfonds AANDELENSUBFONDSEN: AXA World Funds - Framlington Europe Real Estate Securities AXA World Funds - Framlington Global Real Estate Securities AXA World Funds - Framlington Europe Emerging AXA World Funds - Framlington Eurozone AXA World Funds - Framlington Eurozone RI AXA World Funds - Framlington Europe AXA World Funds - Framlington Euro Relative Value AXA World Funds - Framlington Europe Opportunities AXA World Funds - Framlington Europe Small Cap AXA World Funds - Framlington Europe Microcap AXA World Funds - Framlington American Growth AXA World Funds - Framlington Emerging Markets AXA World Funds - Framlington Global AXA World Funds - Framlington Global Opportunities AXA World Funds - Framlington Global High Income AXA World Funds - Framlington Global Convertibles AXA World Funds - Framlington Global Small Cap AXA World Funds - Framlington Health AXA World Funds - Framlington Human Capital AXA World Funds - Framlington Hybrid Resources AXA World Funds - Framlington Italy AXA World Funds - Framlington Junior Energy AXA World Funds - Framlington Switzerland AXA World Funds - Framlington Talents Global AXA World Funds - Framlington LatAm AXA World Funds - Global SmartBeta Equity OBLIGATIESUBFONDSEN: AXA World Funds - Euro Credit Short Duration AXA World Funds - Euro 3-5 AXA World Funds - Euro 5-7 AXA World Funds - Euro 7-10 AXA World Funds - Euro 10 + LT AXA World Funds - Euro Bonds AXA World Funds - Euro Credit IG AXA World Funds - Euro Credit Plus AXA World Funds - Euro Government Bonds AXA World Funds - Euro Inflation Bonds AXA World Funds - European High Yield Bonds AXA World Funds - Global Aggregate Bonds AXA World Funds - Global Credit Bonds AXA World Funds - Global SmartBeta Credit Bonds AXA World Funds - Global Emerging Markets Bonds AXA World Funds - Global High Yield Bonds AXA World Funds - Global Inflation Bonds AXA World Funds - Global Strategic Bonds Valuta EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR USD USD USD USD USD EUR USD USD EUR USD EUR USD CHF EUR USD USD EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR USD USD USD USD EUR USD 11

14 AXA World Funds Buitenlandse distributie Lijst van subfondsen (vervolg) Subfonds AANDELENSUBFONDSEN: (vervolg) AXA World Funds - Universal Inflation Bonds AXA World Funds - US Credit Short Duration IG AXA World Funds - US Dynamic High Yield Bonds (toelichting 1b) AXA World Funds - US High Yield Bonds AXA World Funds - US Libor Plus AXA World Funds - Emerging Markets Local Currency Bonds AXA World Funds - Emerging Markets Short Duration Bonds DAKFONDSSUBFONDSEN: AXA World Funds - Global Flex 50 AXA World Funds - Global Flex 100 AXA World Funds - Optimal Absolute Piano (toelichting 1b) GEMENGDE SUBFONDSEN: AXA World Funds - Global Income Generation AXA World Funds - Global Optimal Income AXA World Funds - Optimal Income AXA World Funds - Optimal Absolute AXA World Funds - Optimal Absolute Vivace CASHSUBFONDSEN: AXA World Funds - Money Market Euro Valuta USD USD USD USD USD USD USD EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR AXA World Funds US Dynamic High Yield Bonds (toelichting 1b) is alleen geregistreerd in Luxemburg. Het subfonds komt niet voor verkoop in het buitenland in aanmerking. Over de verkoop van de SICAV in Oostenrijk UniCredit Bank Austria AG, Schottengasse 6-8, A-1010 Wien, is dienstverlenend betaal- en informatiekantoor voor de Republiek Oostenrijk. Per 30 juni 2014 zijn alle subfondsen in Oostenrijk geregistreerd. Over de verkoop van de SICAV in België De vertegenwoordiger in België is AXA Bank Europe N.V., Vorstlaan 25, B 1170 Brussel. Per 30 juni 2014 zijn alle subfondsen in België geregistreerd, behalve: AXA World Funds - Global SmartBeta Equity AXA World Funds - Global SmartBeta Credit Bonds Over de verkoop van de SICAV in Chili Alle informatie die de vennootschap voor de registratie van de aandelen bij de Chileense Foreign Securities Registry heeft verschaft is ter beschikking van het publiek in de kantoren van Latin America Asset Management Advisors Ltda. op het volgende adres: Latin America Asset Management Advisors Ltda., Magdalena 140, 5th Floor, Las Condes, Santiago de Chile, Chili. Op datum van 30 juni 2014 zijn de volgende subfondsen in Chili geregistreerd: AXA World Funds - Framlington Eurozone AXA World Funds - Framlington Europe AXA World Funds - Framlington Euro Relative Value AXA World Funds - Framlington Europe Opportunities 12

15 AXA World Funds Buitenlandse distributie Over de verkoop van de SICAV in Chili (vervolg) AXA World Funds - Framlington Emerging Markets AXA World Funds - Framlington Junior Energy AXA World Funds - Framlington Switzerland AXA World Funds - Framlington Talents Global AXA World Funds - Euro Credit Short Duration AXA World Funds - Euro 3-5 AXA World Funds - Euro 5-7 AXA World Funds - Euro 7-10 AXA World Funds - Euro Bonds AXA World Funds - Euro Credit Plus AXA World Funds - Global Aggregate Bonds AXA World Funds - Global High Yield Bonds AXA World Funds - US High Yield Bonds AXA World Funds - Optimal Income Over de verkoop van de SICAV in Denemarken Per 30 juni 2014 zijn alle subfondsen in Denemarken geregistreerd, behalve: AXA World Funds - Framlington Switzerland AXA World Funds - US Libor Plus Over de verkoop van de SICAV in Frankrijk De vertegenwoordiger in Frankrijk is BNP Paribas Securities Services, 3 rue d Antin, F Paris. Per 30 juni 2014 zijn alle subfondsen in Frankrijk geregistreerd. Over de verkoop van de SICAV in Duitsland Beleggers die in Duitsland gevestigd zijn, kunnen het volledige en het vereenvoudigde prospectus, de statuten van de SICAV en het recentste jaarverslag of halfjaarverslag, indien later gepubliceerd, gratis verkrijgen bij het informatiekantoor in Duitsland: AXA Investment Managers Deutschland GmbH, Innere Kanalstr. 95, D Keulen. Ze kunnen ook de netto-inventaris per aandeel, de recentste uitgifte-, conversie- en terugkoopprijzen evenals alle andere financiële informatie met betrekking tot de SICAV die beschikbaar is voor aandeelhouders, aanvragen bij het hoofdkantoor van de SICAV. Bank Sal. Oppenheim Jr. & Cie., Unter Sachsenhausen 4, D Keulen verleent zijn diensten als betaalkantoor voor Duitsland. Per 30 juni 2014 zijn alle subfondsen in Duitsland geregistreerd. Over de verkoop van de SICAV in Hongkong Op 30 juni 2014 zijn de volgende subfondsen door de Securities and Futures Commission in Hongkong goedgekeurd en beschikbaar voor inwoners van Hongkong: AXA World Funds - Framlington Europe Real Estate Securities AXA World Funds - Framlington Global Real Estate Securities AXA World Funds - Framlington Euro Relative Value AXA World Funds - Framlington Europe Opportunities AXA World Funds - Framlington American Growth AXA World Funds - Framlington Emerging Markets AXA World Funds - Framlington Global Convertibles 13

