Inhoud. Pagina 2 /

Transcriptie

1

2 Inhoud 2 /16

3 2016, een jaar met twee gezichten Na de lancering van de nieuwe naam in oktober 2015 werd snel duidelijk dat Nagelmackers een sterk merk blijft voor de Belgische markt. Een sterk merk met ambitie Hierop verder bouwend wil de nieuwe en kapitaalkrachtige aandeelhouder de bank verder uitbouwen en laten uitgroeien tot een universele bank. Groei is het kernbegrip in de strategie zoals ze vandaag uitgevoerd wordt. De ambitie is een hogere positie te verwerven in de rangorde van banken die in België actief zijn. Nagelmackers wil sterk groeien op alle domeinen: kredietverstrekking, zowel aan particulieren als ondernemingen, deposito s, buitenbalansbeleggingen en vermogensbeheer. Bouwstenen voor de nieuwe Bank Nagelmackers Daar waar de groei in het eerste semester van het jaar erg beperkt was, werd midden 2016 een koerswijziging ingezet. De uitbreiding van het productgamma, een soepelere toepassing van de cliëntensegmentering, een meer competitieve pricing en productcampagnes vormden daarvan de basis. Intern werd veel aandacht besteed aan communicatie van de groeiambitie. Het cliëntenaanbod wordt voortaan via 5 business lines ontwikkeld: Retail Banking, Private Banking, Digital Banking, Corporate & Institutional Banking en Asset Management. Rode draad vormt de investering in digitale kanalen, die steeds belangrijker worden, niet enkel om producten online aan te bieden, maar ook om ruimer bereikbaar te zijn en te communiceren met cliënten en prospects. Zo werden in 2016 de bouwstenen gelegd voor de nieuwe Bank Nagelmackers. Groei van de beheerde cliëntenportefeuilles Onder andere door deze initiatieven zagen we in het vierde kwartaal een duidelijke kentering in de commerciële resultaten: de cliëntenportefeuilles groeiden weer aan. 3 /16

4 Commerciële resultaten Cliëntenportefeuille stijgt tot 13,4 miljard euro De concurrentie op de Belgische markt van financiële dienstverleners is zeer scherp. Door de hoge kwaliteit van de financiële advies- en dienstverlening in combinatie met een aantrekkelijke prijszetting, is de bank er in geslaagd in 2016 een groei te realiseren die zich voornamelijk situeert in zijn strategische cliëntenportefeuilles. De cliëntenportefeuille Premium en Nagelmackers stegen met 269 miljoen euro. De afvloei bij enkele Institutionele cliënten en in het Standaardsegment resulteerde in een globaal beperkte aangroei van 53 miljoen euro. Het totaal van de cliëntenportefeuilles bedraagt 13,4 miljard euro. Het aandeel van de buitenbalansbeleggingen ligt op 30% en de loan-to-deposit ratio bedraagt 91%. Private Banking, de succesformules Bij de Private Banking-cliënten stegen de portefeuilles discretionair en adviserend vermogensbeheer met 13% of 132 miljoen euro. Niet alleen meer, maar ongetwijfeld ook tevreden cliënten. De rendementen van de portefeuilles behoren tot de beste van de markt, het concept value investing werkt. Ook het tweede vernieuwend concept, de all-in fee, slaat duidelijk aan. Deze formule, waarbij de cliënten een vaste vergoeding betalen voor het beheer van hun portefeuille, wordt intussen door bijna alle Private Banking-cliënten verkozen. Logisch, de retrocessies die de bank ontvangt van derde partijen, worden integraal doorgestort aan de cliënt aan het einde van het jaar. 4 /16