16 AXA World Funds Buitenlandse distributie Over de verkoop van de SICAV in Hongkong (vervolg) AXA World Funds - Framlington Health AXA World Funds - Global Inflation Bonds AXA World Funds - Universal Inflation Bonds AXA World Funds - US Credit Short Duration IG Alle andere subfondsen behalve de voornoemde zijn niet door de Securities and Futures Commission goedgekeurd in Hongkong en niet beschikbaar voor inwoners van Hongkong. De vertegenwoordiger in Hongkong is AXA Rosenberg Investment Management Asia Pacific Limited, Suites , 57/F, One Island East, 18 Westlands Road, Quarry Bay, Hongkong. Over de verkoop van de SICAV in Italië De vertegenwoordiger in Italië is AXA Investment Managers Italia SIM S.p.A., Corso di Porta Romana, 68, I Milaan. De correspondentbanken in Italië zijn: BNP Paribas Securities Services Milan Branch, 5, Via Ansperto, I Milaan Société Générale Securities Services S.p.A., Via Benigno Crespi, 19/A MAC2, I Milaan Banca Monte dei Paschi di Siena S.p.A., Piazza Salimbeni 3, I Siena Allfunds Bank S.A. Italian Branch, Via Santa Margherita, 7, I Milaan Per 30 juni 2014 zijn alle subfondsen in Italië geregistreerd, behalve: AXA World Funds - US Libor Plus Over de verkoop van de SICAV in Korea Er is geen vertegenwoordiger in Korea omdat de SICAV daar niet als publiekelijk aangeboden geregistreerd is. Op datum van 30 juni 2014 zijn de volgende subfondsen in Korea geregistreerd: AXA World Funds - Framlington Global Real Estate Securities AXA World Funds - Framlington American Growth AXA World Funds - Framlington Hybrid Resources AXA World Funds - Framlington Junior Energy AXA World Funds - Global Inflation Bonds AXA World Funds - US High Yield Bonds 14

17 AXA World Funds Buitenlandse distributie Over de verkoop van de SICAV in Nederland De vertegenwoordiger in Nederland is AXA IM Benelux - Netherlands Branch N.V., WTC Schiphol, Schiphol Boulevard 215, 1118 BH Schiphol Airport, Nederland. Op datum van 30 juni 2014 zijn de volgende subfondsen in Nederland geregistreerd: Per 30 juni 2014 zijn alle subfondsen in België geregistreerd. Over de verkoop van de SICAV in Peru Alle informatie die de vennootschap voor de registratie van de aandelen aan de Peruviaanse Foreign Securities Registry heeft verstrekt, is ter beschikking van het publiek in de kantoren van Latin America Asset Management Advisors Ltda. op het volgende adres: Latin America Asset Management Advisors Ltda., Magdalena 140, 5th Floor, Las Condes, Santiago de Chile, Chili. Op datum van 30 juni 2014 zijn de volgende subfondsen in Peru geregistreerd: AXA World Funds - Framlington Europe Small Cap AXA World Funds - Framlington Junior Energy Over de verkoop van de SICAV in Portugal De vertegenwoordiger in Portugal is Banco BEST - Banco Electrónico de Serviço Total, SA, Praça Marquês de Pombal, 3, 3º, Lissabon, Portugal. Op datum van 30 juni 2014 zijn de volgende subfondsen in Portugal geregistreerd: AXA World Funds - Framlington Eurozone AXA World Funds - Framlington Europe AXA World Funds - Framlington Euro Relative Value AXA World Funds - Framlington American Growth AXA World Funds - Framlington Emerging Markets AXA World Funds - Framlington Global High Income AXA World Funds - Framlington Junior Energy AXA World Funds - Euro Credit Short Duration AXA World Funds - Euro 3-5 AXA World Funds - Euro 5-7 AXA World Funds - Euro Credit Plus AXA World Funds - Global Emerging Markets Bonds AXA World Funds - Global High Yield Bonds AXA World Funds - Global Inflation Bonds AXA World Funds - Global Strategic Bonds AXA World Funds - Universal Inflation Bonds AXA World Funds - Emerging Markets Local Currency Bonds AXA World Funds - Emerging Markets Short Duration Bonds AXA World Funds - Global Flex 50 AXA World Funds - Global Flex 100 AXA World Funds - Optimal Income 15

18 AXA World Funds Buitenlandse distributie Over de verkoop van de SICAV in Spanje De vertegenwoordiger in Spanje is BNP Paribas Securities Services, Ribera del Loira 28, E Madrid, Spanje. Per 30 juni 2014 zijn alle subfondsen in Spanje geregistreerd. Over de distributie van de SICAV in Singapore De vertegenwoordiger in Singapore is AXA Rosenberg Investment Management Asia Pacific Limited, 1 George Street, #14 02/03, Singapore. Op datum van 30 juni 2014 zijn de volgende subfondsen in Singapore geregistreerd: AXA World Funds - Framlington Europe Real Estate Securities AXA World Funds - Framlington Global Real Estate Securities AXA World Funds - Framlington Europe Emerging AXA World Funds - Framlington Europe AXA World Funds - Framlington Euro Relative Value AXA World Funds - Framlington Europe Opportunities AXA World Funds - Framlington Europe Small Cap AXA World Funds - Framlington American Growth AXA World Funds - Framlington Emerging Markets AXA World Funds - Framlington Global High Income AXA World Funds - Framlington Global Convertibles AXA World Funds - Framlington Health AXA World Funds - Framlington Human Capital AXA World Funds - Framlington Italy AXA World Funds - Framlington Junior Energy AXA World Funds - Framlington Talents Global AXA World Funds - Euro Credit Short Duration AXA World Funds - Euro Credit Plus AXA World Funds - Global Aggregate Bonds AXA World Funds - Global Emerging Markets Bonds AXA World Funds - Global High Yield Bonds AXA World Funds - Global Inflation Bonds AXA World Funds - Global Strategic Bonds AXA World Funds - Universal Inflation Bonds AXA World Funds - US High Yield Bonds AXA World Funds - Emerging Markets Short Duration Bonds AXA World Funds - Optimal Income Over de verkoop van de SICAV in Zweden Het betaalkantoor in Zweden is Skandinaviska Enskilda Banken, AB Torg 2, SE Stockholm, Zweden. Per 30 juni 2014 zijn alle subfondsen in Zweden geregistreerd, behalve: AXA World Funds - US Libor Plus Over de distributie van de SICAV in Zwitserland Het volledige prospectus en de documenten met essentiële beleggersinformatie, alsook de statuten van de SICAV, de jaar- en halfjaarverslagen en de lijst van wijzigingen in de portefeuilles tijdens de referentieperiode zijn kosteloos verkrijgbaar op het hoofdkantoor van de Zwitserse vertegenwoordiger in Zürich: First Independent Fund Services AG, Klausstrasse 33, CH 8008 Zürich, Zwitserland. 16

19 AXA World Funds Buitenlandse distributie Over de distributie van de SICAV in Zwitserland (vervolg) Het betaalkantoor voor Zwitserland is: Crédit Suisse, Paradeplatz 8, CH 8001 Zurich, Zwitserland. Per 30 juni 2014 zijn alle subfondsen in Zwitserland geregistreerd, behalve: AXA World Funds - US Libor Plus Over de verkoop van de SICAV in Taiwan De vertegenwoordiger in Taiwan is Cathay Securities Investment Consulting Co., Ltd., een naar de wetten van de Republiek China opgerichte vennootschap, met hoofdzetel in 9F, #296, Jen Ai Rd., Sec. 4, Taipei, Taiwan, R.O.C. Op datum van 30 juni 2014 zijn de volgende subfondsen in Taiwan geregistreerd: AXA World Funds - Framlington Europe Real Estate Securities AXA World Funds - Framlington Europe Small Cap AXA World Funds - Framlington Emerging Markets AXA World Funds - Framlington Junior Energy AXA World Funds - US High Yield Bonds AXA World Funds - Optimal Income Over de verkoop van de SICAV in het Verenigd Koninkrijk De juridisch vertegenwoordiger, facilities-, marketing- en verkoopagent in het Verenigd Koninkrijk is AXA Investment Managers UK Ltd., 7, Newgate Street, London EC1A 7NX. Op datum van 30 juni 2014 zijn de volgende subfondsen in het Verenigd Koninkrijk geregistreerd: Per 30 juni 2014 zijn alle subfondsen in het Verenigd Koninkrijk geregistreerd, behalve: AXA World Funds - US Libor Plus AXA World Funds - Global Flex 50 AXA World Funds - Global Flex 100 AXA World Funds - Global Income Generation AXA World Funds - Money Market Euro 17

20 AXA World Funds Rapport van de bestuurders Geachte aandeelhouders, Uw raad van bestuur heeft het genoegen u verslag uit te brengen over de ontwikkeling van uw SICAV tijdens het jaar van 1 januari 2014 tot 30 juni De financiële markten tot en met 30 juni 2014 Economische analyse en vooruitzichten De eerste helft van 2014 (hierna: H1) werd vooral gekenmerkt door enerzijds het monetaire beleid van de centrale banken, met name in de VS, het VK en Europa, en anderzijds door geopolitieke risico's in Rusland, Oekraïne en Irak. De wereldwijde aandelenmarkten stegen gedurende de periode weliswaar met 6.52% (MSCI World Index, in USD), maar sommige sectoren deden het slechter dan verwacht. De opkomende markten (emerging markets, EM) bijvoorbeeld begonnen het jaar slecht; de groei in China vertraagde en een aantal EM-economieën ondervonden de gevolgen van het begin van de afbouw van het kwantitatief versoepelingsbeleid in de VS. Verder ontstonden er door de Russische annexatie van de Krim koudeoorlogachtige geopolitieke spanningen tussen het westen en Rusland. Daarna volgde tegen het einde van de periode de opkomst van ISIS, een groepering van extremistische moslims die in Irak een kalifaat willen stichten. De obligatiemarkten zaten in de lift en bleven het in H1 verrassend goed doen; de omgekeerde situatie van de uitverkoop in de laatste maanden van Door de rally van staatsobligaties is het rendement ervan fors gedaald, waardoor beleggers zich in hun zoektocht naar rendement gingen richten op bedrijfsobligaties en highyield-activa. De Amerikaanse Federal Reserve (de Fed) handhaafde een consequent monetaire beleid door gestaag door te gaan met de afbouw van het verruimend beleid (quantitative easing, QE) en door de basisrente de gehele periode op 0.25% te houden. De Verenigde Staten werden echter getroffen door extreme weersomstandigheden, die algemeen als de oorzaak van de slechtere economische cijfers in H1 werden aangevoerd, vooral toen de economie later begon aan te trekken. De gevolgen van het slechte weer werkten echter langer door: Het BBP in het 1e kw. vertoonde op jaarbasis een afname en de Fed verlaagde de groeiverwachtingen voor het jaar. Positief nieuws waren de bemoedigende ISM-index en de werkgelegenheidscijfers (excl. de landbouwsector), de aandelenstijging van +7.15% (MSCI USA Index, in USD) en de laagste werkloosheid sinds De nieuwe fed-voorzitter Janet Yellen zorgde met haar uitspraken dat de rente eerder dan verwacht zou kunnen gaan stijgen voor enige onrust op de markten, maar de langetermijnboodschap was uitermate accomoderend. In het VK zette het herstel goed door; de aandelenmarkten stegen in H1 met +5.19% (MSCI UK Index, in USD). Ondanks de positieve macrocijfers - goede BBP-cijfers, dalende werkloosheid en stijgende lonen - en tekenen van aanhoudend herstel, handhaafde de Bank of England (BoE) de rente op 0.5%. De in de loop van de periode dalende inflatie baarde enigszins zorgen, maar de oververhitte huizenmarkt, met name in Londen, was verontrustender. Carney, de gouverneur van de BoE maakte hierop bekend dat de rente eerder dan verwacht zou kunnen gaan stijgen. De markten stelden zich vervolgens in op een verhoging tegen het einde van het jaar in plaats van begin Het herstel in Europa was merkbaar maar traag; de BBP-cijfers voor de eurozone waren zwak en de Purchasing Managers Index (PMI) was aan het einde van de periode op het laagste niveau van de afgelopen zes maanden. De grootste bedreiging werd echter gevormd door de zorgwekkend lage inflatie. De Europese Centrale Bank (ECB) nam drastische maatregelen om de dreigende deflatie tegen te gaan. De belangrijkste in een reeks maatregelen was de verlaging van zowel de basis- als de depositorente tot respectievelijk 0.15% en -0.10% en de bekendmaking van een "beoogde" langetermijnherfinancieringsoperatie om de groei en de kredietverlening te stimuleren. Positief nieuws was de dalende werkloosheid en de stijging van de aandelenmarkt met 6.31% (MSCI Europe (ex UK) Index in USD). De opkomende markten hadden het aan het begin van de periode moeilijk door de slechte economische cijfers uit China en het begin van de tapering (QE) in de VS. Rusland viel terug door het Oekraïne-conflict: Standard & Poor s verlaagde de rating van het land en het IMF stelde de groeiverwachting neerwaarts bij. In India veerde de industriële productie echter sterk op en Colombia en Mexico profiteerden van betere economische cijfers. Sommige regio's als Brazilië en Turkije hadden te kampen met inflatie. 18

AXA World Funds (De «SICAV»)

AXA World Funds (De «SICAV») AXA World Funds (De «SICAV») R.C.S. Luxemburg B - 63116 BTW Nummer LU 216 82 319 Jaarverslag inclusief de gecontroleerde jaarrekening op 31 December 2014 AXA World Funds (De SICAV ) Société d Investissement

Nadere informatie

Belangrijk nieuws van de Raad van Bestuur van uw Fonds

Belangrijk nieuws van de Raad van Bestuur van uw Fonds JPMORGAN FUNDS 10 JULI 2015 Belangrijk nieuws van de Raad van Bestuur van uw Fonds Geachte Aandeelhouder, Hierbij informeren wij u dat de aandelenklasse B waarin u belegd hebt, gaat fuseren met aandelenklasse

Nadere informatie

AXA World Funds. Jaarverslag. (De «SICAV») R.C.S. Luxembourg B - 63116 BTW Nummer LU 216 82 319

AXA World Funds. Jaarverslag. (De «SICAV») R.C.S. Luxembourg B - 63116 BTW Nummer LU 216 82 319 Jaarverslag inclusief de gecontroleerde jaarrekening op 31 December 2015 AXA World Funds (De «SICAV») R.C.S. Luxembourg B - 63116 BTW Nummer LU 216 82 319 AXA World Funds (De SICAV ) Société d Investissement

Nadere informatie

BNP PARIBAS L1 SICAV. HALFJAARVERSLAG per 30/06/2014. R.C.S Luxembourg B 32 327

BNP PARIBAS L1 SICAV. HALFJAARVERSLAG per 30/06/2014. R.C.S Luxembourg B 32 327 BNP PARIBAS L1 SICAV HALFJAARVERSLAG per 30/06/2014 R.C.S Luxembourg B 32 327 BNP Paribas L1 Inhoud Pagina Organisatie 3 Informatie 5 Financiële staten per 30/06/2014 6 Kerncijfers over de laatste 3 jaren

Nadere informatie

Belgisch addendum bij het uitgifteprospectus April 2010

Belgisch addendum bij het uitgifteprospectus April 2010 Belgisch addendum bij het uitgifteprospectus April 2010 AA World Funds Sicav naar Luxemburgs recht overeenkomstig richtlijn 85/611/EEG 49 avenue J-F Kennedy, L-1855 Luxemburg De informatie in dit addendum

Nadere informatie

BNP Paribas L1 Bond World Emerging Corporate afgekort tot BNPP L1 Bond World Emerging Corporate

BNP Paribas L1 Bond World Emerging Corporate afgekort tot BNPP L1 Bond World Emerging Corporate Bond World Emerging Corporate Presentatie van de Vennootschap BNP Paribas L1 is opgericht in Luxemburg op 29 november 1989 voor een onbeperkte duur in de vorm van een beleggingsmaatschappij met veranderlijk

Nadere informatie

BNP Paribas L1 Equity USA Small Cap afgekort tot BNPP L1 Equity USA Small Cap

BNP Paribas L1 Equity USA Small Cap afgekort tot BNPP L1 Equity USA Small Cap Equity USA Small Cap Presentatie van de Vennootschap BNP Paribas L1 is opgericht in Luxemburg op 29 november 1989 voor een onbeperkte duur in de vorm van een beleggingsmaatschappij met veranderlijk kapitaal

Nadere informatie

Ruilverhouding fondsen

Ruilverhouding fondsen Ruilverhouding fondsen Dit document dient enkel ter informatie en is 1) geen voorstel of aanbod tot het aankopen of verhandelen van de financiële instrumenten hierin beschreven en 2) geen beleggingsadvies.