5 Productcampagnes kennen succes In de buitenbalansportefeuille realiseerden we een productie van bijna 1 miljard euro. De verkoop van beleggingsfondsen vormt daarbij veruit het grootste deel. De vraag naar beleggingsverzekeringen blijft zeer beperkt, maar de gegarandeerde rendementen zorgen er wel voor dat er weinig afvloei is. Ondanks de extreem lage rente op deposito s bleef deze portefeuille, met een groei van 63 miljoen euro, quasi stabiel. Bij de zichtrekeningen en kortetermijnplaatsingen zagen we een gelijkaardige evolutie. Dankzij een succesvolle productcampagne voor de termijnrekeningen vanaf drie jaar groeide de portefeuille termijnplaatsingen met 100 miljoen euro. Groei van de commerciële kredietverlening wordt de uitdaging De kredietproductie bedroeg 775 miljoen euro waarvan 73% woonkredieten. De beperkte productie gedurende de eerste maanden van 2016 kon worden omgebogen door een succesvolle productcampagne tijdens het derde kwartaal. Hierdoor werden de doelstellingen toch gerealiseerd. Dankzij de campagne vonden ook heel wat nieuwe cliënten de weg naar de bank. Een aandachtspunt blijft de productie en groei van de commerciële kredietverlening. Door een aanpassing van het kredietbeleid en de beslissing om gespecialiseerde relatiebeheerders aan te trekken, moet hier in 2017 een positieve ommekeer worden gerealiseerd. Globaal bleef de kredietportefeuille stabiel. De sterke productie werd gecompenseerd door contractuele aflossingen en vele vervroegde terugbetalingen als gevolg van de blijvend lage rentestand. Een aanzienlijk deel van het goedgekeurde kredietdossier wordt begin 2017 gerealiseerd en dat zal zich laten merken in een stijging van de kredietportefeuille. 5 /16

6 Financiële resultaten Stijging van het operationeel resultaat 2016 werd door Bank Nagelmackers afgesloten met een positief IFRS-resultaat van 23,1 miljoen euro voor belastingen, 15,8 miljoen euro ná belastingen. Dit laatste bedrag is een stijging van 6% in vergelijking met We definiëren het operationeel resultaat van de bank als het IFRS-resultaat voor belastingen, exclusief de financiële resultaten uit de eigen beleggingsportefeuille en de impact van de hedge accounting en herwaarderingen van de renteswaps. Het operationeel resultaat in 2016 bedroeg 3,1 miljoen euro. Hoewel dit een beperkt resultaat is kunnen we spreken van een trendbreuk die de komende jaren moet bestendigd worden. Kosten onder controle De kosten blijven onder controle en zijn licht beter dan gebudgetteerd. Opnieuw moeten we melding maken van een stijging van de bankentaksen, + 24% of 2,4 miljoen euro. Het aandeel van de bankentaksen in het geheel van de beheerskosten bedraagt nu al 24%! Bij de berekening wordt nog steeds onvoldoende rekening gehouden met het risicoprofiel en de (retail)activiteit van de bank. Aan de inkomstenkant blijft de rentemarge (te) laag. De cost/income ratio blijft met 80% te hoog. De return on equity bedraagt 4,2%. De marktomstandigheden - de lage rentestand en de scherpe concurrentie hebben we zelf niet in de hand. Een verdere groei van de commerciële portefeuilles vormt de enige optie om het financiële resultaat te vergroten. 6 /16

7 Solvabiliteit De Tier I kapitaalsratio is gestegen tot 15,6%, ruim boven de wettelijke normen. Analyses van de impact van de Bazel III-regels op de solvabiliteitsevolutie tonen aan dat de bank nu al voldoet aan de strengere vereisten bij volledige implementatie van de Bazel III. 7 /16

8 Kerncijfers Bedragen in duizenden euro s Netto Rente Dividenden (bankportefeuille) * 5 Netto Commissies Resultaat uit financiële transacties Overige inkomsten Totaal baten Bedrijfslasten Waardeveranderingen Bedrijfsresultaat vóór belastingen Belastingen bedrijfsresultaat Nettoresultaat Balanstotaal (ultimo) Groepsvermogen (ultimo) Aantal medewerkers FTE's (ultimo) 501,1 494,6 Efficiëntie ratio (%) 80% 79% * Dividend van Visa Belgium 8 /16

9 Geconsolideerde winst- en verliesrekening Bedragen in duizenden euro s Baten Rentebaten Rentelasten Netto rente Dividenden Ontvangen commissies Betaalde commissies Netto commissies Handelsresultaat Resultaat financiële activa Resultaat uit financiële transacties Resultaat op verkoop activa Overige baten Overige inkomen Totaal baten /16