Nadere informatie

OPROEPING AGENDA JAARLIJKSE ALGEMENE VERGADERING

OPROEPING AGENDA JAARLIJKSE ALGEMENE VERGADERING PER AANGETEKENDE ZENDING NATIXIS AM FUNDS Société d investissement à capital variable naar Luxemburgs recht Hoofdkantoor: 5 allée Scheffer, L-2520 Luxemburg Groothertogdom Luxemburg R.C.S Luxembourg B

Nadere informatie

BLACKROCK GLOBAL FUNDS

BLACKROCK GLOBAL FUNDS DIT IS EEN BELANGRIJK DOCUMENT DAT U ONMIDDELLIJK AANDACHTIG DIENT TE LEZEN. Indien u niet zeker weet wat u moet doen, dient u meteen uw effectenmakelaar, bankmanager, advocaat, boekhouder, relatiebeheerder

Nadere informatie

Niet Gecontroleerd Halfjaarverslag. JPMorgan Investment Funds Société d Investissement à Capital Variable, Luxembourg

Niet Gecontroleerd Halfjaarverslag. JPMorgan Investment Funds Société d Investissement à Capital Variable, Luxembourg Niet Gecontroleerd Halfjaarverslag JPMorgan Investment Funds Société d Investissement à Capital Variable, Luxembourg 30 juni 2015 JPMorgan Investment Funds Ongecontroleerd halfjaarverslag Inhoudsopgave

Nadere informatie

BI CARMIGNAC PATRIMOINE

BI CARMIGNAC PATRIMOINE BI CARMIGNAC PATRIMOINE Beleggingsdoelstelling Het compartiment belegt in het fonds Carmignac Patrimoine A (acc) EUR (ISIN: FR0010135103). Dit fonds behoort tot de categorie gediversifieerd en heeft als

Nadere informatie

de ICBE/het Fonds: de BEVEK naar Luxemburgs recht, genaamd BNP PARIBAS L1. Dit Fonds wordt beheerd door BNP PARIBAS INVESTMENT PARTNERS LUXEMBOURG.

de ICBE/het Fonds: de BEVEK naar Luxemburgs recht, genaamd BNP PARIBAS L1. Dit Fonds wordt beheerd door BNP PARIBAS INVESTMENT PARTNERS LUXEMBOURG. Aanvullende informatie bij de Essentiële Beleggersinformatie in het kader van de distributie in België van aandelen van instellingen voor collectieve belegging in effecten vallend onder het recht van een

Nadere informatie

AXA World Funds RAPPORT ANNUEL 2006 GEAUDITEERD JAARVERSLAG OP 31 DECEMBER 2007

AXA World Funds RAPPORT ANNUEL 2006 GEAUDITEERD JAARVERSLAG OP 31 DECEMBER 2007 GEAUDITEERD JAARVERSLAG RAPPORT OP 31 DECEMBER ANNUEL 2006 2007 (de SICAV ) Geauditeerd jaarverslag op 31 december 2007 1 Geauditeerd jaarverslag op 31 december 2007 Er kunnen geen inschrijvingen worden

Nadere informatie

VERKORT PROSPECTUS DECEMBER 2008 ALGEMENE INLICHTINGEN. Juridische vorm:

VERKORT PROSPECTUS DECEMBER 2008 ALGEMENE INLICHTINGEN. Juridische vorm: PARWORLD TRACK CONTINENTAL EUROPE Subfonds van PARWORLD, Luxemburgse beleggingsvennootschap met veranderlijk kapitaal (hierna de SICAV genoemd) Opgericht op 11 augustus 2000 VERKORT PROSPECTUS DECEMBER

Nadere informatie

AXA WORLD FUNDS Een Luxemburgse Beleggingsvennootschap met Veranderlijk Kapitaal

AXA WORLD FUNDS Een Luxemburgse Beleggingsvennootschap met Veranderlijk Kapitaal AXA WORLD FUNDS Een Luxemburgse Beleggingsvennootschap met Veranderlijk Kapitaal Maatschappelijke zetel: 49, avenue J. F. Kennedy L-1855 Luxemburg Handelsregister: Luxemburg, B-63.116 KENNISGEVING AAN

Nadere informatie

Jaarverslag 2013. oxylife invest

Jaarverslag 2013. oxylife invest Jaarverslag 2013 oxylife invest Inhoudsopgave 1. Omschrijving... 4 2. Beleggingsbeleid van de interne fondsen... 5 2.1 oxylife AXA IM Cash... 5 2.2 oxylife AXA IM Euro Short Duration... 5 2.3 oxylife AXA

Nadere informatie

10 jaar. 3 jaar. 5 jaar

10 jaar. 3 jaar. 5 jaar Legg Mason Global Funds plc Gegevens per 0 september 202 en Vastrentende Compartimenten De weergegeven Klasse is de Klasse A Uitkeringsdeelbewijzen, uitgezonderd voor Legg Mason Western Asset US Adjustable

Nadere informatie

EDMOND DE ROTHSCHILD EMERGING CONVERTIBLES (EdR Emerging Convertibles) ICBE naar Frans recht

EDMOND DE ROTHSCHILD EMERGING CONVERTIBLES (EdR Emerging Convertibles) ICBE naar Frans recht ESSENTIËLE BELEGGERSINFORMATIE Dit document verschaft u essentiële beleggersinformatie aangaande deze ICBE. Het is geen marketingmateriaal. De verstrekte informatie is bij wet voorgeschreven en is bedoeld

Nadere informatie

1. JPMorgan Investment Funds Global Capital Preservation Fund (EUR)

1. JPMorgan Investment Funds Global Capital Preservation Fund (EUR) JPMorgan Investment Funds Société d Investissement à Capital Variable Registered Office: European Bank & Business Centre, 6 route de Trèves, L-2633 Senningerberg, Grand Duchy of Luxembourg R.C.S. Luxembourg

Nadere informatie

Wij raden u aan om dit document zorgvuldig te lezen en fiscaal en beleggingsadvies in te winnen alvorens een definitieve beslissing te nemen.

Wij raden u aan om dit document zorgvuldig te lezen en fiscaal en beleggingsadvies in te winnen alvorens een definitieve beslissing te nemen. JPMorgan Funds Société d Investissement à Capital Variable (de "SICAV") naar Luxemburgs recht Registered Office: European Bank & Business Centre, 6 route de Trèves, L-2633 Senningerberg, Grand Duchy of

Nadere informatie

Kennisgeving van Fusie tussen Sub-fondsen

Kennisgeving van Fusie tussen Sub-fondsen Kennisgeving van Fusie tussen Sub-fondsen Samenvatting Dit deel bevat belangrijke informatie over de fusie die voor u als aandeelhouder van belang is. Meer informatie kunt u vinden in de Gedetailleerde

Nadere informatie

Wij raden u aan om dit document zorgvuldig te lezen en fiscaal en beleggingsadvies in te winnen alvorens een definitieve beslissing te nemen.

Wij raden u aan om dit document zorgvuldig te lezen en fiscaal en beleggingsadvies in te winnen alvorens een definitieve beslissing te nemen. JPMorgan Investment Funds Société d Investissement à Capital Variable (the "Company") Registered Office: European Bank & Business Centre, 6 route de Trèves, L-2633 Senningerberg, Grand Duchy of Luxembourg

Nadere informatie

Alleen bedoeld voor professionele beleggers - Februari 2011. Samenvoeging van subfondsen. BNP Paribas L1 en Parvest

Alleen bedoeld voor professionele beleggers - Februari 2011. Samenvoeging van subfondsen. BNP Paribas L1 en Parvest Alleen bedoeld voor professionele beleggers - Februari 2011 Samenvoeging van subfondsen en Parvest Samenvoeging van subfondsen - en Parvest I februari 2011 I 2 Sinds het samengaan met Fortis Investments,

Nadere informatie

Kennisgeving van Fusie tussen Compartimenten

Kennisgeving van Fusie tussen Compartimenten Kennisgeving van Fusie tussen Compartimenten Samenvatting Dit deel bevat belangrijke informatie over de fusie die voor u als aandeelhouder van belang is. Meer informatie kunt u vinden in de Gedetailleerde

Nadere informatie

Wij raden u aan om dit document zorgvuldig te lezen en fiscaal en beleggingsadvies in te winnen alvorens een definitieve beslissing te nemen.

Wij raden u aan om dit document zorgvuldig te lezen en fiscaal en beleggingsadvies in te winnen alvorens een definitieve beslissing te nemen. JPMorgan Investment Funds Société d Investissement à Capital Variable (de "SICAV") naar Luxemburgs recht Registered Office: European Bank & Business Centre, 6 route de Trèves, L-2633 Senningerberg, Grand

Nadere informatie

BI CARMIGNAC PATRIMOINE A EUR ACC

BI CARMIGNAC PATRIMOINE A EUR ACC BI CARMIGNAC PATRIMOINE A EUR ACC Beleggingsdoelstelling Het interne beleggingsfonds belegt in het fonds Carmignac Patrimoine A EUR acc (ISIN: FR0010135103). Dit fonds behoort tot de categorie gediversifieerd

Nadere informatie

Lijst van te fuseren Compartimenten van J.P. Morgan Asset Management met ISINs

Lijst van te fuseren Compartimenten van J.P. Morgan Asset Management met ISINs Lijst van te fuseren Compartimenten van J.P. Morgan Asset Management s augustus 2013 Dit document wordt uitsluitend en als enige bedoeling ter informatie uitgebracht ter hulp bij het informeren naar uw

Nadere informatie

Asia Pacific Performance

Asia Pacific Performance Essentiële Beleggersinformatie 26 juni 2015 Dit document verschaft u essentiële beleggersinformatie aangaande dit fonds. Het is geen marketingmateriaal. De verstrekte informatie is bij wet voorgeschreven

Nadere informatie

Beleggingsvennootschap met Veranderlijk Kapitaal naar Luxemburgs recht met verscheidene compartimenten

Beleggingsvennootschap met Veranderlijk Kapitaal naar Luxemburgs recht met verscheidene compartimenten Vereenvoudigd prospectus December 2011 Beleggingsvennootschap met Veranderlijk Kapitaal naar Luxemburgs recht met verscheidene compartimenten Dit vereenvoudigd prospectus bevat de belangrijkste informatie

Nadere informatie

NAAR MEER EENVOUD VOOR ONZE KLANTEN

NAAR MEER EENVOUD VOOR ONZE KLANTEN Voor professionele beleggers - APrIl 2013 NAAR MEER EENVOUD VOOR ONZE KLANTEN Maak kennis met ons Luxemburgse beleggingsfondsenaanbod Gedetailleerde omschrijving van de wijzigingen in het tweede kwartaal

Nadere informatie

NN First Class Balanced Return Fund

NN First Class Balanced Return Fund NN First Class Balanced Return Fund Alle Fonds onder de loep cijfers zijn per 31/03/015 Het NN First Class Balanced Return Fonds won in het eerste kwartaal 8,9% Zeer sterke performances van aandelen en

Nadere informatie

Wij raden u aan om dit document zorgvuldig te lezen en fiscaal en beleggingsadvies in te winnen alvorens een definitieve beslissing te nemen.

Wij raden u aan om dit document zorgvuldig te lezen en fiscaal en beleggingsadvies in te winnen alvorens een definitieve beslissing te nemen. JPMorgan Investment Funds Société d Investissement à Capital Variable (de "Maatschappij") Registered Office: European Bank & Business Centre, 6 route de Trèves, L-2633 Senningerberg, Grand Duchy of Luxembourg

Nadere informatie

Resultatenrekening. B. Andere

Resultatenrekening. B. Andere Resultatenrekening I. Waardeverminderingen, minderwaarden en meerwaarden A. Obligaties en andere schuldinstrumenten a) Obligaties C. Aandelen en andere met aandelen gelijk te stellen waardepapieren a)

Nadere informatie

AXA WORLD FUNDS GLOBAL INFLATION BONDS

AXA WORLD FUNDS GLOBAL INFLATION BONDS AXA WORLD FUNDS GLOBAL INFLATION BONDS EEN COMPARTIMENT VAN AXA WORLD FUNDS, EEN LUXEMBURGS BELEGGINGSFONDS OPGEZET ALS PARAPLUFONDS SOCIETE D'INVESTISSEMENT A CAPITAL VARIABLE OP 24 DECEMBER 1996 VOOR

Nadere informatie

FOR PROFESSIONAL INVESTORS. Emerging Dividends. Grip op je Vermogen, Den Haag, september 2012

FOR PROFESSIONAL INVESTORS. Emerging Dividends. Grip op je Vermogen, Den Haag, september 2012 FOR PROFESSIONAL INVESTORS Emerging Dividends Grip op je Vermogen, Den Haag, september 2012 Emerging Dividends I september 2012 I 2 Op zoek naar inkomen even Google checken GoogleTM zoek-activiteit naar

Nadere informatie

Op zoek naar rendement? Zoek niet langer

Op zoek naar rendement? Zoek niet langer Op zoek naar rendement? Zoek niet langer High-yield en opkomende markten Juni 2014 Uitsluitend voor professionele beleggers De rente op staatsobligaties blijft nog lang laag. In het nauw gedreven door

Nadere informatie

Aanpassing Prospectussen Aegon, AEAM en Aegon Paraplu 1 Funds Per 1 augustus 2016

Aanpassing Prospectussen Aegon, AEAM en Aegon Paraplu 1 Funds Per 1 augustus 2016 Aanpassing Prospectussen Aegon, AEAM en Aegon Paraplu 1 Funds Per 1 augustus 2016 Per 1 augustus 2016 voert de beheerder van de Aegon Funds, de AEAM Funds en de Aegon Paraplu 1 Funds, Aegon Investment

Nadere informatie

De vermogensbeheerder voor een wereld in verandering PARVEST SICAV HALFJAARVERSLAG. op 31/08/2014. R.C.S. Luxembourg B 33 363

De vermogensbeheerder voor een wereld in verandering PARVEST SICAV HALFJAARVERSLAG. op 31/08/2014. R.C.S. Luxembourg B 33 363 De vermogensbeheerder voor een wereld in verandering PARVEST SICAV HALFJAARVERSLAG op 31/08/2014 R.C.S. Luxembourg B 33 363 Inhoud Pagina Organisatie 4 Informatie 7 Financiële staten per 31/08/2014 8

Nadere informatie

Wijziging in administratiediensten

Wijziging in administratiediensten Belangrijke informatie Geen maatregelen vereist Inleiding Om zeker te zijn dat wij aan beleggers een klantenservice en -zorg van de hoogste kwaliteit kunnen bieden, hebben wij International Financial Data

Nadere informatie

Stichting Pensioenfonds Ballast Nedam Deelnemersvergadering

Stichting Pensioenfonds Ballast Nedam Deelnemersvergadering Stichting Pensioenfonds Ballast Nedam Deelnemersvergadering Arthur van der Wal Anna Timmermans 27 september 2007 www.ingim.com Agenda Huidig Mandaat bij ING IM Performance, Beleid en Vooruitzichten 2 Huidig

Nadere informatie

Essentiële Beleggersinformatie 1 oktober 2013

Essentiële Beleggersinformatie 1 oktober 2013 Essentiële Beleggersinformatie 1 oktober 2013 Dit document verschaft u essentiële beleggersinformatie aangaande dit fonds. Het is geen marketingmateriaal. De verstrekte informatie is bij wet voorgeschreven

Nadere informatie

AXA WORLD FUNDS FRAMLINGTON TALENTS

AXA WORLD FUNDS FRAMLINGTON TALENTS AXA WORLD FUNDS FRAMLINGTON TALENTS EEN COMPARTIMENT VAN AXA WORLD FUNDS, EEN LUXEMBURGS BELEGGINGSFONDS OPGEZET ALS PARAPLUFONDS SOCIETE D'INVESTISSEMENT A CAPITAL VARIABLE OP 24 DECEMBER 1996 VOOR ONBEPAALDE

Nadere informatie

Media Relations. UBS Asset Management noteert 52 ETF's aan de Euronext Amsterdam Stock Exchange

Media Relations. UBS Asset Management noteert 52 ETF's aan de Euronext Amsterdam Stock Exchange Media Relations 27 januari 2016 Persbericht UBS Asset Management noteert 52 ETF's aan de Euronext Amsterdam Stock Exchange UBS is hiermee gelijk goed voor 25% van het totale aantal ETF s genoteerd in Amsterdam

Nadere informatie

AXA WORLD FUNDS Een Luxemburgse Beleggingsvennootschap met Veranderlijk Kapitaal

AXA WORLD FUNDS Een Luxemburgse Beleggingsvennootschap met Veranderlijk Kapitaal AXA WORLD FUNDS Een Luxemburgse Beleggingsvennootschap met Veranderlijk Kapitaal Maatschappelijke zetel: 49, avenue J. F. Kennedy L-1855 Luxemburg Handelsregister: Luxemburg, B-63.116 KENNISGEVING AAN