10 Geconsolideerde winst- en verliesrekening vervolg Bedragen in duizenden euro s Lasten Personeelskosten (inclusief provisies HR) Andere beheerskosten (inclusief provisies Legal) Personeels- en andere beheerskosten Afschrijvingen Bedrijfslasten Waardeveranderingen van kredieten en vorderingen Waardeveranderingen van financiële activa voor verkoop beschikbaar , Waardeveranderingen ,988 Totaal lasten Bedrijfsresultaat vóór belastingen Belastingen bedrijfsresultaat Bedrijfsresultaat na belastingen Groepsresultaat Belang van derden 0 2 Nettoresultaat /16

11 Geconsolideerde balans per 31 december (voor winstbestemming) Bedragen in duizenden euro s Activa Geldmiddelen en tegoeden bij centrale banken Bankiers Financiële activa aangehouden voor handelsdoeleinden Financiële activa tegen reële waarde via winst-en verliesrekening Financiële activa voor verkoop beschikbaar Kredieten Immateriële activa Onroerende zaken en bedrijfsmiddelen Vastgoedbeleggingen Actuele vennootschapsbelasting vorderingen Latente vennootschapsbelasting vorderingen Overige activa Vaste activa aangehouden voor verkoop Totaal activa /16

12 Geconsolideerde balans per 31 december (voor winstbestemming) Bedragen in duizenden euro s Passiva Bankiers Spaargelden Overige toevertrouwde middelen Toevertrouwde middelen Schuldbewijzen Derivaten niet aangehouden voor hedge accounting Derivaten aangehouden voor macro hedge accounting Derivaten aangehouden voor micro hedge accounting Derivaten aangehouden voor effectisering /16

13 Geconsolideerde balans per 31 december (voor winstbestemming) vervolg Bedragen in duizenden euro s Passiva Financiële verplichtingen aangehouden voor handelsdoeleinden , ,308 Actuele vennootschapsbelasting verplichtingen Latente vennootschapsbelasting verplichtingen Overige schulden Voorzieningen Achtergestelde schulden Geplaatst en volgestort kapitaal Agioreserve Voor verkoop beschikbare reserve Onroerende zaken voor eigen gebruik reserve 8 8 Pensioentoezegging van het type vaste prestaties Overige reserves Onverdeelde winst Minderheidsbelang Groepsvermogen Totaal passiva /16

14 Mandaten De Algemene Vergadering van Aandeelhouders en de Raad van Bestuur van 10 mei 2016 benoemden de heer Dashu Zhu tot nieuw lid van de Raad van Bestuur en tot nieuwe voorzitter van het Directiecomité, in opvolging van de heer Piet Verbrugge, die met pensioen is gegaan op 1 maart De Raad van Bestuur dankt de heer Piet Verbrugge voor zijn enorme betrokkenheid, voor de uitbouw van de bankorganisatie en voor zijn waardevolle bijdrage aan de ontwikkeling van de bank gedurende de laatste 16 jaar. Op 20 september 2016 nam de heer Koert Verbruggen met onmiddellijke ingang ontslag als lid van de Raad van Bestuur en als lid van het Directiecomité. De Bijzondere Algemene Vergadering van Aandeelhouders en de Raad van Bestuur van 23 november 2016 benoemden de heer Bart Guns tot nieuw lid van de Raad van Bestuur en van het Directiecomité met ingang van 1 januari De Bijzondere Algemene Vergadering van Aandeelhouders en de Raad van Bestuur van 14 december 2016 benoemden de heer Zhijun Yuan tot nieuw lid van de Raad van Bestuur en van het Directiecomité met ingang van 1 februari De Raad van Bestuur stelt voor om de commissaris en alle bestuurders kwijting te verlenen voor de uitoefening van hun mandaten tijdens en met betrekking tot het boekjaar De Raad van Bestuur heeft geen kennis van verrichtingen of beslissingen die tot de bevoegdheid behoren van de Raad van Bestuur waarbij een lid van de Raad rechtstreeks of onrechtstreeks een belang van vermogensrechtelijke aard heeft dat strijdig is met dergelijke beslissing of verrichting. 14 /16

15 Ernst & Young Réviseurs d Entreprises Bedijfsrevisoren De Kleetlaan 2 B Diegem Tel: +32 (0) Fax: +32 (0) ey.com Verslag van de commissaris De commissaris heeft bij de (geconsolideerde) jaarrekening een verklaring zonder voorbehoud afgeleverd. 15 /16

16