Nadere informatie

Referentiemunt van de sicav: KBL European Private Bankers SA Ernst & Young; 7, Parc d Activité Sydrall, L-5365 Munsbach

Referentiemunt van de sicav: KBL European Private Bankers SA Ernst & Young; 7, Parc d Activité Sydrall, L-5365 Munsbach Vereenvoudigd prospectus: compartiment KBC BONDS CORPORATES EURO i) Informatie over de sicav KBC BONDS (1) Beknopte voorstelling van de sicav KBC BONDS Oprichtingsdatum: 20 december 1991 Lidstaat van statutaire

Nadere informatie

Halfjaarbericht eerste helft 1997 ABN AMRO Asset Management TOTAAL BEHEERD VERMOGEN TOEGENOMEN MET 21 PROCENT

Halfjaarbericht eerste helft 1997 ABN AMRO Asset Management TOTAAL BEHEERD VERMOGEN TOEGENOMEN MET 21 PROCENT Amsterdam, 11 juli 1997 Halfjaarbericht eerste helft 1997 ABN AMRO Asset Management TOTAAL BEHEERD VERMOGEN TOEGENOMEN MET 21 PROCENT Totaal vermogen beheerd door ABN AMRO Asset Management wereldwijd in

Nadere informatie

In bijlage 1 vindt u een vergelijking van het Fuserende subfonds en het Ontvangende subfonds.

In bijlage 1 vindt u een vergelijking van het Fuserende subfonds en het Ontvangende subfonds. s Société d Investissement à Capital Variable Registered Office: European Bank and Business Centre, 6 route de Trèves, L-2633 Senningerberg, Grand Duchy of Luxembourg R.C.S. Luxembourg B 49663 Address_1

Nadere informatie

BLACKROCK GLOBAL FUNDS

BLACKROCK GLOBAL FUNDS DIT IS EEN BELANGRIJK DOCUMENT DAT U ONMIDDELLIJK AANDACHTIG DIENT TE LEZEN. Indien u niet zeker weet wat u moet doen, dient u meteen uw effectenmakelaar, bankmanager, advocaat, boekhouder, relatiebeheerder

Nadere informatie

Kennisgeving van Fusie tussen Sub-fondsen

Kennisgeving van Fusie tussen Sub-fondsen Kennisgeving van Fusie tussen Sub-fondsen Samenvatting Dit deel bevat belangrijke informatie over de fusie die voor u als aandeelhouder van belang is. Meer informatie kunt u vinden in de Gedetailleerde

Nadere informatie

Wij raden u aan om dit document zorgvuldig te lezen en fiscaal en beleggingsadvies in te winnen alvorens een definitieve beslissing te nemen.

Wij raden u aan om dit document zorgvuldig te lezen en fiscaal en beleggingsadvies in te winnen alvorens een definitieve beslissing te nemen. JPMorgan Investment Funds Société d Investissement à Capital Variable (de "Maatschappij") Registered Office: European Bank & Business Centre, 6 route de Trèves, L-2633 Senningerberg, Grand Duchy of Luxembourg

Nadere informatie

EDMOND DE ROTHSCHILD LATIN AMERICA (EdR Latin America) ICBE naar Frans recht

EDMOND DE ROTHSCHILD LATIN AMERICA (EdR Latin America) ICBE naar Frans recht (EdR Latin America) ICBE naar Frans recht ESSENTIËLE BELEGGERSINFORMATIE Dit document verschaft u essentiële beleggersinformatie aangaande deze ICBE. Het is geen marketingmateriaal. De verstrekte informatie

Nadere informatie

Belgische bijlage bij het uitgifteprospectus

Belgische bijlage bij het uitgifteprospectus Belgische bijlage bij het uitgifteprospectus Dexia Bonds Beleggingsvennootschap conform Richtlijn 85/611/EEG 69, route d Esch, L 2953 Luxemburg Beleggingsvennootschap met veranderlijk kapitaal naar Luxemburgs

Nadere informatie

Stichting Pensioenfonds Ballast Nedam Deelnemersvergadering

Stichting Pensioenfonds Ballast Nedam Deelnemersvergadering Stichting Pensioenfonds Ballast Nedam Deelnemersvergadering Arthur van der Wal Matthijs Claessens 30 september 2010 www.ingim.com Agenda Huidig mandaat bij ING IM Performance, beleid en vooruitzichten

Nadere informatie

PARVEST JAPAN. Vereenvoudigd prospectus NOVEMBER 2009

PARVEST JAPAN. Vereenvoudigd prospectus NOVEMBER 2009 Subfonds van de SICAV PARVEST, Beleggingsinstelling met veranderlijk kapitaal Vereenvoudigd prospectus NOVEMBER 2009 Dit vereenvoudigd prospectus bevat de algemene informatie over PARVEST (de SICAV ) en

Nadere informatie

EDMOND DE ROTHSCHILD ASIA LEADERS (EdR Asia Leaders)

EDMOND DE ROTHSCHILD ASIA LEADERS (EdR Asia Leaders) ESSENTIËLE BELEGGERSINFORMATIE Dit document verschaft u essentiële beleggersinformatie aangaande deze ICBE. Het is geen marketingmateriaal. De verstrekte informatie is bij wet voorgeschreven en is bedoeld

Nadere informatie

EDMOND DE ROTHSCHILD GLOBAL VALUE (EdR Global Value ) ICBE naar Frans recht

EDMOND DE ROTHSCHILD GLOBAL VALUE (EdR Global Value ) ICBE naar Frans recht (EdR Global Value ) ICBE naar Frans recht ESSENTIËLE BELEGGERSINFORMATIE Dit document verschaft u essentiële beleggersinformatie aangaande deze ICBE. Het is geen marketingmateriaal. De verstrekte informatie

Nadere informatie

OPROEPING. 16 mei 2014 om 10.00 uur

OPROEPING. 16 mei 2014 om 10.00 uur MIROVA FUNDS Beleggingsvennootschap met veranderlijk kapitaal naar Luxemburgs recht Hoofdkantoor: 5, allée Scheffer, L-2520 Luxembourg Groothertogdom Luxemburg R.C.S Luxembourg B 148004 OPROEPING Luxembourg,

Nadere informatie

2. VERGELIJKING VAN DE KENMERKEN VAN HET FUSERENDE EN HET ONTVANGENDE SUBFONDS

2. VERGELIJKING VAN DE KENMERKEN VAN HET FUSERENDE EN HET ONTVANGENDE SUBFONDS JPMorgan s Société d Investissement à Capital Variable Registered Office: European Bank and Business Centre, 6 route de Trèves, L-2633 Senningerberg, Grand Duchy of Luxembourg R.C.S. Luxembourg B 8478

Nadere informatie

ABN AMRO MULTI-MANAGER FUNDS

ABN AMRO MULTI-MANAGER FUNDS ABN AMRO MULTI-MANAGER FUNDS Société d'investissement à capital variable of SICAV Een beleggingsvennootschap met veranderlijk kapitaal naar Luxemburgs recht Verzamelde Financiële Bijsluiters FEBRUARI 2012

Nadere informatie

Wij raden u aan om dit document zorgvuldig te lezen en fiscaal en beleggingsadvies in te winnen alvorens een definitieve beslissing te nemen.

Wij raden u aan om dit document zorgvuldig te lezen en fiscaal en beleggingsadvies in te winnen alvorens een definitieve beslissing te nemen. JPMorgan Investment Funds Société d Investissement à Capital Variable (de "SICAV") naar Luxemburgs recht Registered Office: European Bank & Business Centre, 6 route de Trèves, L-2633 Senningerberg, Grand

Nadere informatie

EDMOND DE ROTHSCHILD EUROPE FLEXIBLE (EdR Europe Flexible)

EDMOND DE ROTHSCHILD EUROPE FLEXIBLE (EdR Europe Flexible) ESSENTIËLE BELEGGERSINFORMATIE Dit document verschaft u essentiële beleggersinformatie aangaande deze ICBE. Het is geen marketingmateriaal. De verstrekte informatie is bij wet voorgeschreven en is bedoeld

Nadere informatie

Legg Mason Global Funds FCP (Luxemburg) Gemeenschappelijk beleggingsfonds met Verschillende Compartimenten naar Luxemburgs recht

Legg Mason Global Funds FCP (Luxemburg) Gemeenschappelijk beleggingsfonds met Verschillende Compartimenten naar Luxemburgs recht VERGOEDINGEN, PROVISIE EN KOSTEN Legg Mason Global Funds FCP (Luxemburg) Gemeenschappelijk beleggingsfonds met Verschillende Compartimenten naar Luxemburgs recht A) Van de reeks CitiEquity 1. Legg Mason

Nadere informatie

In bijlage 1 vindt u een vergelijking van het Fuserende Compartiment en het Ontvangende Compartiment.

In bijlage 1 vindt u een vergelijking van het Fuserende Compartiment en het Ontvangende Compartiment. s Société d Investissement à Capital Variable Registered Office: European Bank and Business Centre, 6 route de Trèves, L-2633 Senningerberg, Grand Duchy of Luxembourg R.C.S. Luxembourg B 49663 Address_1

Nadere informatie

Het valutarisico is volledig afgedekt naar de euro. Het model maakt gebruik van futures, wat kan leiden tot leverage.

Het valutarisico is volledig afgedekt naar de euro. Het model maakt gebruik van futures, wat kan leiden tot leverage. Essentiële Beleggersinformatie Dit document verschaft u essentiële beleggersinformatie aangaande dit fonds. Het is geen marketingmateriaal. De verstrekte informatie is bij wet voorgeschreven en is bedoeld

Nadere informatie

DIT DOCUMENT IS BELANGRIJK EN VEREIST UW ONMIDDELLIJKE AANDACHT.

DIT DOCUMENT IS BELANGRIJK EN VEREIST UW ONMIDDELLIJKE AANDACHT. DIT DOCUMENT IS BELANGRIJK EN VEREIST UW ONMIDDELLIJKE AANDACHT. Indien u niet zeker weet wat u moet doen, raadpleeg dan uw effectenmakelaar (broker), bankmanager, juridisch adviseur, accountant of andere

Nadere informatie

Belangrijk nieuws van de Raad van Bestuur van uw Fonds

Belangrijk nieuws van de Raad van Bestuur van uw Fonds JPMORGAN INVESTMENT FUNDS 13 maart 2015 Belangrijk nieuws van de Raad van Bestuur van uw Fonds Geachte aandeelhouder, Hierbij delen wij u mee dat een sub-fonds waarvan u aandelen bezit gaat fuseren met

Nadere informatie

Essentiële Beleggersinformatie

Essentiële Beleggersinformatie Essentiële Beleggersinformatie Dit document verschaft u essentiële beleggersinformatie aangaande dit fonds. Het is geen marketingmateriaal. De verstrekte informatie is bij wet voorgeschreven en is bedoeld

Nadere informatie

NN First Class Return Fund

NN First Class Return Fund NN First Class Return Fund Fonds onder de loep Alle cijfers zijn per 30/09/015 Het NN First Class Return Fund verloor in het derde kwartaal 9,6% Het kwartaal werd gekenmerkt door winstnemingen na een positieve

Nadere informatie

Belgisch addendum bij het uitgifteprospectus PARVEST

Belgisch addendum bij het uitgifteprospectus PARVEST Belgisch addendum bij het uitgifteprospectus de dato juni 2009 PARVEST Beleggingsinstelling met meerdere subfondsen naar Luxemburgs recht conform de Richtlijn 85/611/CEE 33 rue de Gasperich, L-5826 Howald-Hesperange

Nadere informatie

31.07.2015 VOORSTEL EN TOELICHTING TOT WIJZIGING VAN DE VOORWAARDEN VAN DEELNAME VAN

31.07.2015 VOORSTEL EN TOELICHTING TOT WIJZIGING VAN DE VOORWAARDEN VAN DEELNAME VAN DELTA LLOYD CORPORATE BOND FUND, DELTA LLOYD COLLATERALIZED BOND FUND, DELTA LLOYD SOVEREIGN BOND FUND, DELTA LLOYD SOVEREIGN LT BOND FUND, DELTA LLOYD SOVEREIGN XLT BOND FUND, DELTA LLOYD SUB SOVEREIGN

Nadere informatie

Essentiële Beleggersinformatie 19 februari 2014

Essentiële Beleggersinformatie 19 februari 2014 Essentiële Beleggersinformatie 19 februari 2014 Dit document verschaft u essentiële beleggersinformatie aangaande dit fonds. Het is geen marketingmateriaal. De verstrekte informatie is bij wet voorgeschreven

Nadere informatie

Bericht 3 e kwartaal September 2014

Bericht 3 e kwartaal September 2014 Bericht 3 e kwartaal September 2014 Providence Capital NV is geregistreerd als beleggingsonderneming bij de Autoriteit Financiële Markten (AFM) en legt zich onder meer toe op het verrichten van vermogensbeheer

Nadere informatie

Archieven van de vorige deelnemingen ontvangen vanaf 1 september 2008

Archieven van de vorige deelnemingen ontvangen vanaf 1 september 2008 Archieven van de vorige deelnemingen ontvangen vanaf 1 september 2008 Datum van kennisgeving (1) 20 oktober 2008 AXA S.A. AXA Rosenberg AllianceBernstein AXA Investment Managers 23 oktober 2008 Rebelco

Nadere informatie

OPENWORLD PLC. Paraplufonds met afzonderlijke aansprakelijkheid voor de subfondsen Vereenvoudigd prospectus. 28 maart 2012

OPENWORLD PLC. Paraplufonds met afzonderlijke aansprakelijkheid voor de subfondsen Vereenvoudigd prospectus. 28 maart 2012 OPENWORLD PLC Paraplufonds met afzonderlijke aansprakelijkheid voor de subfondsen Vereenvoudigd prospectus 28 maart 2012 Dit vereenvoudigd prospectus bevat belangrijke informatie over OpenWorld plc (de

Nadere informatie

QE in de eurozone: bezit van de zaak, einde van het vermaak?

QE in de eurozone: bezit van de zaak, einde van het vermaak? QE in de eurozone: bezit van de zaak, einde van het vermaak? Komt er QE in de eurozone? Sinds enige maanden wordt er op de financiële markten gezinspeeld op het opkopen van staatsobligaties door de Europese

Nadere informatie

RFM Regulated Fund Management BV Registratiedocument (als bedoeld in artikel 4:48 lid 1 Wet op het financieel toezicht)

RFM Regulated Fund Management BV Registratiedocument (als bedoeld in artikel 4:48 lid 1 Wet op het financieel toezicht) RFM Regulated Fund Management BV Registratiedocument (als bedoeld in artikel 4:48 lid 1 Wet op het financieel toezicht) I Gegevens betreffende de werkzaamheden van de beheerder RFM Regulated Fund Management

Nadere informatie

Fusie tussen sub-fondsen en opheffing paraplufonds Vragen & Antwoorden voor tussenpersonen

Fusie tussen sub-fondsen en opheffing paraplufonds Vragen & Antwoorden voor tussenpersonen . Maart 2014 Dit document wordt uitsluitend en als enige bedoeling ter informatie uitgebracht ter hulp bij het informeren naar uw onderliggende klanten. De hierin opgenomen informatie mag dan ook niet

Nadere informatie

Orders via Beleggersgiro moeten ontvangen zijn voor (=T) Uw order wordt uitgevoerd Via Beurs

Orders via Beleggersgiro moeten ontvangen zijn voor (=T) Uw order wordt uitgevoerd Via Beurs LU0951484681 Rorento 15.00 uur (= T) 2 handelsdagen later tegen NAV T + 1 dag Buitenland LU0927664036 Kempen Global Property Index Fund 15.00 uur (= T) 2 handelsdagen later tegen NAV T + 1 dag Buitenland

Nadere informatie

BLACKROCK GLOBAL FUNDS

BLACKROCK GLOBAL FUNDS DIT IS EEN BELANGRIJK DOCUMENT DAT U ONMIDDELLIJK AANDACHTIG DIENT TE LEZEN. Indien u niet zeker weet wat u moet doen, dient u meteen uw effectenmakelaar, bankmanager, advocaat, boekhouder, relatiebeheerder

Nadere informatie

DE FONDSENLIJST PER BEHEERDER

DE FONDSENLIJST PER BEHEERDER Een selectie van performante beheerders! Uw contract laat u toe uw spaartegoed volledig vrij te beheren. U selecteert zelf, met de hulp van uw raadgever, de fondsen die overeenstemmen met uw strategie,

Nadere informatie

Informatie beleggingsfondsen per 30 juni 2015

Informatie beleggingsfondsen per 30 juni 2015 Levensloop Rendement Informatie beleggingsfondsen per 30 juni 2015 Productomschrijving Met Levensloop wordt geld gereserveerd waarmee in de toekomst (tussentijds) verlof kan worden gefinancierd. Door Loyalis

Nadere informatie

Belfius Pension Fund Maandelijkse Reporting Maart 2014

Belfius Pension Fund Maandelijkse Reporting Maart 2014 Belfius Pension Fund Maandelijkse Reporting Maart 2014 110 108 106 104 96 94 Rendement sinds 31/12/2013 (% verandering in EUR) MSCI Europe MSCI EMU MSCI United Kingdom ( ) MSCI World ex-europe ( ) MSCI

Nadere informatie

Beleggingsvisie. Specials. Pagina 2: Fondsselectie Pagina 3: Fonds onder de aandacht

Beleggingsvisie. Specials. Pagina 2: Fondsselectie Pagina 3: Fonds onder de aandacht Beleggingsvisie Specials Pagina 2: Fondsselectie Pagina 3: Fonds onder de aandacht - Totaaloplossing voor de dynamische wereld van vandaag Economische omgeving Na gedenkwaardig kwartaal blijft klimaat

Nadere informatie

AXA NEDERLAND (LUXEMBURG) GECONTROLEERD JAARVERSLAG OP 31 DECEMBER 2009. R.C.S. Luxemburg B-117.422 BTW Numm er LU 2 1 6 8 2 521

AXA NEDERLAND (LUXEMBURG) GECONTROLEERD JAARVERSLAG OP 31 DECEMBER 2009. R.C.S. Luxemburg B-117.422 BTW Numm er LU 2 1 6 8 2 521 AXA NEDERLAND (LUXEMBURG) GECONTROLEERD JAARVERSLAG OP 31 DECEMBER 2009 R.C.S. Luxemburg B-117.422 BTW Numm er LU 2 1 6 8 2 521 AXA Nederland (Luxemburg) Société d Investissement à Capital Variable Gespecialiseerde

Nadere informatie

2. VERGELIJKING VAN DE KENMERKEN VAN HET FUSERENDE EN HET ONTVANGENDE COMPARTIMENT

2. VERGELIJKING VAN DE KENMERKEN VAN HET FUSERENDE EN HET ONTVANGENDE COMPARTIMENT JPMorgan Funds Société d Investissement à Capital Variable Registered Office: European Bank and Business Centre, 6 route de Trèves, L-2633 Senningerberg, Grand Duchy of Luxembourg R.C.S. Luxembourg B 8478

Nadere informatie

JPMorgan Funds Société d Investissement à Capital Variable (de "SICAV") Registered Office:

JPMorgan Funds Société d Investissement à Capital Variable (de SICAV) Registered Office: JPMorgan Funds Société d Investissement à Capital Variable (de "SICAV") Registered Office: European Bank & Business Centre, 6 route de Trèves, L-2633 Senningerberg, Grand Duchy of Luxembourg R.C.S. Luxembourg

Nadere informatie

BLACKROCK GLOBAL FUNDS (de Onderneming )

BLACKROCK GLOBAL FUNDS (de Onderneming ) DIT IS EEN BELANGRIJK DOCUMENT DAT U ONMIDDELLIJK AANDACHTIG DIENT TE LEZEN. Indien u niet zeker weet wat u moet doen, dient u meteen uw effectenmakelaar, bankmanager, advocaat, boekhouder, relatiebeheerder

Nadere informatie

Betreft : Fusie door opslorping van de ICBE AXA Luxembourg Fund door de ICBE AXA World Funds

Betreft : Fusie door opslorping van de ICBE AXA Luxembourg Fund door de ICBE AXA World Funds AXA Luxembourg Fund Beleggingsvennootschap met veranderlijk kapitaal naar Luxemburgs recht 33, rue de Gasperich L-5826 Hesperange Groothertogdom Luxemburg H.R. Luxemburg B. 27.255 AXA World Funds Beleggingsvennootschap

Nadere informatie

EDMOND DE ROTHSCHILD US VALUE & YIELD (EdR US Value & Yield)

EDMOND DE ROTHSCHILD US VALUE & YIELD (EdR US Value & Yield) ESSENTIËLE BELEGGERSINFORMATIE Dit document verschaft u essentiële beleggersinformatie aangaande deze ICBE. Het is geen marketingmateriaal. De verstrekte informatie is bij wet voorgeschreven en is bedoeld

Nadere informatie

EDMOND DE ROTHSCHILD INDIA (EdR India) ICBE naar Frans recht

EDMOND DE ROTHSCHILD INDIA (EdR India) ICBE naar Frans recht (EdR India) ICBE naar Frans recht ESSENTIËLE BELEGGERSINFORMATIE Dit document verschaft u essentiële beleggersinformatie aangaande deze ICBE. Het is geen marketingmateriaal. De verstrekte informatie is

Nadere informatie

Hof Hoorneman China Value Fund

Hof Hoorneman China Value Fund Hof Hoorneman China Value Fund UW VERMOGEN IS HET WAARD 1 China is en blijft de groeimotor van de wereld. Waarom beleggen in China? De Chinese economie groeit met ruim 7%. Dit groeipercentage is aanzienlijk

Nadere informatie

PARVEST EUROPE DIVIDEND

PARVEST EUROPE DIVIDEND Subfonds van de SICAV PARVEST, Beleggingsinstelling met veranderlijk kapitaal Vereenvoudigd prospectus NOVEMBER 2009 Dit vereenvoudigd prospectus bevat de algemene informatie over PARVEST (de SICAV ) en

Nadere informatie

Vereenvoudigd prospectus: compartiment KBC BONDS CAPITAL FUND

Vereenvoudigd prospectus: compartiment KBC BONDS CAPITAL FUND Vereenvoudigd prospectus: compartiment KBC BONDS CAPITAL FUND i) Informatie over de sicav KBC BONDS (1) Beknopte voorstelling van de sicav KBC BONDS Oprichtingsdatum: 20 december 1991 Lidstaat van statutaire

Nadere informatie

Veranderingen in de internationale positie van Nederlandse banken

Veranderingen in de internationale positie van Nederlandse banken Veranderingen in de internationale positie van Nederlandse banken De Nederlandse bancaire vorderingen 1 op het buitenland zijn onder invloed van de economische crisis en het uiteenvallen van ABN AMRO tussen

Nadere informatie

PARVEST BOND EURO SHORT TERM

PARVEST BOND EURO SHORT TERM Subfonds van de SICAV PARVEST, Beleggingsinstelling met veranderlijk kapitaal Vereenvoudigd prospectus september 00 Dit vereenvoudigd prospectus bevat de algemene informatie over PARVEST (de SICAV ) en

Nadere informatie

TOELICHTEND INFORMATIEMEMORANDUM. met betrekking tot het voorstel tot wijziging van het prospectus van

TOELICHTEND INFORMATIEMEMORANDUM. met betrekking tot het voorstel tot wijziging van het prospectus van TOELICHTEND INFORMATIEMEMORANDUM met betrekking tot het voorstel tot wijziging van het prospectus van Insinger de Beaufort European Mid Cap Fund N.V. 16 april 2014 I N H O U D 1. DOEL TOELICHTEND INFORMATIEMEMORANDUM

Nadere informatie

Inkomsten uit beleggingen Bob Hendriks

Inkomsten uit beleggingen Bob Hendriks Inkomsten uit beleggingen Bob Hendriks April 2014 Waarom is inkomen onderwerp van gesprek? Bron: FD Bron: FD 2 Agenda BlackRock? In welke omgeving zitten we als beleggers? Stabiliteit van uw kapitaal met

Nadere informatie

27 april 2010 Emerging Markets Monthly Report

27 april 2010 Emerging Markets Monthly Report 27 april 2010 Emerging Markets Monthly Report Door Wim-Hein Pals, Head Robeco Emerging Markets Equities Vanwege hogere economische groei en sterkere financiële balansen, zijn de opkomende markten aantrekkelijker

Nadere informatie